Хэштег #знания_в_массы | Тинькофф Инвестиции Пульс

Войти

И снова про американский природный газ на примере [почти] фронтального контракта \^_^/ . Сегодня налицо крайне значимая ситуация: вероятность лонга повышена, но при обвале за лой 5ф_ру... Будет заливное! Это надо держать в уме и расставлять стопы ниже глобального лоя актуального контракта. Многие удивятся, однако, сравнивать ближайшие контракты актива NG "по циферкам" - принципиально неверно. Это значимо как для {$NGJ4} & {$NGK4}, так и относительно любой другой аналогичной пары. Всё дело в том, что у каждого месячного фьючерса [техасского] газа имеется своя поставочная американская база [на бирже CME]. Так же очень ценно держать на уме, что именно фьючерсная [чикагская] база - первична относительно спотовых цен: никак не иначе. Если говорить на примере, то сравнение двух соседних фьючерсов природного газа - равносильно аналогии {$TTM4} и {$LKM4}: их цены косвенно и ограниченно коррелируют друг с другом [вероятно, через цену нефти...], но число ценника одного - строго не связано с числом ценника другого. Ведь это, банально, разные активы и у каждого, повторюсь, есть своя база "на отгрузку". Дорогой читатель! Если кто-либо пытается - вдруг... - рассказать тебе о лонго-шортовом арбитраже соседними фьючерсами [NG], про торговлю неким "календарным спредом" между двумя разными контрактами [NG], описывая невероятные истории причинности для такой разницы в ценниках => налицо принципиальное непонимание организации актива со стороны говорящего оные вещи. P.S. Запасы очень шортовые. Будем надеяться, что они в цене вчерашнего слива: лонг вечен, депо конечно. Не является инвестидеей.