2
подписчика
17
подписок
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
Consumer_Insights
2 мая 2024
$GAZP $SIBN
Ключевые результаты компании за 2023 год:
•Выручка ₽8,5 трлн (vs ₽11,7 трлн в 2022)
• Убыток ₽629 млрд (vs чистая прибыль ₽1,2 трлн в 2022)
Компания в очередной раз стала новостным хэдлайнером — ожидания инвесторов снова не оправдались, акции снижаются после выхода отчета
Если понравилась инфографика, подписывайтесь, чтобы не потерять! Будут картинки и по другим компаниям
GA
GAZP
157,75 ₽
-38,9%
SI
SIBN
745,8 ₽
-25,72%
Consumer_Insights
29 января 2024
🚘 Инфографика в преддверии IPO Делимобиля
#делимобиль #ipo $RU000A106UW3 $RU000A106A86 $RU000A1052T1
RU
RU000A106A86
959 ₽
+4,01%
RU
RU000A1052T1
0 ₽
0%
RU
RU000A106UW3
989,3 ₽
-15,12%
Consumer_Insights
23 января 2024
📈 Из Казахстана прямиком на Уолл-Стрит
На прошлой неделе произошло примечательное событие — самая дорогая компания Казахстана Kaspi провела IPO на американской бирже. Ранее акции компании уже имели листинг в Алматы, а с 2020 г. и на Лондонской бирже. Выход KASPI на Nasdaq стал первым IPO казахстанской компании в США, причём собрать удалось сразу $1 млрд, что в новых условиях никаким российским IPO пока и не снилось — весь "бум" отечественных размещений в 2022 году по объему уложился примерно в $0,4 млрд
Kaspi это многим известный казахстанский онлайн-банк, в последние 5 лет выросший в настоящий SuperApp, куда, помимо непосредственно финтех-сервисов, входят крупнейший в Казахстане маркетплейс, а также другие сервисы. Экосистема постоянно обрастает новыми возможностями, за последние несколько лет туда добавились госуслуги, вызов такси, доски объявлений и сервис покупки авиа/жд билетов. Kaspi ежемесячно пользуется 13,5 млн человек из 20 млн населения Казахстана — то есть буквально всё взрослое трудоспособное население. Самая крупная доля в компании (29%) принадлежит Baring Vostok — фонду, который также инвестировал на ранних стадиях в Ozon, Яндекс, Тинькофф и множество других российских технологических компаний
Помимо Казахстана, Kaspi также доступен в Узбекистане, где, к слову, бывшими менеджерами Mail ru в 2023 году был запущен свой аналог Kaspi — Uzum (экосистема цифровых сервисов для развития бизнеса, онлайн-шопинга, удобных платежей и решения других бытовых задач), который будет пытаться повторить успех казахстанского конкурента
По итогам размещения капитализация Kaspi превысила $19 млрд, что делает его самой дорогой IT-компанией СНГ на текущий момент. Население Казахстана примерно в 7 раз меньше российского, но, несмотря на это, компания сейчас стоит дороже Яндекса, Тинькофф Банка и ВК вместе взятых
#kaspi $TCS $VKCO $YNDX
NB
NBIS
2 635,4 ₽
-100%
TC
TCS
36,98 $
0%
VK
VKCO
655,8 ₽
-83,09%
Consumer_Insights
18 января 2024
📉МТС поглощает Urent — умеренный негатив для Whoosh
15 января телеком-оператор объявил об увеличении доли в сервисе аренды самокатов Urent с 11,8% до 80,6%.
🛴 Про рынок самокатов
У всех операторов кикшеринга тарифы устроены схожим образом — это плата 50-60 рублей "за старт" + 5-10 рублей за каждую минуту аренды
Все поездки, совершаемые на самокатах, можно условно разделить на две категории:
1) развлечение — когда вы раз в месяц арендуете самокат на час, чтобы с ветерком покататься в парке (20% рынка)
2) микромобильность — когда вы берёте самокат, чтобы доехать пару остановок до супермаркета или до ближайшего метро (80% рынка)
Основным драйвером рынка сейчас является именно микромобильность, т.к. у таких поездок существует куда больший потенциал роста частотности. При этом, когда вы регулярно арендуете самокат на 5-15 минут, каждый раз доплачивать 50 рублей за старт не особо приятно, так как фактически это удваивает стоимость поездки. Поэтому, по мере того, как человек начинает чаще арендовать самокат для коротких поездок, ему всё выгоднее становится приобрести подписку на какой-то из сервисов кикшеринга. Соответственно, чем больше в среднем люди совершают поездок, тем большая доля из них приобретают подписку. А когда человек уже приобрел подписку на какой-то конкретный сервис, пользоваться самокатами другого оператора он будет довольно редко — платить лишние деньги за вторую подписку мало кому захочется, а в крупным городах уже сейчас в шаговой доступности почти всегда можно найти самокат нужного бренда (и с ростом общего парка это будет сделать ещё проще)
То есть со временем то, какими именно самокатами вы пользуетесь, будет в основном определяться конкретной подпиской, которая у вас куплена. И как раз вот тут на сцену выходят те самые пресловутые экосистемы...
Urent уже давно интегрирован в экосистему МТС — подписка на самокаты входит в МТС Premium. В то время как у Whoosh месячная подписка (в Москве) базово стоит 399 рублей, при покупке МТС Premium всего за 249 руб./мес. можно, помимо самокатов, сразу получить доступ к MTC Music, Kion, пакету телеком-услуг и прочим бонусам. Подписка МТС, между прочим, входит в тройку самых популярных в России, сразу после Яндекса и Сбера. Уже сейчас около пятой части (!) всех поездок Urent совершают клиенты МТС Premium. С ростом частотности поездок и числа экосистемных клиентов МТС, эта доля неизбежно продолжит расти. По итогам сделки интеграция с Urent только усилится: заявлено, что поездки будут включены в пакетные предложения МТС, а подписчики Premium смогут оплатить аренду баллами МТС
У Яндекса (даже удивительно) подписка на самокаты пока в Яндекс Плюс не входит, но для оплаты аренды также можно использовать баллы Плюса, что несомненно удобно
Urent обладает ещё одним преимуществом по сравнению с Whoosh — самокат можно припарковать почти где угодно, а не только на специализированной парковке. Это негативно влияет на рентабельность, но делает небольшие поездки намного удобнее, что опять-таки увеличивает привлекательность подписки, т.к. самокат часто можно взять буквально у своего подъезда, а потом там же его и оставить
Таким образом развитие экосистем МТС и Яндекса в долгосрочной перспективе будет оказывать давление на рыночную долю Whoosh — компании будет трудно одновременно сохранять абсолютное лидерство и поддерживать высокую рентабельность в условиях конкуренции с крупными игроками, которые обладают глубокими карманами и могут предложить пользователям более выгодные условия аренды. Решением может стать привлечение стратега с собственной развитой подпиской — в данном случае Тинькофф и Сбер выглядят привлекательными кандидатами
Тем не менее, пока рынок продолжает расти двузначными темпами, а регулирование остается мягким, компания будет чувствовать себя хорошо — даже если предположить, что её доля с текущих 48% снизится снизится до 35-40% к 2027 г., рынок к тому времени успеет вырасти в 3-4 раза и всё равно обеспечит кратный рост бизнеса
#сбербанк #tinkoff $WUSH $MTSS
MT
MTSS
264,35 ₽
-34,16%
WU
WUSH
235,06 ₽
-84,72%
Consumer_Insights
10 января 2024
💰 «Там царь Кощей над златом чахнет...»
По оценке Интерфакса объем денежной кубышки Сургутнефтегаза согласно последним данным достиг баснословных 5,8 трлн рублей. Это в 4(!) раза больше его собственной капитализации и сопоставимо с суммарной капитализацией Газпрома, Татнефти и Башнефти. И лишь немногим отстаёт от капитализации самой дорогой российской компании — Роснефти (6,4 трлн)
#сургутнефтегаз $SNGS $SNGSP $GAZP $BANEP $BANE $TATN
TA
TATN
694 ₽
-9,57%
SN
SNGS
28,7 ₽
-47,05%
GA
GAZP
162,87 ₽
-40,82%
BA
BANE
2 255 ₽
-46,78%
BA
BANEP
1 871,5 ₽
-60,19%
SN
SNGSP
55,23 ₽
-26,79%
Consumer_Insights
25 февраля 2022
Consumer_Insights
19 апреля 2021
Ну чего вы хотели?
Азиатские институционалы с утра закупаются на российских биржах, всем известно...
$BIDU
BI
BIDU
209,9 $
-58,58%