-Оптимизация персонального инвестиционного портфеля- Совет первый — Управляйте аллокацией. Это фундамент вашего портфеля Представляем наш новый цикл статей об оптимизации личных инвестиций. В отличие от профессиональных управляющих, чьи действия строго регламентированы, частный инвестор, особенно квалифицированный, обладает гораздо большей свободой. Эта свобода — ваше главное преимущество, но и источник основных рисков. Чтобы использовать первое и контролировать второе, начинать нужно с основ. И первая из них — аллокация активов. Что такое аллокация и почему она важнее выбора акций? Проще говоря, аллокация — это то, как вы распределяете свой капитал между основными классами активов. Два ключевых кита, на которых стоит большинство портфелей, — это акции и облигации. • Акции — это инструменты роста, но они наполнены «рыночным риском»: их цена сильно колеблется, а размер дивидендов не гарантирован. • Облигации — это инструменты стабильности. Хотя они тоже не безрисковые (существует «кредитный риск» дефолта эмитента), их волатильность, как правило, значительно ниже. На рынке работает правило: чем выше доходность облигации, тем выше риск, а рынок знает всё. Но это не точно. Как же определить правильное соотношение? Ключ к ответу — не в магии цифр, а в вашей личной финансовой ситуации. Решающий критерий — это не столько ваше психологическое отношение к риску, сколько бытовая необходимость в ликвидности. В жизни случаются непредвиденные ситуации, требующие срочных денег. В такой момент продавать акции, которые могут быть в глубокой просадке, — значит фиксировать убытки. А вот облигационную часть портфеля, особенно надежных эмитентов, обычно можно продать быстро и без существенного ущерба для тела инвестиций. Простое правило для начинающих Поэтому наш совет таков: прежде чем гнаться за высокой доходностью, честно оцените, какая сумма в вашем портфеле должна выполнять роль «подушки безопасности». Эта сумма и определит долю облигаций. Если же вы абсолютно уверены, что ваш портфель — «неприкасаемый» резерв на долгосрочную перспективу (10+ лет) и создается исключительно для будущего рентного дохода, то долю облигаций можно свести к минимуму или вообще обойтись без них. Для тех, кто только начинает свой путь и не хочет углубляться в сложные расчеты, можно взять за основу классическую формулу «60/40»: 60% облигаций для стабильности и 40% акций для роста. Это проверенный ориентир, с которого можно стартовать. А что с валютой? Да, сегодня доступ к долларовым активам на Московской бирже ограничен, но появились облигации в юанях. Добавление валютной составляющей — это еще один уровень диверсификации и защита от рисков ослабления рубля. Однако подключать эту «валютную волатильность» стоит осознанно — например, если у вас есть планы на путешествия или крупные покупки в иностранной валюте. Резюме: Ваша первая и главная задача — не выбрать самую растущую акцию, а определить, какую часть портфеля вы готовы отдать под рискованные активы (акции), а какую — оставить в консервативных (облигации). Это решение закладывает фундамент всего будущего здания вашего инвестиционного успеха. В следующем материале мы углубимся в тему и разберем, что такое настоящая диверсификация и зачем она нужна даже внутри этих классов активов. #учу_в_пульсе #оптимизацияпортфеля #акции_облигации #солидменеджмент #solid_management

📈 Дивиденды на вложенный капитал. Что это такое? Давайте разбираться. 📊 Дивиденды – это не только источник дохода, но и то, за счет чего вы можете достигнуть значительного финансового успеха. Мало кто знает, что именно рост дивидендных выплат делает акции более доходной инвестицией по сравнению с облигациями на длительной дистанции. 💡 Если компания растет и развивается, обычно она увеличивает размер дивидендов, и ваш доход тоже растет. Один из ключевых факторов в росте дивидендов на вложенный капитал – это регулярное увеличение размера дивидендных выплат от компании, в которую вы инвестировали, за счет роста ее доходов. Усилить этот эффект позволяет реинвестирование полученных дивидендов. 💼 Другой важный аспект, когда размер выплачиваемых дивидендов растет, то и стоимость ваших акций также увеличивается. 🔄 Также нужно отметить, если актив, который вы приобретали, был переоценен и не оправдает ожидая по росту доходов, итоговый результат будет хуже. 📈 Рассмотрим компанию $PLZL Полюс Золото с точки зрения роста дивидендов на вложенный капитал. Для этого создадим следующую модель. ☀️ На дворе январь 2012 года. Вы, прочитав книгу «Разумный инвестор» Бенджамина Грэма, решаете, что Полюс Золото это именно та компания, в которую стоит инвестировать на долгий срок. 💵 Каждый месяц вы инвестируете в компанию 10,000 ₽. На полученные дивиденды вы покупаете новые акции Полюс Золото. 🚀 Какой доход вы бы ежегодно получали, относительно вложенных средств, на дистанции в 11 лет можно посмотреть на представленной диаграмме. Получено дивидендов 419,933 ₽ (36,3%) на 1,160,000 ₽ вложений в 2021 году. Всего инвестировано за 11 лет: 1,420,000 ₽ Всего получено дивидендов: 969,327 ₽ 💰 Итак, размер дивидендов на вложенный капитал растет за счет роста прибыли и дивидендов компаний, благодаря этому также увеличивается стоимость ваших активов. Используйте это финансовое искусство в своих инвестициях, и вы сможете увидеть, как ваш капитал растет экспоненциально со временем. #Дивиденды #Инвестиции #Акции_Облигации #СложныйПроцент