508
подписчиков
2,8K
подписок
#Лучшийвпульсе #Neuron
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
Neuro_invest
27 мая 2022
Краткий словарь основных терминов валютного рынка
Аск (Ask) — курс покупки; цена, по которой происходит покупка финансового инструмента.
Базовая валюта (Base currency) — первая валюта в обозначении валютной пары, которая покупается или продается за валюту котировки. Например, в валютной паре EURUSD базовой валютой является EUR. Объем сделки выражается в базовой валюте.
Баланс (Balance) — финансовый результат по торговому счету без учета открытых торговых позиций.
Бид (Bid) — курс продажи; цена, по которой происходит продажа финансового инструмента.
Брокер (Broker) — компания, которая обеспечивает совершение торговых операций на финансовом рынке, проведение всех необходимых расчетов, кредитование.
Валюта (Currency) — денежная единица государства.
Валюта котировки, Котируемая валюта (Quote currency) — вторая валюта в обозначении валютной пары, в которой выражена цена базовой валюты. Например, в валютной паре EURUSD валютой котировки является USD.
Валютный курс (Currency quote, Rate) — количество денежных единиц одной страны за одну денежную единицу другой страны. Для валютной пары: количество единиц котируемой валюты за одну единицу базовой валюты. Например, валютный курс EURUSD = 1,6000 означает, что 1 евро оценивается в 1 доллар 60 центов.
Валютная пара (Currency pair) — финансовый инструмент для совершения торговых операций на валютном рынке. Две валюты — базовая и котируемая — образующие валютный курс. Наиболее ликвидные валютные пары: $USDRUB $EURRUB $GBPRUB
Волатильность (Volatility) — степень изменчивости валютного курса за определенный период времени.
График (Chart) — графическое представление потока котировок.
Дата валютирования (Value date) — дата исполнения обязательств по сделке. На рынке принята дата валютирования.
Спот (Spot) — произведение расчетов на второй рабочий день после совершения операции.
Диверсификация (Diversification) — распределение капиталовложений между разными финансовыми инструментами для снижения рисков.
Длинная позиция (Long, Buy-позиция) — покупка финансового инструмента (для валютной пары: покупка базовой валюты за валюту котировки) в расчете на повышение цены.
Своп (Swap) — перенос открытой позиции на следующие сутки.
Спред (Spread) — разница между ценами Бид (продажи) и Аск (покупки), выраженная в пунктах.
Сопротивление, Уровень сопротивления (Resistance Level) — уровень цен, на котором вероятны активные продажи с возможным разворотом восходящей тенденции.
Стоп-аут (Stop Out) — принудительное закрытие брокером клиентских позиций по причине превышения допустимого уровня убытков по открытым позициям.
Стоп-лосс (Stop Loss) — отложенный ордер на закрытие позиции по указанной цене, применяемый для ограничения убытков.
Сторидж (Storage) — плата за своп.
Тейк-профит (Take Profit) — отложенный ордер на закрытие позиции по указанной цене, применяемый для фиксации прибыли.
#учу_в_пульсе #прояви_себя__в_пульсе #новичкам #словарь_пульса
US
USD000UTSTOM
0 ₽
0%
GB
GBPRUB
87 ₽
-44,83%
EU
EURRUB
69,69 ₽
+37,8%
Neuro_invest
27 мая 2022
Сбербанк не будет выплачивать дивиденды за 2021
Наблюдательный совет Сбербанка принял решение не выплачивать дивиденды за 2021 г.
«Рекомендовать Собранию чистую прибыль ПАО Сбербанк за 2021 год не распределять, дивиденды не выплачивать», — отмечается в сообщении банка.
Что это значит
В 2021 г. чистая прибыль Сбербанка по итогам года составила 1246 млрд руб. (+63,9% г/г). Таким образом, если бы банк направил на дивиденды по итогам года 50% от чистой прибыли по МСФО, то выплаты могли бы составить 27,6 руб. на бумагу.Однако решение о невыплате дивидендов не стало сюрпризом.
Ранее правительство РФ дало распоряжение Минфину при подготовке директив для участия в заседании наблюдательного совета Сбербанка не предусматривать выплату дивидендов за 2021 г. на обыкновенные и привилегированные акции с целью обеспечения устойчивого кредитования корпоративных клиентов и финансовых организаций.
Бумаги Сбербанка умеренно негативно реагируют на ту новость. На страте торгов обыкновенные акции теряют 0,7%, префы снижаются на 0,4%.
Индекс МосБиржи растет на 0,6%.
$SBER
SB
SBER
121,22 ₽
+132,87%
Neuro_invest
27 мая 2022
Ozon предупредил о риске дефолта. Приехали с орехами.
Ozon сообщил о риске наступления дефолта по облигациям к 14 июня, если компании не удастся произвести выплату держателям облигаций, воспользовавшихся требованием о досрочном погашении, говорится в пресс-релизе компании.
Речь идет о конвертируемых облигациях Ozon, выпущенных на сумму около $750 млн. В рамках условий их обращения, если торги акциями компании на бирже приостановлены на 7 и более рабочих дней, у держателей облигаций возникает право требовать досрочного погашения бумаг.
Право требования досрочного погашения наступило 8 марта, так как акции Ozon не торгуются на Nasdaq с 28 февраля.В рамках отчета за I квартал Ozon сообщил, что «значительная доля держателей облигаций воспользовалась своей возможностью востребовать погашения облигаций и имеет право получить сумму основного долга и накопленных процентов по облигациям на дату погашения, которая наступает 31 мая».
Компания отмечает, что из-за действующих в России ограничений на движение капитала «в настоящее время возможности перевода денежных средств на счет компании от российских дочерних компаний ограничены». В связи с этим есть вероятность, что на дату погашения (14 июня 2022 г.) у компании может не быть достаточно ликвидности для исполнения обязательств.
$OZON
Компания работает с консультантами для разрешения сложившейся ситуации.
OZ
OZON_DEL
929 ₽
+345,1%
Neuro_invest
27 мая 2022
Импульс что надо
Закрытие предыдущей сессии:
Пара USD/RUB TOM: 65,3 (+10%)
Пара EUR/RUB TOM: 68 (+12,2%)
Пара CNY/RUB TOM: 9,9 (+5,2%)
В деталях
Настроения у покупателей рисковых активов заметно улучшилось к выходным. Отскок индексов с многолетних минимумов удался, но среднесрочные риски сохраняются на фоне развития жесткого монетарного курса центробанков.А на глобальном валютном рынке.
На фоне закономерной коррекции доллара, локальный оптимизм поддерживается в иных мировых валютах из корзины. Евро, йена замедляют девальвационный тренд, но говорить о развороте и сильном их укреплении не приходится, поскольку доллар поддерживается ожиданиями секвестра баланса ФРС и взлетом ставки фондирования.
Тем временем покупатели инвалют получили передышку, а рубль рекордно упал за последние две сессии — критическая масса факторов против рубля перевесила, и это читалось.На энергетическом поле по-прежнему доминируют быки, а закрепление над $115 ожидаемо приводит к развитию хода вверх. Ближайший ориентир $120 вполне достижим на будущей неделе на фоне ретивости стран ЕС ввести ограничения на российский экспорт.
Российский рубль еще в среду показал импульс к ослаблению относительно мировых валют, и требовалось подтверждение формации. А накануне утром ЦБ дал все аргументы к резкому ослаблению рубля от рекордных максимумов за последние годы. В итоге за сутки рубль потерял 10% к доллару (USD/RUB выше 65) и 12% по евро (EUR/RUB — 68), а внутри дня успехи инвалют были еще больше. При этом уровни отскока отдельных инвалют уже отработаны.
Ранее были обозначены пределы риска падения доллара США относительно рубля — 56,5–54,3, из этой области и произошел мощный разворот, что вновь подтверждает эффективность подхода. При этом технически первым ориентиром отскока выступала планка на 61, и на фоне существенного понижения ставки ЦБ и послабления по нормативу продажи экспортной выручки сырьевиков она была прорвана, после чего и произошло ускорение.
Очевидно высокая волатильность рублю сейчас гарантирована, а в качестве следующего уровня по-прежнему рассматриваем 70 за доллар. Вероятно, данная планка может быть протестирована к следующему заседанию регулятора, которое состоится 10 июня, и где вновь, скорее всего, будет понижена ставка. А мягкость ЦБ — залог «мягкости» нацвалюты. Но об уровнях марта для нацвалюты говорит, в принципе, не стоит — экспортно-импортные ограничения актуальны, а бюджетное правило на паузе.
Индекс доллара США (DXY: 101,5 п.) завершает торговую неделю на минорной ноте, но это было ожидаемо, поскольку отскок рисковых активов приводит к затуханию защитной функции доллара, правда, видится, что временно.
Да и после сильного ралли, обеспечившего взлет DXY под 105 п., к 20-летним максимумам, требовалась расшивка перепроданности инструмента.Тем не менее локальная слабость доллара на мировой арене обеспечивает отскок в иных валютах резервной корзины, что в общем-то не меняет видения по тому же евро. Паритет валют вполне достижим.
Также и товарные активы, номинированные в нацвалюте Штатов, испытывают некий оптимизм.
Считаю, что сегодня на открытии сессии, в течении всего дня, будет минимальная коррекция пары USD/RUB, а уже с понедельника рубль начнет опять терять. Так что если есть желание, и возможности прикупиться зеленной, лучше это сделать сегодня в течении дня.
$USDRUB
Подробнее на БКС Экспресс:https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/impul-s-chto-nado
US
USD000UTSTOM
0 ₽
0%
Neuro_invest
26 мая 2022
По S&P 500 такое было лишь в 1970, по индексу NASDAQ — никогда
Похоже, что это будет худший год для технологических компаний в США и один из худших для всего рынка в целом.
Историческая статистика говорит о том, что столь глубокого падения с января по май Америка не видела уже много лет. Разберемся, что в этой ситуации делать инвесторам.Куда занесло рынок
Первые 100 торговых дней года в США являются условным барометром состояния рынка.
Считается, что удачный или, напротив, неудачный старт года определяет динамику акций как минимум до декабря.В минувшую среду как раз завершился сотый день на американском рынке. Как видим, чуда не произошло: даунтренд сохраняется.
Более того, по цифрам пока это самое глубокое падение за полвека: с начала января S&P 500 потерял 17%, Nasdaq — 28%.
Хуже было лишь в 1970 г., который тоже начался с рождественского ралли и затем ушел в крутое пике. Глубина падения по индексу широкого рынка на сотый день торгов тогда доходила до 25%.
Индекс Nasdaq на тот момент еще не существовал, но даже в 2000-ом он так быстро не падал.
Какие сценарии
История никогда не повторяется на 100%, но статистика за прошлые годы дает следующую картину.- Если рынок падает в год промежуточных выборов в США (а 2022 г. как раз такой), то подъема не будет как минимум до их завершения (назначены на 8 ноября).
- С другой стороны, столь затяжное падение (уже семь недель подряд после мартовского отскока) — тоже аномалия, и она была лишь трижды за всю историю, то есть, вероятно, близится к завершению.
- Негативный старт в первые 100 дней чаще всего приводит к отскоку вверх, а затем к повторению годового дна: то есть ралли, если и будет, то будет коротким.
Что делать инвестору?
Исследование, проведенное инвестиционным домом Jefferies на данных за последние 70 лет, показывает, что падение ниже планки 20% от годового пика (а именно это и произошло c S&P 500 и Nasdaq) на этом не заканчивается.
Цель падения — как минимум 25%.Технологические бумаги, можно сказать, уже отыграли такой сценарий и могут спокойно лечь в боковик или даже пробовать расти, а вот широкий рынок, скорее, продолжит падение. Минус 25% от годового пика для S&P 500 дает цель 3600 пунктов, или около 10% вниз от текущих уровней
.Для спокойных защитных акций с низкой бетой, вроде Procter & Gamble или Coca-Cola, такое снижение рынка даст около 5–6% коррекции вниз.
Для более подвижных, вроде Tesla или Moderna, снижение будет почти вдвое сильнее, чем у рынка, или около 20%.Базовую тактику можно описать следующим образом: стоит закупаться более рискованными фишками, пока рынок на локальном дне, на следующей волне роста зафиксировать прибыль, переложившись в защитные бумаги, и выйти из них, когда рынок стабилизируется.
Выводы
Мы наблюдаем историческое событие. Рынок США переживает редкий по силе даунтренд, который далек от завершения. На этом можно строить спекулятивные либо защитные стратегии — в зависимости от готовности к риску.В основных сценариях мы ожидаем еще как минимум одну сильную волну снижения, которая наступит после короткого ралли. По традиции на росте будут лучше всего себя показывать недавние аутсайдеры, в первую очередь IT-сектор.
Если нет желания ловить следующую за ростом акций волну коррекции, которая почти неизбежна, то стоит иметь на примете защитные акции с низкой бетой. Они помогут пересидеть встряску второй половины года.
Лично мой взгляд на происходящиее:
1. Фиксировать прибыль до начала июня по максимуму
2. Уходить в кэш
3. Сидим на долларе до очередного повышения ставки ФРС
4. На присадке рынка закупаемся гигантами типо $AAPL и нефтянкой $EQT
$TSPX $PG $KO $TSLA $MRNA
Подробнее на БКС Экспресс:https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/po-s-p-500-takoe-bylo-lish-v-1970-po-indeksu-nasdaq-nikogda
TS
TSPX
9,35 ₽
-19,79%
AA
AAPL
143,78 $
+131,69%
TS
TSLA
235,91 $
+60,95%
KO
KO
64,3 $
+34,91%
PG
PG
146,48 $
+1,75%
EQ
EQT
48,43 $
+8,07%
MR
MRNA
135,8 $
+40,59%
Neuro_invest
26 мая 2022
Дефицит нефти ужесточается. Цены растут
Итоги предыдущих торгов
Июльские фьючерсы на нефть Brent: $114,03 (+0,54%)
Июльские фьючерсы на нефть WTI: $110,33 (+0,51%)
Спред между актуальными контрактами на марки Brent и WTI составляет около $3,7 в пользу WTI.
В фокусе
Цены на нефть в среду незначительно выросли, поддерживаемые дефицитом поставок. Ситуация с топливом в США очень напряженная в преддверии старта автомобильного сезона. При этом морские поставки из России выглядят слабо, что объясняется угрозой эмбарго в ЕС, которое может быть объявлено в начале следующей недели. Сдерживающим фактором для цен выступает карантин в Китае, где власти продолжают бороться со вспышками COVID-19 в рамках политики «нулевой терпимости».
Фьючерсы на Brent торгуются вблизи сопротивления $115 за баррель. Вчера котировки кратковременно оказывались выше этого рубежа, но полноценный пробой еще не реализовался. Сейчас имеет смысл наблюдать за тем, какую форму примет консолидация. Если на младших таймфреймах локальные минимумы и максимумы не будут снижаться, то шансы на пробой будут оставаться высокими.
Если же график начнет постепенно «заваливаться» вниз, то в какой-то момент спекулянты могут не выдержать, и под давлением распродаж сформируется импульс вниз. Однако даже в этом сценарии нельзя утверждать, что средний уровень цен на нефть в ближайшее время может существенно опуститься.
Топливный рынок США
В США ожидаются длинные выходные на фоне праздника Дня поминовения, которые считаются началом высокого автомобильного сезона. В эти выходные, как правило, наблюдается скачок автомобильного трафика. Наблюдения специалистов, отслеживающих активность на дорогах, показывают, что рекордные цены на бензин не разрушают спрос, и граждане США активно садятся за руль.Это говорит о том, что ситуация с доступностью топлива в июне может ухудшиться. Администрация США активно ищет способы, чтобы стабилизировать ситуацию.
В апреле начались продажи из SPR, которые за полгода могут составить рекордные 180 млн барр. В мае появилась информация, что президент Байден рассматривает возможность впервые с 2012 г. выпустить на рынок чрезвычайный дизельный запас, а также ввести ограничения на топливный экспорт.Вчера была опубликована очередная статистика от Минэнерго США, которая подтверждает проблемы с доступностью топлива.
Запасы нефти и бензина снизились на 1 млн и 0,5 млн барр. соответственно. Чистый экспорт топлива увеличился на 1 млн б/с, чистый импорт нефти сократился на 0,9 млн б/с. Загрузка НПЗ достигла посткоронавирусного рекорда 93,2%. Совокупные поставки нефтепродуктов, косвенный индикатор спроса, остались на уровне предыдущей недели.
Пока не ясно, удастся ли согласовать эмбарго, но даже в случае очередной неудачи курс на отказ от российской нефти будет реализовываться на национальном уровне. Крупнейшие покупатели российской нефти в ЕС, Австрия и Германия, уже заявили, что в любом случае будут стараться сократить закупки до нуля к концу 2022 г.
На их долю в конце 2021 г. приходилось около 1,5 млн б/с из всего российского нефтяного экспорта в ЕС в объеме 4,5 млн б/с. Еще 0,7 млн б/с приходилось на Польшу и Великобританию, которые также занимают жесткую позицию. Оставшиеся импортеры, даже при желании продолжать закупки, будут находится под политическим давлением, что будет постепенно приводить к замещению российской нефти альтернативными поставками.Вопрос в том, насколько реально отказаться от такого объема до конца года.
Даже если это слишком дорого, политическая поддержка таких решений высока, и европейские страны, вероятно, готовы заплатить за это более затяжным периодом высоких цен. Поэтому политическая ситуация на европейском направлении продолжает располагать к повышательному давлению на нефтяные котировки.
Сегодня с утра фьючерсы на Brent растут на 0,4% и торгуются в районе $114,5 за баррель.
$SIBN $ROSN $LKOH $OXY $EQT $CLR
OX
OXY
68,66 $
-14,58%
SI
SIBN
401,65 ₽
+44,83%
CL
CLR
65,86 $
+12,53%
EQ
EQT
48,43 $
+8,07%
LK
LKOH
4 263 ₽
+30,8%
RO
ROSN
391,7 ₽
-11,87%
Neuro_invest
26 мая 2022
Сегодня Газпром определится с дивидендами
Газпром по итогам 2021 г. смог заработать рекордную прибыль.
Инвесторы надеются на высокие дивиденды, которые могут составить 46–53 руб. на акцию, что обеспечивает дивидендную доходность от 17% до 20% к текущим ценам. Но интрига сохраняется до последнего. Сегодня совет директоров вынесет свою рекомендацию.
Дивидендная политика Газпрома
Газпром, согласно дивидендной политике, выплачивает на дивиденды 50% от скорректированной прибыли по МСФО. За счет высоких цен на газ компания заработала рекордную прибыль по итогам 2021 г. и может обновить рекорд в 2022 г.По оценкам аналитиков, расчетный дивиденд за 2021 г. может составить от 46 до 53 руб. на акцию, в зависимости от того, какие корректировки будет применять компания. Заседание совета директоров, на котором будет вынесена официальная рекомендация по размеру дивидендов, назначено на сегодня, 26 мая.
Чего ждать от совета директоров?
В прошлом итоги заседания публиковались в тот же день после закрытия торговой сессии. Это значит, что определенность с дивидендами может появиться уже сегодня. Однако сейчас нельзя с уверенностью сказать, какое решение будет принято.До 2022 г. менеджмент Газпрома неоднократно подчеркивал, что приверженность дивидендной политике является одним из ключевых приоритетов компании.
Однако с марта новых комментариев не появлялось, а вот риски — выросли.Ключевой проблемой является энергетическая политика Евросоюза, на который приходится основная часть поставок Газпрома в страны дальнего зарубежья и значительная доля выручки. Страны ЕС планируют форсировать процесс отказа от российского газа, переходя на альтернативных поставщиков. Это значит, что Газпрому нужно в соответствующем темпе строить инфраструктуру для перенаправления поставок в страны Азии.
Это означает, что фокус компании может вновь сместиться с дивидендов на капитальные инвестиции, как это было до 2019 г. Причем эти инвестиции направлены не на рост бизнеса, а на его сохранение. Без дивидендов у инвесторов будет мало стимулов для удержания акций компании.
Базовый прогноз
Наш базовый прогноз предполагает, что выплаты за 2021 г. будут осуществлены в соответствии с дивидендной политикой. Это позволит компании поощрить инвесторов, в том числе главного акционера — Российскую федерацию.
Однако нельзя исключать и альтернативные сценарии. Подробнее о том, что может произойти и какой реакции котировок следует ждать, читайте в специальном материале по ссылке ниже.
$GAZP
Подробнее на БКС Экспресс:https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/segodnia-gazprom-opredelitsia-s-dividendami
GA
GAZP
295,89 ₽
-67,46%
Neuro_invest
26 мая 2022
ТОП 3 КОМПАНИЙ для покупки прямо сейчас.
В связи с высокой волатильностью рынка, большенство Американских бумаг находятся в нисходящем тренде и активно теряют. Но что показывает технический анализ? Есть ли бумаги для активной покупки?
СПОЙЛЕР, ЕСТЬ!!!!
1. EXXON MOBIL CORPORATION ($XOM) -
Сектор: Энергетические и минеральные ресурсы
Отрасль: Интегрированная нефтяная промышленность
Exxon Mobil Corp занимается исследованием, добычей и сбытом нефти, газа и нефтепродуктов. Компания осуществляет свою деятельность посредством следующих сегментов: Добывающий, Перерабатывающий и Химический. Сегмент Добывающий занимается исследованием и добычей нефти и природного газа. В Перерабатывающий сегмент входят нефтепереработка и сбыт нефтепродуктов. Химическое подразделение занимается нефтехимической продукцией. Компания была основана в 1882 году Джоном Д. Рокфеллером (John D. Rockefeller). Штаб-квартира расположена в Ирвинге (Техас, США).
ОСЦИЛЛЯТОРЫ:
Моментум (Momentum) - 9.51 (Покупать);
Уровень MACD - (12, 26) (Покупать);
СКОЛЬЗЯЩИЕ СРЕДНИЕ:
Экспоненциальное скользящее среднее (10) - 92.21 (Покупать)
Простое скользящее среднее (10) - 91.65. (Покупать)
Экспоненциальное скользящее среднее (20) - 90.22 (Покупать)
2. CHEVRON CORPORATION ($CVX) -
Сектор: Энергетика
Отрасль: Нефтяная промышленность
американская транснациональная энергетическая корпорация. Одна из компаний-преемниц Standard Oil со штаб-квартирой в Сан-Рамоне, штат Калифорния, и действующей в более чем 180 странах. Chevron занимается всеми аспектами нефтяной и газовой промышленности, включая разведку и добычу углеводородов; переработку, маркетинг и транспорт; производство и продажу химических веществ; и производство электроэнергии.
ОСЦИЛЛЯТОРЫ:
Моментум (Momentum) - 12.25 (Покупать);
Уровень MACD - 2.42 (Покупать);
СКОЛЬЗЯЩИЕ СРЕДНИЕ:
Экспоненциальное скользящее среднее (10) - 170.17 (Покупать);
Простое скользящее среднее (10) - 170.21 (Покупать);
Экспоненциальное скользящее среднее (20) - 168.05 (Покупать);
3. AT&T ($T-US) -
Сектор: Связь
Отрасль: Ведущие телекоммуникационные компании
AT&T Inc — это холдинговая компания, предоставляющая услуги связи и цифровых развлечений на территории США и во всем мире. Компания работает в четырех направлениях: бизнес решения, развлечения, мобильные технологии и международный сегмент. Компания предлагает свои услуги и продукты потребителям в Соединенных Штатах, Мексике и Латинской Америке, а также компаниям и другим поставщикам телекоммуникационных услуг по всему миру. Она также владеет и управляет тремя региональными спортивными телевизионными сетями и сохраняет неконтролирующие доли в другой региональной спортивной сети, а также сети, посвященной программам, связанным с играми и интерактивным играми в Интернете. Их услуги и продукты включают в себя беспроводную связь, сервис передачи данных/широкополосного доступа и Интернет услуги, а также услуги цифрового видео, местной и междугородной телефонной связи, телекоммуникационное оборудование, управляемые сети и оптовые услуги. Дочерние компании включают AT&T Mobility и SKY Brasil Servicos Ltda.
ОСЦИЛЛЯТОРЫ:
Моментум (Momentum) - 1.87 (Покупать);
Уровень MACD - 0.50 (Покупать);
СКОЛЬЗЯЩИЕ СРЕДНИЕ:
Экспоненциальное скользящее среднее (10) - 20.54 (Покупать);
Простое скользящее среднее (10) - 20.45 (Покупать);
Экспоненциальное скользящее среднее (20) - 20.12 (Покупать);
CV
CVX
178,28 $
+16,97%
T-
T-US
21,32 $
+14,31%
XO
XOM_DEL_DEL_DEL_DEL
97,59 $
+52,72%
Neuro_invest
26 мая 2022
Протоколы майского заседания ФРС — о «нейтральной» ставке и сворачивании баланса
Вчера в 21:00 МСК были опубликованы протоколы майского заседания ФРС.
Участники Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) подчеркнули необходимость быстрого повышения процентных ставок.
По итогам майского заседания ключевая ставка ФРС была увеличена на 0,5 п.п., до 0,75-1%. Представители Федрезерва заявили, что аналогичные повышения (на 0,5 п.п.), вероятно, потребуются на следующих нескольких заседаниях.
«Ограничивающая рост монетарная политика вполне может стать уместной в зависимости от меняющихся экономических перспектив и рисков», — сообщили участники FOMC.
Главная цель — восстановление ценовой стабильность.Консенсус на рынке — к концу года ФРС перейдет к диапазону ставки около 2,5–2,75%. Многие центральные банки считают это «нейтральной» ставкой.
ФРС начнет сокращение активов на балансе в $9 трлн с 1 июня. Сокращение баланса может начаться с отказа от реинвестирования средств, полученных от истекших бумаг.Следующее заседание ФРС запланировано на 14-15 июня.Рынок США отреагировал на протоколы позитивно.
Индекс S&P 500 закрылся ростом на 1%, индекс Nasdaq Composite увеличился 1,5%. Доходность 10-летних Treasuries — 2,75%.
Neuro_invest
25 мая 2022
Самые прибыльные компании США: рейтинг Fortune
Fortune опубликовал рейтинг самых прибыльных американских компаний. В 2021 г. корпорации из списка Fortune 500 получили рекордную прибыль в размере $1,8 трлн при выручке в $16,1 трлн.
В первую пятерку вошли:
• Apple $AAPL (выручка — $365,8 млрд, прибыль — $94,7 млрд)
• Berkshire Hathaway $BRK.B (выручка — $276,1 млрд, прибыль — $89,8 млрд)
• Alphabet $GOOGL (выручка — $257,6 млрд, прибыль — $76 млрд)
• Microsoft $MSFT (выручка — $168,1 млрд, прибыль — $61,3 млрд)
• JP Morgan Chase $JPM (выручка — $127,2 млрд, прибыль — $48,3 млрд)
В первой десятке также представлены Amazon $AMZN, Bank of America $BAC, Exxon Mobil $XOM и Fannie.
MS
MSFT
262,52 $
+102,31%
GO
GOOGL
105,81 $
+228,98%
AA
AAPL
140,52 $
+137,07%
BA
BAC
35,84 $
+50,81%
JP
JPM
127,24 $
+160,59%
BR
BRK.B
308,64 $
+64,06%
XO
XOM_DEL_DEL_DEL_DEL
96,3 $
+54,77%
AM
AMZN
106,78 $
+139,93%
Neuro_invest
25 мая 2022
США запретили России обслуживать внешний долг
Минфин США объявил, что не будет продлевать лицензию, которая позволяла России обслуживать свой внешний долг.Об этом говорится в сообщении управления по контролю над иностранными активами (OFAC) Минфина США.
Без этой лицензии, которая истекает 25 мая в 07.00 МСК, зарубежные банки не смогут проводить транзакции, связанные с выплатами держателям еврооблигаций РФ. У России будет льготный период один месяц, после которого Запад может объявить дефолт по внешним обязательствам России.
Следующие выплаты по суверенным еврооблигациям Россия должна провести 27 мая.
Российский Минфин сообщал в пятницу, что перевел в Национальный расчетный депозитарий (НРД) $71,25 миллиона и 26,5 миллиона евро для выплаты купонов по еврооблигациям с погашением в 2026 и 2036 годах. Россия будет обслуживать свои внешние долговые обязательства в рублях, если США заблокируют другие варианты, говорил министр финансов РФ Антон Силуанов.
Однако с точки зрения международных рейтинговых агентств, выплата в рублях равносильна дефолту по внешним обязательствам, если такой формат не предусмотрен эмиссионной документацией.
Neuro_invest
25 мая 2022
Hola, Яндекс! Компания выходит на латиноамериканский рынок
Международный бренд Яндекса — Yango Delivery, развивает сервис в странах Латинской Америки.
Что это означает? В деталях
Компания разместила объявление о работе в своей сервисе на территории Перу, через иностранный сайт подбора вакансий. Яндекс подтвердила эту информацию для ТАСС и Интерфакса.
Компания ищет менеджера по развитию бизнеса, что говорит о расширении присутствия в регионе. На сайте по подбору персонала есть профиль Григория Погосяна — гендиректора Yango Delivery (сокращение от Yandex GO) в Латиноамериканском регионе.
Офис компании расположен в Сантьяго, Чили.
«Мы никогда не скрывали, что разрабатываем технологии мирового уровня и экспериментируем с ними на международных рынках. Тестирование доставки в Чили не исключение, а началось оно еще в 2021 г.», — сообщили ТАСС в пресс-службе Яндекса.
Yango Delivery занимается перевозкой товаров, за исключением продуктов питания. За три месяца работы сервис осуществлял в среднем 400 доставок каждый день, писал Погосян в феврале, отмечая, что этот показатель в скором времени планируется увеличить.
У международного подразделения есть сайт, на данный момент сервис доступен для жителей Перу, Чили, Мексики, ЮАР, Турции и Израиля.Что это означаетСервис по доставке активно развивался в России, выход на международный уровень является сигналом о расширении и укреплении позиций.
Это долгосрочный позитивный драйвер для компании, если тестовые запуски пройдут успешно и услуга будет иметь спрос. Яндекс не имеет прямых санкций от США, но при этом компания приостановила работу по беспилотным автомобилям в США. Некоторые иностранные фирмы заявили о разрыве партнерских соглашений с российским IT-игроком. В такой среде компания ищет другие источники расширения.
Акции Яндекса вчера никак не отреагировали на эти новости, так как это направление еще не «раскручено» и не приносит прибыли. Это долгосрочная история, которой еще предстоит себя показать.
$YNDX
Подробнее на БКС Экспресс:https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/hola-iandeks-kompaniia-vykhodit-na-latinoamerikanskii-rynok
NB
NBIS
1 608 ₽
-100%
Neuro_invest
25 мая 2022
Роснефть. Нужен отскок перед движением ниже
Итоги торгов
Акции Роснефти на прошлой торговой сессии упали на 2,14%. Цена на закрытии составила 359,2 руб. Бумаги торговались хуже рынка. Объем торгов составил 1,28 млрд руб.
Краткосрочная картина
Во вторник акции продолжили падение, цена сломала отметку 358. Реакция покупателей появилась над основной зоной падения дневного графика 341–347. Техническая картина указывает на локальное окончание падения, однако в начале торгов допускается еще заход вниз в область 351–353.
На часовом таймфрейме длина движения указывает на отскок в район 366,3–372. Движение будет реализовываться после пробоя блока сопротивления 360,5–362,9. Далее нужно смотреть за реакцией продавцов.
Если бумаги не начнут формировать ускорение роста и появятся новые пробои вниз, то цена будет стремиться к доработке основных целей отката дневного графика в области 341–347, максимальная 331.На дневном графике кривая RSI в нейтральной зоне на отметке 39 п.
На часовых графиках бумаги под 50- и 200-дневной скользящей средней. Технические индикаторы указывают на потерю сил у покупателей, в приоритете наблюдение за структурой графика.
В первую очередь следим за уровнями сопротивления и поддержки: 382 и 358.Внешний фон
Внешний фон с утра нейтральный. Фьючерс на индекс S&P 500 растет на 0,3%. Азиатские индексы торгуются преимущественно в зеленой зоне.
Долгосрочная картина
Роснефть — крупнейшая российская вертикально-интегрированная нефтяная компания. Доля в мировой добыче нефти составляет 6%. Чуть более 40% в компании принадлежит государству через АО «Роснефтегаз».
После выполнения целей падения на недельном графике акции упали ниже максимальной цели 424 на 58%. Минимум поставлен на отметке 175.Бумаги получили отскок в область основных и максимальных целей прошлой структуры падения 424–453 (ранее были указаны 448–460).
На эти отметки указывал сформированный импульс роста.Учитывая, что среднесрочный отскок на всем рынке выглядит незаконченным, более глубокий откат к уровню 324 сейчас выглядит менее вероятным.
Однако недельная структура движения еще допускает падение в район 330–353, пока не пробит максимум 415.
В долгосрочной картине нужно смотреть на закрытие недельной свечи под конец торгов пятницы.
$ROSN
Подробнее на БКС Экспресс:https://bcs-express.ru/tehanaliz/rosn/25.05.22
RO
ROSN
378 ₽
-8,68%
Neuro_invest
25 мая 2022
Азбука трейдера. Что такое осцилляторы?
Осцилляторы – вид индикаторов технического анализа показания, которых колеблются в ограниченном числовом или процентном диапазоне. Получили широкую известность благодаря простоте построения (возможность построить в практически любом торговом терминале) и простоте использования.
Наиболее эффективны при исследовании рынка в период бокового движения или флэта (т.н. не трендового рынка).
Осцилляторы относятся к группе опережающих индикаторов технического анализа, т.е. они предвосхищают поворот цены, или точнее говорят трейдеру о его вероятности заранее. По статистике, трендовый рынок имеет место быть только на протяжении 30% от общего времени, все остальное время он находится в состоянии коррекции или флэта, что дает трейдеру широкий простор для применения осцилляторов. Впрочем, при умелом использовании, осцилляторы можно использовать и на трендовом рынке для определения точек его разворота.
Основными сигналами осцилляторов является их нахождение в зоне перекупленности (сигнал продавать) и нахождение в зоне перепроданности (сигнал покупать). Помимо этого важным сигналом осцилляторов является дивергенция (расхождение графика индикатора с графиком цены исследуемого финансового инструмента).
Плюсы и минусы осцилляторов
К основным достоинствам индикаторов осцилляторного типа можно отнести такие характеристики им присущие, как:
1. Простота в использовании. Действительно, осцилляторы всегда показывают достаточно чёткие и хорошо трактуемые сигналы (будь то их выход в зоны перекупленности или перепроданности или расхождение (дивергенция) с ценовым графиком). Другое дело, что эти сигналы надо принимать к сведению лишь при определённых условиях (самым главным из которых является отсутствие ярко выраженного тренда), поскольку в иных случаях они дают огромное количество ложных сигналов;
2. Осцилляторы по сути своей являются так называемыми опережающими индикаторами. Это означает тот факт, что сигналы, получаемые с их помощью, всегда несколько опережают рынок. То есть, другими словами, получается так, что когда осциллятор подаёт свой сигнал (например, входит в зону перепроданности), график цены пока ещё никак не реагирует. И только через некоторое время, цена действительно начинает разворачиваться вверх. При условии, что сигнал осциллятора не окажется ложным
3. Благодаря современным торговым терминалам, осцилляторы можно настраивать под любой финансовый инструмент и практически под любую торговую стратегию. Это становится возможным благодаря гибким настройкам исходных параметров применяемых при построении индикаторов такого типа.
Разумеется, помимо перечисленных выше достоинств, у осцилляторов есть и ряд недостатков, самым существенным из которых является большое число ложных сигналов.
Причём ложные сигналы могут подаваться не только в период наличия на рынке сильного тренда, но и в те моменты времени, когда этот тренд только начинает формироваться. Иными словами, глядя на ценовой график, вы можете быть уверены в том, что на рынке царит флэт, и опираться в принятии торговых решений на показания осцилляторов.
Поэтому использование такого инструмента технического анализа рынка, как осцилляторы, всегда рекомендуется проводить в комплексе с другими индикаторами (в частности с теми, которые показывают трейдеру наличие и текущую силу тренда).
К чему это все? На пульсе, меня часто спрашивают, по какому принципу работает моя нейросеть (см. по тегу #Neuron). В основу анализа, конечно же входит глубокий, технический анализ, и осцилляторы в нем занимают около трети. Если говорить простым языком, нейросеть, смотрит на показатели всех доступных осцилляторов, и сравнивает их данные с ценной, запоминая корреляции, тем самым учится. Но как было указанно выше, осцилляторы имеют минусы, по этому нейросеть использует их данные только в качестве дополнения к общей картине.
#учу_в_пульсе #пульс_оцени
Neuro_invest
25 мая 2022
Россия в фокусе
Российский рынок акций в начале торгов быстро снижался, но затем столь же активно восстанавливался.
В моменте индекс МосБиржи выходил в плюс, однако из-за укрепления рубля в итоге понес небольшие потери. Индекс РТС после умеренной просадки совершил рывок вверх, закрывшись с хорошим повышением.
Сегодня мы не только смогли преодолеть хроническое давление валютного фактора, но и негативный внешний фон. Правда, в последние месяцы он для нас имеет второстепенное значение. Тем не менее начавшееся неделю назад нисходящее движение нашего рынка, которое, казалось, могло превратиться в лавинообразное падение, неожиданно остановилось без явных причин. Вероятно, одним из драйверов могло выступить возвращение спекулятивного интереса к дивидендным историям на фоне приближения совета директоров Газпрома, на котором будет рассматриваться вопрос о дивидендах за 2021 г.
К тому же из правительства поступили позитивные комментарии по поводу дивидендных выплат госкомпаний.Санкционный фактор также дает повод для оптимизма, поскольку введение шестого пакета санкций ЕС приостановлено на неопределенный срок из-за разногласий по поводу эмбарго на российскую нефть.
В предыдущие годы затягивание подобных решений, тем более признаки более мягких санкций, существенных исключений из них, выступали хорошим поводом для подорожания рублевых активов. К тому же риски самых жестких мер по большей части заложены в котировки наших акций, если не учитывать долгосрочные последствия санкций.Сектор электроэнергетики выглядел лучше рынка, вероятно, дивидендные ожидания заставили обратить внимание на него многих инвесторов. На этом фоне мощным ростом выделялись акции ОГК-2, обновившие трехмесячных максимум без видимых новостных драйверов.
Акции Сбербанка ($SBER) своей динамикой выступили одним из триггеров разворота всего рынка. Будучи индексным тяжеловесом и популярной голубой фишкой, они влияют на настроения многих инвесторов. В начале торгов котировки просели, обновив месячный минимум, но вскоре перешли к поступательному росту, закрывшись в солидном плюсе.
Бумаги QIWI ($QIWI) после трех сессий лидирующей динамики стали аутсайдерами. Инвесторы оценивали финансовую отчетность компании, которая вышла вчера после закрытия торгов. Показатели в целом вряд ли могли вызвать столь негативную реакцию. Возможно, произошла фиксация по факту после сильного роста. Кроме того, компания оставила вопрос выплаты дивидендов на рассмотрении и сообщит о своих решениях позднее.
Рубль в первой половине торгов активно укреплялся, после чего подешевел в рамках коррекции, но во второй половине сессии символически переписал многолетние вершины.
Доллар ($USDRUB) впервые с марта 2018 г. достиг 56,18 руб., евро установил новый пятилетний минимум на отметке 58,1 руб.Несмотря на вчерашнее решение Минфина снизить объем обязательной продажи экспортной выручки с 80% до 50%, рубль продолжает покорять многолетние вершины к бивалютной корзине.
Это объясняется налоговым периодом, пик которого приходится на ближайшую среду и пятницу. Экспортеры вынуждены продавать большие объемы инвалюты, что усугубляется операциями, связанными с реализацией газа за рубли европейским потребителям.Нефтяные цены поначалу снижались, но после старта российских торгов стали активно возвращать утраченные позиции. К нашему закрытию котировки существенно откатились от дневных вершин, растеряв почти весь плюс.
Нефть остается под воздействием большой экономической неопределенности и высоких геополитических рисков. Поскольку эти два фактора имеют противоположное влияние на сырьевой рынок, нефтяные цены в основном совершают разнонаправленные движения и пока не могут сформировать устойчивую тенденцию.
Подробнее на БКС Экспресс:https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/itogi-torgov-moshchnyi-otskok-ot-dvukhmesiachnykh-minimumov
US
USD000UTSTOM
0 ₽
0%
SB
SBER
124,15 ₽
+127,38%
QI
QIWI
414 ₽
-58,89%