📊 $YDEX - фундаментальная оценка выглядит сдержанно

Разбираю основные метрики $YDEX. Выручка выросла с 798,1 млрд руб. в 2023 году до 1561 млрд руб. по LTM, темп роста около 32%. Прибыль за тот же период увеличилась с 52,1 до 180,5 млрд руб. при темпах роста порядка 28%, а EPS растёт на 26%. Капитализация при этом составляет 1383 млрд руб. С мультипликаторами картина неоднозначная. P/E на уровне 7,66 против среднего 6,7 выглядит чуть дороже исторической нормы, а вот P/S в 0,89 против среднего 2,6 и EV/EBITDA в 4,62 против 5,41 говорят о заметном дисконте к собственным средним значениям. ROE в 44,4% при среднем 52% остаётся высоким, но снизился, а чистый долг сократился на 10% г/г до 134,1 млрд руб. Вывод: по выручке и прибыли компания демонстрирует уверенный двузначный рост, а по относительным мультипликаторам бумага торгуется дешевле своих исторических уровней. При этом P/E выше среднего и снижение ROE требуют внимания — оценка выглядит сдержанно привлекательной, но неоднородной. Это не инвест-рекомендация. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить под начавшуюся мирную риторику🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны! #инвестиции #аналитика #рынок #фундаментальныйанализ #пульс