35
подписчиков
4
подписки
Дивидендное инвестирование https://t.me/+uHmKcJsGrSM4YTZi https://max.ru/channel_dhdlife
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
DohodLife
8 сентября в 17:09
Мой дивидендный портфель обогнал госпенсию.
Зашел вчера в Госуслуги...
Решил проверить, как там поживает мой пенсионный капитал.
Отправил заявку на выписку по лицевому счёту и через пару минут пришел ответ...
Отчет выдал: накоплено аж 20.425 баллов (ИПК).
В пересчете на реальные деньги это составляет 3 201 рубль 82 копейки
Затем я открыл свой портфель и увидел цифру дивидендного дохода: 3 304 рублей в месяц.
Я обогнал государственную пенсию! 😆
Мой частный капитал приносит на целых 102 рубля больше.
Торжественно заявляю: финансовая независимость уже где-то за углом, осталось только понять, за каким именно.
Если серьезно, то 3 300 рублей в месяц это, конечно, не тот доход, с которым улетают на Мальдивы. На эти деньги сегодня можно пару раз сходить в магазин за продуктами, оплатить интернет или купить пару пачек нормального кофе. До олигарха мне пока далековато. Но психологический эффект от этого сравнения просто колоссальный. 😅
Ради интереса сравним эти два источника богатства:
• Доступность. Чтобы выбить из государства свои 3 201 рубль, мне нужно дожить до официального пенсионного возраста, надеясь, что планку опять не подвинут. А свои 3 304 рубля дивидендов я получаю прямо сейчас.
• Гибкость. Захочу, куплю на дивиденды акции и закручу сложный процент дальше. Захочу, сдамся слабости и сходу проем их в пиццерии. 🙃Государственные баллы на пиццу, увы, не обменяешь.
• Реальность актива. Баллы это виртуальная цифра в системе, которая зависит от законов и коэффициентов. А акции в портфеле это реальная доля в бизнесе, которая остается со мной надеюсь.
Да, мой текущий дивидендный поток пока закрывает разве что мелкие бытовые расходы. Но сам факт, что созданный с нуля портфель уже генерирует больше, чем годы накопления баллов, дает мощнейший заряд продолжать инвестировать.
Инвестиции работают
Пусть пока скромно, но это уже мои личные, осязаемые деньги.
Пока рынок идет в рост, не планирую естественно закупаться, продолжаю откладывать на накопительный счет в озон деньги и наблюдать за картиной.
Активы по портфелю:
$SBERP - 388 шт.
$TRNFP - 56 шт.
$X5 - 50 шт.
$LKOH - 17 шт.
В планах после дивгэпе купить $TATNP, портфель и бюджет не большой, поэтому закупать на хаях не вижу смысла, далее скорей всего если не будет просадок повторю схему с лучком.
SB
SBERP
279,64 ₽
-1,39%
TR
TRNFP
1 044,2 ₽
-0,8%
X5
X5
1 810 ₽
+6,38%
LK
LKOH
5 177,5 ₽
+7,18%
TA
TATNP
588 ₽
+4,23%
DohodLife
5 сентября в 13:56
#деньрожденияпульса Поздравляю всех пользователей пульса, без вас было бы скучнее жить🌚
DohodLife
3 сентября
Топ дивидендных акций осени.
• Часть 2
• Двузначная доходность в банковском секторе$BSPB
БСПБ стабильно входит в число самых прибыльных банков страны и регулярно радует акционеров выплатами дважды в год. Осенняя рекомендация за 1 полугодие традиционный триггер для роста.
Плюсы:
Высокая маржинальность: В период высоких ставок ЦБ банк удерживает рекордную чистую процентную маржу и высокий уровень рентабельности капитала (ROE).
Дивидендная политика: Банк направляет на выплаты от 30% до 50% чистой прибыли, а на счетах накопился солидный запас капитала.
Ожидаемая осенняя доходность выплаты: 7,93%
Минусы:
Чувствительность к качеству кредитного портфеля при затяжной высокой ставке.
Риск замедления кредитования во второй половине года.
• Бенефициар кадрового голода$HEAD
После завершения редомициляции компания перешла к регулярным дивидендным выплатам дважды в год. Осенью рынок отыгрывает промежуточные дивиденды за 1 полугодие.
Плюсы:
Монопольное положение: Абсолютный лидер рынка найма в РФ, чьи финансовые показатели подстегиваются исторически низким уровнем безработицы и высокой конкуренцией работодателей за соискателей.
Регулярные щедрые выплаты: Компания направляет на дивиденды до 100% скорректированной чистой прибыли по МСФО, не накапливая лишний кеш на балансе.
Ожидаемая полугодовая доходность: 7,37%
Минусы:
Фактор «кубышки» израсходован: Разового рекордного спецдивиденда (как при переезде) больше не будет выплаты стали полностью прогнозируемыми и привязаны к текущей прибыли.
Замедление найма: При сохранении высокой ключевой ставки бизнес может начать сокращать бюджеты на подбор персонала и замораживать найм, что ударит по выручке IT-платформы.
• Защитный сектор здравоохранения$MDMG
После успешного завершения редомициляции в САР Калининграда компания вернулась к регулярным выплатам дважды в год и активному расширению бизнеса.
Плюсы:
Устойчивый защитный бизнес: Услуги частной медицины и женского/детского здоровья востребованы независимо от сырьевых циклов, динамики курсов валют или санкционного давления.
Регулярные выплаты при активном росте: Компания направляет на дивиденды от 60% чистой прибыли по МСФО, сохраняя баланс между выплатами акционерам и покупкой новых клиник/сетей.
Ожидаемая осенняя доходность: 3.2%
Минусы:
Направление прибыли на M&A: Часть средств уходит на поглощение других игроков рынка и открытие новых корпусов, из-за чего выплата держится около 60% от прибыли, а не максимально возможных 100%.
Операционные расходы: Высокая инфляция медицинского оборудования, расходников и необходимость поднимать зарплаты высококлассным врачам давят на маржинальность бизнеса.
Вот такие дела
«не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией»
Актуальная информация в профиле.
BS
BSPB
242,64 ₽
+4,31%
HE
HEAD
2 718 ₽
-0,07%
MD
MDMG
1 298,3 ₽
-1,12%
DohodLife
3 сентября
Топ дивидендных акций осени.
• Часть 1
Осень на российском фондовом рынке это традиционный сезон промежуточных дивидендных рекомендаций за первое полугодие и 9 месяцев. В условиях относительно высокой ключевой ставки и жесткой денежно-кредитной политики инвесторам важно смотреть не только на обещания высокой доходности, но и на долговую нагрузку компаний.
Выбрал наиболее популярные дивидендные акции на эту осень, расписав коротко плюсы и скрытые риски по ним.
• Нефтяной дивидендный аристократ $LKOH
Традиционно осенью совет директоров Лукойла рекомендует промежуточные дивиденды за 1 полугодие. Фактическая выплата денег на счета инвесторов происходит в декабре (или даже в начале января), но покупать акции ради этих дивидендов инвесторы начинают заранее, поэтому я решил добавить как "осеннюю". Компания продолжает держать сильный свободный денежный поток и не имеет проблемы высокого долга.
Плюсы:
Огромный запас чистой денежной позиции и устойчивость к высокой ставке.
Прозрачная дивидендная политика (не менее 100% от скорректированного FCF).
Ожидаемая осенняя доходность выплаты: 6-8%.
Минусы:
Зависимость от мировых цен на нефть и дисконта на российскую марку Urals.
Ограничения на добычу в рамках соглашения ОПЕК+.
• Стабильность и частые выплаты$TATNP
Татнефть платит дивиденды трижды в год. Осенняя выплата за 1 полугодие - одна из наиболее прогнозируемых на рынке.
Плюсы:
Низкий уровень долга позволяет компании не чувствовать давления высоких ставок ЦБ.
Гибкий менеджмент, платящий 50%+ от чистой прибыли по МСФО или РСБУ.
Ожидаемая осенняя доходность выплаты: 5,88%.
Минусы:
Рост налоговой нагрузки на нефтяной сектор (НДПИ).
Меньший потенциал кратного роста курсовой стоимости по сравнению с "молодыми" финтехами.
• Потребительский сектор $BELU
Крупнейший алкогольный производитель и ритейлер («ВинЛаб») регулярно выплачивает промежуточные дивиденды осенью.
Плюсы:
Устойчивый спрос: защитный потребительский сектор слабо подвержен кризисам.
Быстрый рост собственной розничной сети «ВинЛаб», подстегивающий выручку.
Ожидаемая осенняя доходность: 4–6%.
Минусы:
Технические паузы и волатильность из-за процедур увеличения уставного капитала (сплит).
Рост логистических расходов и удорожание импортных ингредиентов.
• Его величество...$SIBN
Газпром нефть стабильно выплачивает промежуточные дивиденды за 9 месяцев (анонс обычно осенью с выплатой в конце года/начале зимы).
Плюсы:
Материнскому «Газпрому» нужны деньги, поэтому коэффициент выплат держится на высоком уровне (75% от чистой прибыли).
Эффективная переработка и высокая операционная маржинальность бизнеса.
Ожидаемая осенняя доходность выплаты: 7,99%.
Минусы:
Низкий фри-флоут (мало акций в свободном обращении) создает повышенную волатильность.
Цена акции уже частично учитывает дивидендные ожидания.
Газпром как-никак, сами понимаете 😅
• Защита через экспортеров удобрений$PHOR
ФосАгро один из главных мировых производителей фосфорсодержащих удобрений. Компания платит дивиденды ежеквартально.
Плюсы:
Продукция компании жизненно необходима миру, что минимизирует санкционные риски.
Ослабление рубля напрямую увеличивает рублевую выручку и дивидендный поток.
Ожидаемая осенняя доходность: 3–4% за квартал.
Минусы:
Гибкая экспортная пошлина и налоги съедают часть свободного денежного потока.
Капитальные затраты на расширение производств ограничивают размер выплат.
LK
LKOH
4 914 ₽
+12,93%
TA
TATNP
563,7 ₽
+8,73%
BE
BELU
243,4 ₽
+3,78%
SI
SIBN
542,65 ₽
+4,25%
PH
PHOR
5 673 ₽
-10,45%
DohodLife
28 августа
Главные отчеты дня: МСФО за I полугодие 2026
«ЛУКОЙЛ» $LKOH: Акции подскочили на +4% на фоне сильного отчета - компания увеличила и выручку, и прибыль.
«Наука-Связь» $NSVZ: Чистая прибыль взлетела в 7 раз, а выручка прибавила +19%.
«Россети» : Чистая прибыль увеличилась на +45,1%, выручка - на +17,4%.
«Т Плюс»: Выручка выросла на +17%, чистая прибыль подросла на +8,4%.
В умеренном плюсе
НМТП $NMTP: Чистая прибыль +8,3%, выручка +2,6%.
«Русагро» $RAGR: Выручка выросла на +9%, чистая прибыль составила 55,88 млн рублей.
Просадка по прибыли и убытки
«Газпром» $GAZP: Выручка выросла на +6,3%, но чистая прибыль снизилась на -12,1%.
«Транснефть» $TRNFP: Выручка +2,9%, чистая прибыль слегка просела на -3,3%.
«СПБ Биржа» $SPBE: Прибыль упала на -62%, хотя показатель EBITDA всё же вырос на +4,43%.
«ЭсЭфАй» $SFIN: Получен чистый убыток 2,95 млрд рублей, несмотря на рост чистого процентного дохода на +59%.
LK
LKOH
4 552 ₽
+21,91%
NS
NSVZ
192 ₽
-0,78%
NM
NMTP
6,76 ₽
-1,11%
RA
RAGR
72,9 ₽
-4,91%
GA
GAZP
84,8 ₽
+14,49%
TR
TRNFP
1 019,2 ₽
+1,63%
SP
SPBE
124 ₽
+13,63%
SF
SFIN
559 ₽
-0,47%
DohodLife
17 августа
В последнее время всё чаще замечаю, что люди покупают акции просто из-за известного названия, совершенно не глядя на сам бизнес. Увидели громкий бренд на просадке и бегут скупать. Но для дивидендного инвестора покупка красивой вывески без анализа денежного потока это прямая дорога к разочарованию.
Если ваша цель построить стабильный пассивный доход, то громкое имя компании ничего не гарантирует.
Хочу высказать своё мнение по поводу нескольких популярных акций:
$VKCO - хронические убытки
• Проблемы: У компании гигантские капитальные затраты на инфраструктуру, контент и маркетинг, которые не перекрываются операционной прибылью.
• Почему мимо дивидендов: ВК работает в убыток и имеет высокую долговую нагрузку. При текущих высоких ставках процентные расходы съедают ресурсы. Дивидендов здесь нет и в ближайшие годы не предвидится.
$GAZP - потеря рынка и гигантская инвестпрограмма
• Проблемы: Перестройка экспорта на Восток требует миллиардных вложений, а налоговая нагрузка остается высокой.
• Почему мимо дивидендов: Весь свободный денежный поток уходит на капитальные стройки и газификацию. Компания уже оставляла акционеров без выплат, и рассчитывать на стабильный пассивный доход тут крайне рискованно.
$VTBR - регулярное размытие долей и отмена выплат
• Проблемы: Жесткие требования к достаточности капитала и непредсказуемая дивидендная политика.
• Почему мимо дивидендов: Банк регулярно проводит допэмиссии, размывая доли действующим акционерам, и легко отменяет дивиденды ради докапитализации. Для долгосрочного пассивного дохода это один из самых ненадежных эмитентов.
$T - отличный бизнес, но не дивидендная история
• Проблемы: Это классическая компания роста, а не дивидендная "корова".
• Почему мимо дивидендов: Т-Банк направляет подавляющую часть прибыли на экспансию, IT и расширение экосистемы. Символическая дивидендная доходность в 3–5% не решает задачу создания мощного денежного потока.
$PLZL - цикл больших капитальных затрат
• Проблемы: Масштабное освоение месторождения «Сухой Лог» требует колоссальных финансовых ресурсов.
• Почему мимо дивидендов: Компания вошла в период повышенного CapEx. Полюс уже замораживал выплаты в прошлом, а двузначной дивидендной доходности здесь не было даже в лучшие времена.
$ROSN - долговая нагрузка и мегапроект «Восток Ойл»
• Проблемы: Серьезные расходы на реализацию крупных проектов и обслуживание долга при высокой ключевой ставке.
• Почему мимо дивидендов: Формально компания платит 50% по МСФО, но свободный денежный поток сильно зажат инвестициями. В итоге реальная доходность выплат получается скромной по сравнению с другими представителями сектора.
$YDEX - гонка за технологиями и долей рынка
• Проблемы: Постоянная жесткая конкуренция в e-commerce, ИИ, облаках и сервисах такси.
• Почему мимо дивидендов: Яндекс начал выплачивать дивиденды, но их доходность (около 3–4%) чисто символическая. Основные деньги продолжают уходить на развитие продуктов и борьбу за рынок.
$NVTK - санкционное давление и зажатый FCF
• Проблемы: Задержки с танкерным флотом и ограничения по проекту «Арктик СПГ-2».
• Почему мимо дивидендов: Необходимость перестраивать логистику съедает ресурсы компании. Исторически дивидендная доходность Новатэка находилась на уровне 5–8%, что сейчас уступает даже простым инструментам вроде фондов денежного рынка.
Покупать на просадке стоит только те бизнесы, которые даже в шторм способны генерировать живые деньги и делиться ими с владельцами.
• Смотрите на свободный денежный поток (FCF): Дивиденды платят не из капитализации или громкого имени, а из реального кэша, который остается у компании после всех затрат.
• Разделяйте компании роста и дивидендные компании: Яндекс или Т-Банк могут быть отличными бизнесами, но они не созданы для генерации текущего пассивного дохода.
• Анализируйте долговую нагрузку: В периоды высоких ставок компании с большим долгом будут тратить прибыль на проценты банкам, а не на выплаты акционерам.
VK
VKCO
129,75 ₽
-13,37%
GA
GAZP
83,18 ₽
+16,72%
VT
VTBR
52,86 ₽
-1,61%
T
T
251,36 ₽
+3,53%
PL
PLZL
1 096,8 ₽
-12,4%
RO
ROSN
312,1 ₽
+10,12%
YD
YDEX
3 592,5 ₽
+0,49%
NV
NVTK
912,1 ₽
+15,95%
DohodLife
14 августа
Пошла жара!
Рынок дает отличные цены, так что перехожу от слов к делу и начинаю подбирать активы в портфель.
Добавил в портфель:
$TRNFP - взял сразу 56 штук на 56 924,6 ₽ по цене 1 016,6 ₽ за акцию. Шикарный защитный актив с крепким бизнесом, грех не взять на проливе.
$SBERP - докинул еще 3 штуки на 818,19 ₽ (по 272,73 ₽). Наш любимый банковский тяжеловес лишним в портфеле никогда не будет.
Общая сумма пополнений моего портфеля уже перешагнула за 405 тысяч рублей, и пусть в моменте на экране горит минус - дивидендная стратегия строится не на ежедневных котировках, а на количестве накопленных активов и будущем пассивном доходе.
TR
TRNFP
1 017 ₽
+1,85%
SB
SBERP
272,9 ₽
+1,05%
DohodLife
14 августа
Отпуск подходит к концу, я вернулся домой из поездки на Черноморское побережье, отлично отдохнул и готов с новыми силами уже погружаться на дно рынка. 😅
За время моего отсутствия сошлись сразу два приятных события: пришла зарплата и зачислились дивиденды от $SBERP .
Чтобы деньги не лежали без дела, я сразу докупил паев фонда денежного рынка $TMON@ (примерно на 30,7 тыс. рублей).
Подушка закупа подросла и под хороший ежедневный процент ждет своего часа. На рынке мы видим неплохой пролив и честно говоря, я очень надеюсь, что эта коррекция еще продолжится.
Сейчас пристально наблюдаю за дивидендными тяжеловесами. Одной из главных целей на закуп рассматриваю $TRNFP , отличный защитный актив с понятным бизнесом, который начнет диверсифицировать мой портфель.
Если рынок даст еще более вкусные цены, буду перекладывать кэш из фонда прямо туда.
SB
SBERP
275,13 ₽
+0,23%
TM
TMON@
162,57 ₽
+1,72%
TR
TRNFP
1 021 ₽
+1,45%
DohodLife
28 июля
Заголовки про новые санкции США снова кошмарят ленту. Сенаторы там опять что-то согласовали, и в комментариях уже паника.
Если отжать воду, в законопроект зашили три вещи по банкам:
Закрепление жестких блокировок против $SBER, $VTBR, $DOMRF и остальных.
Вторичные санкции против иностранных банков (Китай, Индия, Турция), которые проводят платежи за наш экспорт.
Запрет на выплату процентов по замороженным резервам ЦБ.
Звучит жестко? В теории... да.
На практике: банки под санкциями живут уже больше двух лет. Весь их основной заработок (кредиты, комиссии, вклады) идет внутри России и в рублях. Американские законы на этот конвейер мало влияют.
Давление на зарубежные банки это конечно же история неприятная, только усложнит расчеты за нефть и газ. Но бизнес к этим палкам в колесах адаптируется непрерывно. К тому же сенаторы уходят на каникулы, до осени документ физически не примут. Время подготовиться есть.
Сбрасывать Сбер на панике точно не стоит, дивидендная база внутри страны никуда не делась. А вот если рынок на этой новости решит просесть и нарисовать "скидочки", то я с удовольствием спокойно докуплю просевшие бумаги.😏
А как вы реагируете на новую пугалку?
SB
SBER
272,41 ₽
+1,24%
VT
VTBR
57,04 ₽
-8,83%
DO
DOMRF
2 185,2 ₽
-5,5%
DohodLife
24 июля
Банк России принял ожидаемое, но всё равно ключевое решение: ставка снижена на 0,25 п.п. до 14,00%.
Это уже десятое снижение подряд. Шаг осторожный, регулятор явно закладывает риски инфляционных ожиданий и ситуации с ценами, но сам тренд на смягчение денежно-кредитной политики остается в силе.
Рынок встретил решение сдержанным позитивом и зелёными свечами по ключевым голубым фишкам.
$SBERP $X5 $LKOH $TMON@
SB
SBERP
270,39 ₽
+1,99%
X5
X5
1 934,5 ₽
-0,47%
LK
LKOH
4 717 ₽
+17,65%
TM
TMON@
161,4 ₽
+2,46%
DohodLife
20 июля
$X5 Казалось бы, правила сложного процента просты: пришли дивиденды - сразу реинвестируй. Но в инвестициях важна не только слепая дисциплина, но и тактический тайминг.
Уже совсем скоро, 24 июля, состоится очередное заседание Банка России по ключевой ставке. Рынок сейчас находится в максимальном напряжении! Чтобы пришедшие 12 250 рублей не лежали мертвым грузом и не теряли ни копейки от инфляции даже за эти несколько дней, я направил их в Фонд денежного рынка $TMON@.
Ждем дальнейшую движуху на рынке и наблюдаем 😉
X5
X5
1 900,5 ₽
+1,32%
TM
TMON@
161,05 ₽
+2,68%
DohodLife
7 июля
