Хэштег #инвесторсергей_статус_квала | Тинькофф Инвестиции Пульс

Стать КВАЛИФИЦИРОВАННЫМ ИНВЕСТОРОМ с 2026 года будет сложнее. Какие есть варианты? В декабре я активно суетился, чтобы получить статус квала еще в одном банке. Теперь я имею его в нескольких финорганизациях. А все потому, что со следующего года получить его будет еще сложнее. 🤷 Ранее полученные статусы сохраняются. Поэтому я постарался получить статус квала как можно в большем числе банков и брокеров. 👉 Для чего нужен статус? Неквалам доступен меньший набор финансовых инструментов, существуют лимиты по ним. Например: • Недоступны некоторые облигации. • Недоступны иностранные акции. • Нельзя торговать на внебирже. • Лимит ЦФА — до 600 000 руб. в год. • После легализации торговли криптовалютами будет ограничен набор цифровых монеты и лимит — до 300 000 руб. в год. Неквалам нужно постоянно проходить тесты для доступа к торговле разными финансовыми продуктами. 🤦 При этом с каждым годом условия к получению статуса квалифицированного инвестора все больше ужесточают. 😳 Например, по признаку объема активов начинали с 6 млн руб., затем подняли до 12 млн, а с 2026 года — уже 24 млн руб. Что будут требовать с нового года? 👉 Критерии для получения статуса квалифицированного инвестора Для присвоения этого статуса инвестор должен соответствовать хотя бы по одному из следующих критериев: 1️⃣ Размер капитала С 2026 года — не менее 24 млн руб. 2️⃣ Опыт работы с ценными бумагами Учитывается работа в российской и/или иностранной организации, связанная с ценными бумагами: • не менее двух лет — в организации со статусом квалифицированного участника рынка ценных бумаг; • не менее трёх лет — в организациях без такого статуса. При этом учитывают опыт только за последние 5 лет до подачи заявления на статус квалифицированного инвестора, так как знания быстро устаревают. 3️⃣ Оборот и сделки по брокерским счетам Критерии, которые должны соблюдаться одновременно: • оборот по брокерским счетам — не менее 6 млн рублей; • есть как минимум одна сделка в каждом календарном месяце; • есть как минимум 10 сделок в каждом календарном квартале за последние 4 полных квартала. 4️⃣ Образование в сфере финансов Можно получить статус, имея соответствующее образование (один из вариантов): • высшее образование по специальности «Финансы и кредит»; • магистратура «Финансы и кредит» или «Финансы»; • учёная степень кандидата или доктора экономических наук по научной специальности «Финансы, денежное обращение и кредит» или «Финансы». При этом вуз, выдавший диплом, должен также соответствовать требованиям законодательства. Подойдут и профессиональные сертификаты (их можно найти в указаниях Банка России). 5️⃣ Уровень дохода Доход не менее 12 млн рублей в год в течение последних двух лет. Некоторые критерии можно комбинировать Можно получить статус по совокупности нескольких критериев. В таком случае требования к каждому из них могут быть ниже. В этих случаях снижаются требования как к доходу, капиталу, обороту, так и к образованию, учёной степени. Достаточно двух критериев одновременно: • Размер дохода от 6 млн рублей за предыдущие два года (с 2026 года – 12 млн) + экономическое образование или учёная степень; • Размер имущества от 6 млн рублей + экономическое образование или учёная степень; • Инвестиционные сделки на сумму от 4 млн рублей в год + экономическое образование или учёная степень. Если вы четко подпадаете под одно из условий, то получить статус квалифицированного инвестора нетрудно. Если не подпадаете ни под один, то самое простое будет накрутить оборот торговли по брокерским счетам (п. 3). А как быть тем, у кого есть активы на сумму выше порога, но они рассредоточены по разным брокерам и банкам? Нужно пройти замысловатый квест со сбором справок. У каждого банка свои причуды. ❓ Получили квала? Друзья, удачи в инвестициях! 👍 Лайк и подписка, если полезно. 👉 Велкам на мой закрытый канал , где еще больше пользы.

Как я получал статус квалифицированного инвестора Недавно я получил статус квала у нескольких брокеров. Было не просто, но у меня получилось. Расскажу, с какими проблемами столкнулся. 🤬 С 1 октября брокеры по указивке Центробанка запретили неквалифицированным инвесторам приобретать ценные бумаги из «недружественных» стран: США, Евросоюза и прочих. Чтобы получить к ним доступ, нужно иметь статус квала. Условия для получения статуса квалифицированного инвестора 1️⃣ Иметь имущество в виде активов на счетах (акции, облигации, банковских вкладов и т.д.) на сумму более 6 млн рублей. 2️⃣ Совершить сделки с ценными бумагами за последние 4 квартала в среднем не реже 10 раз в квартал, но не реже одного раза в месяц. При этом совокупная цена сделок (договоров) составила не менее 6 млн рублей. 3️⃣ Опыт работы не менее 3-х лет работы в организации, которая заключала сделки с ценными бумагами. 4️⃣ Опыт работы не менее 2-х лет — в организации со статусом квалифицированного инвестора. 5️⃣ Иметь высшее экономическое образование, связанное с финансовыми рынками. На самом деле, если вы четко подпадаете под одно из условий, то получить статус квала не трудно. Зачастую брокеры сами предлагают клиентам, если например, видят, что сумма на счетах выше 6 млн или оборот торговли превышает установленный лимит. А как быть тем, у кого есть активы на сумму выше 6 млн руб., но они рассредоточены по разным брокерам и банкам? Начинается замысловатый квест. В такой ситуации оказался я. Не буду называть конкретных брокеров. Просто дам несколько советов, чтобы сэкономить время тем, кто пойдет по такому же пути. Какие документы понадобятся От брокеров: - Выписка по счету депо. - Брокерский отчет с датой, не позднее 5 рабочих дней. - Уведомление о заключении брокерского договора. От банка в случае депозита — выписка со счета На справках должны быть не только ваши ФИО, но и паспортные данные, чтобы принимающая сторона могла вас идентифицировать. Проблемы, с которыми я столкнулся: 1️⃣ Брокер требует все справки на одну дату. Зачастую это невозможно сделать, так как одна контора может выдавать справку за какое-нибудь прошедшее число (брокер), а другая только за сегодня (депозит в банке). Тут все зависит от принимающей стороны, кто-то может зачесть бумаги с датой за последние несколько дней, а кто-то насмерть встанет и будет требовать на одну и ту же дату. Я встрял с одним из брокеров в такой цугцванг. Разрешить его удалось ходом конем. Смотри в конце. 2️⃣ Брокер может делать справку очень долго. Например, отводить на изготовление выписки со счета депо около 5 рабочих дней. При этом другой принимает справки не старше 5 рабочих дней. Я попал в такую ситуацию еще в 2020 году, когда первый раз хотел делать статус квала, и плюнул. В этот раз я сильно настаивал на ускоренном предоставлении справки, и мне ее сделали на следующий день. 3️⃣ Брокер не учитывал мои же активы, которые он отдал другому клиенту в заем (по овернайту). Самое возмутительное с чем я столкнулся. Общая сумма оказалась меньше. Пришлось заново справки собирать. Да еще добиваться того, чтобы мне отключили эту услугу. Посмотрел за прошлые года, заработал на этом слезы. 4️⃣ Волатильность на рынках. Сумма активов должна быть с запасом, намного больше 6 млн, потому что их стоимость меняется каждый день из-за движений на рынке, особенно в этом чудном году. 5️⃣ Тугая техподдержка. Когда мальчики или девочки отвечают скупо и односложно и необходимые детали выясняются в ходе долгой переписки. Когда я получил статус квалифицированного инвестора у одного брокера, но не мог у другого, то пригодилась справка от первого, что я зачислен в реестр квалифицированных инвесторов. По ней второй брокер все же дал мне квала. В итоге, я раза три ходил в офис за справками и развел переписку на несколько десятков сообщений. Бодался с брокерами около месяца и добился своего. Так что главный совет: не сдавайтесь! 💪 ❓ Получили квала?

Такой наглости от брокера не ожидал Брокеры иногда поражают то ли своей наглостью, то ли глупостью. Собирал справки на получение статуса квалифицированного инвестора. Одно из условий: сумма активов должна превышать 6 млн руб. Средства раскиданы по разным брокерам. Пришлось запрашивать справки у одного и предоставлять другому, который после этого подсчитывает общую сумму активов для принятия решения о предоставлении статуса квала. 😳 Но неожиданно брокер отказал мне с формулировкой: сумма средств активов недостаточна. Я удивился. Получается, потерялись где-то пол ляма. Еще раз сам все перепроверил и попросил пояснить, как они считают. 🤯 Тут менеджер поддержки выдает: фактическая сумма активов на брокерском счету не соответствует тому, что вы у себя на экранчике видите, ведь часть ваших активов мы отдаем отдаем другим в заем (овернайт). Ну каково, а? Я потратил кучу времени на сбор справок у других брокеров, чтобы мне мой же брокер сказал, что не все мои же активы, которые я храню у него, могут быть учтены. 🤓 Поддержка добавила: типа, ну вы еще раз справки соберите, а мы проставим запрет займов брокером, тогда активов должно хватить. 🤦‍♂️ Да я времени потратил на их сбор больше, чем ваша услуга мне принесла. Посмотрел по отчетам, насколько меня обогатил овернайт — аж на полторы тыщи рублей в прошлом году заработал. В итоге, пишу заявление на запрет предоставлять мои активы в заем (овернайт). Подробно про овернайт писал в это посте - ❓ Получали квала? P.S. Брокер не Тинькофф.

Начинается тестирование неквалифицированных инвесторов C 1 октября 2021 года инвесторы, которые планируют впервые использовать некоторые финансовые инструменты, должны будут сначала пройти короткое тестирование. ✋ Закон об этом приняли, чтобы оградить новичков от необдуманных шагов. Сильно ли это осложнит жизнь начинающим инвесторам? На самом деле нет. Просто некоторые инструменты, которые были доступны для неквалифицированных инвесторов стануть чуть недоступнее. Чтобы начать ими пользоваться нужно будет ответить на несколько вопросов. О тестировании: ▪️ Методику разработал Банк России ▪️ Проводить будут брокеры. Они уже начали добавлять тесты в свои приложения. Например, у Тинькофф Инвестиции смотрите в Еще ➡️ Профиль ➡️ Тестирование. ▪️ У каждого брокера тест придется проходить заново. Решили купить акции какой-нибудь американской компании ➡️ прошли тест по иностранным акциям ➡️ можете покупать все иностранные акции, доступные неквалам. Тест разделен на два блока: 1️⃣ Блок «Самооценка» — общие вопросы о вашем уровне знаний. Ответы в этом блоке не влияют на доступ к инструменту. 2️⃣ Блок «Знания» — вопросы про сам финансовый инструмент и принцип его работы. Можно ли обойтись без теста ✔️ Если до 1 января 2020 года инвестор уже совершал сделки с конкретными финансовыми инструментами, проходить тестирование по ним ему не придется. ✔️ Если у вас есть статус квалифицированного инвестора, тест не нужен: таким инвесторам доступны все инструменты. Для каких инструментов и сделок нужно пройти тестирование 👉 Иностранные акции, не входящие в индексы из перечня Банка России. В перечне есть S&P 500, Dow Jones, NASDAQ-100 и еще 39 индексов со всего мира, включая индекс Мосбиржи. 👉 Акции, не включенные в котировальные списки, то есть из третьего уровня листинга Мосбиржи. 👉 Иностранные ETF на индексы, не входящие в перечень Банка России. 👉 Облигации российских компаний и российских «дочек» иностранных компаний с рейтингом ниже установленного Банком России. 👉 Необеспеченные сделки, то есть маржинальная торговля (с плечом), когда кроме своих денег инвестор использует заемные деньги брокера. 👉 Производные финансовые инструменты, например опционы и фьючерсы. 👉 Договоры репо. 👉 Структурные облигации и облигации со структурным доходом — комплексные продукты в виде облигаций, доходность которых зависит от внешних факторов, например от будущей цены определенного актива. У облигаций со структурным доходом должен быть кредитный рейтинг не ниже установленного Банком России. 👉 Паи закрытых ПИФов — фондов, в которых управляющая компания не обязана выкупать паи. ❓ Что думаете о тесте? Пойдет на пользу?

Власти ограничивают продажи сложных финансовых продуктов неопытным инвесторам ☝️ Госдума приняла закон о защите начинающих инвесторов. Центробанк России получит право ограничивать для новичков заключение сложных финансовых договоров. А если финансисты не предупредят о рисках, то можно будет вернуть средства. 👀 Я следил за ходом разработки закона. Было несколько постов на эту тему. После критики со стороны участников рынка в первоначальный проект был немного смягчен. 👤 Тем не менее, власти явно спешат с принятием закона в связи с массовым притоком новых инвесторов. Например, начало тестирования неопытных инвесторов перенесли на полгода раньше, и оно начнет уже в этом году. Итак, о чем закон. 👉 Профучастники (банки и т.п.) будут обязаны информировать потенциальных инвесторов о рисках, которые несет тот или иной продукт. 👉 Требования к объему и содержанию информации, предоставляемой физлицу при заключении договора с ним, установит Банк России. 👉 Если финансисты должным образом не предупредят о возможных потерях, то клиент может вернуть средства. 👉 Закон также переносит начало тестирования неопытных инвесторов на полгода раньше — с 1 апреля 2022 года на 1 октября 2021 года. Без тестирования инвесторы смогут покупать только наименее рискованные продукты, например: ▪️ Акции, включенные в котировальные списки. ▪️ Государственные ценные бумаги России (ОФЗ). ▪️ Ипотечные облигации и облигации российских эмитентов с определенным уровнем кредитного рейтинга. ▪️ Инвестиционные паи биржевых, открытых и интервальных паевых фондов. ▪️ Иностранные ценные бумаги, отвечающие определенным критериям (при условии раскрытия информации). ❓ Что думаете о законе? Пойдет на пользу?

Центробанк смягчит требования к начинающим инвесторам? Ребята, вы знаете, что я активно слежу за попытками регулирующих властей ограничить финансовые инструменты для начинающих инвесторов. Было несколько постов на эту тему. Почитать можно по хэштешам в конце поста 👇. 🙂 Похоже, к нам прислушиваются. Вероятно, первоначальные требования будут смягчены. Предыдущую версию законопроекта об ограничении продаж сложных финансовых продуктов неквалифицированному инвестору раскритиковали участники рынка. Пока это слухи. Законопроект еще готовится. Напомню, что под ограничения могут попасть сложные инвестиционные инструменты с высоким инвестиционным риском или сложными условиями определения размера дохода по ним. Могут быть сняты ограничения на: 🔹 Срочные биржевые сделки. 🔹 Сделки репо с центральным контрагентом. 🔹 Сделки с ценными бумагами из третьего списка и с иностранными ценными бумагами. 🔹 Сделки с еврооблигациями, выпущенными не российскими компаниями. Скорее всего останется ограничение по продаже облигаций только с определенным рейтингом, который установит ЦБ. Кроме того, может быть снижен порог в 6 млн рублей для получения статуса квалифицированного инвестора. 🗣 Не стесняйтесь комментировать. Авторы законопроекта следят за реакцией рынка. Поэтому и зашла речь о смягчении ограничений. Детальнее про инициативы в отношении новичков на финансовом рынке можно почитать в моих постах по хештегам: