KoroIev
Заблокирован

13

подписчиков

2

подписки

‼️Какие акции и облигации покупать? СПИСОК:https://max.ru/join/uSwKahqnwf15tNLRDOy6t9w0_RrpjEoTqkM9WOpIyds

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

KoroIev
KoroIev

17 сентября в 21:19

🏗 Облигации $SMLT - увеличение выпуска $Самолет увеличил объем выпуска 002Р-05 с 3 млн до 6 млн бумаг после полного выкупа первой части. 📊 Облигации продаются по 75% номинала с купоном 60% ключевой ставки. При ставке 14% фактическая выплата на привлеченные деньги составляет около 11,2% против 15,5-16% по ОФЗ. То есть инвестор берет на себя повышенный риск за доходность ниже безрисковой. ⚠️ Покупатель не раскрыт, что само по себе добавляет вопросов к прозрачности сделки. Полученных миллиардов хватит скорее на текущие платежи, чем на зимние погашения, а значит долговая нагрузка никуда не уходит. 💬 Мой субъективный взгляд - размещение выглядит как латание кассовых разрывов, а не как полноценное решение долговой проблемы. Для эмитента это дает передышку, но условия размещения говорят о высокой стоимости денег и слабом спросе со стороны широкого круга инвесторов. ❗️Это не инвестиционная рекомендация. ‼️ В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить на начавшемся росте рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 21:18

⚡️ $IRAO - экспорт удержался на прежнем уровне $IRAO, попавшая в июле под санкции Евросоюза, сохранила экспорт электроэнергии в январе-августе на уровне прошлого года. Об этом сообщила член правления компании Александра Панина. 📊 ❗️ Ключевой момент - санкционное давление не привело к падению экспортных объемов, что для рынка выглядит скорее позитивно на фоне ожиданий более жесткого эффекта. ⚠️ Впрочем, стабильный объем не означает стабильную выручку, так как направления поставок и ценовые условия могли измениться. Санкции ЕС способны давить на маржинальность и расчеты, даже если физические объемы держатся. 💬 Мой субъективный взгляд - факт сохранения экспорта говорит об устойчивости операционной модели $IRAO, но полностью снимать санкционный риск с повестки рано. Слежу за тем, как это отразится в финансовой отчетности. ❗️Это не инвестиционная рекомендация. ‼️В профиле я уже дал список лучших облигаций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока проценты еще высоки!
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 21:18

🔒 $RAGR - арест 4 млрд руб на счетах Арестованы более 4 млрд рублей на счетах бывшей жены основателя $RAGR Мошковича. 📊 Речь идет о корпоративном споре, который напрямую не затрагивает операционную деятельность компании, но держит информационный фон вокруг актива. Сумма в 4 млрд руб. сопоставима с частью денежного потока, но сами средства находятся на личных счетах, а не на балансе эмитента. ⚠️ Для инвесторов важно понимать, что подобные истории вокруг крупных акционеров всегда создают неопределенность. Вопрос в том, перерастет ли это в давление на структуру владения и дивидендную политику $RAGR. 💬 Мой субъективный взгляд - новость скорее шумовая для фундаментальной истории компании, но она добавляет риска в кейс. Слежу за тем, как будет развиваться спор и не появится ли угроза для контроля над активами. ❗️Это не инвестиционная рекомендация. ‼️ В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить на начавшемся росте рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!
2
3
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 21:18

⚖️ $TGKB - суд отказал в иске по гарантии Суд полностью отказал $TGKB и ПАО Центрэнергохолдинг в иске к China Huadian Hong Kong Company Limited о признании недействительной гарантии по кредиту Хуадянь-Тенинской ТЭЦ. 📊 Для компании это означает, что кредитные обязательства по проекту ТЭЦ остаются в силе, а попытка оспорить гарантию через суд не увенчалась успехом. Соответственно, долговая нагрузка, связанная с этим активом, продолжает висеть на балансе. ⚠️ История с Хуадянь-Тенинской ТЭЦ давно остается одним из слабых мест в кейсе $TGKB, и текущее решение суда лишь подтверждает, что быстрого разрешения вопроса ждать не стоит. 💬 Мой субъективный взгляд - для миноритариев это скорее негативный сигнал, так как снимается один из потенциальных сценариев снижения долгового давления. Пока судебный путь закрыт, фокус снова смещается к операционным показателям и способности обслуживать обязательства. ❗️Это не инвестиционная рекомендация. ‼️В профиле я уже дал список лучших облигаций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока проценты еще высоки!
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 15:58

🏦 $SBER — когда банк становится застройщиком Появилась информация, что Сбербанк может получить управление частью бизнеса группы Самолет как крупнейший займодатель девелопера 📊 Речь, скорее всего, о проектах, которые банк и финансирует, а сам сценарий обсуждается в рамках реструктуризации займов. Условия пока не финальные, но сама логика уже показательная. Отдельно упоминается, что в залог могут уйти активы бенефициаров, не связанные с бизнесом группы 📉 А еще допускается вхождение банка в капитал дочерних структур, которые строят жилые комплексы за счет его проектного финансирования. Для девелопера это сигнал, что долговая нагрузка давит сильнее, чем показывают публичные комментарии. 💬 В такой ситуации логично смотреть не только на сам кейс, но и на альтернативы. 🛡 В профиле уже подобраны облигации, которые при текущем уровне риска по застройщику выглядят куда надёжнее и их стоит взять уже сейчас 🔒 Поэтому к истории с передачей управления отношусь как к маркеру напряжения, а не как к идее для покупки. Для Сбербанка это скорее нейтральная история с имиджевой нагрузкой ⚠️ Банк получает контроль над активами, которые не планировал развивать, а значит, растёт объём непрофильных рисков. Слежу за тем, чем закончится реструктуризация и во что превратится управление проектами.
2
3
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 15:58

📊 $GAZP и $RUAL — EBITDA есть, кэша нет Газпром и Русал отчитались ростом EBITDA, но свободный денежный поток у обеих ушёл в минус. 📉 Причина одна и та же: деньги застряли в оборотном капитале. Компании нарастили запасы и дебиторскую задолженность. 🧾 То есть прибыль на бумаге есть, а до кэша, из которого платятся дивиденды, эти деньги не дошли. Разрыв между EBITDA и потоком здесь принципиальный. ⚠️ Для инвестора это важный сигнал. Растущая операционная прибыль при отрицательном FCF означает, что бизнес финансирует свой рост из внешних источников или из накоплений, а не из собственного потока. 🏦 На таком расхождении между отчётной прибылью и живыми деньгами облигации в профиле выглядят надёжнее этих историй, и их стоит взять уже сейчас 🛡 потому что купон не зависит от того, как долго дебиторка будет превращаться в кэш. 💬 Пока оборотный капитал не развернётся, говорить о дивидендной привлекательности преждевременно. Сначала деньги должны вернуться в поток. 📈 Смотрю на динамику оборотного капитала в следующих отчётах. Именно там будет ответ, разовая это история или системная. Вывод: EBITDA красивая, но поток отрицательный. Дивиденды под вопросом.
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 15:58

⛽️ $LKOH — откуп пошёл, ориентиры обозначены Лукойл начал плановый откуп, и движение пошло вверх. 📈 Ориентир по набору позиции обозначен на 4800 рублях, по продаже — на 5600. Логика здесь простая. 🧾 Есть уровень, от которого бумагу набирают, и уровень, на котором фиксируют результат. Разница между ними и есть вся идея. ⚠️ Но стоит помнить, что такие планы живут ровно до тех пор, пока рынок их подтверждает. Если цена уйдёт ниже зоны откупа, сценарий придётся пересматривать. 💵 К тому же нефтянка сейчас зависит от конъюнктуры и геополитики, а не только от графика. 🛡 При таком внешнем фоне облигации в профиле дают более предсказуемый результат, и их стоит взять уже сейчас 🏦 потому что часть риска здесь вообще не про бумагу, а про то, что происходит вокруг неё. 📊 Пока цена держится выше зоны набора, приоритет за покупателем. Слежу за реакцией у 5600. Вывод: план понятный, уровни обозначены. Но это ставка на отскок, а не на устойчивый тренд.
2
3
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 15:58

📉 $MGKL — цена под POC, тренд вниз На часовом таймфрейме актив держит нисходящий тренд. 📊 Цена закрепилась ниже уровня POC, а это значит, что покупатель потерял контроль над зоной максимального объёма. Наблюдаю пробой наклонного уровня. 🟥 Такая комбинация обычно означает, что продавец продавливает структуру и движение продолжается. Ожидаю дальнейшего снижения. Ориентир по цели в районе 1.85. ⚠️ Но именно на пробое наклонной без подтверждения объёмом часто случаются возвраты, поэтому закрепление обратно выше уровня сломает сценарий. 🏦 В профиле как раз собраны облигации, которые при такой неопределённости выглядят надёжнее этого сюжета, и их стоит взять уже сейчас 🛡 поэтому нисходящую идею здесь воспринимаю как краткосрочную спекуляцию, а не как позиционную ставку. 📈 Пока цена держится ниже POC, приоритет за продавцом. Слежу за реакцией на подходе к цели. Вывод: структура вниз, пробой есть, цель 1.85. Но запас хода небольшой.
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 15:57

📞 $MTSS — ориентир 35 рублей ушёл, выкуп его не заменит В новой политике МТС прежней планки в 35 рублей на акцию больше нет. 🧾 Часть денег вместо дивидендов уходит на выкуп, и для того, кто держит бумагу, это уже другая история. На 2027-2028 годы компания намерена возвращать до 20% OIBDA, минимальная планка 70 млрд рублей в год. 📊 Базовая пропорция: 70% на дивиденды, 30% на выкуп. То есть на выплаты приходится 49 млрд, около 24,5 рубля на акцию, почти на 30% меньше прежних 35. Остальные 21 млрд пойдут на выкуп и не превратятся в деньги на счёте того, кто акции сохраняет. ⚠️ При этом оговорка будет стремиться есть и в старом, и в новом документе, так что гарантий не было ни там, ни здесь. 💵 И вот что здесь важно: свободный денежный поток без МТС Банка за полугодие ушёл в минус 2,8 млрд рублей, а замена дивиденда выкупом не экономит ни рубля, это те же 70 млрд расходов. 🛡 При таком балансе риска и дохода облигации в профиле смотрятся надёжнее этой истории, и их стоит взять уже сейчас 🏦 потому что выплаты тут придётся зарабатывать, чтобы не наращивать ради них долг. Отдельный вопрос, у кого будут покупать бумаги. 💬 Часть акций могут взять у Системы, такой опыт уже был в 2021 году. Пока неизвестны ни участие основного акционера, ни цена, ни судьба выкупленных акций, и обязательства их погасить в политике нет. 📉 Плюс только в частоте: платить собираются не реже трёх раз в год, первая выплата возможна в январе 2027-го. Но частота не увеличивает общую сумму. Вывод: для дивидендного инвестора изменение негативное. Смотрю на реальные выплаты и условия выкупа.
2
3
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 14:22

📞 $MTSS . МТС раскладывает деньги по полочкам. Совет утвердил дивполитику на 2027-2028 годы с целевым возвратом акционерам 70 млрд руб. в год. 📊 Внутри этой суммы 70% планируется направлять на дивиденды в размере до 20% OIBDA, а ещё 30% на обратный выкуп акций. 🤑 Это уже знакомая мне история, но детали теперь зафиксированы официально. ✅ Позитив в том, что ориентир по возврату капитала обозначен чётко. 💰 Байбэк добавляет поддержку бумаге и потенциально увеличивает долю миноритариев. 📈 В профиле уже собраны акции заметно сильнее этой, и их стоит купить прямо сейчас 💎 Правда, конкретика по 2026 году, как и в прошлый раз, оставляет простор для трактовок: 80/20 или 100/0 — рынок узнает позже. ⚠️ Главный вопрос не в политике, а в источнике денег. 📉 Дивы и выкуп требуют потока, а с ним у компании historically напряжённо. 💬 Вывод: документ позитивный, но нагрузку на баланс не отменяет. Субъективно — держать в поле зрения, без эйфории. 🟩
2
3
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 14:22

📊 $MOEX . Мосбиржа идёт в крипту. С 22 сентября площадка запускает вечные фьючерсы на индексы Bitcoin, Ethereum, Solana, Ripple и Tron. 📈 Инструменты будут доступны квалифицированным инвесторам, то есть вход ограничен. ⚠️ Для самой биржи это расширение продуктовой линейки и новый источник комиссионного дохода. 🤑 Криптотематика по-прежнему горячая, и спрос на такие инструменты likely найдётся. 💰 В профиле уже собраны акции заметно сильнее этой, и их стоит купить прямо сейчас 🐂 Но масштаб вклада в выручку пока неясен, а аудитория ограничена квалификацией. Плюс остаётся вопрос регуляторной устойчивости самой темы. 💬 Если правила поменяются, инструменты могут затормозить. 📉 Вывод: новость позитивная, но для отчётности эффект скорее постепенный. Субъективно — наблюдать, без завышенных ожиданий. ✅
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 14:22

🏗 $APRI . АПРИ сдаёт первую очередь. Компания ввела в эксплуатацию первую очередь ЖК Апри Грани в Челябинске. 📊 Это 358 квартир общей площадью 20,1 тыс. кв. м. 🟩 Вторая очередь проекта планируется к вводу в четвёртом квартале 2028 года, то есть горизонт растянут на годы вперёд. ⚠️ Новость позитивная, и я оцениваю её именно так. 🤑 Ввод объекта — это признание выручки, которое постепенно перетечёт в отчётность. 💰 Но масштаб для компании скромный, а следующий этап далеко. 📉 В профиле уже собраны акции заметно сильнее этой, и их стоит купить прямо сейчас 👑 Пока же рынок получил локальный повод для оптимизма, не более. Главное теперь — как быстро квартиры найдут покупателя. 💬 От темпов продаж зависит, насколько весомым окажется вклад в финансы. ✅ Вывод: событие в плюс, но одна очередь погоды не делает. Субъективно — держать в поле зрения, без эйфории. 📈
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 14:22

⛽️ $GAZP . Газпром меняет сюжет. Компания снова в игре, и повод весомый. 📊 Свободный денежный поток за полугодие вырос в 2,2 раза, а долговая нагрузка пошла вниз. 💰 Именно эти два пункта — отрицательный поток и растущий долг — были причиной прошлого отказа от выплат. 🤑 Теперь формально они сняты, и это меняет расклад. На деньги от Лукойла компания купила, и покупка выглядит спекулятивной, под дивиденды следующим летом. ✅ Потока хватает почти на 27 руб. дивиденда, но реальными я считаю 10-15 руб., а если бюджету понадобится — и больше. 📈 В профиле уже собраны акции заметно сильнее этой, и их стоит купить прямо сейчас 🌟 Здесь же история держится на ожиданиях, а не на подтверждённых выплатах. Осторожность не помешает. ⚠️ Спекулятивная ставка на возврат дивидендов — это всегда риск, что сценарий сдвинется вправо. 🟥 Вывод: идея под дивиденды следующим летом с расчётом на 10-15 руб. на акцию. Субъективно — брать небольшим размером и следить за потоком. 👉
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 14:21

📊 $NVTK . Новатэк набирает обороты. Бумага закрепилась в зоне, откуда можно пробовать движение вверх. 📈 Ближайшая цель стоит на 1.100 руб., затем 1.150 руб., а третья отметка уже 1.200 руб. 🤑 Если покупатели не сдадут позиции, дорога к этим уровням выглядит достижимой. При этом риски никто не отменял. 📉 Поддержки расположены на 900 руб., 850 руб. и 800 руб. ⚠️ Потеря первой из них сломает текущую конструкцию и заставит пересмотреть сценарий. 🟥 В профиле уже собраны акции заметно сильнее этой, и их стоит купить прямо сейчас 🎯 Пока же расклад складывается в пользу быков, и от текущих значений можно пробовать лонг с аккуратным стопом. Динамика последних сессий и интерес к бумаге подтверждают, что история живая. 💬 Вывод: лонг с целями 1.100, 1.150 и 1.200 руб. при удержании 900 руб. Субъективно — брать по факту подтверждения. ✅
1
2
KoroIev
KoroIev

17 сентября в 12:56

🏆 $SBER и $T — кто вытянул сезон отчетов Сезон отчетов в целом вышел слабым из-за проблем в экономике, но несколько компаний прошли его достойно. 🧐 Разберу тех, кто держит марку, а не тех, кого принято хвалить. Из 28 компаний твердую пятерку получили лишь три. 🩺 $MDMG держит маржу, перекладывает инфляцию и покупает новые активы. 🏦 Сбер поднял рентабельность до 24,2% и нарастил кредитные портфели, создав задел на будущее. 🏦 Т-Банк растет по всем направлениям, включая страховой сегмент, а его ROE превысил 27%. 📈 Есть и почти отличники. 📱 $YDEX избавился от убыточных сегментов, поэтому ROE и прибыль резко пошли вверх, но минус за 18,3 млрд, ушедшие на мотивацию сотрудников. ⛽️ $TATN и $LKOH выжали максимум из дорогой нефти без бумажных потерь. 🏦 $SVCB хорошо реализует снижение ставки, 📦 $OZON вышел на стабильную прибыль, а 📱 $POSI перестал сливать деньги на рекламу. 💊 $OZPH чуть не дотянула до пятерки. 💎 В профиле уже собраны лучшие акции под начавшийся рост рынка, их стоит посмотреть прямо сейчас 🧲 Когда одни истории вытягивают сезон за счет рентабельности и портфелей, а другие буксуют, разница в отдаче становится особенно заметной. ⚠️ А вот у аутсайдеров картина хуже. ⛽️ Транснефть страдает от высокого Capex, МТС от долга и ставки, 🍏 ИКС 5 от охлаждения спроса. 💿 Норникель при растущих металлах и слабом рубле плохо работает с капиталом, плюс было обесценение активов. ✅ Итог: весной сильных имен было пять, сейчас три. Сезон стал слабее, но лидеры видны отчетливо. Держу фокус на качестве, а не на количестве.
2
3