Могу купить духи за 40 тысяч

1 383 облигации и один ИИ-агент: как появилась моя подборка 🤖 Решил подключить ИИ к инвестициям. Хотелось лучше разбираться в рынке, работать эффективнее и осваивать инструменты, которые уже становятся частью нашей жизни. Начал с облигаций. Поручил агенту искать выпуски с интересным сочетанием доходности и риска: смотреть на долг компании, способность платить проценты, рейтинги, сроки и условия погашения. За основу взяли каталог Т-Инвестиций на 1 383 рублёвых выпуска. Дальше отбирали варианты с расчётной доходностью 18–24%. Котировки и графики выплат брали из Т-Инвестиций. Для оценки компаний агент использовал отчётность и релизы рейтинговых агентств. Звучит красиво. А теперь про реальность 😅 Больше всего бесит, что работу постоянно приходится доводить до конца вместе с ним. Просишь подобрать все подходящие облигации — получаешь 50. Начинаешь уточнять полноту списка — выясняется, что есть ещё. Продолжаешь спрашивать — список снова растёт. И ты сидишь такой: блять, мы вообще когда-нибудь закончим? Иногда ощущение, что учишь ребёнка: объясняешь задачу, проверяешь результат, показываешь, что пропущено, отправляешь доделывать. При этом каждую цифру из его ответов я перепроверял сам в терминале Т-Инвестиций. Доходности — тоже. Хотелось понимать, на чём основан выбор и совпадают ли расчёты с тем, что вижу у брокера. В итоге исследование дошло до конкретного решения: нашёл облигацию с подходящим мне сочетанием рейтинга и доходности и купил её. Для меня польза такой работы ещё и в том, что приходится задавать более точные вопросы. Разбираться, почему одна бумага попала в подборку, другая исчезла, а третья появилась только после очередного уточнения. Пока мой процесс выглядит так: поставить задачу, добиться полного ответа, сверить цифры и принять решение. Продолжу прокачивать и агента, и собственные знания. Судя по количеству уточнений, учиться нам ещё обоим. #LONGGAME #инвестиции #облигации #ИИ #искусственныйинтеллект #анализрынка #инвестиционныйдневник #личныйопыт

Провёл исследование облигаций. Вот мой топ по риску и доходности 🔎 Взял каталог Т-Инвестиций — 1 383 рублёвых выпуска со сроком погашения — и искал варианты с расчётной доходностью 18–24% годовых. Сравнивал кредитное качество, долговую нагрузку, запас для выплаты процентов, сроки возврата денег и ликвидность. Моему внутреннему великому управляющему полезно иногда смотреть дальше красивого процента 😅 По моему мнению, эти выпуски — самые интересные в рамках проведённого отбора. Рассказываю почему. №1–2. ДельтаЛизинг 001Р-03 — 18,53% RU000A10DHT7 001Р-02 — 18,23% RU000A10B0J3 Мои первые фавориты: сильный капитал компании и амортизация — вложенные деньги возвращаются частями. Второй выпуск быстрее возвращает капитал и меньше чувствителен к изменению ставок. У эмитента рейтинг AA− от АКРА. Но качество лизинговых активов требует внимания, а прогноз по рейтингу — развивающийся. Здесь находится существенный риск. №3. ВИС Финанс БО-П09 — 18,09% RU000A10C634 Нравится сочетание доходности, рейтинга выпуска AA− от НКР и поручительства Группы ВИС. При этом бизнес связан с инфраструктурными проектами. Задержки строительства и бюджетных платежей могут ухудшить финансовую ситуацию. №4. Первое клиентское бюро 001Р-12 — 18,74% RU000A10G270 Аргумент в пользу выпуска — невысокая долговая нагрузка по оценке НКР. Рейтинг эмитента — A. Компания зарабатывает на взыскании купленных долгов, поэтому важно следить за результативностью взыскания и ростом заимствований. №5. Аэрофьюэлз 002Р-04 — 19,79% RU000A10B3S8 Интересен коротким сроком до погашения и умеренной долговой нагрузкой по использованному в исследовании релизу. Рейтинг выпуска — A от НКР. Оговорки: зависимость от авиаперевозок, ликвидность бумаги и давность финансовых данных. №6–7. Группа ЛСР 001Р-11 — 20,02% RU000A10CKY3 002Р-01 — 20,86% RU000A10EYH5 Первый привлекает амортизацией и оценкой ликвидности компании. Второй даёт больше расчётной доходности, но имеет более длительный процентный риск. Главные вопросы для меня — спрос на жильё, стоимость ипотеки и способность компании обслуживать долг. Доходность ближе к моей цели, но риски требуют большего внимания. №8. ПКТ 002Р-02 — 18,64% RU000A10GC53 У выпуска рейтинг AA− от Эксперт РА, предусмотрена публичная безотзывная оферта ГПИ. Однако рейтинг находится под наблюдением, а раскрытие группы ограничено. Поэтому ставлю ниже первых кандидатов. №9. НПС Капитал 001Р-01 — 19,27% RU000A10G5F5 Оставляю в резерве. Есть поручительство Нацпроектстроя, но финансовый запас умеренный, а проекты требуют оборотного финансирования. №10. Новотранс 001Р-05 — 18,82% RU000A107W06 Тоже резерв, к которому отношусь осторожнее. Выпуск короткий, с амортизацией, но настораживают рост долга и снижение запаса для обслуживания процентов. Важное про цифры 📊 Все проценты — расчётная эффективная годовая доходность к погашению по цене покупки с НКД и известному графику выплат, до налогов и комиссий. Котировки зафиксированы 14.10.2026 в 18:15–18:19 МСК. Расчётная дата — 15 октября. Фактический результат может отличаться. Для дальнейшего отбора я бы начал с ДельтаЛизинга, ВИС и ПКБ. Два выпуска Дельты или два ЛСР сохраняют общий риск своего эмитента. Количество строк в портфеле само по себе диверсификации не добавляет. Моя цель — научиться понимать, за какой риск мне предлагают доходность, прежде чем радоваться цифре в приложении. #LONGGAME #облигации #инвестиции #корпоративныеоблигации #доходность #кредитныйриск #анализоблигаций #инвестиционныйдневник

Думал, в этом году ставлю всех на колени. Оказалось — них*я. 😅 Делал домашку для универа: сравнивал фонды и свой портфель. Шарп, Сортино, Трейнор, альфа Дженсена… Звучит как заклинание для вызова богатства. Уже представлял, как расчёты подтвердят мой талант управляющего. Но таблица решила провести воспитательную работу. В моём рейтинге по Шарпу 🥇 QQQ — 0,873 🥈 SPY — 0,773 🫠 Мой портфель — −0,132. Место 12 из 13. На колени в итоге встал мой внутренний Уоррен Баффет. Если простыми словами, коэффициент Шарпа https://stanford.edu/~wfsharpe/art/sr/sr.htm помогает оценить доходность сверх безрисковой ставки с учётом колебаний результата. То есть одной уверенности «я классно инвестирую» таблице оказалось недостаточно. Сравнивал период 30.09.2025–30.09.2026, в долларах, по 12 месячным доходностям. Бенчмарк — S&P 500. В качестве безрисковой ставки взял доходность пятилетних US Treasuries. Есть существенная оговорка: расчёт ценовой, выплаты моего портфеля — купоны и дивиденды — не учтены. Для полной оценки их ещё нужно добавить. Поэтому предпоследнее место относится именно к этому сравнению. Но даже такая домашка хорошо поправляет корону. Управляющий года из меня пока так себе. Теперь цель — научиться лучше управлять активами: понимать свой риск, разбирать ошибки и проверять решения цифрами. Буду показывать здесь, что получается и где снова переоценил собственную гениальность. 300 миллионов всё ещё в плане. Осталось вырастить управляющего, которому их можно доверить. #LONGGAME #инвестиции #мойпортфель #управлениеактивами #коэффициентШарпа #ошибкиинвестора #инвестиционныйдневник #путьк300миллионам