💿 $CHMF - целевая от аналитиков

💿 CHMF - прогноз дивидендов за третий квартал По Северстали ожидается дивиденд в размере 25 рублей на акцию, что даёт доходность около 3,5%. Период - третий квартал 2026 года. Прогноз цены акции - 970 рублей. Выплаты компания проводит четыре раза в год. Для сравнения, прошлый аналогичный период - третий квартал 2024 года - давал 49,06 рубля на акцию с доходностью 4,6%. Тогда цена на закрытии составляла 1054,4 рубля, а дата выплаты пришлась на 31 декабря 2024 года. Разница заметная - и по размеру выплаты, и по доходности. Это отражает изменение конъюнктуры в металлургии и давление на финансовые результаты компании. Пока прогноз скромнее прошлых уровней, и для инвестора это скорее сигнал, что дивидендная история Северстали сейчас не в лучшей форме. Не является инвестиционной рекомендацией. 📌 Напомню, что недавно я опубликовал список лучших акций, которые покупаю под начавшуюся мирную риторику ➕ 👉 Заходи, смотри, подписывайся!

🛴 WUSH . Операционные результаты за 9 месяцев 2026 года и обновление финансовых ориентиров Компания скорректировала прогноз на 2026 год, снизив ожидания по выручке на 7% с 14 до 13 млрд рублей, а по EBITDA на 4,4% с 4,5 до 4,3 млрд рублей. Несмотря на это, рентабельность бизнеса остаётся высокой, на уровне 33%, что выше прошлогодних показателей и первоначальных ожиданий. Важно, что даже обновлённый прогноз превосходит фактические результаты 2025 года, так что речь идёт не о падении бизнеса, а о более сдержанном росте. Пересмотр вызван объективными внешними факторами. Спрос в России восстанавливается медленнее ожидаемого, а ввод перемещённого флота в Латинской Америке занимает больше времени, чем планировалось. При этом менеджмент не стал скрывать эти вызовы, а заблаговременно оцифровал ожидания, подтвердив свою предсказуемость. В России и СНГ компания сфокусировалась на эффективности: при сокращении парка на 12% EBITDA региона уже выросла на 73% за счёт оптимизации затрат, а в Латинской Америке количество поездок за 9 месяцев увеличилось на 25% г/г. Главный финансовый приоритет компании остаётся неизменным: повышение эффективности существующего бизнеса, контроль инвестиций, выход на положительный свободный денежный поток и снижение долговой нагрузки с целью Чистый долг к EBITDA ниже 3х. Компания подтверждает, что основной эффект от роста в Латинской Америке и процессов межсезонья в России будет получен в четвёртом квартале. Смотрю на это умеренно позитивно. Снижение прогноза само по себе неприятно, но оно выглядит честным и объяснимым, а не следствием провала в операционке. Ключевым для меня будет четвёртый квартал, потому что именно он покажет, конвертируются ли операционные успехи в прибыль и денежный поток. Не является инвестиционной рекомендацией. 📌 Напомню, что недавно я опубликовал список лучших акций, которые покупаю под начавшуюся мирную риторику ➕ 👉 Заходи, смотри, подписывайся!

🏗 SMLT . Покупал облигации Самолёта БО-П18 и БО-П15 12-13 октября, держу и не продаю Всю накопленную прибыль за два дня съели эти две бумажки, портфель слегка в плюсе, но радует, что вся просадка по 18 серии перекрывается накопленным купонным доходом, а по 15 серии наполовину. Когда придут купончики, покажу отдельно. Понимаю, чем ближе погашение и приход купонов, тем сильнее инвесторы нервничают, что Самолёт не исполнит обязательства. Но есть и вторая сторона медали: с каждым купоном и погашением облигации будут восстанавливаться, теперь ждём октябрьское погашение. Сбербанк уже обсуждает реструктуризацию как долга в своей системе, так и внешних кредиторов Самолёта. Даже если будет допэмиссия, для облигационеров это жирнейший плюс. Понятно, что позиция рисковая, но и прибыльная тоже. Здесь я сознательно иду на риск, потому что вижу логику в том, как долг компании будет обслуживаться. Ключевым для меня остаётся октябрьское погашение, именно оно покажет, насколько реальны ожидания держателей бумаг. Не является инвестиционной рекомендацией. 📌 Напомню, что недавно я опубликовал список лучших акций, которые покупаю под начавшуюся мирную риторику ➕ 👉 Заходи, смотри, подписывайся!