Хэштег #evraz | Тинькофф Инвестиции Пульс

🙏 🇷🇺 ударных проектов по всей РФ! 🟢 Полимерные имитаторы алмазов для • запущено производство полимерных Имитаторов Алмазов • необходимы для проверки работоспособности рентгенолюминесцентных сепараторов для выделения природных алмазов из руды • это снижает затраты на производство и повышает точность проверки 🟢 Новый завод в Орехово-Зуево • "Техника Транспорта" начало строительство промышленного комплекса на территории 10 га • будет налажено производство узлов и агрегатов для городского транспорта и подвижного состава • сумма инвестиций 1 млрд рублей • основные клиенты: РЖД и промышленные предприятия 🟢 выдал первый кокс после реконструкции батареи • это обеспечит комбинат высококачественным собственным коксом • мощность производства составит дог 750 тысяч тонн кокса в год • ожидается снижение экологического влияния на окружающую среду • инвестиции составили около 21 млрд рублей 🟢 Строительство завода по производству твердосплавного инструмента • на территории особой экономической зоны Кулибин • объём инвестиций 3 млрд рублей • завод будет выпускать стержни, фрезы, свёрла, вставки и т.п. • планируемый объём производства 1500 тонн продукции в год 🟢 Отгрузка первой партии двигателей ПД-14 • серийный авиационный двигатель для установки на МС-21 • двигатели изготовлены из легчайшего титана • при изготовлении новых двигателей было внедрено 16 критических технологий 🟢 разработал автопилот для малой авиации • в состав входит цифровой пульт-вычислитель • автопилот сопряжён с курсовой вертикалью и взаимодействует с системами воздушных сигналов и навигации • использует сервоприводы, которые параллельно подключены к системе управления самолётом 🟢 Программа дооснащение атомных ледоколов • выполнялась на ледоколах Арктика, Сибирь, Урал, 50 лет Победы • произведён монтаж бортовых автоматизированных информационно измерительных систем • установлены комплексы мониторинга ледовой обстановки с использованием БПЛА • комплексы значительно повысят безопасность судоходства по Северному морскому пути 🟢 Новое производство кабельно-проводниковой продукции в Королёве • проект от компании "Кабельные Системы и Технологии" • сосредоточен на производстве шкафов управления с подогревом • выпуск нагревательных секций и креплений нагревающих кабелей • выпуск взрывозащищённых соединительных коробов 🟢 Запуск производства олигофруктозы(ФОС) в России • ФОС является ценным пребиотиком и источником растворимых пищевых волокон • используется технология мембраной очистки, достигается чистота до 90% • продукт выпускается в формах порошка и сиропа

🇷🇺 Ежедневный обзор Российский фондовый рынок 🔎 По итогам пятницы индекс МосБиржи почти не изменился, хотя в ходе сессии наблюдались попытки снижения. Цены на нефть и курс рубля также остались на прежних уровнях в последний рабочий день недели. Перетасовка портфелей инвесторов продолжается, на этот раз в фавориты снова попали акции ПИК СЗ (+3%) и АФК Система (+2%), отыграли часть недавних потерь Северсталь (+2%) и Сургутнефтегаз (+2%). В обратную сторону индекс тянули бумаги Yandex {$YNDX} (-2%), бурно прибавлявшие в цене накануне, а также расписки TCS Group (-3%) в преддверии остановки торгов ими, причем этот тренд, вероятно, сохранится в ближайшие дни. На этой неделе отчитываются Yandex и ФосАгро , но, возможно, неожиданно опубликуют результаты какие-то другие эмитенты, что добавит рынку волатильности. 📌 Стратегия – первая редакция перечня ЭЗО может быть опубликована уже в феврале («Интерфакс») – сейчас рассматривается в Минэкономразвития – войдут менее десяти компаний, но далее перечень может дополняться – создаст условия для «принудительной» редомициляции X5 Retail Group и , а также Cian , ROS AGRO , Ozon – на данный момент нейтрально 🛢НОВАТЭК – совет директоров рекомендовал выплатить дивиденды за 2П23 в размере 44 руб. на акцию — ниже консенсус-оценки – последним днем торгов с дивидендами должно стать 25 марта – за счет более высоких цен на нефть выручка увеличилась на 13% п/п до 729 млрд руб., EBITDA — на 14% до 474 млрд руб. – для рынка, вероятно, важнее сроки первой отгрузки с проекта «Арктик СПГ 2» – умеренно негативно 🏛 Сбербанк – прибыль за январь по РСБУ составила 115 млрд руб. – на уровне ноября и декабря – наблюдается сезонное снижение активности и чистой процентной маржи – нейтрально ⛓ ГМК Норильский никель – результаты за 2П23 сюрпризов не преподнесли, выплата итоговых дивидендов за прошлый год под вопросом – основные финансовые показатели остались на уровнях 1П23 – план капзатрат на этот год уменьшен с $ 3,6 млрд до $ 3,0–3,2 млрд, в основном из-за девальвации рубля – финансовый директор дал негативный прогноз по итоговым дивидендам за 2023 г – умеренно негативно 🏗 ГК Самолет – Антон Елистратов покидает пост генерального директора – вопрос отставки и назначения на эту должность Андрея Иваненко, директора «Самолет Москва», рассмотрит сегодня совет директоров – занимая пост с 2019 г., нынешний генеральный директор много сделал для компании – Андрей Иванов работает в группе с того же 2019 г., готов реализовать стратегию на 2024 г. – несколько негативно 🛢Роснефть – на прошлой неделе два танкера доставили нефть с «Сахалина-1» в Китай («Коммерсантъ») – марку Sokol удалось продать с дисконтом к Brent всего в $ 1 – но более 10 танкеров с нефть с проекта простаивают, как сообщают СМИ – Роснефти, которая также выступает оператором, в проекте «Сахалин-1» принадлежит 20%-ная доля – позитивно для настроений 💎 АЛРОСА – американская компания Rapaport предупредила об угрозе рынку бриллиантов из-за санкций («Ведомости») – предлагает изменить подход стран G7 к сертификации и отслеживанию алмазов и бриллиантов в рамках санкций в отношении РФ – санкции приведут к снижению поставок камней и существенно повысят их стоимость на рынке США (50% мирового спроса) – позитивно для настроений ✈️ Аэрофлот – нарастил в январе объем перевозки на 21% г/г до 3,85 млн пассажиров – на днях озвучил уточненный план по перевозке на весь 2024 г. (более 50 млн пассажиров, +5,2% г/г) – можно обоснованно предположить, что ближе к концу года темпы роста пассажиропотока снизятся – в краткосрочной перспективе позитивно для настроений 💨 Синара 🪄 ПРЕМИУМ от Тинькофф БЕСПЛАТНО 👑 + 🪄 БЕСПЛАТНАЯ кредитная карта: 💳 ☝🏿2+2 🧮 Суммарно 4 месяца премиум тарифа Вам БЕСПЛАТНО ✌🏿✌🏿

Участники рынка активно обсуждают идею по обязательному замещению еврооблигаций для российского бизнеса. Как говорят наши источники, такие правки подготовили Минфин с ЦБ и положили на стол Белоусову. 🇷🇺 🇺🇸 С проблемой выплат по еврооблигациям из-за санкций ЕС, США и Великобритании столкнулись многие компании и госкорпорации: Газпром, Совкомфлот, РЖД, ВЭБ, , АЛРОСА, Group, VEON. Большинство из них уже выпустили замещающие облигации или разделили потоки платежей. 🏦Компаниям, которые привлекали за рубежом деньги и переводили их в Россию через фирму-кошелек, перестроиться было легко. Источник погашения долга у них и так был в российском периметре, а некоторым даже удалось сэкономить на выплатах западным инвесторам. – последняя из могикан, кто еще не объявил о замещении. Почему? Как считает замдиректора Банковского института развития Юлия Макаренко, у ГТЛК ситуация кардинально отличается от общей практики. «У этой компании за рубежом был реальный бизнес с автономной бизнес-моделью – GTLK Europe. То есть, эмитент привлекал деньги за рубежом не для финансирования материнской компании, а для развития и покупки активов за границей, где и был сформирован источник для погашения обязательств», - поясняет эксперт. Если обязать ГТЛК заместить евробонды, у госкомпании искусственно сформируется новый существенный долг, не подкрепленный активами и денежным потоком в России. 👩🏼‍💻Выходом из ситуации, по мнению эксперта, должно стать рассмотрение этого особого и похожих на него кейсов на правительственной комиссии по контролю за осуществлением иностранных инвестиций в РФ. «Если у компании нет собственного источника для обслуживания нового долга, нужно создавать дополнительные источники, подкреплять господдержой, адаптировать под эти возможности параметры замещающих выпусков. Мы видим из финансовой отчетности, что бизнес-модель ГТЛК сбалансирована, компания успешно платит по внутренним облигациям, имеет хороший кредитный рейтинг. Дополнительная, административным образом сформированная долговая нагрузка убьет бизнес-модель компании и поставит под удар интересы локальных держателей облигаций АО «ГТЛК» и банков-кредиторов в российском периметр, которые по нашим оценкам совокупно держат порядка 500 млрд рублей долга», - уверена Юлия Макаренко. 📰РБК

🗂️ Отчеты российских компаний: Полюс и другие 🇷🇺 Российские компании продолжают публикацию результатов по итогам IV квартала и второго полугодия 2022 г. Ждем релизов по операционным результатам и отчетов по международным стандартам. На текущей неделе ожидается отчет Полюса. Во второй половине февраля отчитается Роснефть. По мере выхода результатов ждем роста активности в акциях отчитывающихся эмитентов. 🗓️Календарь ближайших публикаций: • 21 февраля — Полюс — операционные результаты за II полугодие (Держать. Цель на год 9000 руб. / +8%) Мы ожидаем восстановление продаж золота после резкого падения в прошлом полугодии на фоне логистических проблем. Компания, вероятно, будет наращивать поставки металла в азиатские страны. • февраль — Роснефть — финансовые результаты за 2022 по МСФО (Держать. Цель на год 360 руб. / +5%) Мы ожидаем, что Роснефть опубликует основные показатели (выручка, EBITDA, чистая прибыль и, возможно, несколько ключевых строк из баланса и отчета о движении денежных средств), но не полные результаты по МСФО или данные MD&A. • февраль — Мечел — операционные результаты за IV квартал 2022 (Покупать. Цель на год 470 руб. / +295%) Мы считаем, что продажи концентрата коксующегося угля в IV квартале упали на 8–10% к/к на фоне умеренного спроса в России, в то время как энергетического — были стабильными. За 2022 г. реализация концентрата просела примерно на 5%, однако экспорт в отдельности должен показать рост; по продажам энергетического угля ждем небольшое увеличение в рамках 5% г/г. В стальном сегменте Мечел за счет фокуса на внутренний рынок, должен показать стабильные результаты (падение продаж до 2-3%). В финансовых результатах мы ожидаем рекордную прибыль за прошлый год, благодаря высоким ценам на уголь, и дальнейшее сокращение долговой нагрузки. • февраль — НЛМК — операционные результаты за IV квартал 2022 (Держать. Цель на год 120 руб. / +4%) По итогам года продажи стальной продукции по всей группе, по нашей оценке, просели на 2–4%, падение к/к было более сильным из-за сезонных факторов. Мы не исключаем, что продажи среди иностранных активов упали на двузначные цифры по фоне проблем в глобальной экономике. • февраль — Распадская — операционные результаты за IV квартал 2022 (Покупать. Цель на год 690 руб. / +183%) Мы не ждем сюрпризов в операционных результатах Распадской. Цифры за 4К по продажам, по нашим оценкам, подросли до 7–10% к/к. Продажи коксующегося угля в прошлом году, как мы считаем, выросли приблизительно на 5–7% г/г, так как компания продолжает поставлять свой товар на российский и азиатский рынки без серьезных ограничений • февраль — — операционные результаты за IV квартал 2022 Мы полагаем, что общие объемы продаж Evraz (включая угольный сегмент) слегка восстановились к/к и были стабильными весь 2022 г. По стальному бизнесу ожидаем небольшого падения продаж в размере 3-5% г/г, по угольному – роста около 5–7% за весь прошлый год. 📰БКС 👩🏼‍💻Не иир 🔮 🧡 Tinkoff Pro 2 месяца в подарок 👉 🍪 Бонусы от меня: 🆓Бесплатно 2 или 3 месяца премиум обслуживания и привилегий от Тинькофф инвестиции Подключая premium вы получите огромное количество плюшек 🍩 от банка и брокера. Это и самая низкая комиссия на сделки и отсутствие абонентской платы, персональный менеджер и инвестиционные рекомендации. Будет доступно большое число бумаг для торговли, участие в IPO. Повышенный доход от депозитов и 📈лимит на переводы. 🆓 проход в бизнес залы по всему миру, страховка при путешествиях. Премиальные условия владельцев ИП 🔅🧸🎁Акция до 20 000 рублей за открытие ИИС

⚠️ в 2022 году операторы связи более чем на 60% сократили объемы установки новых базовых станций — Ъ 📑Отчеты 🇷🇺 российских компаний Российские компании продолжают публикацию результатов по итогам IV квартала и второго полугодия 2022 г. Ждем 🫠 релизов по операционным, производственным результатам. 💯В ближайшие дни ожидается публикация преимущественно результатов компаний из отрасли горнодобычи и металлургии, при этом точной даты релиза по многим эмитентам не обозначено. Ждем роста активности в акциях отчитывающихся эмитентов. • 7 февраля — Сбербанк — результаты по РСБУ за январь (Покупать Цель 🎯 на год 240 руб. / +51%) 🦾Сбер вышел на сильную траекторию по прибыли с октября 2022 г. (первый месяц раскрытия после паузы в публикациях). Мы ожидаем сохранения сильного тренда с учетом отсутствия роста кредитных рисков, хорошей маржи и комиссий, умеренного роста операционных расходов. • 10 февраля — Норильский никель — финансовые результаты за II полугодие (Держать Цель 🎯 на год 20 000 руб. / +32%) Ожидаю сокращения EBITDA на 12–15% из-за падения цен на большинство металлов компании в пределах 6–10%. В то же время Норникель в прошлом году столкнулся с существенным повышением оборотного капитала из-за укрепления рубля и роста объемов непроданной продукции, в результате чего свободный денежный поток (база для дивидендов) упал значительно. Дивиденды за прошлый год могут быть довольно скромными, однако за текущий — доходить до 12–14% на фоне высвобождения части оборотного капитала и более высоких цен на металлы. • начало февраля — НЛМК — операционные результаты за IV квартал (Держать Цель 🎯 на год 120 руб. / 0%) По итогам года продажи стальной продукции по всей группе, по нашей оценке, просели на 2-4%, падение к/к было более сильным из-за сезонных факторов. Мы не исключаем, что продажи среди иностранных активов упали на двузначные цифры по фоне проблем в глобальной экономике. • февраль — ММК — операционные результаты за IV квартал (Покупать Цель 🎯 на год 45 руб. / +18%) Жду небольшого восстановления операционных показателей к/к за счет низкой базы. В то же время за весь 2022 г. продажи по всей группе просели на 10–15% г/г. • февраль — Распадская — операционные результаты за IV квартал (Покупать Цель 🎯 на год 690 руб. / +172%) Я не жду сюрпризов в операционных результатах Распадской. Цифры за 4К по продажам, по моим оценкам, подросли до 7–10% к/к. Продажи коксующегося угля в прошлом году, как мы считаем, выросли приблизительно на 5–7% г/г, так как компания продолжает поставлять свой товар на российский и азиатский рынки без серьезных ограничений • ❄️ февраль — — операционные результаты за IV квартал Полагаю , что общие объемы продаж Evraz (включая угольный сегмент) слегка восстановились к/к и были стабильными весь 2022 г. По стальному бизнесу ожидаю небольшого падения продаж в размере 3–5% г/г, по угольному — роста около 5–7% за весь прошлый год. 🫠 Не иир 💡 📊1-h уровень сопротивления и поддержки Сегодня у вас есть возможность опробовать премиальный сервис от Тинькофф бесплатно. Самые низкие комиссии за сделки, персональный менеджер и премиальная поддержка, аналитика и прогнозы по бумагам, а также повышенные проценты по депозитам. Это только часть преимуществ от инвестиций до банка, и все это бесплатно🎁 Переходите по ссылке и пользуйтесь всеми преимуществами премиального сервиса 📲

💡 "СПБ биржа" не планирует в обозримом будущем выплачивать дивиденды, будет использовать доходы для финансирования расширения бизнеса "СПБ биржа" сообщила о планах за ближайшие 3-5 лет нарастить число акций, допущенных к торгам, с 1,7 тыс. до более 2,5 тыс до конца года биржа планирует запустить торги российскими акциями середине 2022 года "СПБ биржа" планирует запустить биржевые торги иностранными ETF Биржа планирует увеличить количество торгуемых еврооблигаций российских и иностранных эмитентов с 64 до более чем 1 тыс Биржа планирует расширить торговые часы для торговли российскими акциями, которые сейчас проходят с 10:00 мск до 19:00 мск. При этом иностранные инструменты на "СПБ бирже" торгуются с 7:00 мск (пока это около 100 инструментов) до 2:00 мск. 💡 ДИВИДЕНДНАЯ ПОЛИТИКА EVRAZ ОСТАНЕТСЯ НЕИЗМЕННОЙ ПОСЛЕ ВЫДЕЛЕНИЯ УГОЛЬНЫХ АКТИВОВ - ПРЕЗЕНТАЦИЯ - ИНТЕРФАКС 💡Рассел Харди, глава нефтетрейдера Vitol Group: Возможен скачок цен на нефть до $100 {$XOM} 💡Урожай сои в США оказался хуже ожиданий, что приводит к росту цен и инфляционному давлению {$TSPX} 💡США продлили запрет на вложения в ценные бумаги компаний, связанных с китайскими военными 💡Meta* в 2022 г. откажется от таргетированной рекламы для некоторых категорий пользователей. {$FB} 💡Morgan Stanley (о Merck и Pfizer): - конкуренция для Merck растет после выхода данных об эффективности таблетки Pfizer - Merck сможет достичь цели по продажам своего препарата в $5-7 млрд до конца 2022 г., благодаря госзаказам - после 2022 г. у Pfizer будет преимущество, поскольку у Merck есть риски - изменения целевой цены: Merck - $88 (ранее $90), Pfizer - $50 (ранее $48). 💡Amazon пытается урегулировать два антимонопольных расследования в ЕС, чтобы предотвратить возможные крупные штрафы.