Investment_for_beginners

526

подписчиков

37

подписок

https://t.me/marketlab_ru — Доступ к сканеру денежных потоков Лаборатория Рынка. Трейдер-практик (ФСФР 1.0, 5.0). Здесь публикую итоги. В канале — доступ к сканеру потоков и алгоритмам. Без сигналов.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

22 декабря 2025

🧪 Итоги торгов 22.12: Раскорреляция и «похмелье» после ЦБ Рынок продолжает переваривать пятничное решение регулятора. Эйфории нет, зато есть четкое разделение на «защитные активы» и тех, кто платит за высокую ставку. 📊 Макро-срез: $IMOEXF закрылся снижением (~2715 п., -1%), пока РТС рос (+0,8%). Причина — валютная переоценка. Рубль укрепился (USD ~79,3, CNY ~11,2) на фоне налогового периода и жесткости ЦБ. Для рублевого индекса и экспортеров это фактор давления. Ключевые движения в «Лаборатории»: Сектор «Ставка» (Аутсайдеры) Рынок счел снижение ставки на 50 б.п. слишком осторожным. Стоимость фондирования остается высокой, что бьет по моделям девелоперов и цикличных компаний. $PIKK (-3,6%) и $SMLT (-3,9%) — главные жертвы пересмотра ожиданий по ипотеке и долгу. Металлурги $MAGN и $CHMF также под давлением: комбинация крепкого рубля и отсутствия драйверов роста спроса. Сектор «Товар» (Лидеры) Пока акции падают, сырье ставит рекорды. Золото ушло на $4450, Платина — на максимумах с 2008 года. Это вызвало переток капитала в добычу. $UGLD (+13%) — абсолютный лидер дня, отыгрывающий рост базового актива с плечом. $SELG (+4%) и $PLZL — умеренный рост, следуя за спотом. $GMKN — закрылся лучше рынка, получив поддержку от ралли в платиноидах. Корпоративные истории и Risk-off Вне сырьевого тренда выделяется $MVID (+6–7%). Рост на ожиданиях роста доли JD.com и данных по маркетплейсу — классическая новостная альфа в падающем рынке. В аутсайдерах остались транспорт и нефтегаз ($AFLT, $FLOT, $NVTK) — геополитика и санкционная повестка ЕС не дают покупателям уверенности. 📌 Резюме и взгляд вперед: Мы видим классический Risk-off с уходом в золото. Однако самая интересная аномалия сейчас — это расхождение между динамикой ОФЗ и акциями девелоперов, а также поведение физиков в стакане «локомотивов» рынка. #итогидня #российскийрынок #акции #инвестиции #макро #валюта #трейдинг #аналитика #хочу_в_дайджест #пульс_оцени
Card image 1
7
8
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

22 декабря 2025

Анатомия Рынка: Разбор Открытого Интереса (OI) на 22.12 Рынок — это не только цена, но и объемы. Анализируем, куда "Умные деньги" (Юрики) и Ритейл (Физики) направили ликвидность перед закрытием. Цифры говорят громче графиков. Валютная секция: Аномалии в Юане Главное событие дня — взрывной рост интереса к $CRH6. •$CRH6 (Юань): Общий OI вырос на +2 454 236 контрактов. Юрлица агрессивно набирают позиции: +1 279 587 в лонг и +647 668 в шорт. Институционалы готовятся к движению. •$SiH6 (Доллар): Тоже приток, но скромнее. Юрики увеличили шорт на +282 785, удерживая перевес (4.3М шорта против 3.1М лонга). Индексы: Классическая дивергенция •$MXH6 (Мосбиржа): Сентимент полярный. Физики верят в рост (Лонг: 126 266), в то время как Юрики держат хедж (Шорт: 196 776 против 96 496 лонга). •$RIH6 (РТС): Небольшое оживление (+5 106 к общему OI), но перевес шортов у Юриков сохраняется (17к против 8к). Сырье: Ротация из энергии в металлы •$BRH6 (Нефть): Капитал уходит. Общий OI снизился на -51 410. Юрики сократили шорты на -22 786, фиксируя прибыль или снижая риски. •$NGH6 (Газ): Интерес падает (-16 280 общего OI). Юрики сокращают шорт (-11 043), но их позиция все еще доминирует (280к шорта). •$GDH6 (Золото) и $SVH6 (Серебро): Приток денег. В серебре всплеск интереса: +58 442 к общему OI. Физики активно набирают лонги (+29 806). 📌 Вывод Лаборатории: Мы видим четкое накопление позиций в юане и выход из нефтяных контрактов. Самый опасный момент — навес шортов Юриков на индексах против оптимизма физиков. Обычно в таких сценариях одна из сторон вынуждена будет резко крыться. #фьючерсы #открытыйинтерес #мосбиржа #трейдинг #аналитика #обзор #хочу_в_дайджест #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе
Card image 1
9
10
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

22 декабря 2025

Фундаментал, Техника или Квант? Как математика обыгрывает рынок (Кейс $SBER) Чтобы принимать взвешенные решения на бирже, недостаточно просто читать новости или смотреть на «голову и плечи». Современная финансовая наука выделяет три глобальных подхода. Разберем механику каждого и покажем, как мы забрали +37% на падающем рынке, объединив их. ✅ 1. Фундаментальный анализ (FA) Суть: поиск «справедливой цены» (Fair Value). Логика: рынок часто ошибается. Если $SBER стоит 250 ₽, а по модели DCF (дисконтированные денежные потоки) он должен стоить 350 ₽ — надо брать. Инструменты: мультипликаторы (P/E), отчетность, макроэкономика. ✅ 2. Технический анализ (TA) Суть: анализ поведения цены и психологии толпы. Логика: «история повторяется». Если цена бьется об уровень, значит, там стоит крупный продавец. Инструменты: тренды, уровни, RSI, MACD. ✅ 3. Количественный анализ (Quant) — «математический слой» Это то, что отличает профессионала от любителя. Квант накладывает мощь статистики и алгоритмов поверх фундаментала и техники. Человеческий мозг не может просчитать 1000 вариантов развития событий за секунду. Алгоритм — может. ⚙️ Практика: Математика против хаоса (кейс Сбера) Мы в «Лаборатории» используем гибридный подход. Мы разработали алгоритм, основанный на Геометрическом Броуновском Движении (GBM) и симуляции Монте-Карло. Как это работает «на пальцах»: •Drift (тренд): робот считает медианную доходность и волатильность, определяя вектор силы. •Diffusion (шум): алгоритм отсеивает рыночный хаос от реального движения денег. •10 000 реальностей: система генерирует 10 тысяч сценариев поведения цены на неделю вперед, создавая «тепловую карту» вероятностей, а не одну линию прогноза. 📊 Результат 2024 года Пока рынок падал, а стратегия «Купи и держи» приносила убытки, наш алгоритм вовремя адаптировался, перевернулся в Short и показал +37% к депозиту на бэктесте. На скриншоте 2 вы можете увидеть ожидания по $SBER на конец этой недели Почему? Потому что у робота нет эмоций. Он просто считает вероятность. #обучение #алготрейдинг #пульс_учит #новичкам #сбер #формула_пульса #что_купить
Card image 1
Card image 2
1
2
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

19 декабря 2025

Итоги дня 19.12: «Покупай на ожиданиях, продавай на фактах» Рынок сегодня отыграл классическую биржевую поговорку. С утра индекс МосБиржи ($IMOEXF) рос почти на 1%, закладывая в цену «голубиный» сюрприз, но закрылся в коррекции на 2743 п. (-0,36%). Сценарий «мягкой посадки» не реализовался так быстро, как хотели спекулянты. 🏛 ЦБ: ожидали, но хотели больше Регулятор снизил ставку на 50 б.п. до 16,00%. Почему рынок упал? •Инфляционные ожидания: ЦБ дал понять, что жесткость еще нужна, так как инфляционные ожидания выросли. •Реальность: снижение есть, но сигнал нейтральный. Рынок, который «разогнался» до 2791 п., использовал новость для фиксации прибыли. 📉 Аутсайдеры: ставка все еще давит Как только стало ясно, что цикл снижения не будет агрессивным, инвесторы сбросили бумаги, наиболее чувствительные к стоимости денег. •$PIKK (-4,4%) и $SMLT (-4,0%): девелоперы оказались под ударом первыми. Рынок не получил сигнала о дешевой ипотеке «здесь и сейчас». •$AFKS (-3,2%) и $MTLR (-2,8%): истории с высокой долговой нагрузкой также скорректировались на риске «паузы» в смягчении ДКП. •$FESH (-2,6%): транспортный сектор поддержал негативный тренд. 🚀 Лидеры: защита и дивиденды Капитал перетек в «защитные» сектора и энергетику. •$UGLD (+6,3%): лидер дня. Бумага выходит из консолидации на фоне новостей об оферте. •$HYDR (+5,7%): драйвер роста — либерализация цен на Дальнем Востоке. •$MSNG (+3,9%): инвесторы ждут январского СД по дивидендам. •$SIBN (+2,0%): нефтянка выглядит устойчивее рынка. 🏢 Корпоративный радар •$X5 акционеры утвердили дивиденды (368 ₽/акция), что удержало бумагу в зеленой зоне. •$FIXR совет директоров предложил обратный сплит 1000:1, но рынок отреагировал снижением. 👨‍🔬 Взгляд Лаборатории Мы увидели классическую ротацию. Спекулятивный «хвост», набранный под ставку в девелоперах, был сброшен. Деньги ушли в энергетику (Utility), где есть понятный дивидендный поток и регуляторные льготы. Геополитический фон (Майами vs Санкции ЕС) пока остается шумом, не перекрывающим эффект от ЦБ. #макроэкономика #цбрф #рынок #итоги_дня #акции #события_дня #корпоративные_события #дайджест #новости
Card image 1
11
12
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

19 декабря 2025

Анатомия рынка: Куда потекли деньги 19.12? День заседания ЦБ. Пока все смотрели на ставку, в стакане происходила тихая, но масштабная перегруппировка сил. Рынок «подышал» после экспирации и начал формировать новые тренды. Разбираем ОИ по косточкам. 📌 Валютная секция: ловушка в юане •Юань ($CRH6): ⚠️ аномалия дня. ОИ резко вырос на +744k контрактов. Кто кого? «Физики» массово набрали шорт (+345k!), пытаясь поймать коррекцию. «Юрики» (Smart Money) ответили набором лонга (+288k). •Доллар ($SiH6): затишье. Изменения минимальны (-5k). Рынок переваривает риторику ЦБ. Вывод: в юане назревает классический шорт-сквиз ритейла. Толпа встала против крупного капитала. 📈 Фондовая секция: осторожный оптимизм •Индекс МосБиржи ($MXH6): ОИ подрос (+25k). Физики активно верят в рост (+14k лонгов), юрики пока скептичны (небольшой набор хедж-шорта). •РТС ($RIH6): символический приток денег (+7k). Интерес возвращается, но очень медленно. 📌 Сырье: «рокировка» в газе •Газ ($NGF6): самая чистая картина «Профессионал против Толпы». Ритейл разочаровался и встал в шорт (+28k контрактов). Юрики, напротив, закрывают шорты (-26k) и набирают лонг (+19k). Это классический сигнал на смену тренда: «умные деньги» выкупают дно у разочарованных физиков. •Нефть ($BRF6): продолжается отток (-27k). Юрики сокращают шорты (-15k), снижая риски на выходные. 📌 Металлы: большая чистка •Золото ($GDZ6) и серебро ($SVH6): массовый выход из позиций. В золоте ОИ упал на -72k, в серебре — на -64k. Важный нюанс: юрики агрессивно закрывали шорты (в серебре -49k шортов!). Давление продавцов уходит. 👨‍🔬 Вердикт Лаборатории: две ключевые идеи на завтра •Юань: ритейл загнал себя в угол шортами. •Газ: институционалы перевернулись в лонг. #трейдинг #открытый_интерес #фьючерсы #газ #юань #что_купить #скальпинг #формула_пульса
Card image 1
15
16
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

19 декабря 2025

Гид по ставке: Кого держать в фокусе 19.12? Сегодня — день Х. Ключевая ставка — это не просто «настроение рынка». Это математическая константа, которая бьет по двум болевым точкам: спросу (ипотека) и обслуживанию долга. На текущий момент ставка 16,5%. Ниже — список инструментов, которые реагируют на решение и риторику Эльвиры Набиуллиной быстрее и острее всего. 📌 1. Девелоперы (реакция через ипотеку) Сектор реагирует первым. Логика линейная: ипотека дорожает → продажи падают. •$SMLT (Самолет): максимальная чувствительность. Доля сделок с ипотекой — 54%, а средневзвешенная ставка по портфелю ~13%. Любое смягчение риторики — топливо для отскока. •$PIKK (ПИК): здесь важен нюанс. Чистый долг огромен (492 млрд ₽), но если убрать эскроу-счета, то у компании чистая денежная позиция 37,7 млрд ₽. ПИК реагирует на ставку скорее через риск падения спроса, а не через риск банкротства. •$ETLN (Эталон): ставка уже «съела» прибыль. При рекордной выручке (77 млрд ₽) компания получила убыток 8,9 млрд ₽ именно из-за стоимости обслуживания долга. В фокусе также: $LSRG и $GLOR (Чистый долг/EBITDA ~2,8х). ⚠️ 2. «Закредитованные» (реакция через проценты) Для этих ребят ставка — это вопрос выживания и стоимости обслуживания кредитов. •$MTLR (Мечел): классический бенефициар снижения ставки, но риск зашкаливает. Net Debt/EBITDA вырос до пугающих 8,8х, а финансовые расходы подскочили на 33%. Мягкий сигнал — позитив, но фундаментально история тяжелая. •$SGZH (Сегежа): маржа слабая (4,6%), убыток 19,5 млрд ₽. При жесткой риторике давление на котировки усилится мгновенно. 📌 3. «Прокси-ОФЗ» (умный вход) Если не хотите рисковать в акциях девелоперов, смотрите на тех, чей бизнес завязан на облигации. •$RENI (Ренессанс Страхование): в портфеле 275 млрд ₽, из которых 29% — это госбумаги и 39% — корп. облигации. Падает доходность ОФЗ (мягкий сигнал) → растет переоценка портфеля → растут акции $RENI. 📌 4. Банки (отложенный риск) В моменте банки ($SBER, $VTBR, $CBOM) могут выигрывать от высокой маржи. Но на дистанции жесткая ДКП убивает качество кредитного портфеля (рост просрочек). МКБ ($CBOM) реагирует острее других из-за структуры капитала. 📌 План действий на 13:30 Мы не гадаем (это казино), мы работаем по факту. •Смотрим на «Барометр» (RGBI/ОФЗ): если длинные ОФЗ пошли вверх (доходности падают) — рынок поверил в смягчение. Усиливаем идеи в девелоперах и $RENI. •Фильтруем шум: первые 5–15 минут — это алгоритмы и эмоции. Часто бывают ложные прострелы. •Слушаем риторику (15:00): даже если ставку оставят/снизят, жесткий комментарий («будем держать долго») может развернуть рынок вниз. #цбрф #ставка #аналитика #акции #девелоперы #мечел #обучение #что_купить #новичкам #финансовый_анализ
7
8
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

18 декабря 2025

Итоги дня 18.12: Облигации верят в ЦБ, Акции боятся санкций Рынок замер перед главным событием декабря. Индекс $IMOEXF сполз на -0,24% (2753 п.), перейдя в режим ожидания. Но самое интересное сегодня происходило не в акциях, а в долговом сегменте. 🏛 Макро и ставка (ралли в RGBI) Индекс гособлигаций ($RBZ6 ) обновил 3-месячный максимум. Рынок уверовал в смягчение ДКП. •Триггер: недельная инфляция всего +0,05% (годовая ~5,78%). •Ожидания: консенсус на завтра (19.12) сдвинулся к снижению ставки на 50 б.п. (до 16%), а смелые прогнозы допускают даже -100 б.п. Облигации уже заложили позитив. 🌍 Геополитика (давление) Пока макро давало надежду, геополитика давила котировки. •ЕС ударил по «теневому флоту» (41 судно). •Великобритания ввела санкции против нефтянки. Главные пострадавшие — $TATN (-3,4%) и $RNFT (РуссНефть). Бумаги стали аутсайдерами дня на прямых новостях. 🏢 Корпоративный радар •$LKOH (Лукойл): +2,3%. Инвесторы оценили выход из концессии Ghasha (ОАЭ) и передачу доли ADNOC. Меньше затрат — меньше рисков. •$SFIN (ЭсЭфАй): акционеры утвердили всё: и дивиденды (902 ₽), и продажу пакета «Европлана». Бумага держится лучше рынка. •$CBOM (МКБ): -4,5%. Худший результат среди ликвидных бумаг. Рынок переоценивает кредитные риски портфеля банка. •$MVID (М.Видео): +3,9%. Разгон на новостях о продажах маркетплейса. 🚀 Аномалии дня Второй эшелон живет своей жизнью: $MSTT (+17%) и $TGKA (+4,8%) показали мощный рост без фундаментальных новостей, чисто на спекулятивном спросе. Также сильнее рынка закрылись $CIAN и $ENPG. 👨‍🔬 Взгляд Лаборатории Завтра — день ЦБ. Рынок облигаций сделал агрессивную ставку на смягчение. Если регулятор не оправдает эти ожидания (или даст жесткий сигнал), нас ждет болезненная переоценка позиций, набранных за последние три дня. #геополитика #итоги_дня #цбрф #санкции #рынок #ключевая_ставка #что_купить #трейдинг #формула_пульса
Card image 1
6
7
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

18 декабря 2025

Анатомия рынка: Куда исчезли деньги 18.12? Если вы смотрите на цифры открытого интереса (OI) сегодня, может показаться, что с рынка бегут все. Минус 8 млн контрактов в юане, минус 1,9 млн в долларе. Без паники. Это — день экспирации. Сегодня 3-й четверг месяца — день, когда умирают декабрьские контракты и жизнь перетекает в мартовские (H6). Разбираем, что это значит для нас и где осталась реальная жизнь. 📉 Большая «сушка» (валюта и индексы) •Юань ($CRH6): колоссальное падение ОИ (-8,2 млн контрактов). Это техническое закрытие позиций и ролловер. Аномалия вчерашнего дня, когда «физики» набирали лонг против «юриков», разрешилась через экспирацию. •Доллар ($SiH6): ушло -1,9 млн контрактов. Баланс обнулился. •Индекс МосБиржи ($MXH6) и РТС ($RIH6): индексы «похудели» синхронно. Рынок очистился от старых ставок. 📌 Единственная «живая» точка — газ ($NGF6) Пока весь рынок «сушится», в газе — приток денег. •ОИ вырос на +110k (всего 934k). •Лонги наращивают и физики (+44k), и юрики (+10k). •Драйвер: данные по запасам (EIA) и сезонность. Это единственный актив, где прямо сейчас идет реальная, а не техническая борьба. 📌 Товарная секция (нефть и металлы) •Нефть ($BRF6): ОИ падает (-23k). Риск-премия из-за санкционных заголовков заставляет участников фиксировать прибыль, не перенося её через экспирацию. •Золото ($GDZ6 ) и серебро ($SVH6): снижение ОИ. Несмотря на то, что металлы выступают как safe-haven на геополитике, трейдеры предпочли закрыть позиции перед переходом на новый контракт. 📌 Вывод Лаборатории Стакан наполовину пуст — и это хорошо. Рынок сбросил груз старых позиций, «навесов» и хеджей. С завтрашнего дня мы начинаем с чистого листа. #ликвидность #экспирация #фьючерсы #газ #открытый_интерес #псвп #пульс_оцени #формула_пульса #новичкам
Card image 1
9
10
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

17 декабря 2025

⚡️ Итоги дня 17.12: Геополитика против эйфории Рынок сегодня пытался сыграть в «бычий прорыв», обновив сентябрьские максимумы (2781 по индексу), но закрылись мы в красной зоне. Причина классическая — новостной шум перевесил техническую картину. 📉 Рынок и макро Индекс $IMOEXF скорректировался на -0,58% (2758 п.). Триггером стали сообщения Bloomberg о новых санкциях на энергосектор и теневой флот. Рынок сейчас тонкий: любой заголовок моментально стирает дневной рост. Вторая важная цифра дня — инфляционные ожидания населения выросли до 13,7% (против 13,3% ранее). Это холодный душ перед заседанием ЦБ 19.12. 🏢 Корпоративный радар •$SFIN (ЭсЭфАй): главная новость для дивидендных портфелей. Акционеры утвердили 902 ₽/акция. Отсечка близко — 25 декабря. Решение принято, интрига ушла. •$SNGSP (Сургут-п): +2,1%. Отыгрывает ослабление рубля (юань ~11,4, $ >80). Хедж работает. •$ALRS (Алроса): +1,5%. Менеджмент дал аккуратные комментарии по восстановлению спроса, плюс девальвационный фактор. •$MVID (М.Видео): лидер дня (+6,15%). Выглядит как технический отскок или спекулятивный разгон — фундаментальных новостей не было. •$BSPB (БСП): высокая волатильность на фоне выхода операционных данных, выкуп просадки к вечеру (+1,4%). •$YDEX (Яндекс): в фокусе вопросы мотивационной программы и бюджет на 2026 год. ⚠️ Аутсайдеры и риск На фоне санкционной риторики хуже рынка закрылись $SGZH (-1,7%) и её материнская $AFKS (-1,6%). Под давлением также металлурги $RUAL и энергетики. Ритейл ($MGNT) и генерация ($OGKB) пытались удержать плюсовую зону, но общий сентимент к вечеру ухудшился. 👨‍🔬 Взгляд Лаборатории Мы видим классический Risk-off перед важными событиями. Рынок закладывал «мирный сценарий», но факты (инфляционные ожидания + геополитика) возвращают нас в реальность. #что_купить #акции #итоги_дня #рынок #дайджест #геополитика #пульс_оцени #скальпинг #новости
Card image 1
11
12
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

17 декабря 2025

Анатомия рынка: Куда утекли деньги 17.12? Открытый интерес (OI) — это топливо для движения. Цена может врать, объемы могут быть накручены, но ОИ показывает реальные деньги, оставленные «в игре». Разбираем сухие цифры за 17 декабря. Кто кого переигрывает: «Физики» (ритейл) или «Юрики» (институционалы)? Валютная секция •USD/RUB ($SiZ5): интерес растет (+18k контрактов). Юридические лица хеджируются в обе стороны (Лонг +28k / Шорт +20k), но сохраняют чистый шорт. Баланс напряженный. •CNY/RUB ($CRZ5): ⚠️ главная аномалия дня. Массивный отток юриков (Лонг -904k!), при этом физики активно выкупают просадку (+563k лонгов). Классическая ловушка? Смарт-мани выходят, ритейл заходит. Фондовый рынок •Индекс Мосбиржи ($MXZ5): апатия. ОИ падает (-24k). И физики, и юрики сокращают позиции. Топлива для мощного направленного движения прямо сейчас в стакане нет. •РТС ($RIZ5): аналогично. Небольшой отток (-502). Рынок в режиме ожидания триггера. Товары •Нефть Brent ($BRF6): ОИ снижается (-19k). Юрики сокращают шорты активнее, чем лонги. •Газ ($NGF6): продолжается фиксация (-38k). Юрики закрывают шорт (-5k), но перевес медведей все еще колоссальный (288k шорта против 79k лонга). •Золото ($GDZ5): единственный актив с притоком денег (+23k). Юрики набирают позиции в обе стороны, готовясь к волатильности. •Серебро ($SVZ5): отток интереса (-66k). 📊 Вывод Лаборатории Самая опасная ситуация складывается в юане. Ритейл массово встает в лонг против выхода крупного капитала. Обычно такие расхождения заканчиваются больно для одной из сторон. #открытый_интерес #психология_рынка #фьючерсы #аналитика #новичкам #пульс #трейдинг #что_купить
Card image 1
6
7
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

17 декабря 2025

🗓 Корпоративный радар (17.12): Дивиденды, отчеты и индексы Среда насыщена событиями: от дивидендных собраний до изменений в индексах. Разбираем повестку дня. 💰 Деньги и отчеты •$NSVZ (Наука-Связь): ВОСА. Акционеры голосуют по вопросу утверждения дивидендов за 9 месяцев 2025 года. •$BSPB (Банк Санкт-Петербург): негативный сигнал. Чистая прибыль по РСБУ за ноябрь просела до 1,2 млрд ₽ (падение на ~79% г/г), рынок уже реагирует снижением. •$HNFG (Henderson): рост продолжается. Выручка за 11 месяцев +16,7% (21 млрд ₽), при этом онлайн-сегмент растет быстрее (+34,8%) и занимает уже 23,5% продаж. 🧠 Советы директоров (стратегия) •$YDEX (Яндекс): СД обсудит допэмиссию акций. Цель — программа мотивации сотрудников. Держим в уме возможное размытие, хоть и плановое. •$FLOT (Совкомфлот): рассмотрение итогов финансово-хозяйственной деятельности за 9 месяцев. Ждем сигналов по состоянию бизнеса. •$IVAT (Ива): тоже вопрос мотивации. СД утверждает долгосрочную программу для менеджмента. •Планирование 2025: советы директоров $TNSE и $SARE утверждают скорректированные инвестпрограммы и бизнес-планы на будущий год. ⚙️ Механика рынка и долг •$SFIN (ЭсЭфАй): важно. С сегодняшнего дня акции исключаются из базы расчета индекса МосБиржи создания стоимости.Комментарий Лабы: это логичное завершение истории, которую мы торговали в шорт (см. предыдущий пост). Выход из индекса часто провоцирует отток пассивных фондов. •$CNRU (Циан): объявлен старт принудительной конвертации расписок в акции МКАО «ЦН». Окно заявок открыто до 14.04.2026. •$SOFL (Софтлайн): компания увеличила лимит программы биржевых облигаций (002Р) с 15 до 30 млрд ₽. 🧐 Что в фокусе? Следим за реакцией рынка на отчет БСП (возможен дальнейший fix profit) и динамикой ЭсЭфАй после исключения из индекса. #календарь #дивиденды #отчеты #индексы #акции #сбер #псвп #дайджест #новости #корпоративные_события
5
6
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

16 декабря 2025

⚡️ Итоги дня (16.12): Рынок ставит на «Мир», игнорируя «Нефть» Рынок сегодня живет в режиме Risk-On, полностью отключившись от сырьевого фундамента. Индекс МосБиржи ($IMOEXF) пробил 2774 п. (+0,9%), закрывшись на максимумах с сентября. РТС ($RIZ5 ) подтянулся к 1100 п. Но есть «слон в комнате»: Brent ($BRF6) впервые с весны ушел ниже $59. Рынок растет вопреки макроэкономике, исключительно на геополитическом топливе. Разбираем, что двигало котировки. 🕊 Драйвер №1: «Ставка на деэскалацию» Инвесторы жадно скупают всё, что выигрывает от мира и смягчения риторики ЕС. •$AFLT (Аэрофлот): +4%. Главный бенефициар открытия неба и нормализации. Чистая ставка на геополитику. •$ENPG (En+) и $MAGN (ММК): +4% и +4,4%. Циклические компании и металлурги растут на ожиданиях разрядки. •$WUSH (Whoosh): +3,9%. Высокая бета летит вверх на общем аппетите к риску. 📰 Корпоративный срез: факты против слухов •$BSPB (БСП): -3,6%. Аутсайдер дня. Реальность ударила через отчет РСБУ: прибыль за ноябрь рухнула на 79% (г/г). Фундаментал имеет значение. •$LKOH (Лукойл): рынок обсуждает слухи о сделке по продаже зарубежных активов (саудовский след). Это поддерживает котировки вопреки дешевой нефти. •$ALRS (Алроса): +2,5%. Менеджмент успокаивает: сокращаем добычу на 10–15%, ждем баланса цен. •$HNFG (Henderson): выручка +16,7% за 11 месяцев. Бизнес растет, но фокус рынка сейчас не здесь. 🗓 На повестке: бюджеты гигантов Газпром ($GAZP) и Газпром нефть ($SIBN) анонсировали заседания СД (16 и 23 декабря). Фокус на инвестпрограммы и долги до 2028 года. Рынок ждет цифр. 🧐 Взгляд Лаборатории Мы наблюдаем опасную дивергенцию. Индекс летит вверх на ожиданиях (геополитика + надежда на ЦБ 19.12), пока нефть обновляет дно ($59). Если геополитический драйвер ослабнет, сырьевой фактор утянет рынок вниз с двойной силой. #итогидня #рынок #акции #нефть #геополитика #псвп #скальпинг #новости #пульс_оцени #дайджест
Card image 1
21
22
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

16 декабря 2025

📌 Куда пропал контент? Всем привет! Мы немного ушли с радаров Пульса, но по уважительной причине — «пилили» сервис, который меняет взгляд на ленту сделок. Сегодня наконец-то закончили его. Теперь мы видим не просто «объемы», а намерения и будем периодически ими делиться здесь с вами. ✅ Что сделали? Индикатор «Сила Чистых Покупок/Продаж» Теперь в Топе чистых покупок появится новый фильтр качества. Суть: Метрика показывает % времени, когда в бумаге доминировал покупатель или продавец. Зачем: Одно дело, когда крупный объем прошел одной сделкой (договорняк/ошибка), и совсем другое — когда дельта в бумаге превышает 90% времени в течение последнего года. Это позволяет отсеять шум. Графики: Цена vs Деньги (Net Flows) Киллер-фича для поиска дивергенций. Мы накладываем график цены на график накопленного денежного потока. Инсайт: Если цена падает, а линия денег (Flows) растет — «умные деньги» тарят просадку. Если цена растет, а деньги выходят — это ловушка. 📉 Практика: Как я забрал движение в $SFIN Многие не понимали, почему акция падает при дивидендах >50%. Ответ дал новый алгоритм. Контекст: новость о выходе из индекса. Пробой поддержек. Что показал Бот: на графике идеальная корреляция. Линия Денег и Цена идут «ноздря в ноздрю» вниз. Перевод: в стакане нет лимитных покупателей. Вообще. Продавцы бьют по рынку (активность продавцов >97% за год), и цена летит в свободное падение без сопротивления. Решение: увидев, что крупного покупателя нет, я спокойно открыл шорт на отскоке. 📌 Скриншоты того, как выглядит эта «синхронность» падения в ЭсЭфАй и как выглядят новые графики потоков прикрепили к посту, надеемся, что новая рубрика будет вам полезна. #квант #алготрейдинг #аналитика #эсэфай #что_купить #софт #ликвидность #трейдинг
Card image 1
Card image 2
19
20
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

16 декабря 2025

⚡️ Открытый интерес (16.12): Исход из Юаня и «Стена» в Золоте Понедельник принес сразу несколько сюрпризов в отчетах по Открытому Интересу (ОИ). Мы видим не просто перекладку, а смену настроений у крупного капитала. Разбираем сухие цифры, за которыми стоят миллиарды. 💸 Валюта: Великая миграция Здесь главная аномалия дня. Деньги агрессивно бегут из одной валюты в другую. •Доллар ($SiZ5): взрывной рост интереса (+270 тыс. контрактов!). Юрики наращивают позиции в обе стороны — это подготовка к высокой волатильности. •Юань ($CRZ5): массовое бегство. ОИ рухнул на -410 тыс. контрактов. Юрлица закрывают и лонги, и шорты. Крупный игрок выходит из токсичного актива. 📉 Индексы: кто выкупает страх? •Индекс Мосбиржи ($MXZ5): классическая картина — «физики» боятся и кроют лонги (-1,8 тыс.), а «юрики» аккуратно подставляют ведро и откупают просадку (лонг +5,2 тыс.). •РТС ($RIZ5): небольшое оживление (+5 тыс.), но объемы несопоставимы с валютной секцией. 🥇 Металлы: ловушка для быков? •Золото ($GDZ5): самый тревожный сигнал дня. Физики продолжают покупать рост (+18 тыс. лонгов). А вот юрики выстроили огромную стену — +31 тыс. шортов за одну сессию! Умные деньги жестко хеджируются от обвала. •Серебро ($SVZ5): интерес растет равномерно, но перевес физиков в шортах говорит о попытке «поймать хай». 🛢 Энергетика: хаос и скрытый сигнал •Нефть ($BRF6): «казино» для частников. Физики наращивают и лонг (+26 тыс.), и шорт (+23 тыс.) — чистая эмоциональная торговля. Юрики при этом сокращают лонги. •Газ ($NGF6): единственный актив, где толпа шортит (+16 тыс.), а юрики — набирают лонг (+5,7 тыс.) и кроют шорт. Это сильная заявка на продолжение роста вопреки мнению большинства. 🧐 Вывод Лаборатории Рынок готовится к шторму в валюте (Si) и, возможно, коррекции в золоте (позиция юриков слишком агрессивна). #аналитика #рынок #золото #юань #доллар #фьючерсы #псвп #открытый_интерес #новичкам #что_купить
Card image 1
14
15
Investment_for_beginners
Investment_for_beginners

11 декабря 2025

📌 Итоги дня 11.12.2025: Рынок ставит на «Мир» и «Дешевые деньги» Индекс МосБиржи ( $IMOEXF ) закрылся ростом +1,1%, пробив 2749 п. и обновив максимум за 2,5 месяца. Но есть нюанс: долларовый РТС ($RIZ5) упал на 0,8%. Весь рост акций — это переоценка валюты (USD > 79₽, CNY > 11,1₽) и надежды на геополитику. Разбираем, что толкает котировки. 📌 Драйвер №1: Геополитика Рынок начал прайсить сценарий деэскалации. Трамп заявил о «прогрессе в переговорах», а Зеленский упомянул референдумы. Инвесторы трактуют это как шанс на смягчение санкций. •$LKOH (Лукойл): +3,5%. Рост на ожиданиях «цивилизованного выхода» из зарубежных активов (после продления лицензии США) и общем позитиве. •$ENPG (En+) и $RUAL (Русал): в топе роста (+3,6–3,8%). Комбо из роста цен на алюминий и слабого рубля, раздувающего маржу. 📉 Драйвер №2: Ставка ЦБ Инфляция резко замедлилась до 0,04% за неделю. Рынок тут же начал закладывать агрессивное снижение ставки в декабре (вплоть до –100 б.п.). •$AFKS (АФК Система): +3–4%. Главный бенефициар дешевых денег из-за долга. •$SMLT (Самолет): +3%. Девелоперы оживают первыми при намеке на смягчение ДКП. 📌 Сырьевой фокус •$MTLR (Мечел): +4,5%. Лидер дня. Инсайд прост: поручение президента продлить господдержку угольной отрасли. •$PLZL (Полюс): +3%. Золото на исторических хаях ($4200), бумага работает как защитный актив. ⚠️ Аутсайдеры Против рынка идет $MGNT (Магнит) (−1,4%). Инвесторы фиксируют прибыль после ралли, опасаясь замедления темпов открытия новых магазинов. 📌 Взгляд Лаборатории Мы видим мощный Risk-On. Но важно понимать: рост на ожиданиях (геополитика + ставка) бывает очень хрупким. Если 19 декабря ЦБ не даст сигнал о смягчении, карета превратится в тыкву. В основном канале только что разобрал, как математически захеджировать этот портфель через фьючерсы, если геополитический позитив окажется ложным. #итогидня #акции #рынок #аналитика #псвп #что_купить #новости #пульс_оцени #формула_пульса
Card image 1
5
6