Хэштег #corenergy | Тинькофф Инвестиции Пульс

Войти

CorEnergy объявляет о приобретении активов Crimson в Калифорнии {$CORR} CorEnergy Infrastructure Trust, Inc. («CorEnergy» или «Компания») объявила о приобретении («Сделка») Crimson Midstream Holdings, LLC («Crimson»), нефтепровода, регулируемого Комиссией по коммунальным предприятиям Калифорнии (CPUC). собственник и оператор на сумму около 350 миллионов долларов. Приобретенные активы включают четыре системы трубопроводов важнейшей инфраструктуры, протянувшиеся примерно на 1800 миль через северную, центральную и южную Калифорнию, соединяющие желаемую добычу сырой нефти в Калифорнии с нефтеперерабатывающими заводами в штате, производящими, среди прочего, специализированные топливные смеси, утвержденные штатом. Приобретение было профинансировано за счет наличных денежных средств, обязательств по выпуску, как описано ниже, примерно 119,4 млн долларов США новых обыкновенных и привилегированных акций, вклада системы Grand Isle Gathering System (GIGS) в пользу продавцов и 105,0 млн долларов США на новом сроке. и револьверные заимствования. Приобретенные активы соответствуют требованиям REIT в соответствии с установленными правилами IRS и Постановлением о частном письме CorEnergy (PLR). Основные сведения о сделках Crimson и перспективы Приводит к владению шестью трубопроводными системами на трех рынках, обслуживающих диверсифицированных, кредитоспособных грузоотправителей. Повышает зависимость CorEnergy от регулируемых контрактных источников дохода База активов и опыт работы Crimson увеличивают потенциал для стратегических приобретений в будущем. Ожидаемая совокупная ставка EBITDA на начало второго квартала 2021 года в годовом исчислении составит 50–52 млн долларов США 1 Общий левередж на закрытие составляет примерно 4,4x ожидаемой EBITDA; приоритетное обеспеченное плечо 2,1x Будет использовать денежный поток для дальнейшего снижения левериджа до целевого уровня <4,0x для создания финансовой гибкости и снижения риска Инкрементальный денежный поток , генерируемый путем приобретения будет покрывать первоначальную $ 0,20 в годовую исчислении обыкновенных акций дивиденды - все больше к цели $ 0,35 - $ 0,40 при возврате предварительно COVID условия рынка в Калифорнии, с рядом долгосрочных коммерческие возможностей предоставления перевернутых После сделки Дэйв Шульте останется председателем, генеральным директором и президентом CorEnergy. Джон Гриер, основатель и председатель совета директоров Crimson Midstream, LLC, станет главным операционным директором и войдет в совет директоров CorEnergy. Дополнительные члены исполнительной и операционной команд Crimson, присоединившиеся к CorEnergy, включают Роберта Уолдрона, финансового директора Crimson Midstream, который станет финансовым директором CorEnergy, и Ларри Александера, президента операций Crimson California. Дэйв Шульте прокомментировал: «Приобретение Crimson диверсифицирует портфель критически важной инфраструктуры CORR за счет четырех новых трубопроводных сетей и позиционирует CorEnergy в качестве владельца / оператора коммунальных активов в соответствии с ожиданиями в отношении нашей ведущей в отрасли соответствующей квалификационной платформы REIT. Джон и его команда работают безопасно. и надежно на строго регулируемом рынке, и мы планируем использовать их опыт для продолжения роста нашей недавно объединенной компании. Кроме того, мы обмениваем однопользовательский актив GIGS CorEnergy на долговечные трубопроводные системы критически важной инфраструктуры, используемые различными группами инвесторов. -повышение рейтинга клиентов ".