Хэштег #нота | Тинькофф Инвестиции Пульс

Рубрика: На своем экспериментальном портфеле решил затестить ноту от танка по офз. Честно говоря, я не особо тут всматривался , ноты я крайне не люблю , но тут как бы офз , думаю ладно , попробуем . по идее +5 % за квартал , т.е. 20% годовых Но не тут то было . Прикол в том , что походу облигация должна вырасти на 10% в теле за квартал, и только тогда деньги получу , иначе еще приму убыток . а облига аж на 14 лет, т.е. тело может мотыляться как хочешь , ибо купон сейчас ниже среднего по рынку , и выкупать тело не будут даже при понижении ставки . Только если снижение за квартал будет прям конкретное . Я еще узнаю точные условия , но как всегда это так себе . Сколько видел нот - все они не интересные и реально рискованные . возможно , придется закрыть в убыток . так что по своему опыту , НЕ рекомендую вписываться ноты . лучше бы уже купил или можно было поковыряться с фьючерсом на офз {$RBM6} Менеджер только завтра свяжется по поводу Ноты 281 и прокомментирует, но лучше в эти дела не вписываться

{$TNOTE3} Такое ощущение, что из-за того, что не все до конца понимают как работает , вечно переживают. А ведь не за что) Базовый актив - 26248, облигация с самой вкусной дюрацией и купоном! Приложил график. При снижении ключевой ставки на 1% базовый актив растет на ~5%, базово. Если учитывать, что к концу 2026 года многие аналитики ждут, да и сам ЦБ анонсирует, ~12% ключевую ставку, то 5*5 = 25% роста. Но у ноты есть еще и множитель роста х2,5. То есть при ключевой ставке в 12%, мы можем увидеть, базово, 62,5% роста ноты за год. Рыночный риск никто не отменял, поэтому она может быть как выше, так и ниже этого дохода. Если будет оптимизм на долговом рынке, можно будет выйти и повкуснее. Если пессимизм, то я бы ждал 10% ключевой ставки. ⚠️ Пока план такой. Отметил пунктиром, где равновесная цена. Как видите, она уже близко к закупочной, а нота вообще ниже 900₽, то есть недооценена, поэтому купил. В пятницу еще и заседание по ключевой ставке. Нота ноте рознь, но у этой есть защита капитала, а значит, если вдруг мы все чего-то не понимали, и через 3 года ставка будет 20%, условно, то вернут по 1000,0. Поэтому купив ниже 950, есть шанс остаться еще и в плюсе, даже в худшем сценарии. Для многих это сложно, понимаю, но если разберетесь, то ноты с полной защитой капитала - это топ. Исключения - когдда в ноте куча эмитентов, еще и один какой-нибудь из третьего эшелона, как видел ранее, с ВК. Поэтому всегда обращайте внимание на 100-ю защиту капитала. Если, скажем, ждете рост Сбера, можете на Сбер купить ноту с защитой капитала. Если купили акцию, но она ушла вниз, вы убытка не получили. И наоборот, если есть рост, то вы его забираете. Иногда он урезается потолком, но зато есть защита капитала. Для среднесрочных спекулянтов, это очень вкусный инструмент!

Здравствуйте, хочу рассказать вам про свой неудачный опыт участия в структурных облигациях или по другому Гарант купон в моем случае 234. Прошел год, как я ввязался в этот инструмент. В каждом выпуске идёт привязка к пяти акциям, за которыми в течении года идёт наблюдение. В моем случае это , , , и . Прцент в данной облигации 19% годовых. Год назад это было хорошо. Есть два порога. 110 и 75 %. В первом случае если одна из акций преодалит порог в 110% по соимости, то в период наблюдения облигация гасится по номиналу. Если за весь год превышения ни по одной из акций не было и самая худшая из акций не опустилась ниже 75%, то так же в конце гасится по наминалу. А вот если просела ниже, то гасится по наихудшему активу. То есть если какая то из акций просела на 50%, то выплачивается только половина, от номинала. По рекомендации персонального менеджера что это беспроигрышный вариант, т.к. такого никогда ещё не было, чтобы акции просели больше чем на 25% и за год не выросла.... В общем как всегда на обещали золотые горы под хороший на тот момент процент и я решился на покупку. Минимальное участие составляет 300000 руб. По итогу прошел год, 6 мая будет погашение и самым худшим из активов в моем наборе оказался на данный момент его цена 33,72% от цены которая была год назад. Вот и получается что из 300 т.р. мне вернут только где то 100 т.р. Плюс купоны за год где то 58000. В итоге убыток 142 т.р. Ещё раз убедился, что менеджерам верить нельзя, а думать только своей головой, чего и вам желаю.

🔆ШПАРГАЛКА ДЛЯ НАЧИНАЮЩЕГО Собрал для вас основные термины и их значения ☝️ Прочитай, запомни, сохрани❗ 🔸Акция – ценная бумага, свидетельствующая о внесении средств в капитал акционерного общества и дающая право на получение части прибыли в виде дивидендов, а так же возможна спикулятивная продажа с целью получения выгоды. 🔸 — эмиссионная долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от лица, её выпустившего (эмитента облигации), в оговорённый срок её номинальную стоимость деньгами или в виде иного имущественного эквивалента. Также облигация может предусматривать право владельца (держателя) на получение процента (купона) от её номинальной стоимости либо иные имущественные права. Как правило приобретается на определённый срок и может быть продана только по истечении этого срока. 🔸 биржа – представляет собой организованный особым образом аукционный рынок ценных бумаг, регулярно функционирующий, с постоянным местом и временем заключения сделок; посредническую организацию, цель которой – налаживание нормального обмена ценных бумаг. Например 🔸Торгуемый на бирже фонд (англ. Exchange Traded Fund, ), Биржевой инвестиционный фонд — индексный фонд, паи (акции) которого обращаются на бирже. Структура ETF повторяет структуру выбранного базового индекса. Покупая акции таких фондов вы покупаете профессионально сбалансированный финансовый продукты. 🔸 (Initial Public Offering) - это первичная реализация акций фирмы, в том числе в виде депозитарных расписок на них, неограниченному числу граждан. В результате предложения организация получает публичный статус, а доступ к бумагам открывается всем желающим. 🔸 – структурированный продукт, представляющий собой совокупность различных финансовых активов и инструментов, скомбинированных определенным образом. Так же как и облигация имеет свой срок.