Форум об облигации АФК Система БО 001Р-31

🏢 $AFKS остаётся долговой историей с повышенным риском: высокая долговая нагрузка, плотный график погашений и понижение кредитного рейтинга объясняют доходности облигаций в районе 26–27%. 🏦 Сделка с $VTBR на 320 млрд рублей под залог пакета $OZON может существенно увеличить запас ликвидности для обслуживания обязательств и дать холдингу время для рефинансирования долга. ⚠️ Высокая доходность $RU000A1098F3 сопровождается кредитным риском, поэтому ключевыми факторами остаются динамика ставок, долговая нагрузка $AFKS и потребность в финансировании других активов группы, включая $SGZH #инвест_обзор

🔥 АФК «Система» БО 001Р-31 💡 Оценка привлекательности: умеренная, при высоком кредитном риске и высокой зависимости от рефинансирования. Почему: Выпуск выглядит интересно благодаря цене 86,50% от номинала и высокой текущей доходности, но эта компенсация предоставляется за слабый финансовый профиль эмитента. Главный ограничитель — слабый денежный поток и крупный объём других обязательств, которые нужно рефинансировать до ноября 2028 года. Привлекательность зависит от сохранения доступа к финансированию. 💰 Цена / доходность: 865 руб. при номинале 1 000 руб.; НКД — 18,20 руб. Текущая доходность — 23,49% годовых на 21.09.2026, но её формула не полностью согласуется с НКД, поэтому показатель нельзя считать полностью проверенным. Погашение — 08.11.2028. Купон: плавающий, ключевая ставка ЦБ РФ + 2,20 п.п.; при ставке 14% — 16,20% годовых, выплаты 4 раза в год. Будущие купоны изменятся вместе с ключевой ставкой. Что нравится 👍: дисконт 13,5% к номиналу; высокая ставка относительно ключевой; выпуск на 11,5 млрд руб. невелик относительно известной долговой нагрузки. Что настораживает ⚠️: слабая генерация денежных средств; высокая зависимость от рефинансирования; ограниченный спрос в стакане и понижение рейтинга до A+(RU) с негативным прогнозом. 🏦 Кредитный риск: высокий. У эмитента высокая долговая нагрузка, слабый денежный поток и напряжённая структура капитала. При этом сохраняются работающий бизнес, положительный операционный результат и потенциальные источники внешнего финансирования. Доходность здесь компенсирует риск, а не отменяет его. 💵 Способность платить купоны: ограниченная. Ближайший купон невелик, но слабый денежный поток означает зависимость обслуживания долга от внешнего финансирования. 🏦 Способность погасить долг: напряжённая. Источниками могут быть денежные средства, будущие поступления и новое финансирование, однако комфортного погашения без рефинансирования не просматривается. 🔄 Риск рефинансирования: высокий. К погашению выпуска эмитенту предстоит пройти через значительную волну других известных обязательств, поэтому доступ к новому финансированию остаётся ключевым фактором. ⏳ Горизонт: среднесрочный, до 08.11.2028, при сохранении финансируемости эмитента. Что может изменить оценку: дальнейшее ухудшение денежного потока или осложнение рефинансирования крупных ближайших обязательств. 📌 Итог: БО 001Р-31 сочетает существенную доходностную компенсацию с высоким кредитным и рефинансировочным риском. При текущей цене баланс факторов выглядит скорее достаточным, но запас прочности ограничен. 🤖 Публикация подготовлена с использованием искусственного интеллекта на основе имеющихся данных. Перед принятием решения проверьте актуальную информацию самостоятельно. ⚠️ Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация. $RU000A1098F3

#disclosure Компания: ПАО АФК "Система" Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 13.08.2026 19:00 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=Qgy2GU6SzEaKtG2w6UyrEw-B-B&q= Резюме: АФК «Система» выплатила купонный доход по облигациям серии 001P-31 в размере 41,26 руб. на бумагу. Общая сумма выплат составила 474,49 млн руб., обязательства исполнены полностью и в срок. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Своевременная выплата купонного дохода в полном объеме подтверждает надежность эмитента и отсутствие проблем с обслуживанием долга.

Когда мы не уверены в скорости снижения ставки, мы выбираем флоатеры, вернее 🐡фиксоатеры - это флоатеры, по тем или иными причинам торгующиеся ниже номинала. У них помимо плавающего купона есть фиксированная составляющая: дисконт к номиналу уйдет на погашении выпуска. А в реальности будет плавно сокращаться к дате погашения В нашем портфеле автоследования &Коты на гребне волны: - АФК-31 $RU000A1098F3 дисконт 8% и хорошая купонная доходность - Балтлиз 10,11 $RU000A108777 дисконт к номиналу 4-6% и тоже хороший купон - Европлан $RU000A108Y86 надежный и доходный. На уровне номинала, но без риска - ГТЛК $RU000A107TT9 - минимальный дисконт, но для диверсификации и небольшого UP подходит и другие выпуски Что интересно, рейтинги не ниже АА-, а доходность стратегии обыгрывает другие на минимальной волатильности. Стратегия в тройке лидеров нашего эксперимента, где мы выбрали 12 лучших стратегий Каталога Пульса https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/1bb15ece-eabe-4362-8d63-2f4a565bd8f0/ Полезно? Ставь👍 🐾 Кот.Финанс | #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #автоследование

ОБЛИГАЦИОННЫЕ НОВИНКИ 2️⃣7️⃣ ❄️ 0️⃣2️⃣ ❄️ 2️⃣0️⃣2️⃣6️⃣ 📣 Привет, последняя пятница зимы! Наступила ты быстро, и лучшее и зеленое впереди! Посмотрим, что на этот счёт думают наши облигационные герои :) 🥃  Развлечься в стакане сегодня дозволят со следующими бумагами: 🛒 МАГНИТ БО-006Р-01 $RU000A10EDW8 📊 🅰️🅰️🅰️ (АКРА / Эксперт) 🎁 Купон: ΣКС + 1,35% [30 дней] ✅ Без оферт ▪️ 2,2 года до погашения ⏰ Старт торгов: 14:45 📱 АЙДИ КОЛЛЕКТ 001P-07 $RU000A10EDV0 📊 🅱️🅱️🅱️➖ (Эксперт РА) 🎁 Купон: 20.75% {YTM ≈ 22.8%} [30 дней] ⚠️ PUT через 2 года ⚠️ АМОРТИЗАЦИЯ: по 25% в 39, 42, 45 купоны ▪️ 4 года до погашения ⏰ Старт торгов: 16:30 🙂‍↔️ 20,75% - с этими вводными компания и пришла занимать у нас "не менее 1 миллиарда", и заняла 1,7 аж. С одним из худших предложений в рейтинговой группе. В целом, рейтинг ВВВ- невероятно сильно подразделен по кредитному качеству, и коллекторы традиционно (по крайней мере пока) торгуются дороговато. Но ничто не вечно, мало ли :) По крайней мере пока бумагу можно назвать рыночной, а самый близкий по смыслу аналог - последний выпуск компании МСБ ЛИЗИНГ 003P-07 $RU000A10EB07, с которым новинка поконкурирует. 🔸 Дополню, что заняли столь внушительную сумму на старой отчетности - официально опубликованы цифры за 6 месяцев 2025 года. Не то, чтобы ждал плохих сюрпризов в годовых, просто не фанатею от компании :) 💼 АФК СИСТЕМА 002P-12 $RU000A10EE87 📊 🅰️🅰️➖ (АКРА / Эксперт) 🎁 Купон: 17.50% {YTM ≈ 19%} [30 дней] ⚠️ PUT через 2 года ▪️ 5 лет до погашения ⏰ Старт торгов: 15:30 🔸 "Слишком большая, чтобы упасть" вновь у нас в гостях :) Старые отчетности мрачны, новые еще не подали, но занять хочется уже :) 🔸 Давайте лучше про сам выпуск, он остался один, флоатер не пустили гулять. На своей дюрации даже какую-никакую премию имеет, но я припомню единичные выпуски Системы, которые бы ушли ракетой вверх, миновав стартовый залив. Все еще актуальны флоатеры компании $RU000A108GN7 АФК Система БО 001Р-30 и $RU000A1098F3 АФК Система БО 001Р-31, так что если еще коллекционируете плавающие купоны, можно толику и подобрать. Но абсолютно не настаиваю :) 📍 Принимает заявки сегодня в меру интересная пара: ☁️ СЕЛЕКТЕЛ 001P-07R 📊 🅰️➕ / 🅰️🅰️➖ (АКРА / Эксперт РА) 🎁 Ориентир купона: не выше 16,60% [30 дней] ✅ Без оферт ▪️ 3 года до погашения ⏰ Старт торгов: 04.03.26 (среда) 💊 ПРОМОМЕД 002P-03 📊 🅰️ / 🅰️➖ (НРА / Эксперт) 🎁 Ориентир купона: ΣКС + не выше 2,75% [30 дней] ✅ Без оферт ▪️ 2 года до погашения ⚠️ Мин. заявка на первичке - 1,4 миллиона рублей ⏰ Старт торгов: 04.03.26 (среда) 🛋 Присаживайтесь поудобнее, скоро торги! :) До встречи на бирже, приятного путешествия :) #облигации #новые_размещения

#disclosure Компания: ПАО АФК "Система" Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 11.02.2026 19:00 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=5lmCFgiymEucP1kBmPW5vA-B-B&q= Резюме: ПАО АФК 'Система' выплатило купонный доход по облигациям серии 001P-31 на общую сумму 529 млн рублей (46,01 рубля на одну облигацию) за период с 12 ноября 2025 года по 11 февраля 2026 года Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Компания своевременно и в полном объеме выполнила обязательства по выплате купонного дохода держателям облигаций, что подтверждает ее финансовую устойчивость и ответственность перед инвесторами

Как я лечил портфель после "Монополии" или Сказ о том, что яйца в одной корзине - это к омлету 🍳 Признаюсь честно: я из тех парней, кто верил, что "Монополия" - это только настольная игра, где можно весело банкротить друзей. Оказалось, в реальности банкротят тебя. Нахватавшись шишек от дефолта этого (и не только этого) "гиганта", я посмотрел на свой личный счет, увидел там гордые -36% и понял: пора завязывать с косплеем агрессивного трейдера и заняться делом. Реструктуризация - слово красивое, но на деле это была хирургическая операция без наркоза. Я вырезал "мусор", который обещал золотые горы, а принес только бесплатные уроки финансовой грамотности. Что в итоге? Сейчас мой путь - это два параллельных мира: Первый - пассивная альтернатива. Стратегия &Пенсия Рядом - мой "тихий омут". Индекс акций + золото. Никакой суеты, никакой попытки обогнать рынок на повороте. Это как ехать на надежном дизельном внедорожнике: медленно, скучно, но ты точно доедешь до цели. Сложный процент здесь работает тихо, без лишних децибел. Второй - облигационный спецназ. Мой личный "госпиталь" для восстановления счета. Я собрал лесенку из того, что рынок сейчас дает почти даром: Взял $RU000A10CLX3 - дисконт в 30% сейчас выглядит как подарок. Добавил $RU000A108RQ7 для защиты через золото. Для драйва докинул $RU000A108GL1 и $RU000A1098F3. А чтобы кэш не "сох", припарковал остаток в $LQDT - капает по чуть-чуть каждый день, пока я жду момента для реинвеста купонов. Главный урок, который я выучил (дорого): Ребята, диверсификация - это не когда у вас 10 разных выпусков одного эмитента. Это когда дефолт одного "хищника" вызывает у вас лишь легкое раздражение, а не желание удалить приложение брокера. Без риска и эмоций - только математика. План простой: выйти из красной зоны не за счет "ракет", а за счет беспощадной механики рынка и дисциплины. А как ваш год начался? Все еще ищете вторую "Монополию" или уже переобулись в адептов индекса? 👇

Урааа 🥳 100 подписчиков 🤩 В знак благодарности за доверие и подписку, делюсь подборкой облигаций с плавающим купоном (флоатерами). *Это когда размер купона изменяется вместе со ставкой рефинансирования Банка РФ или другим финансовым показателем. С таким купоном можно получить прибыль существенно выше, чем с фиксирующим купоном, но и риск-профиль выше, это нужно иметь ввиду 👌 РЕСО - лизинг $RU000A1075J3 = цена 989 руб. Ростелеком $RU000A109JS8 = цена 995 руб. Система АФК $RU000A1098F3 = цена 905 руб. У меня эти бумаги уже год в портфеле и за прошлый год прибыль по ним ~+23% годовых. Компании надежные, соответсвенно риск не такой большой и оправданный. В любом случае, не является ИИР. А как вы относитесь к флоатерам, используете в своем портфеле? 😎✍️

🐾Продолжаем знакомство с автоследованиями: 🤟👵 &Бабуля на максималках 👨‍🎨🖼если вы визуалы как мы – идите к слайдам, мы подготовили графики и диаграммы для тех, кто любит сразу к делу 🤟👵Бабуля на максималках Сегодня Бабуля – наше флагманское автоследование, в котором преобладают выпуски с фиксированным доходом (73%), но также есть флоатеры (20%) и валютная составляющая (7%). Это потенциально самый доходный, но и волатильный наш проект. Сегодня вы видите доходность 30% за 10 месяцев, но нельзя забывать, что этот автослед попал под удар в конце 2024 года. Флоатеры падали против логики ❗️ожидая повышения ключевой ставки. А ведь флоатеры от этого только выигрывают. «Но рынки могут быть иррациональны дольше, чем вы платежеспособны». Поэтому мы диверсифицируемся 💵Валютная диверсификация Мы ставим на постепенное ослабление рубля, поэтому увеличиваем долю валюты через фонд $TLCB@ – самый ликвидный и понятный инструмент из доступных. Сейчас его доля 7%, целевая 20% 📊Отраслевая диверсификация Максимальная доля отрасли в портфеле – не более 30%. Сегодня это лизинг. Но и в нем мы выбираем только надежные бумаги, которые сами разбираем по полочкам и делимся результатами публично. Наш выбор – $RU000A106EM8 , {$RU000A106SF2}. Эти компании мы знаем лично 📈Диверсификация по эмитентам Мы отбираем самые ликвидные выпуски, чтобы была возможность быстро продать, или купить. На долю эмитента приходится не более 15% (сегодня в АФК технически небольшое превышение, которое будет устранено ближайшей выплатой купона). В нашем портфеле есть 2 любимца с долей по 15%: $RU000A1098F3 (сумма выпусков), {$RU000A106SF2}. Следующие любимцы: $RU000A1084B2 (один из самые незакредитованных строителей) и Балтийский лизинг (входит в ТОП-10 лизинговых компаний) 🕐Диверсификация по срокам Чем короче выпуск – тем меньше он зависит от изменения ключевой ставки. Но тогда и потенциал роста меньше. Мы ищем баланс. Средневзвешенный срок наших выпусков – 1 год. И это не помешало обогнать индекс корп.облигаций (дюрация 1,7 года) на цикле снижения ставки. Обратите внимание, на сколько большие просадки у индексов, и нулевая у Бабули 🏅Кредитные рейтинги 84% портфеля в рейтинге А- и выше. Это наш любимый сегмент, который позволяет много зарабатывать и держать риски под контролем. По большому счету, мы сделали исключение только для Сегежи, в которой уверены (смотрите наши обзоры после доп.эмиссии). Но рейтинг там ВВ- 👉Знакомство с автоследованиями: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/a23003d2-8857-4912-ba46-e08724bf0637/ ❓Частые вопросы: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/9a4476a1-01ac-44ae-a958-66f313443118/ 👉👵Бабуля на максималках: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/8ff38bd9-fdad-4b55-b6b5-d8d63eb06a5e/ 👉📊Лучше фондов ликвидности: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/ba9d4fa3-5a77-4c31-813e-7d83fc7172a5/ 👉🏄‍♂️Коты на гребне волны: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/2e84af92-e4fb-4e72-9426-9860d73b8f69 👉👵Бабуля мини: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/8fbea7e8-f630-4cd5-bd7b-b014f1f540c2/ 🐾 Кот.Финанс | #автоследование #хочу_в_дайджест

#disclosure Компания: ПАО АФК "Система" Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 12.11.2025 19:00 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=ng4WP-ClogUapT8Ae8lcgoQ-B-B&q= Резюме: ПАО АФК 'Система' выплатило купонный доход по облигациям серии 001P-31 в размере 561,2 млн рублей (48,80 рубля на одну облигацию) за период с 13 августа по 12 ноября 2025 года Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Компания своевременно и в полном объеме выполнила обязательства по выплате купонного дохода, что свидетельствует о финансовой стабильности и надежности эмитента

#nrd Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 12.11.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ПАО АФК "Система", 7703104630, RU000A1098F3, 4B02-31-01669-A-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1324241 Резюме: ПАО АФК 'Система' объявило о выплате купонного дохода по облигациям серии 001P-31 в размере 48,8 рубля на одну бумагу. Выплата запланирована на 12 ноября 2025 года. Сентимент: Положительный Объяснение сентимента: Новость подтверждает выполнение обязательств по выплате купонного дохода, что укрепляет доверие к эмитенту; указана конкретная дата и размер выплаты, что свидетельствует о стабильности компании

🎲 Инвест-рулетка: новый поворот! Сегодня скрипт выбрал для портфеля облигацию $RU000A1098F3 📈 Это рублевый долговой инструмент, который теперь стал частью нашей экспериментальной стратегии. 💰 Текущая выплата по портфелю на месяц: 1127 ₽ Каждый день мы случайным образом добавляем новый актив — акции, облигации или фонд. Всё решает случай, а мы наблюдаем, как развивается результат. 🌀 Эксперимент продолжается — следим за тем, куда заведёт нас Инвест-рулетка! 👉 Как думаете, стоит ли рулетка чаще «приземляться» на облигации или всё же на акции? #инвест_рулетка

#disclosure Компания: ПАО АФК "Система" Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 13.08.2025 19:00 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=2qw466hZtUmFwHwDX8IBpw-B-B&q= Резюме: ПАО АФК «Система» выплатила купонный доход по облигациям серии 001P-31 на общую сумму 640,32 млн ₽ за купонный период 14.05.2025–13.08.2025. Выплата состоялась 13 августа 2025 года (55,68 ₽ на одну облигацию) и полностью покрыла обязательство (100%). Выплата осуществлена в безналичной форме через Небанковскую кредитную организацию на Национальный расчетный депозитарий (НСД); общее число облигаций, по которым осуществлялись выплаты: 11 500 000. Ссылки из новости: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=4772 Сентимент: Положительный

#nrd Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 13.08.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ПАО АФК "Система", 7703104630, RU000A1098F3, 4B02-31-01669-A-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1292789 Резюме: Купонная выплата по облигациям серии 001P-31 АФК «Система» (ISIN RU000A1098F3) запланирована на 13 августа 2025 года. На 1 облигацию начислено 55.68 ₽. Выплата через головной депозитарий; выпуск зарегистрирован Московской Биржей ММВБ-РТС, депозитарий — НРД. Эмитент: АФК «Система»; погашение — 08.11.2028. Сентимент: 1d3539

🎯 Инвест-рулетка — День 21 🌀 Эксперимент продолжается! Каждый день с помощью скрипта на Python я случайным образом выбираю один рублёвый актив из тех, что торгуются в Т-инвестициях — акции, облигации или фонды. Никакой аналитики. Никаких прогнозов. Только рандом и жажда посмотреть, что из этого выйдет 📈🎲 📌 Сегодняшний выбор — облигация $RU000A1098F3 (если интересно, что за выпуск — можно погуглить или посмотреть в приложении Тинькофф Инвестиций) 💼 Добавляю её в портфель Инвест-рулетка. Напомню, цель — протестировать, как поведёт себя хаотично собранный портфель из рублёвых активов на дистанции. 💬 Как думаешь, может ли рандом обыграть аналитику? #инвест_рулетка

На размещении облигаций есть ещё выпуск АФК Системы $AFKS, СистемаАФК-002Р-02: • Купон - не выше 23,25% фиксированный • Купонный период - 30 дней (раз в месяц) • Срок обращения - 2 года, никаких оферт или амортизаций • Объём размещения - не 5,0 млрд рублей • Расчётный YTM составит ~25% (в зависимости от финального купона) • Дюрация ~1,62 • Рейтинг АА- от Акра и Эксперт РА (прогноз стабильный) Ссылка на размещение: https://www.tbank.ru/invest/shelves/issuance/5926f25d-f52f-4c7f-9fe2-a3a675ae129c/ 📌 Сбор заявок до 28 мая, 15:00 По картам доходностей облигаций – размещение практически рыночное, можно подобрать аналоги как у самой АФК системы (расчетная доходность текущих выпусков $RU000A101XN7 или $RU000A100N12 похожая), так и среди других эмитентов. Большой долг давит на всю компанию, и кто знает, возможно и рейтинг самого эмитента может измениться с такими перспективами. Я сам фиксы АФК Системы обхожу стороной, но вот во флоатерах вроде $RU000A1098F3 или $RU000A108GN7 текущая YTM доходность около 36%. Правда только теоретическая, на снижении ставки доходность будет снижаться (да и реинвест купона обратно по текущим ценам не гарантирован). Но если брать базовый прогноз ЦБ за основу - такие флоатеры обгонят любые фиксы. #облигации #инвестиции #новичкам

#disclosure Компания: ПАО АФК "Система" Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 14.05.2025 19:00 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=AVYhoxnEd02cc-CaZ8-AJbUw-B-B&q= Резюме: ПАО АФК "Система" объявило о выплате купонного дохода по облигациям серии 001P-31 в размере 665,16 миллиона рублей, что составляет 57,84 рубля на облигацию. Выплата была произведена в полном объеме и завершена 14 мая 2025 года. Ссылки из новости: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=4772 Сентимент: Положительный.

Пока одни дискутируют, завершен ли цикл ужесточен ДКП, а другие ищут, в каких фиксах зафиксировать высокую доходность перед снижением ключевой – мы нашли универсальное решение Как оценивать флоатеры, применяя разные сценарии мы разбирали на примере Балтийского лизинга. Тот же подход применим в отношении еще одного 💎бриллианта, который остаётся без внимания – АФК Система $RU000A108GN7 $RU000A1098F3 И в привязке к ruonia $RU000A108GL1 Разберем 30 🤘Преимущества выпуска 🔘выпуск маржинальный. Он поддержит ликвидность портфеля, если пользуетесь плечами, а также под его обеспечение можно участвовать в первичных размещениях, не замораживая собственные деньги 🔘высокая купонная доходность: ежеквартальный купон КС+2,2% к номиналу 83% дает почти 28% 🔘дисконт к номиналу 17% 🔘доходность total return составит 32,4% 🔘за счет срока 3,5 года можно использовать ЛДВ по отношению выкупу за номинал 🔘редкий хороший флоатер не для квалов 🧐Сценарии движения КС 1️⃣ сохранение высокой ставки в течение всего срока. Большинство банков ждут 20-21% на конец года. Сам ЦБ допускает среднюю 19-22%. Дальше не загадываем. Но на ближайшую перспективу этот сценарий дает очень высокий возврат на инвестиции. Доходность 34% годовых 2️⃣ постепенное снижение по 1% в квартал. К концу 2025 года будет 18-19%, 2026 ~14.5%. При достижении 10% - сохранение этой ставки. Сценарий принесет 27,5% годовых 3️⃣ резкое снижение КС по 3% в квартал приведет ставку до 12-13% за 12 мес. И даже в этом сценарии доходность 23,5% Сценарий при котором ключевая ставка растет не будем рассматривать – т.к. это флоатер, доходность станет еще выше. Все варианты расчета подгружены в слайды ⚡️Риски - кредитный риск: даже 21% для Системы это много. У АФК огромный долг, но это все еще груда активов, АА- рейтинг, и too big to fail - волатильность: до погашения 3,5 года. Бумагу утоптали в ноябре-декабре. Может повториться Учитывая, что длинных фиксов в рейтинг А-АА не так много (из недавних вспоминается Европлан-9, ТГК-14, Евротранс), Система-30 позволит заработать и при снижении КС, и при высокой ключевой ставке не хуже фиксов. Так еще подстрахует, если ставка останется высокой надолго Эти выпуски есть в &Коты на гребне волны Наши другие автоследы: &Бабуля на максималках &Лучше фондов ликвидности Что думаете, друзья? 🐾 Кот.Финанс PRO | #идея #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени

#nrd Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 14.05.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ПАО АФК "Система", 7703104630, RU000A1098F3, 4B02-31-01669-A-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1257756 Резюме: ПАО АФК "Система" объявило о выплате купонного дохода по облигациям серии 001P-31. Дата выплаты запланирована на 14 мая 2025 года, с размером выплаты 57.84 рублей на одну облигацию. Дата фиксации списка держателей — 13 мая 2025 года. Сентимент: Положительный.

В рамках проекта #купоныкаждыйдень начала набирать новые выпуски, у которых купон 13 мая 2026. Пока перешла к тому, что стараюсь брать не один выпуск на каждую дату, а все, которые мне в эту дату нравятся. Стараюсь придти к тому чтобы брать бумаги пачками по 10/50/100 шт. Но пока финансовый путь мой на том этапе, где много что беру по 1-3-6 шт. 🐢 Но если честно, я вижу, как сильно продвинулась за последний год в этом направлении, поэтому просто регулярно продолжаю собирать себе #зарплатакупонами (уже удаётся оплачивать с них квартиру родителям, остальное перекладываю под #сложный_процент). 🛒Покупки +2 шт. АФК Система 001Р-31 $RU000A1098F3 В моем списке набора, но не фаворит ни среди своей даты выплаты, ни среди АФК. Поэтому беру минималку в портфель для выплаты 100 руб. (2 шт.). И убираю из своего списка хотелок. •Погашение: ноябрь 2028 •Купон: 23,2%, флоатер •Цена: 813/1000 (дисконт 19%) •Амортизация: нет •Периодичность выплат: 4 раза в год •Оферта: нет •Рейтинг: средний, АА- •Квал: не нужен +1 шт. ЭкономЛизинг 001Р-05 {$RU000A106R12} В моем списке набора один из топов среди фиксов. Поэтому хочу набрать в портфель от 10 до 30 шт. Одну шт. (первую) смогла себе пока позволить по бюджету. •Погашение: август 2026 •Купон: 15,5% (с учётом дисконта повыше), фикс •Цена: 856/1000 (дисконт 14,5%) •Амортизация: нет •Периодичность выплат: 4 раза в год •Оферта: нет •Рейтинг: средний Большинство свободного кэша с зп и дивидендов сейчас, конечно, пойдёт на покупку акций под дивидендный поток. Ещё кусок на накопительный под личные цели. Но вот часть погашений и купонов - строго в облиги. Что бы там вокруг на рынке ни манило.

#nrd Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 11.04.2025 Тема новости: (DSCL) О корпоративном действии "Раскрытие информации" с ценными бумагами эмитента ПАО АФК "Система" (выпуск облигаций 4B02-31-01669-A-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1245486 Резюме: ПАО АФК "Система" объявило о корпоративном действии, связанном с раскрытием информации по облигациям (выпуск 4B02-31-01669-A-001P). Дата корпоративного действия запланирована на 29 апреля 2025 года, с фиксацией списка владельцев 9 апреля 2025 года. Информация о ценных бумагах включает регистрационный номер, дату регистрации и номинальную стоимость. Сентимент: Нейтральный.

Одобрили всю заявку по $RU000A10B8M0, я доволен) В &Корпоративные облигации тем временем небольшая просадка из-за новостного фона: падает $TMOS@, и на негативных ожиданиях проседают некоторые облигации, особенно $RU000A1098F3 от $AFKS, несмотря на кредитный рейтинг АА-. Моё мнение по этому поводу: если дают докупить по более низкой стоимости -- надо пользоваться) Не ИИР. #облигации #пульс #доход #корпоративные_облигации #вдо #мосбиржа

Сегодня решил немного докупить активов после того, как излишний оптимизм всех недавних событий прошел, цены опустились и стали более привлекательными. Что я докупил: - 15 000 лотов $TMOS@ - 80 облигаций $RU000A1098F3 на брокерский и 14 на ИИС - 8 гр золота $GLDRUB_TOM пока курс доллара довольно приятный - 47 облигаций $SU26248RMFS3 - 8 облигаций $RU000A10B008 как тоже один из механизмов диверсификации В целом продолжаю придерживаться идеи, что со временем напряженность конфликта будет спадать, да, конечно не так быстро как это было заложено в недавние цены, но в целом думаю, что в ближайшее время еще будут позитивные новости, которые поспособствую росту активов. А так же придерживаюсь мнения, что курс доллара к концу года точно будет выше чем текущий т.к нашему государству не так сильно выгоден крепкий рубль поэтому покупаю защитные активы в виде золота и замещающих облигаций в $. #инвестиции #пульс #пульс_оцени #новичкам #пульс_учит #прояви_себя_в_пульсе #облигации #покупки

Подписчикам посвещается... Из серии "Мысли вслух😉" Когда я вижу явное несоответсвие цен в своих облигациях, я перекладываюсь из выросших облиг одного эмитента в облиги другого со схожим рейтингом, но отставшими по цене от рынка. Живой и наглядный пример: флоатер АФК $RU000A1098F3 которому я отдал предпочтение вместо флоатера Самолёта 14го выпуска $RU000A1095L7 Если вы посмотрите на их графики, то убедитесь, что страхи в облигах Самолёта были куда более значимыми в момент слива облиг эмитентов с большой долговой нагрузкой. Даже, если вдруг, ещё прольют $RU000A1098F3, непременно буду брать их ещё, т.к. портфель самого АФК широко диверсифицирован, а доходность данного флоатера и сейчас выше любого эмитента со схожим рейтингом. АФК пережило не один кризис, поэтому риск/доходность считаю в них сейчас лучше рынка. Подкрепление моей мысли я нашёл проглядев состав фонда $TPAY с флоатерами... Если вы откроете фонд Т-БАНКА пассивный доход $TPAY, и в новостях пролистаете хронологию сделок фонда до даты 16 ноября , то обнаружите, что фонд полностью вышел из облиг Самолёта 14го выпуска ещё в ноябре. Вес же АФК001Р31 в фонде 1.75% это не много, но фонд держит и другие выпуски... Общий вес облиг АФК в фонде $TPAY более 3% а это очень даже прилично👍 АФК001Р31 1.75% АФК001Р-30 0.95% АФК26 0.56% #прояви_себя_в_пульсе PS Вообще не ИИРка. Просто делюсь мыслями. Хороших сделок вам друзья в столь волантильные и не легкие времена✊️

🏡 #купоны февраль 2/4 #отчетпокупонам 🏡 Купонный доход за неделю 10-16 февраля: 1230.5 рублей . 1. $RU000A1098F3 - АФК Система 001Р-3 - Ставка купона: Ключевая ставка ЦБ+2,2% - Рейтинг 🅰️🅰️➖ - Выплаты: февраль/май/август/ноябрь(4 раза в год) - на данный момент покупаю другой флоатер от АФК($RU000A108GL1), так как купоны по нему чуть выше (ЦБ+2,4%) . 2. $RU000A1082G5 - Евро Транс 002Р-01 - Ставка купона: 17%, но АМОРТИЗИРУЕМАЯ облигация - Рейтинг 🅰️➖ - Выплаты: ежемесячно (12 раз в год) - облигация с фиксированной ставкой, не докупаю Идея по ЕвроТрансу - $RU000A10ATS0 - Фиксированная облигация - Ставка купона: 25% - Выплаты: ежемесячно (12 раз в год) - на момент написания поста купонная доходность 24,31% . 3. $RU000A1006C3 - Пионер-Лизинг-БО-П02 - Ставка купона: Ключевая ставка ЦБ+6,25%(если информация, которую я нашла верная, а так процент небывалой щедрости) - Рейтинг 🅰️ - Выплаты: ежемесячно (12 раз в год) . 🏡 P.S. - в посте от 7 февраля актуальная подборка замещающих облигаций - заходи 🏡

#nrd Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 12.02.2025 Тема новости: (INTR) (Выплата купонного дохода) О получении и передаче головным депозитарием, осуществляющим обязательное централизованное хранение ценных бумаг/централизованный учет прав на ценные бумаги, полученных им выплат по облигациям своим депонентам, которые являются номинальными держателями и управляющими, а также о размере выплаты, приходящейся на одну облигацию эмитента (ПАО АФК "Система", 7703104630, RU000A1098F3, 4B02-31-01669-A-001P) Ссылка: https://nsddata.ru/ru/news/view/1224006 Резюме: ПАО АФК "Система" объявила о предстоящей выплате купонного дохода по облигациям серии 001P-31. Выплата составит 57.84 рублей на одну облигацию, с планируемой датой выплаты 12 февраля 2025 года. Дата фиксации списка для получения выплат - 11 февраля 2025 года. Сентимент: Положительный.

​💡Рейтинг облигаций. Как выбирать облигации? Желательно чтобы доходность была как у высокодоходных облигаций ( ВДО), кредитный рейтинг самый высокий ( ААА), а долг самый низкий ( желательно отрицательный) … Но такого не бывает). Пока добавил в таблицу только 12 компаний. Если нужно еще, то пишите какие компании еще стоит добавить. Есть еще застройщики, лизинговые компании и совсем страшные ВДО. Все эти облигации либо есть в моем портфеле, либо там были, либо могут туда попасть. Не пишу выпуски, думаю что каждый найдет подходящий для себя. Доходность к погашению от 21 до 44 процентов. Часть компаний можно уже спокойно относить к ВДО. Доходность выше ключевой ставки на 5 процентов или даже больше. 🌼Относительно безопасные истории. Риск – низкий. Тут либо гос. поддержка, либо более-менее устойчивое финансовое состояние компании. МТС, РЖД, Камаз, Россети, Ленэнерго. Доходность 21-23 процента. $RU000A107EC7 $RU000A0JXN05 Все остальное – это уже повышение риска. Сами решайте, нужен ли он вам. Насколько вы готовы рискнуть своими деньгами, чтобы заработать + 5-10 процента к депозиту за год? 🍎Самые доходные. Риск высокий. Сегежа. 002Р выпуск 1. $RU000A1041B2 Из этих бумаг вышел совсем недавно, погасил по 1000 рублей, получил купоны. Пока не вижу смысла заходить в такое. Как я и писал, после оферты цена на облигации сильно упала. Получать купон в районе 9,8 процентов 2 года подряд не сильно интересно. Тут почти все единогласны: и рейтинговые агентства и сайт доход ру. Ну и уровень долга тоже говорит нам, что тут все может быть крайне печально. 🍏Высокая доходность + относительно невысокий уровень риска. АФК, Вуш, Биннофарм, Селигдар, Евротранс, Селектел. $RU000A1098F3 Смущает доходность АФК, она уже как у ВДО, кредитный рейтинг еще высокий, долг большой. Ну а в остальном, умеренный риск – умеренная доходность. Ставьте реакции 👍, если было полезно. Успешных инвестиций. #облигации #30letniy_pensioner #хочу_в_дайджест #30летнийпенсионер #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

#disclosure Компания: ПАО АФК "Система" Тикеры: $RU000A1098F3 Время новости: 13.11.2024 19:00 Тема новости: Выплаченные доходы или иные выплаты, причитающиеся владельцам ценных бумаг эмитента Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=4m8g1aNZDkm3Wfa1Z4m8Fg-B-B&q= Резюме: ПАО АФК "Система" объявила о выплате купонного дохода по своим облигациям за период с 14 августа по 13 ноября 2024 года. Общая сумма выплат составила 601,8 миллиона рублей, что эквивалентно 52,33 рубля на облигацию. Выплаты осуществлены в полном объеме 13 ноября 2024 года. Ссылки из новости: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=4772 Сентимент: Положительный