32
подписчика
30
подписок
Бесплатно тинькофф премиум на два месяца: доступ ко всем бумага , торговля без комиссии, подписка по моей ссылке : https://www.tinkoff.ru/baf/nseaUq6NNo За донат мой Хома принесет Вам удачу 😋 Пусть сила будет с вами… и вашим кошельком! 💰🐹
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
GLYKk
18 ноября 2024
$TRNFP лучше бы налог 40-50% содрали с депутатов и министров им и так хватает, а еще лучше бы оставили от каждой партии по два-три человека , больше дормоедов и не нужно
TR
TRNFP
1 222,6 ₽
-12,24%
GLYKk
11 ноября 2024
$POSI Акции Группа Позитив
скорректировались к уровню поддержки 2200 рублей на фоне объявления допэмиссии в размере 7,9% .
На мой взгляд, данная коррекция чрезмерная, так как цена допэмиссии составляет 2653 рублей за штуку, что составляет 20% премию к цене закрытия в
пятницу.
Можете закидать диванами 😂
PO
POSI
2 176 ₽
-43,6%
GLYKk
25 октября 2024
$HEAD НАПРЯЖЕННОСТЬ НА РЫНКЕ ТРУДА РФ СОХРАНЯЕТСЯ, ПРОБЛЕМА ДЕФИЦИТА КАДРОВ ДАЖЕ УСУГУБИЛАСЬ - НАБИУЛЛИНА
ХХ держу.
HE
HEAD
4 160 ₽
-34,38%
GLYKk
23 сентября 2024
$GAZP Чут-чут по существу:
Бумберг это такие типы, которые в день решения ЦБ по ставке выдали инфу, что ЦБ может приостановить повышение ставки, так как экономика демонстрирует намек на охлаждение.
ЦБ повысил ставку — теперь Бумберг говорит, что могут повысить еще сильнее .
Аналитика уровня Телеграм-каналов 🤙
GA
GAZP
130,35 ₽
-10,05%
GLYKk
22 августа 2024
$RENI Ренессанс Страхование- шикарные результаты по основному бизнесу
#RENI выкатила отчет по итогам 1 полугодия 2024
📍Размер чистой заработанной премии составил 70,5 млрд рублей - рост в 1,4 раза г/г
📍Результат от страховых операций (= прибыль от основной деятельности) достиг 7,9 млрд рублей против убытка 266,3 млн годом ранее. Это великолепный результат.
📍Чистая прибыль, однако, снизилась, причем существенно - на 44% г/г до 3,9 млрд рублей
🔎 Что или кто обвалил прибыль?
Виноваты инвестиционные доходы. Помним, что у страховых компаний прибыль по сути состоит из 2 частей. Основная (страхование) и дополнительная (инвестиционная). Повышение ставок привело к снижению тела облигаций. То есть если облигация была куплена RENI в портфель по 1000, а сейчас стоит 900, то компания обязана признать этот бумажный убыток. Весь фокус в том, что RENI не будет продавать их по 900, а будет удерживать до погашения, то есть текущий убыток по бондам в будущем будет записан уже как прибыль и является бумажным.
💼 Инвестиционный портфель с начала года вырос на 5,6% г/г до 192,4 млрд рублей. Как отмечают в компании, снижение инвест. дохода во 2 квартале - временное явление. Самый тяжелый квартал позади. Сами понимаете, что когда ЦБ начнет снижать ставку – у RENI будет самая высокая прибыль за всю историю за счет переоценки портфеля облигаций.
Главное, что страховой бизнес из мини-убытка перешел к значительной прибыли почти в 8 млрд. Для понимания, вся ЧП (и инвестиционная, и страховая) составила 10.1 млрд в прошлом году. А тут только от страхования почти 8.
👉Важный краткосрочный драйвер - это приобретение «ВСК - Линия Жизни» и «Райффайзен Жизнь».
Анонсированы дивиденды за первое полугодие - 3.6 рублей, это 51% от ЧП. Див. доходность 3.8%. За второе полугодие ожидаем около 5-6% (за счет роста инвест дохода)
Результаты по инвест портфелю были ожидаемыми. Смотрим чуть на более длительный горизонт. Сейчас компания покупает облигации с рекордными доходностями и будет получать от них купонный доход и после снижения ставки + заработает на росте тела облигаций. Параллельно страховой бизнес растет быстрее всех ожиданий. Эта комбинация может дать очень солидную ЧП и дивиденды в 2025 году.
RE
RENI
94,5 ₽
-24,91%
GLYKk
30 ноября 2023
$RENI #RENI
Прогнозы и дивиденды
Юлия Гадлиба, гендиректор компании, сообщила, что в Q4’23 компания покажет дальнейший рост операционных и финансовых показателей. Сохранение положительной динамики позволит СД рекомендовать весной 2024 года дополнительные дивиденды (видимо, имеется в виду итоговая выплата). А также в дальнейшем возможен переход на более частые стабильные полугодовые выплаты не менее 50% от ЧП по МСФО. Общались с представителями компании, точных прогнозов на конец года не дают, но говорят, что очень хорошо готовы к повышению ставки ЦБ и будут извлекать из нее прибыль.
Сейчас можно предполагать, что совокупные дивиденды за весь 2023 год (с учетом уже выплаченных) составят примерно 13 рублей на акцию, что дает 14% див. доходности (вместе с уже состоявшейся выплатой). Котировки откатились почти к 92 рублям, это важный уровень поддержки, на котором можно рассмотреть долгосрочную покупку компании.
@invest Era
RE
RENI
91 ₽
-22,02%
GLYKk
15 ноября 2023
$MDMG только неделю назад премиум аналитика тинькофф прям навязывала эту бумагу купить! Премиум хомяки 😂
MD
MDMG
792,6 ₽
+62,93%
GLYKk
31 октября 2023
$POLY 💳❗️ #дивиденды ᅠ
️Polymetal может вернуться к дивидендам по итогам 2023 года - CEO
@EvgeniiKaliadin
А может и не вернуться ,так как слова polymetala ни значат ничего (бла бла бла)🤪
PO
POLY
538,3 ₽
-49,84%
GLYKk
17 октября 2023
$RENI кто бы что не говорил , но по-моему отличная растущая акция и отличные дивиденды 👍 плюс уменьшенный налог на прибыль. Буду держать на долгосрок. Не ИИР.
RE
RENI
101,08 ₽
-29,8%
GLYKk
12 октября 2023
GLYKk
10 октября 2023
#Астра – потенциал роста и важные детали!
БУДЕМ УЧАСТВОВАТЬ🤑
Invest Era провела интервью с представителем Астра, где выяснились интересующие нас «точечные» моменты, которые необходимы для того, чтобы сформулировать окончательное мнение о потенциале роста компании.
1️⃣ Прогнозы по выручке и прибыли. Пока не озвучивают точных прогнозов, но мы ознакомились с отчетом Strategy Partners, которые ждут среднегодового темпа роста адресного рынка в размере 25%. Ожидается, что Астра будет впереди конкурентов с CAGR близким к 60-80% в течение 3-4 лет. По нашим прогнозам, выручка компании за 2023 год составит 15-16b рублей, а скорректированная чистая прибыль около 7-7.5b рублей. Что дает оценку FWD P/E около 8.5-9.
2️⃣ Будет ли SPO? Астра выводит на рынок лишь 5% от выпущенных акций. Акционеры не хотят продавать большие объем по текущим уровням, т.к. считают потенциал компании более высоким. В будущем рассматривается увеличение фри флоата. Но SPO возможно только после локап-периода 180 дней. То есть в первые полгода можно не опасаться избыточного давления из-за навеса акций от действующих акционеров.
3️⃣ Госкомпании – не основа бизнеса. Многие (в том числе и мы) опасались, что бизнес Астры слишком сильно завязан на гос. сегменте. Это было справедливо до 2022 года, когда правительственный сегмент составлял около 72% от выручки. По итогам 6 месяцев 2023 года — это значение опустилось до 30% за счет привлечения корпоративных клиентов. В будущем Астра планирует нарастить их долю до 90%. Отметим, что к гос. сегменту компания относит, например, различные Министерства, ВУЗы, ЦБ итд. А крупные компании с 50% и более владения со стороны государства относят к корпоративному сегменту (например, Роснефть, СБЕР).
4️⃣ Количество акций на IPO, равно как и цену, не изменят. Несмотря на высокий спрос, количество предлагаемых акций так и останется на уровне 5%. Диапазон цены размещения менять тоже не собираются, вне зависимости от уровня спроса.
5️⃣ Участие институционалов. Компания хочет задействовать институционалов, которые останутся в акциях Астра вдолгую. Точная аллокация пока неизвестна, она может составить около половины от размещаемых акций. Ориентировочно 2,5% институционалам, 2,5% физлицам. То есть для физиков будет доступен объем около 1.75b рублей, что мало и может создать ажиотажный спрос.
6️⃣ Доля выручки приходит на основе подписки. Как таковой подписки на основные продукты нет, вся продукция продаётся через покупку лицензий. Лицензии преимущественно бессрочные, но есть и ограниченные сроком 12, 24, 36 месяцев. Вместе с покупкой лицензии продаются услуги технической поддержки с разным уровнем (базовый и привилегированный) на различные периоды: 12, 24, 36 месяцев.
Техническая поддержка проходит по принципу подписки на период сопровождения продукции.
7️⃣ Выход на розничный рынок. Пока Астра сосредоточена на корпоративном сегменте, работа с розничными потребителями требует значительных ресурсов и времени на разработку и рассматривается только в отдаленной перспективе.
8️⃣ Замена иностранного ПО. Западный софт заменить на 100% по функционалу крайне сложно, но российские разработчики активно идут в сторону импортозамещения. По оценкам, Strategy Partners уже в 2023 году на отечественном рынке 51% инфраструктурного ПО приходится на долю российских разработчиков, а к 2030 году их доля приблизится к 90%.
Итоги
Мнение про IPO писали еще на прошлой неделе. После общения с Астра оно только укрепилось. Давайте вспомним ключевые моменты:
❗️Оценка в сравнении с Positive выглядит низкой
❗️Физикам достанется очень небольшая доля, что создаст эффект бутылочного горлышка и ажиотаж
❗️На российском рынке мало IT-компаний, и они пользуются повышенным спросом у инвесторов
❗️Есть высокие темпы роста и очень солидный, растущий адресный рынок
❗️Планируется выплата дивидендов, которые привязаны к ЧП и будут увеличиваться вместе с ней.
Ожидаем низкую аллокацию в диапазоне 5-15%. А также успешное IPO и рост котировок в сторону 500-600 рублей до конца этого года.
