Хэштег #мы_алхимики | Тинькофф Инвестиции Пульс

📉 У защиты облигации есть срок годности. Кокс в день оферты стоил 898,80 ₽ вместо 1000 ⏳ Разбираем механику, о которой спрашивают редко, а стоит она реальных денег. Что такое оферта простыми словами. У части облигаций есть дата, в которую эмитент обязан выкупить бумагу у любого, кто попросит, по 100% номинала. Это не подарок: в обмен эмитент получает право пересмотреть купон на следующий период. Схема честная — вам меняют условия, вы можете выйти по номиналу. Дальше начинается то, что упускают. Эмитент объявляет новый купон заранее, и если он ниже прежнего — бумага дешевеет ещё ДО даты оферты. Три выпуска из нашей вселенной, по которым купон уже срезали: Группа ЛСР 001Р-10 : купон 24,00% → 16,00%. Цена 20 августа — 1000,72 ₽, вчера — 976,80 ₽. ЭР-Телеком ПБО-02-09 : купон 24,00% → 15,50%. Было 999,83 ₽, стало 987,00 ₽. Кокс 001P-02 : купон 25,50% → 19,25%. Было 995,00 ₽, стало 960,90 ₽. Теперь главное — что произошло у Кокса в дни вокруг оферты: 27 августа — 990,10 ₽ 28 августа — 975,00 ₽ 29 августа — 949,70 ₽ 31 августа — 900,00 ₽ 1 сентября — 898,80 ₽ 2 сентября — 962,50 ₽ За четыре торговых дня минус 9,2%, и на следующий день отскок. Кто продавал рынком в понедельник, получил на сто рублей с бумаги меньше, чем тот, кто предъявил её к выкупу по номиналу. Почему так. Пока действует оферта, у бумаги есть пол: держатель всегда может потребовать 100% номинала, дешевле этого она надолго не уйдёт. Как только дата прошла, пол исчезает, и цена становится такой, какой её видит рынок: облигация с купоном 16% конкурирует с другими облигациями с купоном 16%, а не с прежней, которая платила 24%. Отсюда три вывода, и они не про конкретные бумаги, а про правило. Первое. Оферта — это не «событие эмитента», а ваш срок. Заявку подают заранее: обычно окно закрывается за несколько дней до самой даты, и пропустить его легко. Второе. «Не подал на оферту — сижу до погашения» — не совсем так. Продать можно в любой день. Но уже по цене рынка, а не по номиналу, и разница между этими двумя ценами и есть цена пропущенного срока. Третье, самое неочевидное. Купить такую бумагу после оферты дешевле — не выгода сама по себе. Скидка ровно компенсирует уменьшившийся купон: платят меньше — и цена ниже. Выгода была бы, если бы цена упала СИЛЬНЕЕ, чем того требует новый купон. Иногда так и бывает — как раз в дни паники вроде 1 сентября. Что делать держателю. Если у вашей облигации есть оферта — узнайте две даты: саму оферту и последний день подачи заявки. Их публикует биржа и брокер в карточке бумаги. Дальше сравните новый купон с ключевой ставкой (сейчас 14%) и решите: держать дальше на новых условиях или выйти по номиналу, пока это возможно бесплатно. Мы этот срок однажды пропустили сами — в конце августа, на трёх бумагах сразу. Именно после этого у нас появился отдельный сторож, который каждое утро сверяет объявленные купоны с датами оферт и показывает, где решение нужно принять на этой неделе. Цифры — цены закрытия из наших ежедневных снимков портфелей и графики платежей Московской биржи, на 23–24 сентября 2026 года. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

💬 «Лишь бы не дефолт»: 7 реплик из Пульса — и 2 выпуска из 40 дали 85,5% недельного минуса Мега Облигации 🧮 Мы прочитали 5 527 комментариев под 29 бумагами в Пульсе за последние 12 дней. Слово «дефолт» встречается в 37 разных репликах только с 15 по 20 сентября. Вот семь реплик, дословно и без ников: «Лишь бы не дефолт, все остальное я переживу» «Что думаешь по поводу Самолета? Стоит держать дальше или все таки продать?» «Вообще, мир облигаций пошатнулся для меня! С головой хватило дефолтов в этом году, на которых потеряла почти все, что заработала за 2026» «Да, печально всё, на дефолтах уже 1/3 портфеля потеряла, и ещё 1/3 на падении тела облигаций, осталась маленькая 1/3» «Я вчера снизил верхний порог по корпоратам до 7 штук (было 8) и переложил деньги в офз как раз. (…) Нафиг эти риски, их надо снижать) Мне дефолта евротранса хватило)» «Сейчас разумнее ОФЗ брать, чем рисковать с корпоратами (на мой взгляд). Последний год - не биржа, а казино какое-то.» «По факту все уже 2 года дефолт обещают. А его вероятность как с встретить динозавра т е 50/50. Никто наверняка ничего не знает.» Последняя реплика права в главном: вероятность дефолта не знает никто, и мы тоже. Но у этой тревоги есть часть, которую можно посчитать заранее, не угадывая: сколько вы потеряете, если бумага обнулится. В худшем случае это вся её доля в портфеле. Поэтому смотрим на доли, а не на прогнозы. Наши цифры на 18.09, последний торговый день: В 40 выпусков облигаций у 40 разных эмитентов, по одному выпуску на эмитента. ГК Самолёт БО-П11 : 3 штуки, 4,16% стоимости портфеля. 11.09 они стоили 2 874,90 ₽, 18.09 — 2 474,10 ₽. Это минус 400,80 ₽, или 0,66% портфеля. По данным Мосбиржи (закрытие торгового дня) цена выпуска за ту же неделю упала с 95,87% до 82,34% номинала. Каршеринг Руссия 001Р-07 : 10 штук, 14,94% стоимости портфеля. За неделю минус 493,00 ₽, или 0,82% портфеля. Портфель за неделю потерял 1 044,93 ₽. На эти два выпуска из сорока пришлось 893,80 ₽, то есть 85,5%. На остальные 38 — 151,13 ₽. Что мы не закрыли, говорим прямо. Лимит на одного эмитента в — 12%: выше этой доли мы бумаги этого эмитента не докупаем. Уже набранную долю лимит сам не сокращает, поэтому у Каршеринга сейчас 14,94%. Что известно про эти два выпуска. Каршеринг в мае в срок погасил два своих выпуска, наш 001Р-07 гасится в августе 2027-го. Самолёт в мае заплатил купоны по трём выпускам с опозданием на несколько часов — деньги дошли полностью, но формально это технический дефолт. Наш БО-П11 можно предъявить к выкупу по 100% 12 февраля 2027 года, но раньше, 24 января, компании нужно погасить другой выпуск объёмом 24,5 млрд ₽. Рейтинги снижены у обоих: в декабре 2025 года АКРА понизило Самолёт до A−, а Каршеринг сразу на две ступени, до BBB+, с негативным прогнозом — по правилам агентства это высокая вероятность нового понижения в ближайшие год-полтора. Заплатят ли они, мы не знаем и делать вид не будем. Поэтому считаем доли: 4,16% и 14,94%. Следим за тремя вещами: платежи в срок, действия рейтинговых агентств и 8 октября — погашение другого выпуска Каршеринга. Что проверить у себя сегодня. Откройте портфель в приложении и отсортируйте бумаги по стоимости. Разделите стоимость самой крупной на стоимость всего портфеля, потом сложите доли трёх крупнейших эмитентов (если у одного эмитента несколько выпусков, считайте их вместе). Эта сумма и есть ваш худший случай по трём эмитентам. Если она больше суммы, которую вам не страшно потерять целиком, тревога решается размером позиции, а не поиском ответа на вопрос «уйдёт в дефолт или нет». Напомним, как это устроено: деньги на ваших счетах в Т-Банке, доступа к ним у нас нет. Мы не фонд, каждый подписчик остаётся владельцем своего счёта. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

🔎 Три облигации одного заёмщика за неделю — в портфеле осталась одна 🛡️ У портфеля облигаций есть слабое место, которое не видно на глаз: сколько бумаг одного и того же заёмщика в нём скопилось. Пока у компании всё в порядке — неважно. Как только начинаются проблемы — важно сразу, и замечают это обычно последними. Каждая покупка по отдельности выглядела разумной, а концентрация набралась незаметно. В от этого защищает правило: одновременно не больше одной облигации одного заёмщика. Проверяется оно не в момент покупки, а при каждом пересчёте портфеля — несколько раз в день. Вот как это выглядело на прошлой неделе. Показываю целиком, вместе с тем, что сорвалось. В июле стратегия купила облигацию АФК «Система» за 1 016,22 ₽. 7 сентября отбор предложил второй выпуск того же заёмщика, 8-го — третий. Бумаги разные, компания одна. Вечером 8 сентября правило вмешалось — и споткнулось: заявка на продажу июльского выпуска ушла к брокеру и вернулась отказом. Система не стала ждать до завтра и не потребовала человека. В тот же вечер она вышла из выпуска, купленного накануне, с небольшим плюсом. На следующее утро продала и июльский — за 1 064,48 ₽ против 1 016,22 ₽ покупки. В портфеле осталась ровно одна облигация этого заёмщика. Она там и сейчас. Здесь важнее не результат, а то, как он получился. Правило сработало не идеально — оно сработало упрямо. Отказ брокера его не остановил, и никто не подошёл к терминалу руками. Теперь два вопроса, которые задают чаще всего. Про порог входа. 61 000 ₽ — это не ценник за доступ, а минимум, из которого вообще можно собрать портфель, где ни один заёмщик не занимает больше одной позиции. Облигация стоит около тысячи рублей — посчитайте сами, сколько их нужно, чтобы правило было не декларацией, а работающим ограничением. Про деньги. Автоследование — это не передача денег в управление. Счёт остаётся вашим, в Т-Инвестициях, сделки просто повторяются на нём автоматически. Доступа к вашим деньгам у нас нет — мы видим то же, что видите вы. Мастер-счёт: 60 206,15 ₽ Доходность за всё время: +43,65% Максимальная просадка: −7% Минимальная сумма входа: 61 000 ₽ (рекомендованная — тоже 61 000 ₽) Существует: 2 года 1 мес Стратегия доступна на ИИС Ёмкость — 60 000 000 ₽, сейчас в стратегии 50 подписчиков. Проверить у себя сегодня: откройте портфель и посчитайте, сколько облигаций одного и того же заёмщика лежит рядом. Минута работы. Если больше одной — скорее всего, так вышло не по решению, а по накоплению. Если давно смотрите в сторону облигаций как основы портфеля, но не готовы вручную пересчитывать концентрацию по каждому заёмщику при каждом изменении — за вас это делает правило, а не настроение. Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счет в Т-Инвестиции на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счет или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счет) Шаг 2. После открытия счета выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: Перейдите в неё и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счет, к которому вы подключили стратегию, на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму — 61 000 ₽. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выбери стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определенной периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настроите автопополнение. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

💼 4 607 940,91 ₽ держат подписчики в Мега Облигации — и ни рубля из этого не у нас 🔐 На 10 сентября подписчики держат в стратегии 4 607 940,91 ₽. 5 сентября было 4 476 668,24 ₽: за пять дней сумма выросла на 131 272,67 ₽. Это не наши деньги. Каждый подписчик держит их на своём брокерском счёте в Т-Инвестициях, а сделки на этом счёте автоматически повторяют сделки стратегии пропорционально сумме на счёте. Общую сумму мы видим, но распоряжаться ею может только сам владелец счёта. На 10 сентября по всем пяти стратегиям автоследования MegaStrategy подписчики держат 6 684 747,47 ₽. Подписчиков у тоже прибавилось: 52 на 10 сентября против 50 на 5 сентября. Из пяти наших стратегий за эти дни число подписчиков выросло только у неё — у остальных четырёх осталось прежним. Сегодня, 11 сентября, в 13:30 по Москве Банк России объявит решение по ключевой ставке — сейчас она 14%. Какое бы решение ни приняли, деньги подписчиков останутся там же, где были: на их собственных счетах. От ставки зависит другое — какие облигации стратегия будет покупать дальше: порог покупки считается от неё. Проверить можно сегодня: откройте карточку в приложении Т-Инвестиции — число подписчиков, доходность и максимальная просадка показаны там, и наши слова для этого не нужны. 👉 Как подключиться: Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счет в Т-Инвестиции на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счет или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счет) Шаг 2. После открытия счета, выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: Вариант 2: Перейдите в ту, к которой хотите подключиться и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счет к которому вы подключили стратегию на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выбери стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определенной периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настроите автопополнение. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

📊 Доходность в плюсе у всех пяти стратегий, а подписчиков за август стало на 3 меньше 🤔 Август прошёл без резких движений: ни одна из пяти стратегий MegaStrategy не закрыла месяц в минусе. Но одной хорошей цифры мало для честной картины — на другой чаше весов подписчики: 539 → 536 человек, и выросла из пяти только одна стратегия. Разбираем по порядку, без прикрас ни в одну, ни в другую сторону. Доходность за август (NAV-ratio, 31.07 → 31.08): 1️⃣ +0,85%. Мастер-счёт: 63 919 ₽ 2️⃣ &MegaStrategy_RUB: +1,91% — лучший результат месяца. Мастер-счёт: 114 974 ₽ 3️⃣ &RFV_MegaStrategy_RUB: +1,76%. Мастер-счёт: 133 677 ₽ 4️⃣ +0,83%. Мастер-счёт: 59 942 ₽ 5️⃣ +0,90%. Мастер-счёт: 11 509 ₽ Рост мастер-счёта — это переоценка бумаг плюс купоны и дивиденды, а не приток денег со стороны: у мастер-счёта нет ни ввода, ни вывода, только то, что заработала сама стратегия. Деньги подписчиков (Sub AUM) в августе росли ещё быстрее собственного счёта: &Фонд_FREE: +4,29% — лидер месяца &RFV_MegaStrategy_RUB: +3,02% &MegaStrategy_RUB: +2,27% &Мега_Акции: +1,59% Теперь честно про подписчиков. Followers за август: &Фонд_FREE: 12 → 13 (единственный рост) &Мега_Облигации: 52 → 51 &MegaStrategy_RUB: 180 → 178 &Мега_Акции: 4 → 3 &RFV_MegaStrategy_RUB: 291 → 291 (без изменений) Итого по пяти стратегиям: 539 → 536. Система честно отработала и в августе — на подписках это никак не сказалось. Не жалуемся, просто не прячем цифру, которую обычно не показываем. Что происходило внутри портфелей — несколько показательных сделок августа: 14.08 купила 84 лота за 6 960 ₽, и в тот же день MegaStrategy RUB продала 16 лотов за 10 016 ₽ — разные портфели, разные решения. 28.08 докупила 12 лотов за 6 953 ₽. 28.08 RFV MegaStrategy RUB добавила 4 акции за 7 252 ₽. И живые деньги от эмитентов: получила два погашения в номинал (ВсеИнструменты.ру 001Р-04 — 12.08, Компания Симпл 001Р-03 — 17.08, по 1 000 ₽ каждое) и одну оферту (Боржоми Финанс 001P-02 — 18.08, тоже 1 000 ₽) плюс 27 купонных выплат на 976,08 ₽ за месяц. получила выплату по той же оферте Боржоми Финанс 001P-02 (18.08) и погашение ВИС ФИНАНС БО-П04 (25.08). Деньги всех подписчиков остаются на их собственных брокерских счетах в Т-Инвестициях. MegaStrategy не фонд и доступа к этим деньгам не имеет — только передаёт сигналы, которые счёт зеркалит автоматически. Отписаться можно в один клик, в любой момент, никого не спрашивая. Мы показали обе стороны месяца как есть, потому что решение стоит принимать на данных, а не на обещаниях. Если давно присматриваетесь — вот три шага: Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счёт в Т-Инвестиции, на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счёт или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счёт) Шаг 2. После открытия счёта выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: — от 61 000 ₽ Вариант 2: — от 65 000 ₽ Вариант 3: — от 12 000 ₽ Вариант 4: RFV MegaStrategy RUB — от 135 000 ₽ Вариант 5: MegaStrategy RUB — от 60 000 ₽ (рекомендованная сумма — 120 000 ₽) Перейдите в ту, к которой хотите подключиться, и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счёт, к которому подключили стратегию, на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выберите стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определённой периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настройте автопополнение. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

🧾 12,90% — ставка не менялась ни разу за три года. Последний купон всё равно больше предыдущих на 2,12 ₽. Вот почему 25 августа у {$RU000A106EZ0} (ВИС ФИНАНС БО-П04, рейтинг A+) в наших портфелях и — сразу два события в один день: последний купон и полное погашение. Тело — 1000,00 ₽ на бумагу, купон — 34,28 ₽. Итого 1034,28 ₽ на каждую из двух бумаг, которые мы держим по одному лоту в каждом портфеле. Ставка по этому выпуску не менялась три года — 12,90% годовых, четыре выплаты в год. Одиннадцать купонов подряд, с ноября 2023-го по май 2026-го, пришли по 32,16 ₽ — копейка в копейку. Последний, двенадцатый по счёту, — 34,28 ₽. На 2,12 ₽ больше, хотя ставка та же самая. И даже самый первый купон этой бумаги, в августе 2023-го, был не 32,16 ₽, а 19,08 ₽ — по той же причине: первый период тоже был короче обычных 91 дня. Разгадка не в бумаге — в календаре. Обычный купонный период у этого выпуска — 91 день, отсюда и одинаковые 32,16 ₽ (1000 ₽ × 12,90% × 91⁄365). Регулярный график ставит выплаты на числа около 20-го — и так одиннадцать раз подряд, с ноября 2023-го. А дата погашения по проспекту — не 20 августа, как шёл бы обычный ритм, а 25-е. Последний период вытянут на 6 дней дольше остальных, 97 вместо 91, и купон за него честно больше: 34,28 ₽ (1000 ₽ × 12,90% × 97⁄365). В самой бумаге ничего не изменилось. Изменилась длина последнего отрезка, за который считают проценты. Что стоит проверить у себя: если в истории купонов какой-то из ваших облигаций последняя выплата перед погашением отличается от предыдущих при одной и той же ставке — не спешите искать ошибку или скрытое условие. Откройте проспект эмиссии и сравните даты выплат. Почти всегда дело в длине периода между предыдущим купоном и датой погашения, а не в изменении условий. И ещё один момент про сам день 25 августа. В отличие от оферты или досрочного выкупа, здесь не будет ни решения эмитента о новой ставке, ни узкого окна для заявки. Погашение — единственная дата в жизни облигации, где от держателя ничего не требуется: деньги приходят по графику вне зависимости от того, следили вы за бумагой все три года или открыли карточку впервые сегодня. А вы сверяли когда-нибудь купонный календарь своей облигации с датой погашения — совпадают выплаты с обычным ритмом, или последний период тоже «срезан» иначе? 👍💬

🏦 12,885% — вот потолок вклада в топ-10 банков, пока ставка ЦБ держит 14% Ставка Банка России стоит без изменений с 27 июля — 14,00% годовых. Следующее решение — 11 сентября. Пауза сама по себе не новость. Новость в том, что всё это время далеко не каждый вкладчик получает даже близкую к 14% цифру. По данным ЦБ (максимальная ставка десяти банков, которые привлекают больше всего вкладов физлиц), на 1 августа она — 12,885% годовых. Не 14%, а на 1,115 процентного пункта меньше. Это не жадность конкретного банка — это устройство рынка. Ключевая ставка — не обещание вкладчику. Это стоимость денег для банка: под неё он занимает и размещает средства на межбанковском рынке. Вкладчику банк платит меньше этой стоимости — разница и есть его маржа: резервы, инфраструктура, прибыль. У облигации механизм зеркальный: эмитент платит СВЕРХ базовой стоимости денег — премию за то, что он не банк с высшим рейтингом, а конкретная компания со своим кредитным риском. Сегодня, 24 августа, в портфеле это видно на выплатах. По (Уральская Сталь БО 001Р-05, рейтинг BB-) — 15,21 ₽ на лот, 18,50% годовых. Ставка выше и ключевой, и максимума по вкладам. И она зафиксирована в проспекте эмиссии на конкретный купонный период — не пересчитывается сама по себе, если 11 сентября ЦБ решит иначе. У вклада — наоборот. Ставка, под которую вы его открыли, действует до конца срока. А вот при автопролонгации банк, как правило, применит новую ставку — ту, что действует на момент продления, а не ту, что была при открытии. Это не мелкий шрифт ради мелкого шрифта — это то место в договоре, где ваша реальная доходность может незаметно измениться. Что проверить у себя сегодня, за две минуты. Если у вас есть вклад — откройте его условия в приложении банка и найдите пункт про автопродление: продлевается ли он сам и по какой ставке — фиксированной изначально или текущей на момент продления. Если держите облигации — откройте карточку выпуска и посмотрите тип купона: постоянный (цифра не меняется до погашения или оферты) или переменный, привязанный к ключевой ставке или RUONIA. Проверка одна и та же по смыслу — просто для разных инструментов. Ключевая ставка одна на всех. А то, что вы реально получаете, каждый раз решает не она, а условия конкретного договора. 👍

⚙️ Итоги недели: индекс +1,99%, все 5 портфелей — в плюсе, но по-разному 📊 Индекс Мосбиржи вырос за неделю на 1,99% (2093,22 → 2134,97 п., 17.08 → 21.08). Мастер-счета всех пяти наших стратегий автоследования тоже закрыли неделю ростом: 1️⃣ +3,31% 2️⃣ +2,87% 3️⃣ +1,17% 4️⃣ &Фонд_FREE: +0,23% 5️⃣ &Мега_Облигации: +0,13% Разделение труда видно невооружённым глазом: акционные стратегии обогнали индекс, облигационные почти не заметили его движения — и это нормально, у них другая задача. У Мега Облигации при этом лучшая доходность в линейке с начала мая — +6,98%, при просадке за весь период всего −3,41%. Что делали на неделе: — 17.08 вышли из $TMON в акции в трёх портфелях — среди покупок , , — 19.08 зафиксировали прибыль по , и — 21.08 снова в портфеле — система пересматривает сетап каждый раз заново, не держится за вчерашнее решение — 21.08 в Мега Облигации ротация: продали , купили В управлении за неделю подросли (+1,61%), (+1,64%), (+0,96%) и Фонд FREE (+0,25%). Если интересно, сравните свою доходность за неделю в приложении — у бондового портфеля она обычно спокойнее, у акционного быстрее реагирует на движение рынка. Все деньги остаются на ваших счетах в Т-Инвестиции — доступа к ним у нас нет, счёт просто зеркалит наши сделки. Хорошей субботы 🙏 Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

📊 +2,62% за один день — после почти недели снижения индекс наконец закрылся в плюсе. Вот три факта, которые отвечают на вопрос «что это значит» точнее, чем одна эмоция «отскочили» Четыре торговые сессии подряд, с 12 по 17 августа, индекс Мосбиржи снижался: 2323,82 → 2093,22, −9,92%. Вчера, 18 августа, — первая сессия в плюсе за неделю: 2148,13, +2,62% к закрытию 17-го. Соблазн выдохнуть понятен. Но одна цифра ничего не доказывает — вот три, которые вместе честнее. Ответ первый — рынок. 17 августа индекс закрылся на минимуме недели, 2093,22. 18 августа отскочил на 2,62%. Даже после отскока индекс всё ещё на 6,33% ниже, чем был 10 августа — качели не закончились, просто на день сменили направление. Ответ второй — портфель. Мастер-счёт в день минимума индекса (17.08) — 60 019,38 ₽, в день отскока (18.08) — 60 157,54 ₽. Разница +0,23% — на фоне качелей индекса эта цифра почти не шелохнулась. Ответ третий — правило. Оба этих дня правило купило облигацию — и оба раза по одной и той же причине. 17 августа, в день минимума индекса, — 1 лот (Полюс ПБО-03, рейтинг AAA, доходность к погашению 14,88%) по 942,20 ₽. 18 августа, в день отскока, — 1 лот (ЯТЭК 001Р-03, рейтинг A-, доходность к погашению 14,40%) по 999,00 ₽. Обе покупки — по стандартному правилу: доходность и рейтинг прошли порог. Не потому что рынок упал. Не потому что отскочил. Индексу нужно упасть и отскочить, чтобы что-то доказать. Правилу для этого не нужно ничего, кроме тех же двух чисел, которые оно проверяет каждый день — независимо от того, что показывает индекс. Если у вас включено автоследование (наше или чужое) — откройте вчерашние и позавчерашние сделки в истории операций и сравните время: решение принято до отскока индекса или после? Если после — вероятно, сработал не алгоритм, а рефлекс. Ваши деньги всё это время остаются на вашем брокерском счёте в Т-Инвестициях — доступа к ним у нас нет. Индекс сегодня решит сам, в какую сторону качнуться. А что решит ваше правило? 👍💬

📉 IMOEX упал на 3,01% за день. потеряла 0,11% Сразу честно: у нас нет инструмента, который читает график и предсказывает разворот — ни для акций, ни для облигаций. Мы не скажем, что «предвидели» вчерашнее падение. Не предвидели. В понедельник мы разбирали, почему индикатор вроде скользящей средней узнаёт о развороте цены с задержкой в 9-10 дней, а в решения строятся не на форме линии на графике, а на факте: доходность облигации к порогу от ключевой ставки, кредитный рейтинг эмитента к А-. Вчера это устройство прошло проверку не историей, а живым днём. 13 августа индекс Мосбиржи упал на 3,01% за одну сессию — с 2301,43 до 2232,14 пункта. В этот же день потеряла 0,11%. Разница не в том, что кто-то угадал падение. почти целиком состоит из корпоративных облигаций и кэша — акций там нет, а обвал был именно в акциях. Правило, которое решает, какую облигацию купить или продать, вообще не смотрит на график: оно сравнивает сегодняшнюю доходность бумаги с порогом от ключевой ставки и проверяет рейтинг эмитента. Оба факта каждый может проверить сам, без всякого умения читать графики. Если у вас есть брокерский счёт — сравните: индекс просел на 3%, а на сколько вчера просел ваш портфель? (флагман линейки) Доходность за 104 дня (01.05–13.08.2026): +7,69% Существует: 2 года (запуск 05.08.2024) Подписчиков: 52 (на 13.08) Мастер-счёт: 60 482,66₽ (на 14.08) Стратегия доступна на ИИС Всего в пяти стратегиях MegaStrategy сейчас в управлении у 537 подписчиков 6 567 627,71₽ (на 13.08). Деньги остаются на ваших счетах в Т-Банке — мы не фонд и доступа к ним не имеем. Присоединиться можно за 3 шага — и для этого тоже не нужно уметь читать графики: Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счет в Т-Инвестиции на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счет или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счет) Шаг 2. После открытия счета, выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: Вариант 2: Перейдите в ту, к которой хотите подключиться и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счет к которому вы подключили стратегию на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выбери стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определенной периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настроите автопополнение. Вчера индекс просел на 3% — а как вчера вёл себя ваш портфель? 💬 Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅ Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих.

📊 MA20 показывает разворот тогда, когда значительная часть движения уже позади ⏳ Утро. На экране MA20 наконец пересекла цену снизу вверх. Линии сошлись аккуратно, сигнал появился — кажется, разворот только что подтвердился. Но рынок развернулся раньше. Скользящая средняя за 20 дней смотрит назад: она усредняет последние цены и поэтому неизбежно запаздывает относительно самого движения. Для плавного разворота характерная задержка может составлять примерно половину периода средней — около 9–10 торговых дней для MA20. Это не ошибка индикатора. Так он устроен. 📉 Почему сигнал появляется поздно Скользящая средняя не знает, куда цена пойдёт завтра. Она обрабатывает данные, которые рынок уже успел сформировать. Чем длиннее период средней, тем сильнее сглаживание — и тем позже она реагирует на изменение направления. Поэтому красивое пересечение двух линий на графике часто означает не «движение начинается», а «движение уже достаточно долго продолжается, чтобы проявиться в средней». Именно здесь инвестор легко попадает в психологическую ловушку: график только что показал сигнал, а цена уже успела пройти заметную часть пути. ⚙️ Почему мы не строим вокруг красивых линий В решения не принимаются потому, что график нарисовал крест, волну или красивый наклон. Мы смотрим на параметры самой бумаги и её текущее состояние относительно заранее заданных правил. Какие именно параметры, пороги и их сочетания используются внутри системы — раскрывать не будем. Иначе вместо описания подхода получится инструкция по воспроизведению стратегии. Но принцип простой: меньше попыток угадать картинку на графике — больше формализованных условий, которые можно проверить числами. 🧠 Зачем вообще нужны индикаторы Это не значит, что MA20 бесполезна. Она отлично показывает уже сформировавшийся тренд, помогает сгладить рыночный шум и быстро увидеть направление движения. Проблемы начинаются только тогда, когда запаздывающий индикатор принимают за машину времени. Он показывает прошлое в удобной форме. А рынок торгует будущим. У вас бывало такое: пересечение наконец появилось, заходите в бумагу — и буквально через несколько дней движение заканчивается? Пишите в комментариях 💬 Лайк 👍 тоже поддержит пост. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих.

🏛 1 004,00₽ → 1 005,40₽. Бумага не потеряла ни рубля — а мы её всё равно продали 30 июля. Вот почему Признаюсь сразу: у любой системы есть слепое пятно — новость, которая ещё не стала новостью. Цена бумаги реагирует на неё в последнюю очередь. А частный инвестор — почти никогда, потому что просто не туда смотрит. Вот как это выглядело в жизни, не в теории. 25 июня рейтинговое агентство НКР отозвало рейтинг эмитента О'КЕЙ, ООО — целиком, не по одному выпуску. Чуть раньше, 2 июня, агентство RAEX (Эксперт РА) отозвало рейтинг по конкретному выпуску того же эмитента. Это не дефолт и не просрочка — компания ничего не нарушила. Это значит, что два независимых агентства перестали следить за компанией и перестали публично подтверждать её надёжность. Никакого заголовка в новостях — просто строчка на сайте самого рейтингового агентства, мимо которой частный инвестор проходит каждый день. Формальный рейтинг в карточке бумаги при этом ещё какое-то время продолжал показывать A- — источники не успели обновиться, хотя независимого наблюдения за компанией уже не было. В в это время держали одну из серий этого же эмитента — О'КЕЙ ООО БО 001Р-08, . Купили 8 мая, 1 лот по 1 004,00₽. Продали 30 июля, 1 лот по 1 005,40₽ — по правилу, которое в нашей системе идёт отдельной строкой от даунгрейда, обвала цены или дефолта: прекратилось независимое наблюдение за эмитентом — бумага выходит из портфеля. Посмотрите внимательно на цену. За 83 дня между покупкой и продажей она не упала — она чуть выросла, на 0,14%. Мы вышли не потому, что что-то случилось с ценой. Мы вышли, потому что прекратилось независимое наблюдение за эмитентом — решение, которое не ждёт, пока это (если) отразится на цене. Сейчас в 39 выпусков. 36 из них — 92,3% — рейтинг A- и выше. Это не разовая чистка портфеля ради одного поста. Это одно и то же правило, применяемое к каждой бумаге каждый день. Ваши деньги всё это время остаются на вашем брокерском счёте в Т-Инвестициях — у нас нет к ним доступа, мы не можем ни перевести их, ни заморозить. 📊 сейчас: Доходность: +6,24% за 97 дней (метод NAV, с 1 мая) Максимальная просадка: −3,41% В управлении подписчиков: 6 200 551,74₽ Подписчиков: 53 Вместе с четырьмя другими стратегиями MegaStrategy сейчас в управлении подписчиков 8 237 218,36₽, 540 человек. Что стоит проверить у себя, даже если вы не наш подписчик: откройте карточку любой облигации в своём брокерском приложении и найдите там дату, когда рейтинговое агентство в последний раз подтверждало рейтинг эмитента. Это поле почти нигде не на видном месте — обычно приходится зайти в подробности бумаги или в раздел про эмитента. Нет такой даты вообще или она старше полугода — само по себе не катастрофа, но это ровно то место, за которым мы следим вместо вас. Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счет в Т-Инвестиции, на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счет или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счет) Шаг 2. После открытия счета выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: Вариант 2: Перейдите в ту, к которой хотите подключиться, и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счет, к которому вы подключили стратегию, на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выберите стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определенной периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настройте автопополнение. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

📊 Итоги июля: в плюсе все пять — и просадка, которую мы не будем прятать 📊 Июль вышел нервным. 20 июля рынок сложился так, что три наши стратегии показали худший день за всё лето. Мы могли бы показать вам только итоговые проценты — они хорошие. Но тогда вы узнали бы про этот день сами, открыв карточку стратегии, и уже без нас. Поэтому сначала неприятное. MegaStrategy_RUB 20 июля обновила исторический максимум просадки — в её карточке теперь стоит −34%. Это худшая цифра среди наших пяти, и она останется там навсегда: максимальная просадка не «отрастает» вместе с деньгами. в тот же день ушла с −16% до −18%. Мы не усредняли, не отключали правила и не докупали на эмоциях — система отработала просадку так, как задумано, и обе стратегии закрыли месяц выше, чем начали. Теперь доходность за июль: 1️⃣ +7,93% — лучший результат месяца. Стратегия входила в июль в минусе за всё время (−2,84%) и вышла в плюс: сейчас +5,75% 2️⃣ +4,45% 3️⃣ +2,58% — самая спокойная: просадка внутри месяца не превышала −3,32% 4️⃣ Фонд_FREE +1,28% 5️⃣ MegaStrategy_RUB +1,09% — та самая, что пережила −34%. В плюсе, но месяц дался ей тяжелее всех Ни одна не закрыла июль в минусе. Так бывает не каждый месяц, и мы не станем делать вид, что это наша заслуга — рынок в июле развернулся вверх, и мы просто не мешали системе работать. 💰 А это деньги, которые пришли независимо от переоценки бумаг. 53 купонные выплаты за месяц — 2 006,32 ₽. Больше всех собрала &Мега_Облигации: 26 купонов на 1 005,25 ₽, почти каждый рабочий день что-то капало. 7 дивидендных выплат — 919,81 ₽, после налога 800,81 ₽: 517,00 ₽, 267,03 ₽ двумя платежами, 69,66 ₽, 29,51 ₽, 28,11 ₽, 8,50 ₽. И ещё 5 000,00 ₽ вернулись живыми деньгами: облигации Синара Транспортные Машины 1P2 погасились в трёх стратегиях сразу — эмитент вернул номинал в срок. Купон и дивиденд приходят по графику компании, а не по нашему решению и не по настроению рынка. В зелёный месяц и в красный — одинаково. 🛡 И про доверие, коротко. MegaStrategy — не фонд. Сейчас на счетах наших подписчиков 8 163 798,78 ₽, и ни одного рубля из них нет у нас. Деньги лежат на ваших счетах в Т-Инвестициях, мы не можем их перевести, снять или заморозить — только подаём сделки, которые ваш счёт повторяет. Отписаться можно в один клик, в любой момент, не спрашивая нас. Спасибо, что были с нами в июле 🙏 Работаем дальше 🦾 Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

🤔 «А что если я не пойму момент выхода — передержу и словлю просадку, или наоборот продам слишком рано и упущу доходность?» Этот страх редко звучит вслух, но именно он держит многих на пороге. Подключиться — легко, кнопка одна. А вот «как я узнаю, когда выходить» ощущается как отдельная, персональная задача, которую придётся решать самому, в моменте, на нервах, без права на ошибку. Признаёмся сразу: в этой задачи для вас просто не существует. Решение о выходе принимаете не вы «на глаз» и не мы «по настроению». Продажа или замена бумаги в портфеле запускается по объективным порогам: заметному изменению ключевой ставки ЦБ, доходности альтернативы, ощутимо превышающей текущую, или ухудшению риска конкретного выпуска — например, снижению кредитного рейтинга ниже нашей планки. Правило либо сработало, либо нет. Тут нечего «понимать» и не с чем угадывать личный тайминг — этой развилки в системе физически не заложено. Пока эта механика тихо работает фоном, в портфеле идёт другой процесс — купонный. Вечером 30 июля закрылся купонный период сразу по трём бумагам в &Мега_Облигации, и с 31 июля начался новый: (Сэтл Групп 002P-04) — по графику 19,64 ₽ на бумагу (Газпром нефть 003P-15R) — по графику 1,64 ₽ на бумагу (Восточная Стивидорная 1P-04R) — по графику 59,84 ₽ на бумагу Три разных эмитента закрыли период в один вечер не потому что мы подгадали дату — просто так распределён купонный график портфеля. 📊 Доходность: +18,74% за 101 день (20.04–30.07.2026) Максимальная просадка за этот же период: −3,41% Существует: с 5 августа 2024 (1 год 11 месяцев) В управлении подписчиков: 6 145 848,38 ₽ (на 30.07.2026) Подписчиков стратегии: 52 (на 30.07.2026) Стратегия доступна на ИИС Суммарно во всех 5 стратегиях MegaStrategy сейчас 8 143 444,97 ₽ капитала подписчиков и 539 подписчиков — все пять на одну дату среза (30.07), без разнобоя дат. Это уже больше половины пути к нашей цели в 15 млн ₽ под управлением. Деньги не у нас — каждый счёт остаётся у подписчика лично, в Т-Инвестициях, отписаться можно в один клик. Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счёт в Т-Инвестициях, на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счёт или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счёт) Шаг 2. После открытия счёта выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: Вариант 2: Перейдите в ту, к которой хотите подключиться, и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счёт, к которому подключили стратегию, на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выберите стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определённой периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настройте автопополнение. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

💰 Базовая финансовая грамотность: инфляция и купонный поток Тысяча рублей под подушкой через год — это всё ещё тысяча рублей. Купюра не меняется. Меняется то, что на неё можно купить. Хлеб, бензин, услуги — всё это в среднем дорожает год от года, а цифра на бумажке остаётся той же самой. Вот и вся инфляция без формул: деньги, которые просто лежат, медленно теряют не в номинале, а в весе — в том, сколько на них реально можно получить. Узнаёте это чувство? Смотришь на остаток через год — цифра та же или даже больше, чем откладывали. А купить на неё выходит меньше, чем годом раньше. Деньги никуда не делись. Просто всё вокруг них подорожало быстрее, чем они успели что-то заработать. С обычным счётом «просто на карте» ситуация похожая: что-то капает, но часто медленнее, чем растут цены вокруг. У облигации устройство другое. Помимо тела бумаги, у неё есть купон — фиксированная выплата, которая приходит регулярно, пока бумага жива. Это не гарантия «обогнать инфляцию» — такой гарантии не даёт ни один инструмент на рынке. Это механика: у денег, вложенных в облигацию, есть встроенный источник дохода, которого нет у денег, которые просто лежат. В на этом построена вся конструкция: портфель корпоративных облигаций, который регулярно, бумага за бумагой, получает купонные выплаты. Деньги не замирают между покупкой и продажей — всё это время они генерируют денежный поток. Не потому что кто-то поймал удачный момент на рынке, а потому что так устроен сам инструмент: пока облигация жива, купон приходит по графику эмитента, вне зависимости от настроения рынка сегодня. Разница между «деньги лежат» и «деньги работают» — не про силу воли и не про удачу. Это разница в механике: у одного варианта есть встроенный денежный поток, у другого — нет. А вы считали, сколько на самом деле теряют деньги, которые просто лежат «на всякий случай», вместо того чтобы работать? 👍

🤔 «А что если я подключусь — а через месяц пойму, что стоило подождать?» Знакомое чувство. Открыты пять вкладок с разными стратегиями, в заметках — три поста «изучить на выходных», в переписке с другом — «а ты бы что выбрал?». И страх тут не в цифрах, а в самом решении: вроде взвесил всё, подключился — а через месяц выяснится, что стоило подождать, присмотреться к другой, не спешить. Этот страх снимается не более удачной догадкой, а тем, что есть на что посмотреть уже сейчас — а не только обещание на будущее. У это не питч, а открытый след: конкретные даты, конкретные цифры, ничего не спрятано. 📊 Доходность: +16,76% за 94 дня (20.04–23.07.2026) Максимальная просадка за этот же период: −3,41% Существует: с 5 августа 2024 (1 год 11 месяцев) В управлении подписчиков: 6 029 319,68 ₽ (на 23.07.2026) Стратегия доступна на ИИС ⚙️ Как это выглядит не в отчёте, а в моменте. 22 июля погасилась облигация $RU000A103G00 (Синара Транспортные Машины 1P2) — на счёт вернулось 2000 ₽ по номиналу, чуть раньше в тот же день пришёл и последний купон по ней. Кэш не пролежал без дела и десяти минут: меньше чем через три минуты после погашения система уже открыла две новые позиции — (Синара Транспортные Машины 1P4) и (Медскан 001Р-01). Решение не «на глаз», а по тем же правилам, что действовали вчера и позавчера. 🏛 Доверие к этому следу — тоже в цифрах. По всем 5 стратегиям MegaStrategy, на срез последних доступных данных по каждой, — 7 905 081,20 ₽ капитала подписчиков (флагман — 6 029 319,68 ₽ на 23.07, остальные четыре стратегии — на срез 10.07). Деньги не у нас: каждый счёт остаётся у подписчика лично, в Т-Инвестициях. Шаг 1. Откройте отдельный брокерский счет в Т-Инвестиции на котором будут совершаться сделки по стратегии автоследования (Главная 👉 Открыть новый счет или продукт (в самом низу) 👉 Открыть брокерский счет) Шаг 2. После открытия счета, выберите наиболее подходящую вам стратегию: Вариант 1: Вариант 2: Перейдите в ту, к которой хотите подключиться и нажмите «Следовать». Шаг 3. Пополните брокерский счет к которому вы подключили стратегию на минимальную, а лучше на рекомендуемую сумму. Дальше действовать будем мы, вместе 🦾 P.S. Не забывайте про интересную опцию, которая позволяет автоматизировать пополнение счетов стратегий автоследования, для этого нужно выполнить 3 простых шага: Шаг 1. Перейдите в приложении на 💼 Главная Шаг 2. Выберите стратегию, которую хотите пополнять автоматом с определённой периодичностью ⚙️ Шаг 3. На вкладке «Регулярный перевод» настройте автопополнение. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

⚖️ Дисциплина в обе стороны: купили в страх, продали без жадности ⚖️ Отскок, начавшийся 20 июля, развернулся в полноценное ралли. Во вторник 21 июля индекс Мосбиржи прибавил 3,90% за день — до 2078,78. В среду 22 июля — ещё 2,76%, до 2136,11. Итого от дна 17 июля (1958,43) рынок поднялся на 9,07%, и теперь рынок ниже пика 14 июля (2170,78) всего на 1,60%. Про сам обвал и эмоциональные качели мы говорили в посте 21 июля. Сегодня — про вторую, куда менее обсуждаемую половину дисциплины. Купить на падающем рынке страшно — это знают все. Но продать на отскоке, когда экран наконец зелёный и хочется «дать прибыли побежать», по-своему не легче. Жадность держит позицию так же цепко, как страх не даёт её открыть. Мы прошли обе половины по правилам. 20 июля, в день, когда лента хоронила рынок, критерии системы дали добро на покупки — и мы купили. 21 июля те же критерии сказали «выходи» — и мы зафиксировали прибыль. Никто не угадывал ни дно, ни вершину: мы просто исполнили правила. Купили в страх, продали без жадности. Вот этот круг по акциям целиком — куплено 20 июля, продано 21 июля, цены из наших сделок: – : 214,00 → 279,00 ₽, +30,37% – : 25,06 → 32,41 ₽, +29,33% – : 57,28 → 73,62 ₽, +28,53% – : 16,37 → 19,99 ₽, +22,11% – : 938,00 → 1117,60 ₽, +19,15% – : 19,54 → 22,20 ₽, +13,61% Между покупкой и продажей — один торговый день. И здесь важно сказать честно. Это не «магия иксов» и не обещание, что так будет каждый раз: такие дни рынок дарит редко, обычно после того как хорошенько напугает. Наша работа — не предсказывать такие дни, а быть в позиции по правилам, когда они случаются. И не каждый выход в плюс: например, мы продали 22 июля по 40,60 ₽ с минусом — обычная ротация по критериям. Мы не отбираем для постов только красивые сделки: итог складывается из всех сделок по правилам, а не из одной удачной. «Продали» при этом не значит «вышли в кэш навсегда». Уже днём 21 июля мы частично перезашли: купили по 47,40 ₽ и снова по 1117,60 ₽ — критерии нашли следующие точки входа, ротация продолжается. А 22 июля был спокойный день — и он весь про фундамент. Докупили облигации: Синара Транспортные Машины 1P4 по 999,60 ₽ и ДелоПортс 001P-04 по 1005,10 ₽ в &Мега_Облигации, ОДК 001P-03 по 983,80 ₽ в &Фонд_FREE. Этот слой не делает +30% за день. Зато за всё время принесла +46,35% при максимальной просадке за всю историю всего −7%, а — +14,04% за всё время. Именно такой фундамент позволяет акционной части спокойно работать по своим правилам — в обе стороны. 📌 И напомним главное: мы не фонд. Все деньги — на ваших собственных счетах в Т-Банке, доступа к ним у нас нет, каждую сделку вы видите в приложении. А вам что даётся тяжелее — купить на падении или продать на росте? Расскажите 👇 Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих.

🎢 Шторм и отскок: как мы прошли эту качку 🎢 Неделя, которую запомнят надолго. Индекс Мосбиржи за три сессии сложился на 9,78%: с 2170,78 (14 июля) до 1958,43 (17 июля). Три дня подряд красного — и лента заполнилась паникой: «всё пропало», «продаю в ноль», «когда уже дно?». А в понедельник 20 июля рынок так же резко отскочил — до 2000,69, плюс 2,16% за день. И те же люди уже писали: «надо было докупать на дне». В этом вся ловушка. На дне человек жмёт «продать», потому что больно. На отскоке — «купить», потому что жалко упущенного. Мы не раз это повторяли: в критический момент человек почти всегда выбирает не дисциплину, а надежду. Именно на этих эмоциональных качелях толпа и теряет деньги — чаще, чем на самом падении. Мы на этой качке не гадали, где дно, а где вершина. Система отработала по своим правилам: – переложились в защиту — докупили золото: по 938 ₽ и по 25,06 ₽ – добрали качественные имена: , и – вышли из по 421 ₽, а также из и — ротация по критериям стратегии, а не по настроению рынка Ни одной сделки «на панике» или «на эйфории». Каждая — потому что так сказали правила, а не лента комментариев. И пока акции ходят на проценты в день, фундамент остаётся спокойным. Облигационные стратегии этот шторм почти не заметили: 1️⃣ — плюс 46,35% за всё время, а максимальная просадка за всю историю всего минус 7% 2️⃣ — плюс 14,04% за всё время Купоны капают вне зависимости от того, красный сегодня экран или зелёный. Это и есть разница между «угадать» и «управлять»: угадывать дно можно годами, а системе всё равно, какого цвета сегодня свечи. Спокойный сон дороже адреналина. Такие недели лучше всех проходит не самый умный и не самый быстрый — а самый дисциплинированный. 📌 Все деньги — на ваших счетах в Т-Банке. Мы не фонд и доступа к ним не имеем: вы видите каждую нашу сделку в реальном времени. А у вас эта неделя как прошла — по плану или на нервах? Расскажите 👇 Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих.

🗓 В нашем облигационном календаре этой недели есть купон, датированный воскресеньем. Деньги по нему придут в понедельник — и это ровно то, за что мы любим облигации У каждой бумаги в наших портфелях — прежде всего в — дата выплаты записана заранее, задолго до того, как наступит. Никакого «может быть»: число известно. Что уже пришло на счёт по факту (проверено, 13 июля): – (ГТЛК БО 002P-04) — купон +20,55 ₽ – {$RU000A10AXP8} (ВсеИнструменты.ру 001Р-04) — купон +19,73 ₽ Что назначено эмитентами дальше (сверяем по счёту по мере зачисления): – (КАМАЗ БО-П15) — 15 июля, 14,79 ₽ – (КАМАЗ БО-П20) — сегодня, 16 июля, 13,11 ₽ – (ПКБ) — по графику 19 июля, 20,14 ₽ И вот здесь — деталь, о которой редко говорят. 19 июля — воскресенье. Деньги в выходной на счёт не приходят: биржа и депозитарий работают по будням. Поэтому купон, датированный воскресеньем, зачислится в ближайший рабочий день — в понедельник, 20 июля. Ни рубля не теряется, всё до копейки — просто выплата сдвигается на будень. Мы специально об этом пишем: «доход каждый день» звучит красиво, но это неправда. Правда скучнее и надёжнее — деньги приходят по будням, строго по заранее известным датам, и мы тут же пускаем их обратно в оборот, по тому же правилу, по которому куплена сама бумага. А впереди дата покрупнее: 22 июля у {$RU000A103G00} (Синара — Транспортные Машины 1P2) — погашение, эмитент вернёт тело долга целиком. Что делаем с этими деньгами — отдельный разговор через неделю. Пока цена акции скачет без расписания, у облигации есть то, чего у графика нет никогда, — заранее известная дата. Даже когда она выпадает на выходной. А вы обращали внимание, в какой день реально падают купоны на счёт — или просто видите «пришло»? 💬 Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

📊 Он двигает линию, пока график не согласится с его позицией Вечер. Кухня, остывший чай, ноутбук. На экране — график бумаги, купленной три дня назад. Бумага в минусе. Он проводит линию через две нижние точки — вот она, «поддержка». Третья свеча под линию не ложится. Он чуть-чуть двигает линию. Теперь ложится. Переключает таймфрейм с часового на дневной — и падение превращается в «коррекцию внутри восходящего тренда». Выдыхает. Закрывает ноутбук. Держим. Знакомая сцена? Это не глупость. Это нормальная работа человеческого мозга. Что такое теханализ — по-честному. Это язык описания того, что с ценой уже произошло. Тренд — направление, в котором цена двигалась до сих пор. Поддержка и сопротивление — уровни, у которых в прошлом сделки притормаживали. «Фигуры» — повторяющиеся рисунки этих остановок. Это не шарлатанство: как способ структурировать историю цены и коротко о ней говорить — вполне рабочий инструмент. Люди, которые им пользуются, не глупее нас. Но есть неудобный нюанс. График — это протокол прошлого. Свечи, объёмы, уровни — всё это уже случилось. В графике физически нет ответа на вопрос «что будет дальше». Ни одна линия ничего не обещает цене. Уровень держится ровно до того момента, когда перестаёт держаться. И проблема даже не в линиях. Проблема в глазах. В момент решения человек читает график глазами — а глаза показывают то, во что он уже верит. Хотите купить — видите отскок. Уже купили и сидите в минусе — видите «накопление перед разворотом». Один и тот же график, два противоположных вывода. Разница не в графике. Разница в том, что у вас в позиции. Психологи называют это подтверждающим искажением; на бирже оно стоит денег. Поэтому у нас решение принимает не взгляд, а правило. Записанное заранее: до того, как появилась бумага, и до того, как появилась эмоция. В бумага попадает в портфель не потому что «график красивый», а потому что прошла числовой порог, рейтинговый фильтр и лимит на одного эмитента. И уходит из портфеля по тем же правилам — а не потому, что нам «показалось». Признаемся честно: мы не умеем угадывать, куда пойдёт цена. И не пытаемся. Мы просто вынесли решение за пределы того момента, когда решать труднее всего — когда бумага в минусе, а надежда шепчет «подожди ещё день». Правило не спорит. Не устаёт. Не надеется. Труднее всего быть честным с собой ровно тогда, когда решение стоит дороже всего. Правило принимает его заранее — и потому защищает нас от нас самих. Деньги при этом всегда остаются на ваших счетах в Т-Банке: мы не фонд и доступа к ним не имеем. 👉 Не угадайка — система. Признавайтесь: у кого линия поддержки хоть раз «переезжала» вслед за позицией? 💬 Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏

🧩 Одна бумага — один эмитент. Почему мы не ставим на компанию дважды 🧩 Есть правило, которое в мы не нарушаем никогда: максимум один выпуск облигаций одного эмитента. Даже если у компании три выпуска и все три с привлекательной доходностью — берём только один. Звучит как самоограничение? Так и есть, намеренное. Зачем это нужно. Облигация — это, по сути, долг конкретной компании перед вами. Если у эмитента начнутся проблемы (реструктуризация, задержка выплат, дефолт) — пострадают сразу все его выпуски, а не какой-то один. Набрать три бумаги одного эмитента ради доходности — значит утроить ставку на то, что «уж с этой-то компанией точно всё будет хорошо». Мы так не играем: один эмитент — один билет, не больше. Что это даёт на практике. Портфель размазан по десяткам независимых эмитентов. Плохая новость по любому из них — локальная неприятность на маленькую долю портфеля, а не пробоина в борту. Мы сознательно жертвуем частью потенциальной доходности ради того, чтобы ни одна отдельная компания не могла нанести портфелю серьёзный удар. В этом суть подхода: не яркие ставки, а методичное ограничение риска на каждого отдельного эмитента. Скучно — зато предсказуемо. И, как всегда, главное про доверие: мы не фонд и не держим ваши деньги. Все они — на ваших собственных брокерских счетах в Т-Банке. Мы к ним доступа не имеем; сделки просто повторяются на вашем счёте автоматически. Отписаться можно в один клик. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

🌙 Пока вы спите, деньги выходят в ночную смену 💤 Четверг, 9 июля, утро. Короткая история о том, что происходит с деньгами наших стратегий по ночам — и почему они почти никогда не лежат без дела. У любой активной стратегии бывает момент, когда часть денег оказывается «между сделками»: одну бумагу продали, а новую ещё не купили — ждём подходящую точку входа. Вопрос: где этим деньгам провести ночь? У нас ответ всегда один — не на пустом счёте. Каждый будний вечер наши стратегии автоследования паркуют свободный кэш в биржевой фонд ликвидности — это фонд денежного рынка, где деньги лежат по ставкам овернайт, без рыночного риска акций. А наутро возвращают их в работу. Один конкретный пример этой недели. В одной из наших стратегий вечером в понедельник, 6 июля, в ушло 40 лотов по 160,25 ₽. А утром во вторник, 7 июля, 39 из них вышли обратно — по 160,30 ₽ — и переложились в акции, которые в то утро прошли по правилам отбора. Ночь — в ликвидности, утро — снова в деле. И так изо дня в день. Зачем это нужно. Деньги, которые просто лежат на счёте, — это упущенная выгода. Логика простая: если прямо сейчас для кэша нет идеи получше на рынке, он не простаивает, а паркуется в ликвидность и в любой момент готов вернуться в игру. Никакого героизма — просто дисциплина, прописанная в правилах и выполняемая каждые полчаса, без ручного управления и без «а давайте сегодня подождём». И, как всегда, главное про доверие: мы не фонд и не держим ваши деньги. Все они — на ваших собственных брокерских счетах в Т-Банке. Мы к ним доступа не имеем; сделки просто повторяются на вашем счёте автоматически. Отписаться можно в один клик. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

🎯 Три стратегии купили одну и ту же бумагу в одну минуту 🎯 Среда, 8 июля, утро. Короткая история про вчерашний день — за ней стоит вся механика того, как работают наши стратегии. Вчера, 7 июля, в 11:19–11:20 произошла вещь, которая со стороны выглядит как совпадение, а на деле — ровно наоборот. Три разные стратегии автоследования — , и — почти одновременно, в пределах одной минуты, купили одну и ту же бумагу: акции Корпоративного центра ИКС 5 , по 1826,50 ₽. Никто не сидел и не сводил это вручную. У каждой стратегии свой набор бумаг, свой размер счёта, свои детали. Но правила отбора у них общие по духу: каждые полчаса система пересматривает рынок и ищет, где соотношение потенциала и риска сейчас лучше. И когда рынок оставляет такую точку на столе, независимые стратегии приходят к одному и тому же выводу — не потому что «сговорились», а потому что смотрят на одни и те же цифры по одним и тем же правилам. Откуда взялись деньги на покупку. В то же утро система вышла из пачки других бумаг — среди них Самолёт , Полюс и АФК Система $AFKS. Одни отработали своё, другие перестали проходить по правилам. Освободившийся кэш переложился в бумагу, которая по правилам оказалась сильнее. Это и есть ротация: не «докупить любимое», а переложиться в то, что сейчас объективно лучше. Почему для нас это важнее самой сделки. Одна покупка ничего не доказывает — рынок может пойти куда угодно, и мы этого не обещаем. Доказывает другое: три стратегии, устроенные по-разному, на этой неделе действуют слаженно и предсказуемо. Не по настроению, не по новостям, не по страху — по правилам, написанным заранее. И, как всегда, главное про доверие: мы не фонд и не держим ваши деньги. Все эти деньги — на собственных брокерских счетах подписчиков в Т-Банке. Мы к ним доступа не имеем; сделки просто повторяются на вашем счёте автоматически. Отписаться можно в один клик. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

🤔 Обычно надёжнее — значит доходность ниже. Вчера вышло наоборот 🤔 Вторник, 7 июля, утро. Короткая история про одну вчерашнюю сделку в — за ней стоит вся логика стратегии. На облигационном рынке есть правило, которое знает каждый: чем надёжнее эмитент, тем меньше он платит. Хочешь доходность повыше — бери риск побольше. Вчера, 6 июля, система сделала ровно наоборот. Мы продали облигацию ЯТЭК 001Р-03 (кредитный рейтинг A−) и на эти деньги купили ОДК 001P-03 (рейтинг A+). То есть перешли в бумагу более надёжного эмитента — и при этом доходность не упала, а выросла: с 15,97% до 17,03% годовых. Как так? Никакого волшебства. Стратегия каждые полчаса пересматривает рынок и ищет бумаги с лучшим соотношением купон/риск. Иногда рынок оставляет на столе именно такую комбинацию — выше рейтинг и выше доходность разом, — и система просто её забирает. По правилам, а не по настроению и не по угадайке. Про ЯТЭК: этот лот мы купили ещё 23 апреля за 1008,09 ₽, а вчера при продаже на счёт вернулось 1037,31 ₽. Бумага отработала своё и уступила место более сильной. Где сейчас (на 6 июля): – доходность за всё время: +47,74% – подписчиков: 55 И, как всегда, главное про доверие: все эти деньги — на собственных брокерских счетах подписчиков в Т-Банке. Мы к ним доступа не имеем; сделки просто повторяются на вашем счёте автоматически. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

📬 Итоги недели: рынок красный, денежный поток — нет 💧 Суббота, 4 июля — подводим итоги торговой недели 29 июня – 3 июля. Для рынка неделя вышла тяжёлой: после роста в понедельник индекс четыре дня подряд сползал и закрыл неделю в минусе. А мы покажем то, что в красные недели обычно не видно за графиками, — денежный поток. 💰 Купоны недели в За неделю на мастер-счёт пришли выплаты от пяти эмитентов: – 30.06 — Группа ЛСР БО 001Р-10: +39,46 ₽ – 30.06 — ЭР-Телеком Холдинг ПБО-02-06: +12,33 ₽ – 01.07 — Сэтл Групп БО 002P-04: +39,28 ₽ – 01.07 — Биннофарм Групп 001Р-04: +125,76 ₽ – 01.07 — Газпром нефть БО 003P-15R: +6,56 ₽ Итого 223,39 ₽ за неделю. На мастер-счёте цифры скромные — у каждого подписчика поток пропорционален размеру его собственного счёта. Суть не в сумме, а в ритме: купоны приходят и в зелёные недели, и в красные. 📤 Свежее, 3 июля: из портфеля вышли две бумаги — продали 1 облигацию Биннофарм Групп 001Р-04 (на счёт пришло 1 006,89 ₽) и 1 облигацию Каршеринг Руссия 001P-07 (943,90 ₽ на счёт). Деньги вернулись в оборот и ждут следующую бумагу с подходящим соотношением купон/риск — по правилам стратегии, а не по настроению. 📊 Что дала дисциплина за неделю 27.06–03.07 – &Мега_Облигации: доходность за всё время выросла с +46,69% до +47,43% — плюс 0,74 п.п. за неделю, когда рынок падал. Подписчиков стало 55 (+1 за неделю), подключено денег подписчиков: 6 043 283,27 ₽ — все они на их собственных счетах в Т-Банке. – &Фонд_FREE: доходность за всё время: +13,64% → +14,15%. – против падающего рынка тоже прибавила: −5,27% → −3,75% за всё время, плюс 1,52 п.п. за неделю. А вот (−0,24 п.п. за неделю) и MegaStrategy RUB (−1,59 п.п.) закрыли неделю в минусе вместе с индексом — не прячем и не переупаковываем. Против падающего рынка спорит не каждая отдельная неделя, а система, которая продолжает работать по правилам. ⚙️ Сделки недели в акциях Красная неделя — не повод замирать: – 29.06 продали РуссНефть : 81 акцию по 72,05 ₽ в Мега Акции и 123 акции по 72,45 ₽ в MegaStrategy RUB – 29.06 добавили АЛРОСА по 20,44 ₽ в RFV MegaStrategy RUB и MegaStrategy RUB – 30.06 закрыли позицию в ЛУКОЙЛ и продали 100 акций Россети Ленэнерго в Мега Акции – 01.07 фиксировали отскок в Артген 🎬 Немного личного. На этой неделе я закрыл личный долгострой — досмотрел последний фильм из Топ-500 Кинопоиска. Все пятьсот. Секрета никакого: список такого размера не берётся рывком — только привычкой, фильм за фильмом, неделя за неделей. Забавно, что с капиталом это работает точно так же: не героический подвиг раз в год, а система, которая тихо делает своё каждую неделю. Даже в красную. 🔒 Про доверие, как всегда: все деньги подписчиков остаются на их брокерских счетах в Т-Банке. Мы доступа к ним не имеем — сделки просто повторяются на вашем счёте. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅

⏳ Система не ждёт погашения сложа руки 🔄 У любой облигации есть дата, когда её погасят и вернут тело. Момент вроде бы приятный — деньги пришли. Но у него есть обратная сторона: если ничего не сделать заранее, капитал на день-другой встаёт колом и просто лежит кэшем, ничего не зарабатывая. Наша так не работает. Она смотрит вперёд. Вчера, 1 июля, в портфеле сработала ровно эта логика. У нас была короткая бумага — ВИС ФИНАНС БО-П07 {$RU000A10AV15} , которую эмитент гасит уже 7 августа — примерно через 5 недель. Ждать погашения и ловить простой кэша? Нет. 👉 Что сделала система, шаг за шагом: – SELL {$RU000A10AV15} — зафиксировали короткий выпуск заранее, не доводя до погашения. – BUY — переложились в ВИС ФИНАНС БО-П09. Тот же самый эмитент, ООО «ВИС ФИНАНС», тот же высокий кредитный класс A+ — только выпуск новее и длиннее, с погашением аж в июле 2028-го. Смысл манёвра простой: не гнаться за ставкой, а не дать деньгам простаивать. Остаёмся у знакомого эмитента, в том же качестве, но выкупаем себе горизонт вперёд — вместо того чтобы через 5 недель разбираться, куда пристроить вернувшееся тело. А чтобы освободившийся кэш вообще не лежал ни минуты, тем же днём докупили ещё один выпуск — АЛИУМ01Р1 , эмитент АО «АЛИУМ», кредитный класс A. BUY. Деньги снова в работе. 💬 И это не всё, что происходило 1 июля. Параллельно, пока система разбиралась с ротацией, на счёт капали купоны: – COUPON (Сэтл Групп БО 002P-04) — +39,28 ₽ – COUPON (Биннофарм Групп 001Р-04) — +125,76 ₽ – COUPON (Газпром нефть БО 003P-15R) — +6,56 ₽ Итого за день только купонами — +171,60 ₽. Тихо, по расписанию, без вашего участия. Вот из таких мелочей и складывается дисциплина: короткую бумагу переложили до погашения, кэш пристроили в тот же день, купоны собрали. Ничего героического — просто система, которая не даёт капиталу залёживаться. ⚙️ И, что важно, всё это происходит на ваших счетах в Т-Инвестиции. — не фонд: деньги остаются у вас, мы к ним доступа не имеем. Автоследование просто повторяет те же сделки, что и у нас — покупку ВИС ФИНАНС БО-П09 1 июля увидели у себя все, кто на стратегию подписан. Как вам такой подход — заранее переложиться, а не ждать у моря погашения? 🌱 Ставьте 👍 если «деньги всегда в работе» — это про вас, и пишите в комментах 💬

📊 Июнь в цифрах: месяц оттока, а стратегия — прибавила 🌱 Июнь рынок провёл в оттоке: капитал под управлением у большинства наших стратегий за месяц просел. А флагман оказался единственной нашей стратегией, что в июне не просела, а прибавила. Не за счёт удачной точки входа — за счёт того, что бумаги внутри неё весь месяц приносили живые деньги. 💰 Денежный поток за июнь — то, что от базы отсчёта не зависит: – 20 купонных выплат — суммарно +765,90 ₽ – 5 погашений и оферт — суммарно +6 030,00 ₽ – амортизации по телу — суммарно +3 600,00 ₽ Это не бумажная переоценка, а реальный приток на счёт. И он не остался кэшем — каждый рубль вернулся в работу через ротации бумаг рейтинга A− и выше. Дисциплина рейтинга здесь важнее скорости: берём только надёжное. 📈 Доходность в моменте — тоже точная, без привязки к точке отсчёта: – +15,13% за 71 день (20 апреля — 30 июня) – максимальная просадка за это окно — всего −3,41% – за всё время (публичная страница Пульса): +46,82% Малая просадка при живом денежном потоке — это ровно то, ради чего мы держим корпоративные облигации A− и выше. Не иксы за квартал — фундамент. 🔁 Из событий конца месяца. Крупнейшее погашение июня — облигация МТС (REDEMPTION, +3 038,10 ₽): тело вернулось в номинал и тут же пошло в новую бумагу. 30 июня по той же логике сделали ротацию: SELL → BUY — переложились в бумагу с более интересными параметрами. Из свежих купонов — ЛСР БО 001Р-10 (+39,46 ₽) и ЭР-Телеком (+12,33 ₽). 🛡 И важное про доверие. MegaStrategy — не фонд. Все деньги остаются на ваших счетах в Т-Инвестиции, мы к ним доступа не имеем — только подаём сделки, которые зеркалит ваш счёт. В сумме стратегии зеркалят почти 8 млн ₽ клиентских денег, и каждый подписчик — независимый владелец своего портфеля. Отписаться — один клик в приложении, в любой момент. Если давно смотрите в сторону облигаций как спокойной основы портфеля — как раз про это. Без спешки, посмотрите стратегию в приложении, когда будет удобно. Спасибо, что были с нами этот месяц 🙏 Впереди июль — работаем дальше, вместе 🦾 Лайкай 👍 комментируй 💬 поддерживай 🙏 подписывайся ✅