Облигации Оил Ресурс Групп: новый выпуск и отчетность

. ✌️ Сегодня хочу с вами поговорить про эмитента Оил Ресурс групп, его отчет, а также про его новый выпуск облигаций. 🛢️ Об эмитенте: ООО «Оил ресурс» занимается оптовой продажей топлива, масел и смазок через заправочные станции и автомагазины; поставляет нефтепродукты для производственных предприятий, энергетики и других отраслей; поставками сельскохозяйственному сектору смазочных материалов и топлива для сельскохозяйственной техники; поставками нефтепродуктов для производства химических веществ и материалов. Экспортирует технологии и оборудование для энергетических проектов за пределами страны; нефтепродукты для химической промышленности; специализированное оборудованияэе для нефтегазовой отрасли; Является ключевым активом АО «Кириллица» (ранее УК ОРГ), ее вклад в консолидированную выручку группы составляет свыше 90%. Компания зарегистрирована в 2012 году в г.Кондрово (Калужская область). 📑 Предыдущие выпуски: Параметры выпуска: ☑️Оил Ресурс Групп 1Р2 ☑️Тикер: $RU000A10C8H9 ☑️ Рейтинг: 🅱️🅱️🅱️➖ стабильный [НРА ⬆️] ☑️Тип купона: постоянный ☑️Выпуск размещен на: ~19% ☑️Ставка купона: 28% ☑️YTM: ~ 31,9% ☑️Купонный период: 30 дней ☑️Срок обращения: 5 лет ☑️Обеспечение: Нет ☑️Объём: 3 млрд. ₽ ☑️Номинал: 1000 ₽ ☑️Амортизация: Нет ☑️Put-оферта: Нет ☑️Call-опцион: Да ➡️через 3 года (13.12.2027) ➡️через 4 года (07.12.2028) ☑️Дата размещения: 01.08.2025 ☑️Дата погашения: 06.07.2030 ☑️Статус «квал»: Нет И так теперь поговорим про бухгалтерскую отчетность за 6 месяцев 2025 года. Будем сравнивать показатели с 1-м полугодием 2024 года. ☑️Выручка: ~19 959 млн (~10 834 млн) [+84% г/г] ☑️Себестоимость продаж: ~17 595 млн (~10 394 млн) [+69% г/г] ☑️Налог на прибыль организации: ~315,8 млн (~12,8 млн) [+23,6х г/г] ☑️Чистая прибыль: ~935,3 млн (~46,9 млн) [+18,9х г/г] ☑️Дебиторская задолженность: ~2,1 млрд (~5,3 млрд) [-41,5%] 🟰Совокупный финансовый результат: ~935 млн (~47 млн) [+18,9х г/г] Также стоит рассмотреть активы и пассивы компании: Начнем с пассивов: ☑️Долгосрочные обязательства: ~3,7 млрд (1,4 млрд) [+164% г/г] из них облигации 3,5 млрд. ☑️Краткосрочные обязательства: ~1,2 млрд (~5,5 млрд) [-78% г/г] ➡️Из них существенное снижение показали кредиторская задолженность с ~4,6 млрд до ~0,4 млрд. ➡️А также расчеты с поставщиками и подрядчиками с ~4,3 млрд до ~0,2 млрд. Теперь пройдемся по активам компании: ☑️Нематериальные активы выросли с ~4,4 млн до ~605 млн [+137,5х г/г] ☑️Основные средства выросли с ~600 млн до ~1,4 млрд. [+133% г/г] ☑️Итого внеоборотных активов: ~2,2 млрд (~0,7 млрд) то есть рост более чем в 3х раза Теперь пройдемся по оборотным активам: ☑️Запасы: ~2,3 млрд (~1,9 млрд) [+21% г/г) ☑️Дебиторская задолженность: ~2,1 млрд (~5,3 млрд) [-41,5% г/г] ☑️Итого по разделу с Оборотными активами: Было ~7,35 млрд стало ~4,83 млрд то есть [-34%] Также считаю, что следует рассмотреть отчет о движении денежных средств: ☑️Поступления денежных потоков сократились с ~16,2 млрд до ~12,3 млрд [-25%] ☑️Платежи аналогично сократились с ~17 млрд до 12,3 млрд [-27%] Что-то я разошелся и выводы во вторую часть решил направить. Не влезло.

Доброго вечера, друзья