TroyInvestment

226

подписчиков

52

подписки

Инвестиционные идеи для разумных инвесторов! Сюда 👉🏼 ✔️ ТОП менеджер и управляющий ✔️Делюсь секретами финансового мира ✔️ 20 лет на фондовом рынке Приглашаю 🔥🔥🔥 - MAX: https://max.ru/join/SbqjYXyH-ZZGmSM9Dqe00uZZjYpgODBFdHZ6TosmWFw - TG: https://t.me/RentierCapital

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

TroyInvestment
TroyInvestment

16 сентября в 17:05

Евротранс: реализация риска Произошло, то, что рано или поздно должно было произойти. Реализовался двойной риск, о котором я писал и не раз. Во-первых, способ проведения IPO был очень странным - Компания продавала акции ещё фактически до IPO рекламируя весь процесс по телевизору, оценка была завышена, а менеджмент делал странные обещания о том, что выкупит бумаги значительно дороже. Совокупность перечисленного намекала, на то, что идёт сбор денег и топы не думают или изначально не планируют исполнять обещания. Во-вторых, компания занимала и занимала деньги через ЦФА (цифровые финансовые активы) предлагая доходность выше чем могла бы занять на рынке облигаций. ЦФА не предполагает институт централизованного банкротства и назначение управляющего на период банкротства, который должен отстаивать интересы инвесторов. При инвестициях в ЦФА каждый инвестор сам идёт в суд, его интересы никто не представляет. В-третьих, поведение менеджмента и частые технические дефолты указывали на высокие риски как для владельцев ЦФА, так и для акционеров. Как я уже писал, задача инвестора искать без рисковые активы. Не нужно думать, как жаль, что я не вложился, актив ведь так вырос. Нужно размышлять в другом ключе - мне не важно как вырос актив, на рынке много рискованных активов, которые растут на много процентов, мне важно, что я вложился в надежные активы, которые дают нормальную доходность, и не приведут к реализации риска. #обзор #трейдинг #аналитика $EUTR $RU000A10BVW6
4
5
TroyInvestment
TroyInvestment

31 июля

📚Финансовая грамотность для наших детей Обучение финансовой грамотности является очень важным элементом воспитания ребенка. Начинать обучение нужно с самого раннего возраста, когда ребенок начинает понимать, что такое деньги и как они работают. Вот несколько советов, как правильно дать финансовую грамотность вашему ребенку: ⭕️Объясните, что такое деньги. Расскажите, что деньги нужны для того, чтобы покупать вещи, платить за услуги и сохранять их на будущее. ⭕️Учите вашего ребенка ценить деньги. Не покупайте все, что хочет ребенок, объясняйте, что деньги не беруться неоткуда, а зарабатываются трудом и поэтому нельзя покупать все подряд. ⭕️Учите ребенка экономить деньги. Расскажите ему о том, как можно экономить деньги, например, покупая вещи на распродаже или о том, что не нужно тратить деньги на ненужные вещи. ⭕️Используйте игры и книги для обучения. Существует множество книг и игр, которые помогают детям понять, как работает финансовая система. Например, игра "Монополия" поможет детям понять, как работает рынок недвижимости и как зарабатывать деньги. ⭕️Учите вашего ребенка планировать свой бюджет. Помогите ему составить список того, на что он хочет потратить свои деньги, и научите его планировать свой бюджет. ⭕️Обучайте вашего ребенка инвестировать. Расскажите ему о том, как можно инвестировать деньги, чтобы получать доход. Например, можно инвестировать в акции, облигации или недвижимость. Обучение финансовой грамотности с детства очень важно, потому что это поможет вашему ребенку развить навыки управления финансами и научиться планировать свое будущее. Ребенок, который обладает финансовой грамотностью, может лучше понимать свои финансовые возможности и принимать более осознанные финансовые решения в будущем. Кроме того, обучение финансовой грамотности поможет вашему ребенку избежать финансовых проблем в будущем, таких как задолженности по кредитам и кредитным картам. 📚Книги для обучения детей финансовой грамотности: 🧸 «Деньги. Как они работают» автора Дэвид Адлер. 🧸 «Как управлять деньгами» автора Эрик Хэйманн. 🧸 «Самые первые деньги» автора Джули Боттс. 🧸 «Деньги для детей» автора Дэвид Эдвардс. 🧸 «Бизнес для детей. Как заработать свой первый миллион» автора Роберт Кийосаки. 🧸 «Умный карманный расходник» автора Кристин Хьюит. 🧸 «Финансовая грамотность для детей» автора Сергей Мокин. В еще заведите инвестиционный портфель, который ваш ребёнок сможет видеть в приложении на своём телефоне и покупайте туда: 👉🏼 фонды денежного рынка - они будут показывать накопленную доходность за длительный период времени это смотрится мощно. 👉🏼Акции надёжных компаний таких как $SBER $ROSN $SIBN $TRNFP Тогда накопленная доходность и поступающие дивиденды сами начнут мотивировать вашего ребёнка интересоваться инвестициями. #инвестиции #обучение #дети #ребенок
3
4
TroyInvestment
TroyInvestment

23 июля

5 сильных аргументов за рост После эпического падения рынка мы увидели довольно резвый отскок, но сейчас главный вопрос: мы уже увидели дно или снижение продолжится? Большинство инвесторов слишком большое значение придают предстоящему решению Банка России по ставке. Я считаю, что влияние ставки и риторики регулятора будет в основном краткосрочным, так недооценка самых крупных бумаг значительна. Да, если ЦБ повысит ставку или займет более жесткую позицию, рынок может еще раз протестировать минимумы, а возможно даже ненадолго обновить их. Но именно ненадолго. Напомню, что индекс Мосбиржи сейчас находится на уровнях конца лета — начала осени 2022 года. При этом тогда ключевая ставка была около 20%, а сегодня — 14,25%. Получается, что рынок стоит примерно там же, хотя стоимость денег уже заметно ниже. Потенциал роста сейчас значительно выше риска дальнейшего падения, основные аргументы: 1️⃣ Большинство негативных сценариев уже в ценах Многие акции вернулись к уровням 2022 года, хотя уровень неопределенности сегодня уже несопоставим с тем периодом. Тогда инвесторы сталкивались с принципиально новой реальностью. Сейчас большая часть этих рисков уже понятна и давно учтена рынком. 2️⃣ Риски для нефтяной отрасли заметно снизились Именно атаки на НПЗ стали главным триггером недавней распродажи нефтяных компаний. Сейчас защита стратегических объектов значительно усилена, вероятность новых серьезных повреждений снизилась, а значит и риск, который рынок максимально заложил в котировки, постепенно должен сокращаться. 3️⃣ Высокие цены на нефть должны отразиться в прибыли Brent сегодня уже $100 за баррель. Даже если такие цены не сохранятся надолго, первое полугодие нефтяные компании уже провели при очень благоприятной конъюнктуре. Прибыль за I и II кварталы вполне может оказаться сопоставимой с рекордными результатами 2022–2023 годов, а возможно — и выше. Второе полугодие также выглядит сильным с точки зрения цен на нефть. Это фактор для роста стоимости акций, а не для их снижения. 4️⃣ Отчетность снимет неопределенность В ближайшее время начнут выходить первые отчеты нефтяных компаний. Они позволят оценить реальные финансовые результаты, прогноз прибыли за весь 2026 год и потенциальные дивиденды. Как только неопределенность снизится, рынок начнет быстрее закладывать эти оценки в котировки. 5️⃣ Дивидендная доходность становится слишком привлекательной По многим нефтяным компаниям и ряду других эмитентов потенциальная дивидендная доходность уже оценивается в 18–20% годовых. Я че то мало представляю чтобы рынок снизился ещё и давал 25%, Уже 20%! Когда инвесторы начнут переключаться с эмоций на цифры, интерес к таким бумагам, как $LKOH , $TATN , $SIBN и многим другим, может заметно вырасти. Конечно, рынок способен долго оставаться иррациональным. Но чем сильнее отклонение цен от фундаментальной стоимости, тем меньше обычно длится этот период. На мой взгляд, сейчас рынок постепенно смещается от страха к оценке будущих доходностей. Поэтому текущие уровни выглядят интересными как для долгосрочных инвесторов, у которых еще остается свободный кэш, так и для спекулянтов, работающих от длинной позиции. Вес бумаг в индексе Мосбиржи и потенциальные див доходности: Тикер/вес / потенциальная див доходность LKOH/ 16,75% /16~20% $SBER / 12,41% / 17% GAZP/ 9,18% / 0 YDEX/ 6,88% / 7% $T / 5,08% / 23% GMKN/ 4,12% / 0 NVTK/ 4,59% / 5,5% TATN/ 4,89% / 16% ROSN/ 2,88% / 12% #обзор #обучение #трейдинг #аналитика #идея #дивиденды
3
4
TroyInvestment
TroyInvestment

21 июля

👹Могут ли акции Сбера подорожать до 1000 руб.? Цена акций зависит конечно, от множества факторов, но все сводится в конечном счёте к нескольким простым вещам: - Доходностью и надежностью бизнеса - Ставками в экономике - Страновыми особенностями и развитостью финансового рынка, экономики в целом - Сумасшествием толпы. $SBER бенефициар роста кредитования и роста малого и среднего бизнеса в России в целом. Он олицетворяет экономику в целом. Вы не можете купить акции мебельной фабрики или небольшого цеха по производству пластиковых окон. Но как раз такие компании приносят банку львиную долю прибыли. В Сбере эффективный менеджмент и грамотное управление издержками. Сбер не занимается санированием банков как ВТБ. Динамика ставок в экономике определяет динамику стоимости множества активов - не только облигаций, но и акций. Это просто менее заметно. При Низких ставках акции торгуются по высоким мультипликаторам, а при высоких ставках - по низким мультипликаторам. Сумасшествие толпы, или финансовый пузырь - явление которое периодически имеет место на разных рынках, в разных активах. Например, уже мало кто помнит, но в зимой 2007 года, перед началом мирового финансового кризиса, акции Сбербанка торговались по цене 23 годовых прибылей (P/E 23 ) и никого это не смущало. Нормальны ли такие мультипликаторы для нашего рынка? Сейчас нет. А почему в будущем это не может быть нормальным, если в Индии такие мультипликаторы сейчас это нормальное явление? Поэтому не исключаю, что $SBER может легко подорожать до 1000 руб. за бумагу даже при закрытом рынке от иностранного капитала. В этом случае капитализация будет составлять всего 22 трлн руб. Даже при чистой прибыли 2026 в 2 трлн руб. при такой капитализации P/E составит всего 11 (при цене акции 1000 руб.). Но через несколько лет, чистая прибыль Сбера будет скорее всего выше 2 трлн. Если рынок США прайсит чаще завышенные оценки акций, то для Китайского, недорого фондового рынка оценки банков варьируются 8-12 P/E. В России оценки в 8 P/E было нормой даже под санкционным давлением. Сейчас $SBER стоит 3 P/E, и рано или поздно произойдёт переоценка до 8-10 P/E, а возможно и до 20 P/E. &«Инвестиционный портфель №1» #Сбербанк #Акции #идея #дивиденды #портфель #обзор #трейдинг
5
6
TroyInvestment
TroyInvestment

20 июля

👹Лучшая инвестиционная идея на 2026 год Некоторые считают, что покупать $SBER кризис рискованно, а другие вообще считают, что покупать $SBER банально Совсем недавно модно было гоняться за всякими технологическими компаниями с безумно высокими мультипликаторами по p/e 30, 50 и даже 100 - Техи покупались за любые деньги даже если компания работала в убыток. В США инвесторы просто обезумели…Дошло до того, что инвесторы покупали компании не то, что без прибыли, а даже без выручки! Типичные примеры - это Virgin Galactic и Arrival. Капитализация Virgin Galactic превышала 12 млрд долларов, а производитель электромобилей Arrival стоил более 13 млрд долларов - сейчас их акции? В России же на Техах тоже многие обожглись - бумаги строили дорого, а ожидания пока не оправдываются. 🏦Сбер сейчас стоит 5,9 трлн руб., а чистая прибыль в 2026 будет скорее всего выше 2 трлн. То есть P/E2026 - 2,9, P/B - 0,7, ROE - около 23%. Чистая процентная маржа 6,2%, то есть на активы банк чистыми зарабатывает 6,2%, тогда как ВТБ, например, 1,8%. Цена на акции в долгосрочном периоде определяется фундаментальными факторами. Простая математика - вам предлагают купить бизнес за 260 руб. который генерирует 89 руб. дохода в год. (Примерная чистая прибыль на акцию EPS). Получается 34% доход на вложенный капитал. 34% - это доходность, которую будет приносить бизнес акционерам при текущей цене покупки в 260 руб. Да, дивидендами Сбер выплачивает 50%, то есть инвесторы получат только половину от прибыли в виде дивидендов. Но ведь остальные 50% от прибыли - это деньги, которые остаются внутри компании и увеличивают ее стоимость. Не нужно смотреть на цены в 2022 - тогда были другие деньги, а прибыль была за 2021 - 1,250 трлн. Прибыль может просесть, но SBER пока все снижения чистой прибыли восстанавливает за очень короткий период. Разве банально покупать прибыльный надёжный бизнес? На самом деле банально делать наоборот… #обзор #трейдинг #аналитика
5
6
TroyInvestment
TroyInvestment

1 июля

👹Что делать инвестору сейчас, чтобы заработать потом Причина падения фондового рынка глубже, чем кажется на первый взгляд. Зачем инвесторы - физики приходят на фоновый рынок? Ответ - чтобы заработать, не подходит, он слишком общий. Основной мотив розничных инвесторов которые приходят на фондовый рынок заработать больше, чем можно получить в банке и за короткий срок. Именно поэтому инструменты с фиксированным доходом и фонды денежного рынка сейчас так популярны у части инвесторов - короткие ставки выше 13%. Другая часть инвесторов, та которая приходит на рынок акций ожидают и всегда ожидали получить значительную доходность, было множество исследований на эту тему, но общий смысл укладывается в ожидаемый диапазон от 50%-200% за короткий срок. Высокая требуемая доходность и короткий инвестиционный горизонт управляют решениями толпы. Такая инвестиционная философия мотивирует искать высокую потенциальную доходность забывая о рисках. Именно поэтому инвесторы покупают бумаги второго, третьего ещё эшелона и если бумага находится в боковике длительный период продают ее. Именно по этой причине мало кто смотрит на голубые фишки, они кажутся не интересными по сравнению с потенциальной доходностью, которую может дать второй эшелон. Представьте довольно большой пласт людей купили большой обьем низко-ликвидных бумаг малой капитализации, часть на IPO, часть на торгах, на довольно большую долю денег (в пропорции ко всем покупкам на рынке акций) и сидят там. Дивиденды низкие, роста нет, приходят несколько негативных новостей и сначала «бегут» некоторые, потом большинство - как снежный ком. Чтобы не потерять деньги, нужно в первую очередь перестать думать как толпа. Разумный инвестор оценивает в первую очередь риски, а уже во вторую потенциальную доходность. Адекватный инвестор ждёт среднегодовую доходность 30-50%, а не 200%. Чтобы понять что покупать сейчас, чтобы заработать сейчас и зарабатывать потом нужно скорректировать свою инвестиционную философию. Сейчас на рынке множество интересных простых идей из супер надёжных бумаг, $SBER, $LKOH, и множество историй из менее ликвидных но тоже довольно надёжных историй, например, $BANEP и множество других. #обзор #трейдинг #аналитика &«Инвестиционный портфель №1»
Card image 1
3
4
TroyInvestment
TroyInvestment

9 июня

👹 Истинные причины обвала в акциях Астра и Iva Technologies Обвал вчера, да и вообще с момента IPO в бумагах $IVAT и $ASTR носят более глубинные причины, чем кажется на первый взгляд. Эти причины фундаментальны и связаны с общей природой биржевых оценок технологических акций. На вопрос почему акции этих компаний падают, можно и нужно задать обратный вопрос - А почему бы им не падать? Почему не должны падать акции «ИВЫ» оценка которой была 30 млрд руб., а чистая прибыль меньше 2 млрд? Год: выручка /прибыль / P/E 2023: 2,45 млрд / 1,76 млрд / 17 2024: 3,3 млрд / 1,9 млрд / 10 2025: 3,2 млрд / 1,42 млрд / 12 Или почему не падать акциям «Астры», когда при капитализации в 105 млрд руб. Чистая прибыль в 2024 и 2025 менее 6,5 млрд? Год: выручка /прибыль / P/E 2023: 9,54 млрд / 4,43 млрд / 17 2024: 17 млрд / 6,47 млрд / 15 2025: 20,4 млрд / 6,3 млрд / 8,5 Когда оценка бизнеса превышает разумные мультипликаторы в несколько раз любая негативная новость способна обрушить котировки в 2 и более раз. Иногда только на одной вере и ожиданиях акции способны расти на сотни процентов. Такая же механика работает и в обратном направлении. Бизнесы, оценка которых основана на ожиданиях могут стоить долго выше общерыночных показателей до тех пор, пока маятник спроса не качнется в обратном направлении, если не будет постоянного роста финансовых показателей, а иногда даже и при их наличии. Риск потери денег должен перекрываться потенциалам роста в 1,5-2 раза. Проблема в том, что все инвесторы недооценивают риск потери денег и переоценивают возможные прибыли. «Ива» - Текущая оценка по P/E к прибыли 2025 всего 6. «Астра» - Текущая оценка по P/E к прибыли 2025 всего 7. Неплохая цена, но риск провала этих проектов даже при текущих низких мультипликаторах значителен. #обзор #трейдинг #аналитика
5
6
TroyInvestment
TroyInvestment

5 мая

Русагро: Суд вынес свое решение. Почему я думаю про 400 рублей? Суть события. Хамовнический районный суд Москвы частично удовлетворил иск Генпрокуратуры и изъял собственность основателя «Русагро» Вадима Мошковича, а также других соответчиков. В доход государства перешел контрольный пакет акций ПАО «Группа Русагро». Также у Мошковича конфисковали 3,8 млрд руб., 1,8 млн долл. и €1,6 млн. Принципиально важно, что в списке ответчиков на основном этапе сама компания «Русагро» не фигурировала. Два полярных сценария — теперь с новыми вводными. 1️⃣ Базовый (позитивный): конфискация затрагивает только мажоритариев Иск и решение суда сфокусированы на личном имуществе Мошковича и связанных с ним лиц. Частичная конфискация доли мажоритария не разрушает операционный бизнес компании. Напротив, это снимает многомесячную неопределенность и может стать драйвером для переоценки акций миноритариями. 2️⃣ Негативный: претензии к активам компании Хотя основной удар пришелся на личные активы, суд ранее наложил обеспечительный арест на имущество и акции «Русагро». Если следствие решит расширить периметр, возможны новые иски и полный пересмотр риск-модели. Пока этот сценарий не реализован. Новые вводные: масштаб претензий и обеспечительные меры. 🔸Арест активов: В качестве обеспечительной меры по иску Генпрокуратуры суд наложил арест на почти 470 млн акций «Русагро». 🔸Фигуранты и обвинения: Помимо Мошковича, ответчиками выступают его супруга, бывший гендиректор Максим Басов, несколько топ-менеджеров и аффилированные организации. Им вменяется мошенничество в особо крупном размере (ч. 4 ст. 159 УК РФ), ущерб от которого следствие оценивает в 86 млрд рублей. 🔸Оценка прокуратуры: Ведомство оценило стоимость активов «Русагро» более чем в 550 млрд рублей с валовой прибылью свыше 74 млрд рублей. Это более чем в пять раз превышает текущую рыночную капитализацию компании. Фундаментальный взгляд: оценка все еще экстремально низкая. Даже если отключить эмоции и посмотреть на цифры, актив остается крайне интересным. Мой прогноз по чистой прибыли на 2026 год составляет около 40 млрд рублей. При текущей капитализации это дает прогнозный P/E всего около 2.5x. Для компании с такими операционными показателями это нерыночно низкий уровень. Легко прикинуть, что при нормализации ситуации и возврате мультипликатора к среднеотраслевым значениям в район 10 годовых прибылей, цена акции может достигнуть 400 рублей. ⚠️ Дисклеймер: данный пост не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Все решения о сделках вы принимаете самостоятельно. Инвестиции в акции сопряжены с рыночными, юридическими и корпоративными рисками. #обзор #трейдинг #аналитика $RAGR
6
7
TroyInvestment
TroyInvestment

6 апреля

Сигнал для покупки? В марте импорт сырой нефти из России в Индию вырос на 90% по сравнению с февралем, несмотря на общее снижение импорта нефти в страну почти на 15%. Это произошло из-за перебоев в поставках из Западной Азии, как отмечается в отчете Атула Матура для The Times of India, основанном на данных и информации от специалистов отрасли. Рост экспорта нефти говорит о том, уже первый квартал года для нефтяных компаний будет значительно лучше. Если цены будут оставаться на текущих значениях или выше мы увидим эффект цены + объёмы = рост чистой прибыли. Экспозиция на рынок РФ через $LKOH выглядит интересно. #LKOH #идея #обзор
Card image 1
1
2
TroyInvestment
TroyInvestment

2 апреля

🔥 А помните, что я писал, что все IPO, ну почти все проводились по завышенным ценам овечкам? *Центральный Банк РФ
Card image 1
1
2
TroyInvestment
TroyInvestment

29 марта

РУБЛЬ КРЕПЧАЕТ: КТО БЕНЕФИЦИАРЫ? Доллар слабеет, рубль чувствует себя уверенно — и это не случайность. Глава Минэкономразвития Максим Решетников прямо назвал причины укрепления национальной валюты. Разберем. Главные факторы укрепления: 💵 Профицит торгового баланса — экспорт по-прежнему превышает импорт, создавая устойчивый приток валюты в страну. ✈️ Снижение оттока капитала — меньше средств уходит за границу, больше остается внутри, что поддерживает рубль. 🛢️ Высокие цены на нефть — при этом Минфин приостановил валютные операции, что дополнительно снижает спрос на валюту и усиливает позиции рубля. 🔍 Важный нюанс от Решетникова: Валютная выручка поступает с лагом около двух месяцев. Сейчас приходят деньги за экспорт января-февраля, когда цены на нефть были ниже. То есть текущее укрепление — это еще не полный эффект от недавней конъюнктуры. 📊 Что дальше? Министр призвал смотреть на ситуацию комплексно. Ключевые вопросы: — Как изменятся цены на нефть к лету? — Будут ли экспортеры продавать всю валютную выручку или начнут ее накапливать? 💰 Минфин уже продлил приостановку операций с валютой до прояснения ситуации. А в РСПП отмечают: экспортеры ждут курса 90–95 руб./$, но при текущих факторах это может произойти не скоро. ⚖️ Итог: пока сохраняется профицит торгового баланса и сдержанный отток капитала, у рубля есть прочная опора. Баланс может измениться — за счет роста импорта, колебаний экспорта или возврата к прежним моделям движения капитала. 🤑Бенефициары? Крепкий рубль создает макроэкономическую стабильность и часто идет рука об руку со смягчением денежно-кредитной политики ЦБ. Это снижает стоимость фондирования для банков и стимулирует кредитование, увеличивая их чистую процентную маржу и прибыль. Я ожидаю роста чистой прибыли у банков: $SBER $VTBR $SVCB $T _____________________ #идея #обзор #трейдинг #аналитика
Card image 1
8
9
TroyInvestment
TroyInvestment

28 марта

БЛИЖНИЙ ВОСТОК НА ГРАНИ: ЭСКАЛАЦИЯ МОЖЕТ ВЗОРВАТЬ НЕФТЯНОЙ РЫНОК Саудовская Аравия и ОАЭ всё ближе к прямому вступлению в войну против Ирана. Если это произойдёт, регион вспыхнет с новой силой — и последствия для мировой экономики будут колоссальными. По данным The Wall Street Journal, Эр-Рияд и Абу-Даби не просто поддерживают США в кампании против Тегерана, а допускают непосредственное участие своих войск. Саудовская Аравия уже предоставила американским силам авиабазу имени короля Фахда. Наследный принц Мухаммед бин Салман, по данным источников, «обдумывает прямое участие» страны в боевых действиях. Глава МИД КСА прямо заявил: «Терпение Саудовской Аравии в отношении иранских атак не безгранично. Ошибочно полагать, что страны Персидского залива не способны ответить». ⛽️ Что будет с ценами на нефть? Главный вопрос: если конфликт перейдёт в горячую фазу с участием крупнейших производителей нефти, что произойдёт с чёрным золотом? Краткосрочный сценарий (шок): Любые боевые действия в зоне Ормузского пролива, приведут к мгновенному взлёту цен. В условиях, когда в конфликт могут втянуться сразу три крупных нефтедобытчика (Саудовская Аравия, ОАЭ, Иран) ситуация с ценами на нефть может вообще непредсказуема. 💰💰💰 Главные бенефициары очевидны - $ROSN и $LKOH _____________________ 👹Подпишись на профиль и смотри инвестиционные идеи #идея #обзор #трейдинг #аналитика
Card image 1
14
15
TroyInvestment
TroyInvestment

25 марта

🇷🇺 Капитализация фондового рынка: где Россия и куда мы идем? Капитализацию к ВВП называют индикатором Баффета - показатель косвенно показывает недооценку/переоценку рынка или насколько развит фондовый рынок страны. Топ-10 стран по доле капитализации в ВВП: 1. Тайвань – 325% 2. США – 224% 3. Канада – 199% 4. Япония – 178% 5. Южная Корея – 145% 6. Индия – 134% 7. Австралия – 113% 8. Китай – 102% 9. Великобритания – 98% 10. Германия – 54% Данные на начало 2026 года. 📉 Что с Россией? Капитализация российского фондового рынка составляет сейчас 26% от ВВП . Это значительно ниже не только мировых лидеров, но и средних значений развитых стран. Топ бумаг по капитализации в России: $SBER ~ 7,2 трлн руб. $ROSN ~ 5,2 трлн руб. $NVTK ~ 4,2 трлн руб. 🎯 Планы правительства Владимир Путин поставил национальную цель: к 2030 году увеличить этот показатель до 66% от ВВП, то есть фактически удвоить текущий уровень . Для достижения этой цели правительство утвердило методику расчета показателей финансового суверенитета, а ключевым драйвером станут размещения акций государственных компаний (IPO) . По словам министра финансов Антона Силуанова, выполнить задачу без IPO госкомпаний невозможно. Ставьте лайк и в следующих постах мы разберём наиболее вероятные бумаги для ipo/spo и в чем будет juice для инвестора. #обзор #трейдинг #аналитика
Card image 1
4
5
TroyInvestment
TroyInvestment

20 марта

🧿MarketView : рынок замер перед ставкой ЦБ Пятница, 20 марта, обещает быть жаркой. Главный нерв дня — решение ЦБ по ключевой ставке в 13:30. 1. Главная интрига: снизят или нет? 🇷🇺 Сейчас ставка — 15,5% (после февральского понижения). Рынок почти на 100% уверен, что цикл смягчения продолжится. ❗️Но есть нюанс: Инфляция замедляется, но ЦБ может обратить внимание на другие факторы, которые повлияют на его решение: · Скачок цен на нефть из-за Ближнего Востока (разгоняет инфляцию); · Резкое ослабление рубля (мы видим это по утренним курсам). Если регулятор решит перестраховаться и не снизит ставку (или сделает это с жестким сигналом), рынок может резко развернуться вниз. 2. Нефть: вчера было $119, сегодня коррекция 🛢️ Ситуация на Ближнем Востоке не остывает. Вчера, 19 марта, Brent взлетала выше $119 на фоне ударов по энергообъектам. 3 Дивидендные истории начинают быть в фокусе инвесторов. $SBER · Сбер выглядит сейчас очень сильно. · Если ставку снижают (как ждет рынок), рост Сбера может продолжиться. · Если ЦБ дает сигнал на ужесточение — бумага развернется вниз. $MTSS Ожидания — 35 руб. на акцию. Это минималка по дивполитике, доходность — более 16–17%. Стабильный дивидендный аристократ. $VTBR Прогнозы вилкой: если заплатят 50% прибыли — ~19 руб. (доходность 22% ), если 25% — ~10 руб. (11% ) . Зависеть будет от достаточности капитала. Ориентир — 25–50% от ЧП. $X5 Ритейлер скорректировал прогнозы. Теперь ждут 330–390 руб. на акцию . Доходность — в районе 14–19% . Выше было только до пересмотра финпланов. $TRNFP Монополия может порадовать. Прогнозы: более 190 руб. от Газпромбанка или ~140 руб. от Финама. Доходность — двузначная. Ориентируемся на 50% от скорректированной чистой прибыли. #обзор #трейдинг #обучение_инвестициям #аналитика
Card image 1
7
8
TroyInvestment
TroyInvestment

19 марта

🧿Pre-Market : Нефть снова выше $110 Утро четверга встречает нас ростом цен на черное золото. Котировки Brent закрепились выше отметки $110 за баррель, и попытки уйти ниже $100, судя по всему, были лишь краткосрочной коррекцией для набора позиций. Главные драйверы сегодняшнего роста: 1️⃣ Удар по инфраструктуре Катара: Иран атаковал промышленный комплекс Рас-Лаффан — крупнейший в мире центр по производству СПГ. В QatarEnergy подтвердили серьезные повреждения и пожары. Под удар попали не только заводы, но и ключевой экспортный порт. 2️⃣ Инциденты в ОАЭ: Обломки перехваченных ракет упали в районе газовых объектов в Хабшане и нефтяного месторождения Баб. Атака на инфраструктуру ОАЭ подтверждает расширение географии конфликта. 3️⃣ Напряжение в США: The Washington Post сообщает о неопознанных дронах над базой «Форт Лесли Макнейр» в Вашингтоне, где расположены резиденции главы Пентагона и госсекретаря. Происхождение БПЛА не установлено, что добавляет нервозности вашингтонской элите. Глобально: Ормузский пролив все еще на замке. Физический дефицит топлива и удобрений уже стучится в двери мировой экономики. FT бьет тревогу по инфляции. Российские нефтяники — в шоколаде. В моем фокусе — ЛУКОЙЛ $LKOH Ждём нефть выше $150? #обзор #трейдинг #обучение_инвестициям #аналитика #пульс_оцени #что_купить #пульс
Card image 1
13
14