Перезашёл недавно в #Китай

Читаю как в пульсе многие покупают российский рынок на обвале. Удивляет то, что у многих людей настолько отсутствует чувство риска и понимание, что это риск формирует стоимость. Сколько людей покупают квартиры на этапе котлована, так ведь дешевле. Рисковать можно, я и сам взял немного SBER , но мне кажется, что это те же самые люди, которые говорят, что Китай днище полное. А ведь ситуации очень похожи, уходят инвесторы из-за больших рисков неопределенности. В России дивиденды побольше, но в целом... Я вот взял немного LMT под завтрашний отчёт. Как пишет, Тинькофф "у нас крайне спекулятивная идея" :) Если все готовятся к войне, то кто на этом может заработать, если не они? Даже если не взлетит, акция по показателям хорошая. Не даром её Майл Бьюрри, одну из немногих, у себя в портфеле оставил.

Dollar Tree DLTR сейчас занимает третью строчку во взлётах дня (+15%). На чём взлетел и почему продал. Mantle Ridge, инвестиционная компания г-на Пола Хилала (Paul Hilal), раскрыла информацию о том, что стала владельцем пакета акций Dollar Tree (объём около 5%). Инвестор известен тем, что фокусирует свой интерес на паре компаний и активно ими управляет. Кроме того, в прошлом Пол Хилал был генеральным директором компании-конкурента, Dollar General DG По его словам, он планирует заставить Dollar Tree стать более привлекательной для инвесторов. Пакет акций позволяет через месяц назначить своих людей в совет директоров. Но +15% на такой новости — это какое-то безумие (взлёт дня похоже не учитывает премаркет). Я в курсе поговорки «покупай на ожиданиях, продавай по факту», но что людей настолько вдохновило? Возможно у Mantle Ridge и получится пролоббировать свои идеи. Возможно. Пакет один из крупных, но не контролирующий. Но что планируется изменить? У компании всё неплохо. Процитирую вкратце консультанта Тинькова, которая летом отговаривала меня покупать акции. Мнение: держать. Плюсы: ожидаем рост прибыли +8%, прибыль растёт, P/E и байбеки норм, долг невысокий. Минусы: нет дивидендов, последнее время прибыль немного падала. Мне же показатели показались хорошими, и я купил. Скорее как актив, который не так сильно просядет в случае чего. Если бы получил +15% годовых, был бы счастлив. Может Пол Хилал даст какой-то дельный совет. Может введут дивиденды. Насколько от этого увеличится выручка? Dollar Tree — это ритейл в нижнем ценовом сегменте. Тут нет лёгкого мастабирования, какой-то невероятной маржи и т. п. При этом высокая инфляция вносит больше проблем, когда идея бизнеса в том, что ты продаёшь всё за $1 и не можешь просто повысить цену до 1 доллара 10 центов.

Обычно я долго и придирчиво изучаю акции перед покупкой. И часто бывает, что акции, которые мне приглянулись, но не настолько, чтоб вступить с ними в серьёзные инвестиционные отношения через короткое время взлетают, и я с завистью смотрю на улетающий хвост ракеты 😄 Синдром упущенной выгоды, fear of missing out, сейчас, как пишут, вообще в моде 😄 Мне кажется я нашёл для себя выход. Решил относиться к покупке акций менее серьёзно и стал покупать мизерные доли просто когда появляется такое чувство. Не для того чтоб заработать денег, а чтоб потом сказать себе "а я ведь так и думал..." или "ну вот видишь к чему такие покупки приводят..." и не расстраиваться. На этой волне купил сегодня VALE и INCY Ну и в конкурсе #МиллионыДомаСТинькофф поучаствовую. Шанс выиграть миллион примерно такой же, как мне заработать на этих акциях 😄