❓Какие акции следует пересмотреть перед повышением ключевой ставки ЦБ? В мире высоких и все увеличивающихся процентных ставок, экономика и фондовый рынок чувствуют себя подавленно. Но давайте поговорим о тех, кто особенно страдает в эти неспокойные времена. ➖ Как только возникают слухи о том, что Центральный банк может повысить ставки, первыми на это реагируют компании с большими долгами. Им приходится перекладывать часть своих доходов на обслуживание этих долгов, что оказывает значительное давление на их финансы. $VKCO, $SGZH, $RUAL и $AFKS - эти компании серьезно отстают на рынке с момента, когда ЦБ начал ужесточать монетарную политику, и пока не видно, что что то изменится в ближайшее время. ➖ Другой угрозой в условиях высоких ставок становятся акции с низкими дивидендами. Если доходы по базовым инвестициям, как вклады или облигации, превышают 15%, то держать акции, которые приносят меньше 10-12% годовых, становится экономически нецелесообразно. $GMKN и $MTSS уже несколько лет показывают слабые результаты по дивидендам, что делает их менее привлекательными для инвесторов. ➖ Технологический сектор, который часто зависит от ставки дисконтирования. Это та доходность, которую инвесторы ожидают, вкладывая деньги в быстрорастущие и инновационные компании. Когда ставки растут, становится сложнее оправдать инвестиции в такие компании, как $DIAS, $WUSH и $DELI, которые нуждаются в большей отдаче для привлечения капитала. Все эти сектора чувствуют на себе давление растущих ставок, что делает инвестирование в них более рискованным и менее привлекательным на текущий момент. Так что, держите руку на пульсе и следите за изменениями на рынке, чтобы максимально эффективно управлять вашими инвестициями! ➖➖➖➖➖➖➖ ✅ Поддержать мои труды можно донатиком и лайкам 😍😍😍😍, всех обняла! #мнение #сердце_пульса #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #учю #обучаю #базовыезнания #инвестиции

Куда плыть? Целевая цена акции, как маяк для вашего портфеля Представьте: вы отправляетесь в путешествие по морю, но у вас нет ни карты, ни компаса. Просто плывёте куда глаза глядят. Звучит рискованно. То же самое и с инвестициями. Покупать акции без понимания, по какой цене вы готовы их продать – как плавание в открытом море без чёткого курса. Именно здесь на помощь приходит целевая цена – ваш ориентир ✔️ Проще говоря, это та цена акции, которой, по вашим прогнозам, она достигнет в будущем. Достигнув её, вы можете зафиксировать прибыль и продать актив. Зачем нужна эта «целевая цена»? 1️⃣ Дисциплина и контроль: рынок акций очень эмоционален. Целевая цена помогает не поддаваться панике и не продавать акции при малейшем падении, а также не жадничать и фиксировать прибыль, когда цель достигнута. 2️⃣Минимизация рисков: покупая акцию без определения целевой цены, вы как будто прыгаете в воду с закрытыми глазами. Анализ и расчёты помогают снизить риски и инвестировать более осознанно. В следующем посте расскажу, как её определить ➖➖➖➖➖➖➖ ✅ Поддержать мои труды можно донатиком и лайкам 😍😍😍😍, всех обняла! #мнение #сердце_пульса #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #учю #обучаю #базовыезнания #инвестиции

​​😈 Маржин-коллы могут сделать очень больно В свете текущих событий решила лишний раз напомнить о том, насколько может быть опасной торговля на заемные средства. 🔎 Что такое маржин-колл? Это принудительное закрытие части позиций инвестора для восстановления нормального значения долговой нагрузки. Пример: Грубо говоря, у Васи было 1000 рублей. Ещё он занял 2000 рублей у брокера для того, чтобы купить Мечел в лонг. Итого позиция на 3000 рублей (тройное плечо). Но внезапно $MTLR падает на 33,3%, стоимость портфеля сокращается до 2000 рублей (= займ от брокера). Брокер, не желая потерять свои средства, принудительно закрывает позицию. Вася остается без позиции и без денег. А Мечел отскакивает обратно, но уже без Васи. 🤔 При чем тут текущая коррекция? Безудержный рост рынка расслабил физиков, которые составляют почти 80% от всего объёма торгов. Очень многие потеряли осторожность и набрали плечей. При этом ставку они делали не на $SBER, который растет медленно, а на волатильные акции с низким фри-флоатом. В среднем брокеры редко дают частным инвесторам леверидж более 5х. Но даже при таком сценарии падение актива всего на 20% может привести к маржин-коллу и ликвидации всей позиции. 📉 Случилась небольшая коррекция, и плечисты побежали закрывать позиции. Это отчасти стало причиной обвала всего индекса. ❗️Можно также заметить, что сильнее всего замочили небольшие компании. То есть те, где невысокая ликвидность и обилие спекулянтов. Условные Сбер или Роснефть чувствуют себя намного лучше. 📋 Мораль проста: не умеете – не берите плечи. Или берите крайне осторожно. Текущую коррекцию можно без проблем пересидеть, только если ты не в ДВМП/НМТП/Русолово с тройным плечом. ➖➖➖➖➖➖➖ ✅ Поддержать мои труды можно донатиком и лайкам 😍😍😍😍, всех обняла! #мнение #сердце_пульса #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #финансоваяматематика #учю #обучаю

Коэффициент текущей ликвидности (current ratio) Это мультипликатор, который демонстрирует возможность компании погасить краткосрочные (сроком до одного года) обязательства. Коэффициент помогает оценить финансовую устойчивость предприятия. Current ratio представляет собой отношение оборотных активов к краткосрочным обязательствам. 🧮 Формула расчета Current ratio = оборотные активы / краткосрочные обязательства 📊 Оборотные активы – это такие активы компании, которые используются в операционной деятельности и принесут доход в течение года или же вообще крайне ликвидны, - например, деньги на счетах предприятия, дебиторская задолженность, материальные запасы продукции на складах. 📊 Краткосрочные обязательства – это те обязательства компании, которые ей нужно выплатить в течение года, - например, долги, требующие погашения в течение 12 месяцев, зарплаты, налоги и т.п. Current ratio, превышающая 1, показывает, что у компании есть все финансовые возможности и ресурсы, чтобы на краткосрочном промежутке времени встретить все свои обязательства. Чем выше коэффициент, тем выше ликвидность и, соответственно, устойчивость компании. 💡 Впрочем, расчет коэффициента текущий ликвидности предприятия дает лишь быструю оценку его финансовой устойчивости. Чтобы лучше разобраться в положении компании, нужно внимательнее рассмотреть и оборотные активы, и краткосрочные обязательства бизнеса. Например, высокий current ratio может скрывать в себе большую долю дебиторской задолженности, которую клиенты медленно оплачивают, а значит, здесь существуют риски недостачи средств для оплаты каких-либо возникших краткосрочных обязательств. ➖➖➖➖➖➖➖ ✅ Поддержать мои труды можно донатиком и лайкам 😍😍😍😍, всех обняла! #мнение #сердце_пульса #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #финансоваяматематика #учю #обучаю