Хэштег #заметкаизкниги | Тинькофф Инвестиции Пульс

«Считай и богатей: финансовые аксиомы предпринимателя» Ирины Екимовских и Михаила Малышева. Книга читается легко и будет полезна тем, кто хочет заняться своим делом, но не имеет никаких знаний в финансах. Некоторыми мысли я уже выделял постами ранее, но вот вам про дебеторку и кредиторку: ▢ Особое внимание следует уделять дебиторской задолженности (когда нам должны). Когда мы даём отсрочку по оплате, мы кредитуем клиента, но без процентов. Проблема в том, что мы не получаем деньги, которые могли бы вложить снова в производство или на депозит. Грубо говоря, деньги сегодня стоят больше, чем завтра. Это касается и запасов — нужно следить, чтобы у нас ничего не простаивало. ▢ Важно уметь работать и с капиталом. Самый дешёвый капитал — это кредиторская задолженность (когда должны уже мы). Для нас это бесплатные деньги — никаких процентов. Но не стоит пренебрегать этим и удерживать оплату, не только вы работаете с дебиторкой, но и другие организации.

📌 В бизнесе вероятность негативного исхода есть всегда. Работать с этой вероятностью помогает относительно новое для менеджмента малого и среднего бизнеса в нашей стране направление — риск-менеджмент. Риски — всё, что мешает нормальному течению нашего бизнеса. Чтобы решить эту проблему, у бизнеса есть два пути: ◦ Прятать голову в песок и игнорировать негативные варианты событий. ◦ Просчитать их и застраховаться. Большинство привыкло к первому варианту: собственнику и так хватает забот, с которыми он сталкивается сейчас, и задач, которые нужно решить сегодня, чтобы ещё думать и о завтрашнем дне. ▢ Задача риск-менеджмента — предположить, что может пойти не так, как это повлияет на текущую деятельность, какие могут возникнуть убытки и какие защитные меры можно принять. Иными словами, создать карту риска. Карта рисков компании должна быть конкретной. Она возникает в результате совместной работы топ-менеджмента. Как правило, это групповые встречи, которые проходят регулярно в течение 2–3 месяцев. На таких встречах стоит обсуждать возможные риски, выдвигать предложения, какие ситуации могут возникнуть, к чему они могут привести, и давать главный ответ: что с этим делать? Есть простые и эффективные действия, которые защитят ваш бизнес: налоговый аудит, анализ, контроль партнёров, покупателей и поставщиков, проведение инвентаризации, а также контрольные процедуры. ▢ Если вы не будете смотреть в глаза рискам и управлять ими, то они будут управлять вами. И тогда может случиться то, что происходит с 30% предпринимателей: вы потеряете деньги. Кроме системы контроля важна и подушка безопасности — финансовый резерв. Его обязательно создают компании, которые планируют развитие в долгосрочную перспективу. Эксперты в сфере аудита рекомендуют откладывать финансовые резервы до 20% стоимости имущества компании.

❗️ Несмотря на популярность мнения о том, что «бизнес — это зарабатывание денег», оно ошибочно. У бизнеса может быть много характеристик, но одна из самых важных — платёжеспособность. 📌 Платёжеспособность — это про способность бизнеса вовремя платить по текущим и инвестиционным обязательствам. Хорошая платёжеспособность означает, что в любой момент у компании достаточно средств для выплаты зарплат, кредитов, оплаты товаров и услуг поставщикам, налогов. Плохая платёжеспособность — денег на выплаты нет, а обязанности остаются. В таких случаях сотрудники начинают искать новую работу, возникают корпоративные конфликты. • Платёжеспособность связана с дисциплиной собственника по выводу дивидендов и получению кредитов. Чтобы не допустить негативного сценария, важно следить за маржинальностью, задолженностью (дебиторской и кредиторской), товарными остатками, кредитной и инвестиционной нагрузкой. Также необходимо учитывать внешние факторы, влияющие на бизнес: сезонность, отраслевые особенности, кризисные периоды. На них нельзя повлиять, но можно принять правила игры и учесть при планировании. • Платёжеспособность важнее доходности. Потому что, как это ни парадоксально, компания может быть убыточная, но при этом вполне себе платёжеспособная. Один из ярких примеров на российском рынке — $OZON.