Хэштег #донецк | Тинькофф Инвестиции Пульс

Донецк, ДНР. Заправка сегодня. Проблемы с топливом набирают обороты. Настолько всё тоскливо что сегодня я впервые заправился по 150 руб. 95го бензина, и еще лимит 20литров. В канистры заправлять нельзя, только в бак. И это еще хорошо что вообще заправился, люди стоят в километровых очередях в ожидании подвоза топлива на АЗС. Тысячи людей мониторят телегу в поисках топлива. А барыги пишут и предлагают бенз от 170-250 руб. Ситуация накаляется. Берегите себя и машины. Ждем стабилизации. {$BRU6} {$BRN6}

🥛Молоко за 154 рубля против облигаций: разбор «Село Зеленое» У нас в Донецке оно продается не на каждом углу. Купил в супермаркете "Молоко", очень не понравилось покупать облиги не буду😁 🥴 Купил на днях их ультрапастеризованное (3.2%) за 154 руб. Безлактозное вообще космос -173 руб. Решил сравнить с молоком Брянского молочного комбината (которое по 95 руб.). Коллеги, ну небо и земля! "Село Зеленое" будто водой разбавили, пока до Донецка ехало. Может, они на сэкономленном на молоке сырье облигации обслуживают? Ладно, хватит нытья, переходим к цифрам. 🏭 Факты про эмитента: Это не просто ферма за селом, а огромный агрохолдинг ("Комос Групп"), топ-3 в РФ по молоке . · Штаб в Ижевске, 22 производственные площадки . · Выручка за 2024 год: 93,7 млрд руб. (рост 16% г/г) . · НО! Чистая прибыль рухнула на 45–47%, до ~4,2 млрд руб. Себестоимость растет быстрее выручки (корма, ветпрепараты и т.д.) . · Долг: 41,3 млрд руб. Чистый долг / EBITDA = 3,2x. Долга многовато, но структура горизонтами до 2039 года . 📊 У них в обращении три выпуска: 1. (001P-01) Доходность: ~16,93% годовых. Инфо: Флоатер (купон привязан к КС). Только для квалов. Выпуск до апреля 2027 г. 2. (001P-03) Доходность: ~16,29% годовых. Инфо: Флоатер (купон привязан к КС) 2026). Только для квалов. Выпуск до февраля 2031 г. 3. (001P-02) Доходность: ~16,13% годовых. Фиксированный купон 17.25% Выпуск до ноября 2027 г. Самая нормальная облига если бы стоила ближе к номиналу👍 ⚠️ Риски и вердикт: ➕ Плюсы: Крупный федеральный игрок ("то, что люди жрут всегда"), господдержка (субсидии около 6 млрд в год ), рейтинг А (НКР) . ➖ Минусы: Огромный долг, падение чистой прибыли почти вдвое, высокая конкуренция. Итог: Облигации «Село Зеленое» держатся на "молоке" народном спросе и пока платят стабильно . Но субъективно: если у них такое же отношение к финансам, как к вкусу продукта для Донецка... то как бы не скисли раньше срока. Не ИИР!

Что такое фьючерсы ? Фьючерсы это контракты на покупку или продажу базового актива в будущем по заранее оговоренной цене. Этот инструмент позволяет зарабатывать на изменении цен, используя кредитное плечо, но также сопряжен с высокими рисками. Характеристика Поставочный фьючерс Расчётный фьючерс Сущность Обязательство на реальную поставку актива Обязательство на денежные расчеты без поставки актива Процесс исполнения Поставка актива (акций, валюты, товара) на счет покупателя Расчет разницы между ценой контракта и ценой актива на момент экспирации Примеры активов Акции, облигации Индексы (например, индекс РТС), нефть, газ. 🛠️ Как начать зарабатывать на фьючерсах. Фьючерсы используются для спекуляций краткосрочной торговли и хеджирования страхования рисков. Основные принципы торговли Кредитное плечо и гарантийное обеспечение ГО. Для открытия позиции не нужно вносить полную стоимость контракта. Достаточно внести на счет гарантийное обеспечение ГО возвращаемый страховой взнос, который обычно составляет 2-10% от стоимости контракта. Это создает эффект кредитного плеча. Пример, если фьючерс стоит 100 000 рублей, а ГО составляет 10 000 рублей, то при росте цены на 10% вы получите прибыль 10 000 рублей, что равно 100% от ваших первоначальных вложений ГО. Однако при падении цены на 10% вы так же быстро потеряете свои 10 000 рублей. Вариационная маржа. Это ежедневный расчет вашей прибыли или убытка. Биржа дважды в день, проводит взаиморасчеты между всеми участниками рынка, списывая или зачисляя деньги на их счета. Шорт и лонг. Фьючерсы позволяют зарабатывать как на росте, так и на падении рынка. Лонг длинная позиция вы покупаете фьючерс в надежде на рост цены базового актива. Шорт короткая позиция вы продаете фьючерс, ожидая падения цены. На срочном рынке для этого не нужно брать актив взаймы у брокера, как в случае с акциями. Практические стратегии и советы. Торговля по тренду: многие трейдеры стараются следовать за сложившимся рыночным трендом, используя инструменты технического анализа (трендовые линии, скользящие средние). Пример стратегии: стратегия Кауфмана предполагает анализ трех показателей цены, объема торгов и открытого интереса (количество открытых контрактов). Сигнал на покупку возникает, когда все три показателя растут, а на продажу когда цена падает, но объем и открытый интерес растут. Тестирование стратегий: перед тем как вкладывать реальные деньги, проверяйте свою торговую стратегию на исторических данных (бэк-тест). Начните с недорогих фьючерсов, чтобы минимизировать потенциальные убытки на этапе обучения. Управление капиталом: НЕ ИСПОЛЬЗУЙТЕ все доступное плечо. Некоторые опытные трейдеры рекомендуют использовать плечо. ⚠️ Важные предупреждения о рисках. Высокий риск потерь: кредитное плечо многократно увеличивает не только потенциальную прибыль, но и убытки. Вы можете потерять больше своих первоначальных вложений. Ограниченный срок действия: у каждого фьючерсного контракта есть дата экспирации. По ее окончании контракт прекращает свое существование, что не позволяет "пересидеть" убыток, как в случае с акциями. Маржин-колл: если движение рынка против вашей позиции истощит средства на счете, брокер имеет право принудительно закрыть вашу позицию с убытком. Рекомендую сначала подробно изучить спецификации конкретных контрактов на сайте выбранной биржи и потренироваться на учебном счете. Не ИИР.

Опционы на бирже. В мире фондового рынка все знают про акции и облигации. Но есть более сложный, гибкий и потенциально очень доходный инструмент опционы. Для многих это слово звучит как заклинание из арсенала Уолл-стрит, доступное лишь избранным. На деле же разобраться в основах опционов под силу каждому инвестору. Давайте же снимем с них покров тайны и разберемся, что это такое и как на них можно зарабатывать. Что такое опцион? Проще простого. Представьте, что вы присмотрели квартиру, но денег на покупку прямо сейчас нет. Вы договариваетесь с продавцом и платите ему, условно, 50 000 рублей за обещание продать вам эту квартуру через 3 месяца за фиксированную цену скажем, 10 миллионов. Это и есть опцион. Если через 3 месяца цена квартиры взлетела до 12 миллионов, вы можете воспользоваться правом и купить ее за 10 млн. Ваша выгода: 2 млн минус ваши 50 тыс. Если же цена упала до 9 миллионов, вы просто отказываетесь от сделки. Вы ничего не покупаете, но теряете свои 50 000 рублей. Это ваши убытки. Опцион на бирже это такой же контракт. Он дает вам право (но не обязанность) купить или продать определенный актив (акцию, индекс, валюту) по заранее оговоренной цене в определенную дату в будущем. Ключевые термины, которые нужно знать: Актив: Акции на которую заключен опцион. Цена исполнения (Strike): Фиксированная цена, по которой можно купить или продать актив. Дата экспирации: Срок действия опциона. После этой даты он становится бесполезным. Премия опциона: Его стоимость. Это та цена, которую покупатель платит продавцу за право. Это и есть максимальный убыток покупателя. Колл (Call) опцион: Дает право купить актив по цене страйк. Пут (Put) опцион: Дает право продать актив по цене страйк. Зачем они нужны? 4 главные цели Опционы это не только про спекуляции. Это многофункциональный инструмент. 1. Страховка. Вы владеете акциями Газпрома и боитесь, что в ближайшие месяцы они упадут. Вы можете купить пут-опцион на эти акции. Если акции и правда подешевеют, убытки по акциям компенсируются доходом от опциона. Это как страховой полис для вашего портфеля. 2. Спекуляция с плечом. Опционы позволяют делать ставки на рост или падение акций с меньшими вложениями, чем покупка самих акций. Вы можете контролировать 100 акций, заплатив за опцион всего 5-10% от их стоимости. Это и есть кредитное плечо. 3. Повышение доходности. Если у вас уже есть акции, вы можете продавать колл-опционы на них и регулярно получать премию. Эта стратегия называется "покрытый колл" и популярна у консервативных инвесторов. 4. Покупка активов дешевле. Допустим, вы хотите купить акции Яндекса, но считаете текущую цену завышенной. Вы можете продать пут-опцион с ценой исполнения ниже рыночной. Если акция не достигнет этой цены, вы просто заработаете премию. Если достигнет вы обязаны купить акции, но по желанной для вас цене. В следующем посту расскажу о стратегии . Помните, что торговля опционами подходит не всем инвесторам и сопряжена с риском потери инвестиций. Перед началом торговли обязательно получите необходимые знания. Не ИИР.