Хэштег #телефоны | Тинькофф Инвестиции Пульс

Apple потеряет лидерство на мировом рынке смартфонов. При чем тут кризис чипов памяти • Counterpoint ожидает, что Samsung вернет лидерство на рынке смартфонов в 2026 году, обогнав Apple. • Глобальные поставки смартфонов упадут на 14,3% в этом году; дефицит памяти повышает цены не компоненты. Samsung Electronics вернет себе лидирующую позицию на рынке смартфонов в 2026 году, опередив Apple {$AAPL} следует из прогноза Counterpoint Research, который приводит Bloomberg. Южнокорейская компания более устойчива к росту цен на компоненты для гаджетов. Дефицит чипов памяти, который разогнал их стоимость, в этом году усугубился, а Samsung — один из крупнейших производителей этих микросхем. ⚙️Детали Counterpoint Research ожидает падения глобальных поставок смартфонов на 14,3% по итогам этого года, причем основной удар примут на себя китайские производители. Samsung при этом, по расчетам исследовательской компании, увеличит поставки на 0,8%, что позволит ему опередить Apple {$AAPL-RM} . «Возвращение Samsung на лидирующую позицию обусловлено ее собственными возможностями в производстве компонентов, широким портфелем устройств и прочными связями с операторами и розничными сетями», — отметил ведущий аналитик Counterpoint Ян Ван. Производитель iPhone, как и , сможет противостоять ценовому давлению, вызванному удорожанием компонентов, считают эксперты Counterpoint, однако в отношении их прогнозы более осторожные. Новые функции на базе искусственного интеллекта, а также ожидаемый осенью складной iPhone, хотя и помогут стимулировать спрос на более дорогие модели, вряд ли станут драйверами масштабной волны обновления устройств среди покупателей, отмечает Ян Ван. {$SKZ6} {$SKU6} Помимо Samsung, устойчивый рост продемонстрирует лишь китайская Huawei, которая сформировала собственные запасы аппаратного обеспечения на фоне американских санкций, говорится в отчете Counterpoint. По словам Вана, производители бюджетных моделей столкнутся с падением поставок вплоть до 34%. В июле компания Oppo начала сворачивать бренд OnePlus, который благодаря агрессивной ценовой политике стал редким примером китайской марки, пробившейся на рынок США, отмечает Bloomberg. Конкуренты Samsung, такие как Xiaomi, Vivo и Honor Device, занимаются реорганизацией своих линеек и разработкой более премиальных моделей, способных лучше компенсировать возросшие затраты на ключевые комплектующие, передает агентство. В следующем году рынок снова сократится, а уже в 2028-м начнет восстанавливаться, отмечается в исследовании. Базовым сценарием Counterpoint в период спада является ускоряющаяся консолидация отрасли.

Когда надо зафиксировать прибыть на хаях? CITI апгрейдит до : Акции Inc. приобрели нового поклонника на Уолл-стрит поздно вечером в четверг, поскольку аналитик Citi Research Атиф Малик осветил их, повысив рейтинг до покупки. “Мы считаем, что рынок недооценивает продолжающийся рост валовой прибыли”, - написал он в своей записке для клиентов, которая была названа: “ , производящая оборудование, которая мыслит как компания, производящая программное обеспечение”. Малик оптимистично оценивает способность Apple AAPL (+0,18%) увеличивать маржу, продолжая подталкивать потребителей к более дорогим устройствам и конфигурациям. Кроме того, Apple может похвастаться “устойчивой долей рынка”, выигрывая по сравнению с устройствами на Android, и готова снизить собственные затраты благодаря переходу к разработке собственных пользовательских чипов. “Более того, растущий объем продаж услуг с более высокой маржой должен помочь увеличить общую корпоративную валовую прибыль”, - продолжил Малик, установив целевую цену акций Apple в 240 долларов, которая закрылась в четверг на уровне 189,59 доллара. Он отмечает привлекательную возможность для Apple в Индии, где доля компании на рынке поставок смартфонов в прошлом календарном году составляла, пожалуй, всего 5%. Теперь у Apple есть два физических магазина в стране, которые позволяют потребителям в стране “познакомиться с брендом Apple” и покупать напрямую. Магазины также могут помочь Apple лучше понять рынок, поскольку она стремится укрепить свое позиционирование По словам Малика, компания выиграет от роста среднего и высшего классов Индии. Эти группы могут увеличить свои расходы в шесть раз к 2030 году, писал он. “В целом, дополнительные расходы на доступные предложения средней ценовой категории составят почти 2 трлн долларов, параллельно с дополнительными расходами в размере 2 трлн долларов, обусловленными переходом потребителей на предложения премиум-класса или добавлением новых категорий потребления”, - сказал Малик в ходе широкого обсуждения покупательской способности этих групп. Apple может использовать свой успех в Китае в качестве примера для подражания, учитывая, что на долю приходилось, возможно, всего 2% поставок смартфонов в эту страну в течение 2009 года. Сейчас эта доля составляет около 17%, сказал Малик. Другие развивающиеся рынки, включая Мексику, Саудовскую Аравию, Турцию и Объединенные Арабские Эмираты, также предоставляют возможности. ——————————- Вообще хотят обкешится на якобы увеличение присутствия компании в Индии. , вы были в Индии? Кто не был - поверьте Айфон и Макбук там почти никто не может себе позволить. А те кто могу - у них нет проблем с покупкой гаджетов (очень расслоенное общество) Давайте еще лозунг придумайте «Iphone в каждую трущобу» 🤣

Итак, еще один ключевой отчет, который должен оказать и, скорее всего, уже оказал ключевое влияние на рынок и практически закончил коррекцию в американских индексах! Apple inc отчитался за 1 финансовый квартал 2022 года. Может быть результаты уже привычно рекордные, на сам масштаб поражает: - выручка выросла +11% до 124 млрд!!! Это всего примерно в 2 раза меньше бюджета нашей страны((( - выручка от услуг растет еще быстрее - на 24% - и достигла 19,5 млрд долларов!! - рекордная чистая прибыль; - вернули 27 млрд долларов акционерам (учитывая мизерные дивиденды, все на выкуп акций!!) всего за квартал!!! Интересное со звонка: - очередной рекордный квартал; - 1,8 млрд устройств в сети (больше чем у !!!); - рост продаж по всем продуктам кроме IPAD, которому мешают проблемы с цепочками поставок; - ковид отобрал еще пару пунктов роста; - квартальный рекорд выручки от iphone и MAC; - компания продолжает развивать экосистему - онлайн магазин, фитнес+, отслеживание здоровья, фильмы, музыка, игры; - углеродная нейтральность к 2030 году; - 785 млн платных подписчиков (+165 млн за год)!! - на балансе 203 млрд долларов кэша, против 123 млрд долга; - выкупили 120 млн собственных акций; - осторожный прогноз на следующий квартал - рост выручки в пределах 10% из-за того, что запуск iphone 13 произошел чуть позднее и более высокая база для сравнения. А теперь просто ответьте себе на вопрос, о каком пузыре может идти речь, если мы говорим о: 1) Уникальной компании с самым сильным брендом в мире и 2х миллиардной базой преданных фанатов! 2) Бизнесе, который генерируя почти 400 млрд долларов выручки все еще умудряется расти двузначными темпами и имеет операционную рентабельность под 40%!! 3) Который строит мощную экосистему и быстро наращивает базу дополнительных услуг, диверсифицируя выручку и уходя от звания производителя железа. 4) Который может себе позволить ЕЖЕКВАРТАЛЬНО выкупать акции на 20 - 25 млрд долларов!! 5) Который взял и построил собственный мощнейший чип, над чем другие компании работают годами. 6) Да, у компании довольно высокие мультипликаторы: EV\EBITDA = 20; P\E = 28. Но сколько по вашему должен стоить такой уникальный бизнес? К тому же напомню, что компании вроде , , , - стоят ДОРОЖЕ по мультипликаторам, хотя не обладают ни одним из преимуществ !!! У бизнеса есть только одна реальная проблема. С таким масштабом деятельности невероятно сложно расти высокими темпами, но пока даже это компании как-то удается. Вопреки мечтаниям армагендонщиков, с сегодняшними показателями, денежным потоком и масштабом обратного выкупа нет ни одного шанса, что акции AAPL серьезно упадут. Скорее они пойдут обновлять невероятный пик в 200 долларов и 3 трлн капитализации. А индекс последует вслед за лидером. Ждем отчет Google.