0
подписчиков
9
подписок
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
there_is_no_poverty
14 сентября в 7:27
Схема Pump and Dump: как в 90-х брокеры зарабатывали миллионы на «дешевых» акциях и почему это актуально до сих пор
Многие знают фильм «Волк с Уолл-стрит», но реальность брокерских «котельных» (boiler rooms) 1990-х годов была еще более циничной и математически выверенной. Это классическая история о том, как незнание механики рынка и жадность превращаются в инструмент обогащения для крупных игроков.
Речь идет о самой грязной, но невероятно эффективной схеме в истории финансов — Pump and Dump (Накачай и Сбрось).
📞 Как это работало: фабрика иллюзий
В 90-х в США процветали конторы вроде Stratton Oakmont. Сотни молодых брокеров в дорогих костюмах обзванивали обычных людей (учителей, врачей, инженеров) по холодным базам.
Скрипт был отточен: «У нас есть эксклюзивная информация. Акции малоизвестной компании Х стоят всего 1 доллар, но скоро пробьют 10 долларов. Это ваш шанс!»
Люди верили. Звонил «профессионал» с Уолл-стрит, обещая золотые горы. Тысячи розничных инвесторов несли свои сбережения, скупая эти «перспективные» бумаги.
⚙️ Механика ловушки (пошагово)
1️⃣ Накопление: Организаторы схемы заранее скупали огромные объемы дешевых, неликвидных акций третьего эшелона (часто это были компании-«оболочки» без реального бизнеса) по цене 0.10–0.50 доллара. Из-за низкой ликвидности это делалось тихо, не двигая цену.
2️⃣ Pump (Накачка): Запускался массовый обзвон и агрессивная реклама. Розничные инвесторы начинали скупать бумагу, толкая цену вверх: с 0.5$ до 1$, затем до 3$, потом до 5$. На графике рисовалась красивая «зеленая ракета», что привлекало еще больше новичков, страдающих от FOMO (страха упущенной выгоды).
3️⃣ Dump (Сброс): Когда цена достигала пика, а в биржевом стакане появлялось много заявок от ничего не подозревающих покупателей (ликвидность искусственно вырастала), крупные игроки начинали продавать свои миллионы акций, купленные ранее за копейки.
4️⃣ Крах: Как только «умные деньги» выходили из позиции, поддержка исчезала. Цена моментально обваливалась к 0.10$. Розничные инвесторы пытались продать, но из-за низкой ликвидности в стакане просто не было покупателей. Они оставались запертыми в
обесценившемся активе, теряя 90–99% капитала.
📉 Масштабы и итоги
По оценкам SEC, только за 90-е годы от таких схем пострадали миллионы людей, а общие потери исчислялись миллиардами долларов. Организаторы получали тюремные сроки и гигантские штрафы, но деньги обычных людей были уже потеряны.
💡 Почему я об этом вспоминаю сегодня?
Механика рынка не изменилась. Крупному игроку практически невозможно манипулировать такими гигантами, как Сбербанк, Лукойл или Т-Банк: там слишком большие обороты, тысячи участников и честное ценообразование.
Но на акциях третьего эшелона с мизерными дневными оборотами это происходит до сих пор. Один крупный игрок может своей заявкой сдвинуть цену на 15–20% вверх, заманить розничных инвесторов, увидевших «зеленую свечу», а затем резко обрушить цену, фиксируя прибыль. Новичок остается с неликвидным активом, который невозможно продать без огромного проскальзывания.
Именно поэтому мое личное железное правило: торговать и инвестировать только в топ-20 самых ликвидных бумаг рынка. Низкая цена лота не означает «выгодно», она означает «высокий риск манипуляций и отсутствия покупателей».
💬 Коллеги, вопрос к вам:
Сталкивались ли вы на нашем рынке с ситуациями, когда малоизвестная акция резко росла на ровном месте на 10–20%, а на следующий день так же резко падала обратно? Как думаете, это были манипуляции маркетмейкеров или просто эмоции толпы? Делитесь наблюдениями в комментариях! 👇
#историяфинансов #PumpAndDump #ликвидность #третийэшелон #ТинькоффИнвестиции #инвестиции #рыночныеманипуляции
there_is_no_poverty
9 сентября в 7:06
Черный понедельник 1987: рынок рухнул на 22% за один день
19 октября 1987 года вошло в историю как «Черный понедельник». За один торговый день индекс Dow Jones упал на 22.6% — самое большое однодневное падение в истории.
Что произошло:
Утром никто не ожидал катастрофы. Но как только открылись торги, началась лавина продаж. Компьютерные системы не справлялись, тикерные ленты отставали на часы. К закрытию рынок потерял 508 пунктов. Миллиарды долларов испарились за несколько часов.
Урок для нас:
Те, кто использовал стоп-лоссы, потеряли значительно меньше. Те, кто держал «на всю котлету» без защиты, были уничтожены.
Что я выношу:
Рынок может рухнуть в любой момент — никто не застрахован от «черных лебедей».
Паника усиливает падение — эмоции главный враг.
Защита капитала — приоритет №1. С риск-менеджментом (1-2% на сделку) я теряю максимум 500-1000 ₽. Без него — можно потерять 20-30% за день.
Черный понедельник научил мир важности защитных механизмов. Для трейдера лучшая защита — дисциплина и стоп-лоссы.
💬 Вопрос: Возможен ли сегодня обвал масштаба 1987 года? Или современные механизмы защиты предотвратят такое?
#историятрейдинга #1987 #крахрынка #рискменеджмент #стоплосс #ТинькоффИнвестиции
there_is_no_poverty
4 сентября в 8:20
1867 год: как изобретение тикерной ленты создало первых трейдеров и изменило Уолл-стрит навсегда
Сегодня мы торгуем со смартфона, получая данные в реальном времени. Но так было не всегда. До второй половины XIX века, чтобы узнать цену акции, нужно было физически находиться на биржевой площади.
Брокеры выкрикивали цены, размахивали бумажками, и информация распространялась со скоростью пешехода. Если вы были в другом городе, вы узнавали цены с задержкой в дни или недели. О внутридневной торговле не могло быть и речи.
Революция произошла в 1867 году:
Американский изобретатель Эдвард Каллахан запатентовал тиккерную ленту (ticker tape) — телеграфный аппарат, который печатал название компании и последнюю цену сделки на узкой бумажной ленте.
Слово «ticker» произошло от характерного тикающего звука механизма при печати.
Это изменило всё:
Тикерные ленты провели в офисы брокеров, банки и даже в дома богачей. Впервые в истории люди получили возможность наблюдать за ценами в режиме, близком к реальному времени, не выходя из комнаты.
Именно это породило первый класс людей, которых мы сегодня назвали бы «дей-трейдерами». Они больше не оценивали бизнес на годы вперед. Они смотрели на бумажную ленту, искали краткосрочные колебания и пытались заработать на разнице в течение одного дня.
Что я выношу из этого:
Информация = деньги. Сегодня у меня есть приложение в телефоне, которое дает данные быстрее, чем тикерная лента давала их президенту США 150 лет назад. Но доступ к информации не гарантирует прибыль.
Технологии меняют правила, но не психологию. Люди в 1870-х так же поддавались панике и жадности, глядя на бумажную ленту, как мы сегодня, глядя на мерцающие цифры в стакане.
Инфраструктура стала проще, но главная битва трейдера по-прежнему идет не с рынком, а с самим собой.
💬 Вопрос: Как думаете, современные торговые приложения и мгновенный доступ к рынку помогают новичкам или, наоборот, заставляют совершать больше ошибок из-за скорости?
#историятрейдинга #Уоллстрит #тиккернаялента #ТинькоффИнвестиции #финансы
there_is_no_poverty
3 сентября в 9:14
Тюльпаномания 1637: как луковица цветка стоила как особняк и почему это закончилось крахом
Изучая историю финансовых рынков, наткнулся на историю, которая звучит как фантастика, но это реальные события.
Голландия, 1630-е годы. Тюльпаны только что завезли из Османской империи, и они мгновенно стали символом статуса. Но вскоре это превратилось в массовое безумие, которое сейчас называют первым финансовым пузырем в истории.
Цены достигли абсурда:
За одну луковицу редкого сорта «Semper Augustus» давали 10 000 гульденов. Для понимания масштаба:
На эти деньги можно было купить особняк на главном канале Амстердама
Или прокормить семью из 8 человек в течение 10 лет
Или купить 8 свиней, 24 коровы, 4 быка и 12 овец одновременно
Люди продавали дома, земли, сбережения, чтобы купить очередную луковицу. Все были уверены: «Завтра будет дороже».
Крах наступил внезапно:
В феврале 1637 года на аукционе в Харлеме просто не нашлось покупателей по завышенным ценам. Паника распространилась за несколько дней. Цены рухнули на 99%. Тысячи людей разорились за неделю.
Правительству даже пришлось вмешаться и объявить все фьючерсные контракты на тюльпаны недействительными, иначе рухнула бы вся экономика страны.
Что это нам говорит сегодня:
Рынок иррационален. Цены могут оторваться от реальности. Но они ВСЕГДА возвращаются. «В этот раз всё иначе» — самые опасные слова, которые говорили и в 1637, и в 1929, и в 2000 (пузырь доткомов), и в 2008.
Эмоции и жадность — главные враги капитала. Именно поэтому я поставил себе цель не «быстро заработать», а следовать системе и контролировать риски.
💬 Вопрос: Как думаете, возможны ли сегодня такие иррациональные пузыри? Или мы стали умнее?
#историяфинансов #тюльпаномания #финансовыйпузырь #ТинькоффИнвестиции #инвестиции
