МТС: рост OIBDA и шанс на дивиденды 37–38 руб.

Войти

МТС: OIBDA растёт, а дивиденды могут стать заметно жирнее 💰 Тема: МТС создаёт базу для роста дивидендов Всем, привет! 🤗 🚀 МТС показала сильную динамику во 2К26: выручка выросла на 9,2% г/г, а OIBDA — сразу на 16,3%, до 84,6 млрд руб. Результат оказался на 4% выше консенсуса. 🔷 Главный драйвер — телеком-бизнес. Особенно быстро растут высокомаржинальные B2B (+16,6%) и B2O (+36,8%) направления. 🔷 Рентабельность OIBDA поднялась до 39,6%. При этом корпоративные расходы выросли всего на 1% г/г — хороший сигнал для операционной эффективности. 🔷 Чистая прибыль взлетела почти в 20 раз, но сравнение искажено разовым эффектом от продажи доли в башенной компании. Гораздо важнее снижение чистых финансовых расходов на 21%. 🔷 Свободный денежный поток без банковского бизнеса почти вышел в ноль: -2,8 млрд руб. против -32 млрд руб. годом ранее. Рост капвложений пока остаётся главным фактором давления на денежный поток. 🔷 Ключевой момент для инвестора — новая дивидендная политика. Её параметры планируется представить совету директоров осенью 2026 года. 💰 По оценкам, нижний уровень дивидендов может составить 37–38 руб. на акцию, что соответствует ориентировочной доходности около 20–21%. 📌 Вывод: сильный рост OIBDA и снижение стоимости финансирования формируют фундамент для высоких дивидендов. При утверждении щедрой дивидендной политики МТС может стать одной из самых интересных дивидендных историй российского рынка. 💬 Какой дивиденд по МТС ждете вы лично? Набрасывайте ваши варианты в комментариях и подписывайтесь, чтобы не пропустить разбор ключевых российских акций. Ставь лайк ❤️ Ну, а пока: “Пока!” 👋 Краткая справка: 🔷 OIBDA — операционная прибыль до амортизации, процентов и налогов. Показатель эффективности основного бизнеса. 🔷 B2B — бизнес для корпоративных клиентов. 🔷 B2O — услуги для операторов связи и других телеком-компаний. В посте упоминаются компании: МТС -

#НовостиАкции 🔥 **Газпром: прибыль +61%, EBITDA +42% — финансовая устойчивость усиливается!** Всем, привет! 🤗 Рост прибыли, денежного потока и снижение долговой нагрузки 👍 📈 **Газпром показал сильные результаты** за 2К26: EBITDA выросла на 42% г/г, до 998 млрд руб., превысив консенсус-прогноз на 13%. 🔹 **Про дивы** пока тишина. 😥 💡 **Вывод для инвестора:** сильный рост прибыли и EBITDA в сочетании со снижением капитальных затрат и долговой нагрузки формируют более устойчивую финансовую позицию. Сохранение высоких цен на газ и нефть может стать дополнительным драйвером финансовых результатов Газпрома. 💬 Я **надеюсь на дивиденды!** А вы ждёте дивы? Делитесь прогнозами в комментариях и подписывайтесь, чтобы не пропускать ключевые события российского рынка! Ну, а пока: “Пока!” 👋 **Краткая справка:** 🔹 **EBITDA** — прибыль до вычета процентов, налогов и амортизации; показатель операционной эффективности компании. 🔹 **Свободный денежный поток** — денежные средства, остающиеся после операционных расходов и капитальных затрат. **В посте упоминаются компании: ** Газпром — GAZP #Газпром #GAZP #Акции #Мосбиржа #Инвестиции

#НовостиАкции 🚨 **Яндекс выпускает 11 млн акций — но размытие будет заметно меньше 2,8%! ** Тема: **Яндекс: как глубоко и сильно я заглотил крючок** Всем, привет! 🤗 💬 Вы пользуетесь сервисами Яндекса? Я юзаю: такси, лавку, доставку, музыку, поиск и кинопоиск - **плотно подсел на яндекс, то есть сильно загл..тил. **А вы? Делитесь мнением в комментариях и подписывайтесь, чтобы не пропускать и не совать в рот всякую каку! 🖥️ Яндекс планирует в ноябре разместить 11 млн новых акций — около 2,8% уставного капитала. Пул должен покрыть программу мотивации сотрудников как минимум до конца 2027 года. 🔹 Акции будут передаваться сотрудникам постепенно, по мере исполнения опционов. 🔹 До передачи сотрудникам новые акции не дают права голоса и права на дивиденды. 🔹 Обратный выкуп акций частично компенсирует эффект эмиссии. За счёт сочетания выпуска и байбэка эффективное годовое размытие оценивается примерно в 1%, против 2% ранее. 💡 **Что важно инвестору:** само размещение выглядит скорее техническим изменением механики программы мотивации, чем резким увеличением количества акций в обращении. Для оценки Яндекса важнее динамика бизнеса, финансовых результатов и технологического сектора в целом. 📌 **Вывод:** влияние новой эмиссии на долю акционеров ограничено, а текущая оценка Яндекса около 4,0x EV/EBITDA 2026П находится на уровне медианы технологического сектора. Ну, а пока: “Пока!” 👋 **Краткая справка:** 🔹 **EV/EBITDA** — отношение стоимости компании к прибыли до вычета процентов, налогов и неденежных расходов. 🔹 **Байбэк** — обратный выкуп компанией собственных акций с рынка. 🔹 **Опцион** — право приобрести акции компании на заранее определённых условиях. **В посте упоминаются компании:** Яндекс — YDEX #Яндекс #YDEX #Акции #Мосбиржа #Инвестиции