Форум — НКХП

Как же скучаю по нормальному времени торгов 10:00-18:00 :) а лучше 10:00-12:00 :) Когда ввели расширенную сессию $MOEX , было приятно только в первые пару дней :) Теперь жду только хороших соотношений риск\прибыль + плечи только, когда у терминала (в основном золото торгую на новостях). На днях $PLZL немного добавил в инвест портфель (если будет ниже 900, то буду подкупать лесенкой дальше). Продолжаю собирать на хороших отметках те акции, которые сильно вырастут в случае мира (в инвест портфель недавно брал $GAZP около 80 и $SPBE 90-110, $NKHP и т.п.). Но на текущий момент большая часть депозита по прежнему: денежный рынок под 14%, облигации 16-25%, валютные облигации 8-15%. Временно основной депозит в другом месте. Причины тут: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/__VLD__/451045e5-28c0-4836-ab95-84edf519210b/?external=myPost&navigate_from_app=supreme&appId=invest

$NKHP Уже окончательно ясно, что до завершения боевых действий черноморские порты не будут работать стабильно. Зерновые терминалы вообще не работают. В Ростовской области и Краснодарском крае из-за невозможности "избавиться" от зерна ввел ЧС регионального масштаба. Экспорт через Балтийские страны? Да, в этом году будет. В следующем году никто на экспорт уже выращивать не будет. По итогу, на следующий год получим цены X2 на ХЛЕБ и МАКАРОНЫ. Как говорил Комиссар Жибер, - "Мы в д**ьме!"

Что происходит в портах, пока все смотрят на графики? Поглядывал я за лентой новостей по ключевым бумагам из мира логистики и понял, что единицы обозначают реальное положение дел, куда больше непонятных графиков и сомнительных советов, поэтому после работы придётся вернуться и вспомнить работу😅 📌Уже сейчас реализован главный риск таких активов, как $NMTP и $NKHP, который ещё не виден в отчёте, но, полагаю, уже скоро отразится на котировках. 🔸Все морские линии, занимающиеся контейнерными перевозками приостановили свои судозаходы в Новороссийск, а это ключевой заработок порта, ведь перевозчики платят деньги за возможность зайти в порт и набрать/выгрузить груз, а грузополучатели платят за операции по выгрузке/погрузке контейнеров. Сейчас этого дохода попросту нет. 🔸Аграрные грузопотоки уходят на Санкт-Петербург - подтверждение тому слова пресс-секретаря Президента РФ: "Россия обеспечивает поставки своего зерна на внешние рынки по альтернативным маршрутам на фоне ситуации в Черном море". Тем временем целая вереница поездов уже скопилась в направлении севера и даже успешно успела застрять из-за резкого переориентирования такого большого количества грузов. 🔸Ситуация с нефтью отгружаемой танкерами $FLOT не выправит ситуацию(это к новости о резком увеличении отгрузок нефти за месяц), поскольку это непостоянное явление, на которое помимо рисков морского судоходства ещё воздействует и геополитическая ситуация, ведь где-то лежат те самые "адские санкции" не нашего слоняры из США. 📌Что же касается $FESH, то несомненно сильнейшим ударом стала гибель судна "Янина", как раз под атакой БПЛА в Чёрном море, но любой кризис для морских перевозчиков в конечном счёте оборачивается сверхприбылью(если у вас конечно огромный флот..). ФЕСКО по ключевым направлениям работы(вся география на СПб и Владивосток) показывает прекрасные показатели по заполняемости флота вплоть до конца октября. Тарифы ползут вверх, грузов хватает. На этом фоне стоит ожидать хороших финансовых результатов, особенно, если тенденция продержится длительный период, а предпосылок к развороту пока нет. 💼НМТП выглядит интересным активом, особенно, когда видишь их рекордную выплату дивидендов, но, к сожалению, главные риски сыграли ещё в середине августа, так что пока есть смысла остепениться и ждать отчётов. По крайней мере, такой позиции придерживаюсь я, в моём портфеле этой акции сейчас нет. ❓С удовольствием отвечу на Ваши вопросы про логистику и не только в комментариях к этому посту. P.s Прикладываю фотографию китайского контейнеровоза - одного из последних, кто под пристальным вниманием грузополучателей заходил в порт Новороссийска аж 28/08. Ну и котика в придачу, пока их фотографии из Зеленоградска не закончились в моей галереи😎 ❗️Пост не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. #логистика #перевозки #пульс_учит #новичкам

🌾 НКХП: ВЫРУЧКА +65%, А ПРИБЫЛЬ -26% На первый взгляд отчёт НКХП выглядит странно. Компания резко увеличила выручку. А заработать больше не смогла. И теперь к этому добавилась ещё одна проблема. Давайте разбираться. 📊 1П26: ВЫРУЧКА РАСТЁТ, ПРИБЫЛЬ ПАДАЕТ Выручка - 3,51 млрд ₽, +64,8% г/г. Чистая прибыль - 690 млн ₽, -25,9%. EBITDA - 882 млн ₽, всего +2,6%. То есть бизнес действительно стал больше. Но рост оборота почти не превращается в рост прибыли. И вот это мне нравится гораздо меньше, чем сама динамика выручки. Основной бизнес при этом выглядел неплохо. Выручка от портовой перевалки выросла примерно в 1,7 раза, до 2,88 млрд ₽. Объём экспортной перевалки зерна вырос до 2,43 млн тонн, примерно в 1,7 раза год к году. Но часть эффекта съели расходы. Прочие операционные расходы выросли почти в 38 раз, до 1,13 млрд ₽. В отчётности также отражён резерв около 1,1 млрд ₽ по просроченной задолженности покупателя. Именно поэтому получается парадокс: ВЫРУЧКА РАСТЁТ → ОБЪЁМЫ РАСТУТ → А ПРИБЫЛЬ ПАДАЕТ. 🚨 НО САМАЯ БОЛЬШАЯ ПРОБЛЕМА ПОЯВИЛАСЬ УЖЕ ПОСЛЕ ОТЧЁТА 12 августа инфраструктура НКХП пострадала в результате атаки БПЛА. И это очень важно. Потому что НКХП - это не просто компания, которая торгует зерном. Её бизнес напрямую завязан на портовую перевалку. Компания сообщила, что восстановление возможности отгрузки может занять от 1 до 4 месяцев. Точный размер ущерба пока не определён. Имущество застраховано, но сколько и когда компания получит от страховщика, пока неизвестно. Получается, что результаты первого полугодия мы уже видим. А вот последствия второго полугодия ещё только предстоит увидеть. 💰 А ЧТО С ДИВИДЕНДАМИ? Вот здесь история становится менее интересной. За 2025 год НКХП выплатил 10,08 ₽ на акцию. При цене около 380 ₽ это всего около 2,7% дивидендной доходности. Исторически компания могла платить значительно больше. Но сейчас рассчитывать на прежние выплаты я бы не стал. Если прибыль 2026 года окажется значительно ниже прошлогодних 3,3 млрд ₽, то и дивиденд при сохранении примерно 50% распределения прибыли будет заметно скромнее. Мой ориентир на 2026 год сейчас - примерно 1,5-2 млрд ₽ чистой прибыли. При 50% payout это около 11-15 ₽ на акцию. А вот 2027 год уже будет зависеть от того, насколько быстро компания восстановит нормальную работу терминала. При возвращении прибыли к 3-3,5 млрд ₽ дивиденд потенциально может вернуться в район 22-26 ₽. Но это уже сценарий, а не прогноз компании. 📉 А ЧТО С ЦЕНОЙ? Сейчас акция стоит около 380 ₽. За год она потеряла больше 35%. На первый взгляд кажется: "Раз упала, значит стала дешёвой". Но я бы здесь не спешил. В 2025 году НКХП заработал около 3,3 млрд ₽. Если компания вернётся к такой прибыли, текущая капитализация уже выглядит не слишком дорогой. Но если прибыль 2026 года окажется около 1,5 млрд ₽, текущая оценка будет выглядеть совершенно иначе. И именно поэтому мне сейчас важнее не то, насколько акция уже упала. Мне нужно понять, сколько компания сможет зарабатывать после восстановления терминала. 🟡 НАБЛЮДАЮ НКХП для меня сейчас не плохая компания. Наоборот, рост объёмов перевалки показывает, что основной бизнес способен работать очень эффективно. Но сейчас одновременно присутствуют: - падение чистой прибыли - огромный рост отдельных расходов - резерв по дебиторской задолженности - остановка отгрузок - неопределённость со сроками восстановления - неизвестный пока размер страхового возмещения - низкая текущая дивидендная доходность Поэтому покупать только потому, что акция упала на 35%, я не хочу. Сначала хочу увидеть, как компания восстановит операционную деятельность и какую прибыль сможет показать после этого. Если прибыль вернётся к 3+ млрд ₽, а цена останется в районе 350-400 ₽, тогда НКХП станет намного интереснее. Пока - наблюдаю. Это не инвестиционная рекомендация, а моя оценка компании по текущим данным. #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #вритмепульса $NKHP

Российское зерно поставляют на внешние рынки по альтернативным маршрутам — такое поручение дал президент Владимир Путин. По словам Дмитрия Пескова, поставки через Чёрное море существенно осложнились из-за действий украинской стороны, поэтому зерновые потоки сместились в порты Балтики. Мнение GPT: Поручение президента задействовать альтернативные маршруты экспорта зерна; Кремль, 22 сентября 2026 года, дата запуска не названа. Для НКХП это прежде всего подтверждение, что нормальная работа Азово-Черноморского бассейна не восстановлена: экспорт приходится обходить через Балтику, Каспий и потенциально Арктику. Эти маршруты не заменяют Новороссийск по масштабу: их мощности существенно меньше, а перевозка зависит от дефицитной и дорогой железнодорожной логистики. Поэтому поручение снижает риск полной остановки российского экспорта, но не возвращает НКХП собственный грузооборот и не отменяет давление на его загрузку и денежный поток. Новизна ограничена: перенос потоков на Балтику и остановка терминалов были известны ранее. Бумага сегодня снизилась на 0,3% при росте индекса на 1,2%, то есть отстала на 1,5 п.п.; это согласуется с отраслевой проблемой, но ещё не означает полной оценки многомесячного простоя. Главный риск негативного сценария — быстрый запуск безопасной навигации или эффективное замещение объёмов альтернативной логистикой. Тезис утратит силу при подтверждённом возобновлении полноценной работы НКХП и нормализации черноморских отгрузок. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. $NKHP #сырьё #потребительский

Экспорт российской пшеницы во вторую декаду сентября сократился почти в четыре раза — до 347 тыс. тонн против 1,3 млн тонн годом ранее. Падение продолжается с июля после остановки крупнейших зерновых терминалов Новороссийска и атак на суда в Азовском море. По итогам сентября отгрузка пшеницы может не превысить 1 млн тонн против 5,7 млн тонн в прошлом году. Мнение Gemini: Данные Зернового союза подтверждают тяжелые последствия остановки терминалов Новороссийска: экспорт пшеницы во второй декаде сентября рухнул почти в четыре раза, а за месяц ожидается менее 1 млн тонн против 5,7 млн годом ранее. Для НКХП простой означает потерю основного операционного потока в пиковый сезон и переток объемов на Балтику. Хотя остановка от 12 августа известна, фактический масштаб провала отгрузок еще не отыгран: акция выросла на 4% за пять сессий (рынок за это время прибавил 0,2%) и подошла к сильному сопротивлению 384,6 рубля, где сегодня отстает от индекса на 1,5 п.п. Главный риск — общерыночный бычий импульс. Тезис опровергается закреплением цены выше 384,6 рубля либо официальными новостями о досрочном завершении ремонта. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. $NKHP #сырьё #металлы #инцидент

📊 Анализ акции НКХП $NKHP 📈 🌾 Фундаментальные факторы НКХП — крупный зерновой терминал, поэтому бизнес напрямую зависит от объёмов российского экспорта зерна и загрузки портовой инфраструктуры. Сильные экспортные потоки поддерживают компанию, а ограничения экспорта и колебания урожая остаются основными рисками. 📌 Общая динамика После падения с уровней выше 600 ₽ акция нашла поддержку около 300 ₽ и отскочила. Сейчас котировки консолидируются в районе 380 ₽, пытаясь сформировать основание. 📈 Технические индикаторы — MA/EMA (10): цена находится между средними — четкого сигнала пока нет. — RSI: 41 — нейтральная зона с небольшим перевесом продавцов. — MACD: заметно восстановился после падения, негативный импульс ослабевает. 🎯 Вывод Для продолжения восстановления важно закрепиться выше 390–400 ₽. В таком случае следующей целью может стать район 420–440 ₽. Поддержка — 360–365 ₽. 🔥 В профиле дал список акций с потенциалом роста 50%+ ❤️ Чтобы не пропустить этот пост, Подпишись, пока не удалил! ✅

📊 Анализ акции НКХП $NKHP 📈 🌾 Фундаментальные факторы НКХП — крупный зерновой терминал, поэтому бизнес напрямую зависит от объёмов российского экспорта зерна и загрузки портовой инфраструктуры. Сильные экспортные потоки поддерживают компанию, а ограничения экспорта и колебания урожая остаются основными рисками. 📌 Общая динамика После падения с уровней выше 600 ₽ акция нашла поддержку около 300 ₽ и отскочила. Сейчас котировки консолидируются в районе 380 ₽, пытаясь сформировать основание. 📈 Технические индикаторы — MA/EMA (10): цена находится между средними — четкого сигнала пока нет. — RSI: 41 — нейтральная зона с небольшим перевесом продавцов. — MACD: заметно восстановился после падения, негативный импульс ослабевает. 🎯 Вывод Для продолжения восстановления важно закрепиться выше 390–400 ₽. В таком случае следующей целью может стать район 420–440 ₽. Поддержка — 360–365 ₽. 🔥 В профиле дал список акций с потенциалом роста 50%+ ❤️ Чтобы не пропустить этот пост, Подпишись, пока не удалил! ✅

Новороссийск: трафик грузовых судов остается слабым Продолжаю следить за грузовым трафиком из Новороссийска с помощью трекинга судов. Использую эти данные в том числе для оценки перспектив акций НМТП и НКХП. Приложил к посту таблицу с динамикой по неделям. Пока можно говорить о том, что число выходов крупных грузовых судов из Новороссийска сильно просело относительно начала июля. Однозначно негатив для $NKHP и $NMTP . Понятно, что AIS-данные — это не официальная статистика, но саму динамику они показывают хорошо. Снова повторю, что сами компании мне интересны как бизнес, но сейчас я бы не спешил с покупками. Сначала нужно увидеть хоть какое-то восстановление судоходства. Продолжу следить за данными и публиковать обновления. #новороссийск #что_купить #анализ #порты

📊 Анализ акции НКХП $NKHP 📈 🌾 Фундаментальные факторы НКХП — крупный зерновой терминал, поэтому бизнес напрямую зависит от объёмов российского экспорта зерна и загрузки портовой инфраструктуры. Сильные экспортные потоки поддерживают компанию, а ограничения экспорта и колебания урожая остаются основными рисками. 📌 Общая динамика После падения с уровней выше 600 ₽ акция нашла поддержку около 300 ₽ и отскочила. Сейчас котировки консолидируются в районе 380 ₽, пытаясь сформировать основание. 📈 Технические индикаторы — MA/EMA (10): цена находится между средними — четкого сигнала пока нет. — RSI: 41 — нейтральная зона с небольшим перевесом продавцов. — MACD: заметно восстановился после падения, негативный импульс ослабевает. 🎯 Вывод Для продолжения восстановления важно закрепиться выше 390–400 ₽. В таком случае следующей целью может стать район 420–440 ₽. Поддержка — 360–365 ₽. 🔥 В профиле дал список акций с потенциалом роста 50%+ ❤️ Чтобы не пропустить этот пост, Подпишись, пока не удалил! ✅

📊 Анализ акции НКХП $NKHP 📈 🌾 Фундаментальные факторы НКХП — крупный зерновой терминал, поэтому бизнес напрямую зависит от объёмов российского экспорта зерна и загрузки портовой инфраструктуры. Сильные экспортные потоки поддерживают компанию, а ограничения экспорта и колебания урожая остаются основными рисками. 📌 Общая динамика После падения с уровней выше 600 ₽ акция нашла поддержку около 300 ₽ и отскочила. Сейчас котировки консолидируются в районе 380 ₽, пытаясь сформировать основание. 📈 Технические индикаторы — MA/EMA (10): цена находится между средними — четкого сигнала пока нет. — RSI: 41 — нейтральная зона с небольшим перевесом продавцов. — MACD: заметно восстановился после падения, негативный импульс ослабевает. 🎯 Вывод Для продолжения восстановления важно закрепиться выше 390–400 ₽. В таком случае следующей целью может стать район 420–440 ₽. Поддержка — 360–365 ₽. 🔥 В профиле дал список акций с потенциалом роста 50%+ ❤️ Чтобы не пропустить этот пост, Подпишись, пока не удалил! ✅

🌾 Часть 3/3 Какие акции затрагивает эта ситуация Новороссийский комбинат хлебопродуктов — $NKHP Наиболее прямая публичная компания в этой теме. НКХП — крупный глубоководный зерновой терминал в Новороссийске. Мощность портовой перевалки — около: 7,1 млн тонн в год. Основной бизнес напрямую связан с перевалкой зерна. Если физический экспорт через Новороссийск сокращается, компания получает: меньше грузов; ниже загрузку терминала; меньше доходов от перевалки. Поэтому НКХП наиболее чувствителен к происходящему. Новороссийский морской торговый порт — $NMTP С НМТП ситуация отличается. Раньше в структуре группы действительно был крупный зерновой актив — Новороссийский зерновой терминал. Но этот актив был продан. Сегодня НМТП значительно диверсифицированнее. Через его мощности проходят: нефть; нефтепродукты; металлы; навалочные грузы; контейнеры; другие категории грузов. Поэтому сокращение зернового экспорта для НМТП негативно, но влияние значительно слабее, чем на НКХП. Для НМТП важнее общий грузооборот портов и стабильность работы Новороссийского транспортного узла. 🏦 Банковский сектор Основные кредиторы агропромышленного комплекса — крупные банки. Россельхозбанк напрямую на бирже не торгуется. Из публичных компаний имеет смысл наблюдать за: Сбербанк — $SBER ВТБ — $VTBR Но аграрный кредитный портфель для банков такого масштаба — только часть бизнеса. Даже рост проблемной задолженности АПК на десятки миллиардов рублей сам по себе не означает серьёзной угрозы для Сбера или ВТБ. Значение будет иметь скорость роста просрочки и распространение проблемы на другие отрасли: лизинг; производителей сельхозтехники; поставщиков удобрений; переработчиков; региональные банки; транспортные компании. 📉 Что получается в итоге Россия собирает большой урожай. Экспорт через ключевое южное направление резко сокращается. Альтернативные маршруты принимают часть грузов, но пока не заменяют прежние объёмы. Избыточное предложение остаётся внутри страны. Цена зерна снижается. Маржа сельхозпроизводителей сокращается. Часть хозяйств начинает испытывать недостаток оборотных денег. При этом у отрасли около: 3,23 трлн ₽ кредитов и более: 1 трлн ₽ нового финансирования ежегодно, значительная часть которого используется для текущей деятельности. Поэтому на ближайшие месяцы нужно смотреть одновременно на четыре показателя: объём зернового экспорта; внутреннюю цену зерна; запасы на элеваторах; просроченную задолженность аграриев перед банками. Сейчас просрочка составляет около 65 млрд ₽. Если в течение осени она начнёт быстро двигаться к 100–150 млрд ₽, последствия ограничений экспорта будут хорошо видны уже в финансовой статистике. Дальше давление может передаваться по всей цепочке: производитель — элеватор — порт — перевозчик — поставщик — лизинговая компания — банк. 🙏 Благодарю за внимание! ☝️ Подпишись на мой профиль и канал, там будет много полезной информации! #инвестиции #новости #деньги

Анализ кризиса зерновой логистики в Черноморском бассейне: бенефициары и проигравшие 🌾🚢 Августовский инцидент с БПЛА на ключевом глубоководном зерновом терминале ПАО «НКХП» {$NKHP} в Новороссийске запустил масштабную переоценку рисков в российском агросекторе. Разбираем операционные изменения и влияние на котировки эмитентов. 📉 ПАО «НКХП» {$NKHP} : Переоценка мультипликаторов под давлением геополитики На фоне новостей о повреждении инфраструктуры акции снизились на 6–6,5%. Сроки восстановления терминала оцениваются менеджментом в диапазоне от 1 до 4 месяцев (прогноз завершения работ: октябрь – декабрь 2026 года). • Финансовая устойчивость: У компании сильный баланс — отрицательный чистый долг и порядка 7 млрд рублей свободных денежных средств. Банкротные риски отсутствуют. • Дивидендный фактор: Консенсус-прогноз по выплатам за 9 месяцев 2026 года составляет ~14,78 ₽ на акцию (ориентировочная доходность ~3,8% к текущим уровням) с закрытием реестра в декабре. • Инвестиционная оценка: Из-за перехода Черноморского бассейна в статус зоны перманентного инфраструктурного риска премия за риск (CoE) для акций компании вырастет. Бумаги утратили статус консервативной дивидендной гавани и подходят только для среднесрочных спекуляций на горизонте от 6 месяцев под восстановление операционной деятельности. 🚢 Логистические барьеры экспорта и «зерновой пузырь» Временная блокировка Новороссийска привела к падению объемов экспорта в начале сентября почти в 6 раз год к году. Альтернативные маршруты перевалки имеют жесткие инфраструктурные и экономические ограничения: 1. Северо-Запад (Балтика): Порты Усть-Луги и Санкт-Петербурга принимают объемы, но плечо железнодорожной доставки с Юга России кратно увеличивает транспортные расходы, снижая нетбэк экспортеров. Дополнительный риск — инициативы стран Балтии по блокировке транзита российского агросырья. 2. Каспийский маршрут (Иран): Ограничен пропускной способностью портов Астрахани и Махачкалы, а также дефицитом флота класса «река-море». 3. Восточный полигон (Китай): Сухопутный транзит сталкивается с предельной загрузкой инфраструктуры РЖД под уголь и металлы. Итог: Затоваривание внутреннего рынка привело к локальному избытку предложения и снижению цен на фуражное зерно до многолетних минимумов. 🔥 Фундаментальные бенефициары: Животноводство и Ритейл. Кризис экспортеров растениеводческой продукции трансформируется в снижение операционных издержек для переработчиков и производителей протеина, где комбикорма занимают до 60–70% в структуре себестоимости. • ПАО «Группа Черкизово» {$GCHE} : Ключевой бенефициар. Падение стоимости кормовой базы обеспечит расширение маржинальности по EBITDA и чистой прибыли в III и IV кварталах 2026 года. Акции поддерживаются ожиданием промежуточных дивидендов в октябре. Данный актив выглядит наиболее защищенным в секторе. • Русагро {$RAGR} : Эффект умеренно-позитивный. Падение рентабельности в сегменте растениеводства будет компенсировано высокой маржинальностью мясного дивизиона (производство свинины) благодаря дешевым кормам. • Магнит {$MGNT} / X5 Group {$X5} : Умеренный позитив. Коррекция цен на сырье сдерживает продовольственную инфляцию по траектории «зерно — мясо — полка», что позволяет ритейлерам удерживать стабильную чистую маржу без риска падения покупательского трафика. Вывод для инвестора: В текущих реалиях целесообразно сокращать присутствие в акциях чистых экспортеров и портовой инфраструктуры Юга России. Наиболее устойчивую фундаментальную позицию занимают вертикально интегрированные производители мяса (Черкизово), способные монетизировать дешевое внутреннее сырье в рост чистой прибыли.

📊 Анализ акции НКХП $NKHP 📈 🌾 Фундаментальные факторы НКХП — крупный зерновой терминал, поэтому бизнес напрямую зависит от объёмов российского экспорта зерна и загрузки портовой инфраструктуры. Сильные экспортные потоки поддерживают компанию, а ограничения экспорта и колебания урожая остаются основными рисками. 📌 Общая динамика После падения с уровней выше 600 ₽ акция нашла поддержку около 300 ₽ и отскочила. Сейчас котировки консолидируются в районе 380 ₽, пытаясь сформировать основание. 📈 Технические индикаторы — MA/EMA (10): цена находится между средними — четкого сигнала пока нет. — RSI: 41 — нейтральная зона с небольшим перевесом продавцов. — MACD: заметно восстановился после падения, негативный импульс ослабевает. 🎯 Вывод Для продолжения восстановления важно закрепиться выше 390–400 ₽. В таком случае следующей целью может стать район 420–440 ₽. Поддержка — 360–365 ₽. 🔥 В профиле дал список акций с потенциалом роста 50%+ ❤️ Чтобы не пропустить этот пост, Подпишись, пока не удалил! ✅

#disclosure Компания: ПАО "НКХП" Тикеры: $NKHP Время новости: 11.09.2026 12:07 Тема новости: Проведение заседания совета директоров (наблюдательного совета) и его повестка дня Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=lmiCu7FHlEiEhCyH-C19how-B-B&q= Резюме: Совет директоров ПАО «НКХП» 14 сентября 2026 года рассмотрит вопрос о согласии на сделку по заключению контракта на изготовление и продажу оборудования. Это может указывать на развитие непрофильной или дополнительной деятельности компании. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит информационный характер о предстоящем заседании совета директоров и не содержит данных о финансовых результатах, выплатах или рисках, способных повлиять на оценку бумаг.

📊 Анализ акции НКХП $NKHP 📈 🌾 Фундаментальные факторы НКХП — крупный зерновой терминал, поэтому бизнес напрямую зависит от объёмов российского экспорта зерна и загрузки портовой инфраструктуры. Сильные экспортные потоки поддерживают компанию, а ограничения экспорта и колебания урожая остаются основными рисками. 📌 Общая динамика После падения с уровней выше 600 ₽ акция нашла поддержку около 300 ₽ и отскочила. Сейчас котировки консолидируются в районе 380 ₽, пытаясь сформировать основание. 📈 Технические индикаторы — MA/EMA (10): цена находится между средними — четкого сигнала пока нет. — RSI: 41 — нейтральная зона с небольшим перевесом продавцов. — MACD: заметно восстановился после падения, негативный импульс ослабевает. 🎯 Вывод Для продолжения восстановления важно закрепиться выше 390–400 ₽. В таком случае следующей целью может стать район 420–440 ₽. Поддержка — 360–365 ₽. 🔥 В профиле дал список акций с потенциалом роста 50%+ ❤️ Чтобы не пропустить этот пост, Подпишись, пока не удалил! ✅

#disclosure Компания: ПАО "НКХП" Тикеры: $NKHP Время новости: 10.09.2026 17:12 Тема новости: Проведение заседания совета директоров (наблюдательного совета) и его повестка дня Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=ZYJNeNQwaES2-CuEUfZLByw-B-B&q= Резюме: Совет директоров ПАО «НКХП» 11.09.2026 рассмотрит позицию по сделкам зависимого ООО «Новая пристань»: корректировка проектной документации по экологии и поставка маячных и опорных свай для причалов №22А и №23А в порту Новороссийск. Решения касаются текущей операционной деятельности и развития портовой инфраструктуры. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Новость носит информационный характер о повестке заседания совета директоров и не содержит данных о финансовых результатах, выплатах держателям или признаков дефолта.

🌾 $NKHP : валовая прибыль растёт, а чистая — падает Смотрю на отчёт НКХП, и он вышел, мягко говоря, неоднозначным. Выручка рванула на 64,7% до 3,5 млрд рублей, а валовая прибыль взлетела на 127,4% до 2 млрд — вот что значит рост перевалки зерна в 1,7 раза до 2,43 млн тонн . Казалось бы, красота, но дальше начинается странное. Операционная прибыль упала на 0,7% до 627 млн, а чистая — на 25,9% до 690 млн . Валовая эффективность есть, а на выходе — минус. Причина такого разрыва классическая для российского бизнеса: разовые статьи съели весь прирост. Прочие операционные расходы подскочили почти в 38 раз до 1,13 млрд рублей — компания сформировала резерв по просроченной задолженности за перевалку зерна на 1,06 млрд . Плюс финансовые расходы выросли из-за учёта проекта «Новая пристань» . В итоге компания заработала больше, а оставила в кармане меньше. Что с оценкой? «Ренессанс Капитал» после отчёта понизил целевую цену с 680 до 550 рублей, подтвердив рейтинг «держать» . Главный риск — атака БПЛА на терминал в Новороссийске 12 августа, которая приостановила отгрузку зерна на срок от 1 до 4 месяцев . Для компании, чья выручка почти полностью состоит из портовой перевалки, это критичный удар. Пока на балансе есть около 7 млрд свободных денег, что даёт подушку безопасности , но дивидендные перспективы становятся туманными. Короче, НКХП — классический пример того, как операционные успехи перечёркиваются разовыми списаниями и внешними шоками. Бумага из третьего эшелона с низкой ликвидностью , и я бы к ней сейчас присматривался с большой осторожностью. 🔥В профиле я уже дал лучшие акции, которые стоит купить на текущей коррекции рынка ✅ ❗️Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны

Только в последнем выпуске говорил про $RAGR и про возможную в скором времени новую зерновую сделку. Цены на сельхоз продовольствие улетают в мире в космос. Из за ударов по портам, экспорт зерна из РФ и Украины обнулился, цены пшеницу на ист хаях. Мир негодует, на Зе давят. Так что шанс есть на новый договорняк. $NMTP $NKHP - тоже в теме. ЗЕЛЕНСКИЙ ЗАЯВИЛ, ЧТО УКРАИНА ГОТОВА К КОМПРОМИССУ В ВОПРОСЕ УДАРОВ ПО ПОСТАВКАМ ЗЕРНА, ЭНЕРГЕТИКЕ ЗЕЛЕНСКИЙ: РОССИЯ ДОЛЖНА ДЕЙСТВОВАТЬ ТАКИМ ЖЕ ОБРАЗОМ P.S. Лавров заявил, что попытки возродить черноморскую зерновую инициативу с помощью введения российско-украинского моратория на атаки в Черном море неприемлемы и нереальны т.к. украинцы ей постоянно злоупотребляли, периодически перевозя на гражданских судах вооружение.

$NKHP приносит уже +10% от прогноза 18 августа🔥 Сейчас в моменте мы наблюдаем вторую за полгода попытку пробиться выше дневной EMA100 и ждём наши цели из обзора👀 Ссылка на прогноз: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/TradeMOEX/f576543c-27d1-4ae6-8e76-2703b1dd7916 ________ Жми🚀лайк, если прогноз полезен ✅Переходи в Профиль и получай первым прогнозы на акции РФ🇷🇺 #инвестиции #акции #идея #обзор #трейдинг #прояви_себя_в_пульсе #аналитика #пульс_оцени

System: Закрытие идей до достижения тейка. 🔹$NKHP: 🔸Реализация сценария восходящего тренда после пробоя горизонтального уровня сопротивления (381) и удержания поддержки (350). Анонс и исходный пост - https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Henry_Ross/41bda961-8095-48a7-bb67-cfc557e59bd4 Идея закрыта 388.5 (+1.17%), без учёта кф. риска = 1.85%. 🔹$ABIO 🔸Реализация сценария восходящего тренда после пробоя горизонтального уровня сопротивления (45.90). Анонс и исходный пост - https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Henry_Ross/6c7bf441-15db-4b81-89f3-e0703c33a135 Идея закрыта 47 (+1.75%), без учёта кф. риска = 2.28%. 🔹$OZPH 🔸Реализация сценария восходящего тренда после пробоя горизонтального уровня сопротивления (43.85). Анонс и исходный пост - https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Henry_Ross/e0117987-7aac-4440-bf51-804ee0e2fca8 Идея закрыта 44.23 (+0.75%). Информация для проверки идеи и дополнительные материалы - Show note. Новые идеи доступны на White_forest ✅Еженедельные идеи в рамках правил системной торговли. ✅Определение ключевых уровней и точек взаимодействия. ✅Подробная и прозрачная отчётность более 2000 идей. ✅Консультация и ответы на вопросы в рамках публикуемого контента. Публичная отчетность по текущим и предыдущим публикациям/идеям/заметкам - https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Henry_Ross/127d980c-7be6-44b6-a29c-6f51a031cbb1/ #аналитика #рынок #теханализ #идеи #трейдинг #акции

$NKHP Строительство и реконструкцию ряда морских терминалов, в том числе зерновых в Махачкале и Новороссийске, включено в обновленную схему территориального планирования в области транспорта, сообщила пресс-служба кабмина. "Для развития торгового мореплавания предполагается построить и реконструировать терминалы в морских портах, в том числе зерновые терминалы в Махачкале и Новороссийске, контейнерные терминалы во Владивостоке, Находке, Астраханской области и терминал для отгрузки нефти в Красноярском крае", - говорится в сообщении.

📦 $NKHP : выручка идёт в гору, а прибыль упорно падает Смотрю на отчет за первое полугодие и вижу классический случай, когда рост масштаба не равен росту эффективности. Выручка взлетела почти на 65% до 3,51 млрд рублей, главным образом за счет портовой перевалки, которая выросла на 73% до 2,88 млрд на фоне увеличения объема перевалки зерна на 67% . Валовая прибыль и вовсе выросла в 2,3 раза, а валовая рентабельность подскочила с 41% до 57% . Казалось бы, живи и радуйся. Но потом смотришь на чистую прибыль, и она оказывается на 26% ниже прошлогодней — всего 690 млн рублей . Куда ушла вся маржа? Ответ — в прочие операционные расходы, которые выросли почти в 38 раз до 1,13 млрд . Оказалось, компания сформировала резерв по ожидаемым кредитным убыткам на 1,06 млрд по просроченной задолженности за услуги по перевалке . По сути, этот разовый неденежный фактор и съел всю прибыль. Без него EBITDA удвоилась бы, а чистая прибыль была бы совсем другой. Теперь про главное — что с оценкой и перспективами. Ренессанс Капитал уже понизил целевую цену с 680 до 550 рублей, сохранив рейтинг «Держать» . И ключевая причина — приостановка работы единственного терминала в середине августа на 1–4 месяца . Это означает, что второе полугодие будет сильно слабее первого, и дивиденды по итогам года могут оказаться разочаровывающими — расчётная сумма всего 9,4 рубля на акцию, что даёт скромную доходность около 2,6% . При этом у компании по-прежнему нет долга, чистый денежный баланс на уровне 6,7 млрд рублей — почти четверть капитализации . Но текущая оценка по P/BV около 1,4 уже не выглядит сверхдешёвой, а неопределённость с простоем терминала и дивидендами делает историю скорее нейтральной. Пока буду держать её на радаре, но без спешки с выводами. 🔥В профиле я уже дал лучшие акции, которые стоит купить на текущей коррекции рынка ✅ ❗️Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны

#disclosure Компания: ПАО "НКХП" Тикеры: $NKHP Время новости: 04.09.2026 15:20 Тема новости: Проведение заседания совета директоров (наблюдательного совета) и его повестка дня Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=WBIxYSu29UKULvf2b6U7Kg-B-B&q= Резюме: Совет директоров ПАО «НКХП» проведёт заседание 7 сентября 2026 года. В повестке — согласие на совершение сделок, детали не раскрыты. Сентимент: Нейтральный Объяснение сентимента: Сообщение носит процедурный характер и не содержит информации о финансовых результатах, выплатах или рисках для инвесторов.

🌾 $NKHP : половинчатый отчёт и удар по терминалу Смотрю на полугодовую отчётность НКХП, и цифры выглядят неоднозначно. Выручка подскочила почти на 65% до 3,5 млрд рублей, валовая прибыль выросла в 2,3 раза, а EBITDA прибавила символические 2,6% . Вроде бы рост есть, но операционная прибыль снизилась на 0,7%, а чистая упала на 26% до 690 млн рублей . Причина — прочие операционные расходы, которые взлетели в 38 раз из-за резерва по просроченной задолженности почти на 1,1 млрд рублей . Без этого разового списания результат выглядел бы куда лучше. При этом фундаментально дела шли неплохо: объём перевалки зерна вырос на 67% до 2,43 млн тонн, выручка от стивидорных услуг прибавила 73% . Компания сохраняет чистую денежную позицию около 6,7 млрд рублей при полном отсутствии долга . Но весь этот позитив перекрывается главным риском, который материализовался в середине августа — атака БПЛА на инфраструктуру порта Новороссийска . НКХП получил повреждения терминала, и перевалка остановлена на срок от 1 до 4 месяцев по оценке менеджмента . Это бьёт по высокому сезону август–октябрь, когда идёт основной поток зерна нового урожая . Расходы на содержание при этом остаются фиксированными, плюс добавятся внеплановые ремонты. Ожидается существенное снижение грузооборота, выручки и EBITDA во втором полугодии . Что касается пересмотров со стороны инвестбанков — Ренессанс Капитал уже понизил целевую цену с 680 до 550 рублей за акцию, сохранив рейтинг «ДЕРЖАТЬ» . Причина — инфраструктурные риски и вероятное снижение дивиденда до 9,4 рублей на акцию, что даёт скромную доходность около 2,6% . До этого, в марте, целевая цена как раз была повышена до 680 рублей на фоне ожиданий роста экспортных квот и спроса на терминалы , но теперь прогнозы пришлось корректировать. По сути, отчёт за первое полугодие отразил сильное операционное восстановление, но текущая атака и простой терминала перекрывают этот позитив. Пока неизвестны масштаб повреждений и реальные сроки восстановления, я бы не торопился с выводами. 🔥В профиле я уже дал лучшие акции, которые стоит купить на текущей коррекции рынка ✅ ❗️Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны

Новая рубрика: трафик грузовых судов в Новороссийске Видимо, пора вводить новую регулярную рубрику — данные по трафику грузовых судов в районе Новороссийска. С помощью AIS-аналитики можно отслеживать выходы крупных судов из порта и оценивать, что происходит с экспортом через Черное море. В августе объем перевозок был сильно меньше июля — примерно на 60%. • 6–12 июля: 16 рейсов; • 13–19 июля: 14; • 20–26 июля: 16; • 27 июля – 2 августа: 17; • 3–9 августа: 11; • 10–16 августа: 4; • 17–23 августа: 2; • 24–30 августа: 3. Причем удалось зафиксировать только 7 выходов балкеров за весь август (в июле — больше 20), почти все выходы были в начале месяца — с 10 августа удалось зафиксировать только один рейс. Балкеры перевозят не только зерно, но их динамику можно использовать как приблизительный индикатор экспорта пшеницы. Явный негатив для НКХП Объем перевозок нефтетанкеров в августе также был ниже июльского, хотя все же танкеры продолжили работу. На карте к посту отметил отдельно танкеры, выполняющие рейсы от терминала Каспийского трубопроводного консорциума (КТК). То есть нефтяное направление продолжает работать, а вот сухогрузный трафик пока выглядит особенно слабо. Держу небольшую позицию в $NKHP и вышел ранее из $NMTP. Обе компании мне нравятся как стабильные высокомаржинальные бизнесы, но в текущих условиях покупать их бы я не стал. Жду прекращения атак на судоходство в Черном море, после этого буду рассматривать обе компании к покупке. Возможно, кому-то эти бумаги тоже интересны, поэтому продолжу регулярно публиковать данные по судовому трафику. Подписывайтесь — будем следить вместе. #что_купить #нефть #пшеница

Россельхознадзор призвал не носить кур и кроликов в МФЦ для их регистрации. Теперь экономика спасена! С 1 сентября в России стартовал обязательный учёт домашней птицы и кроликов для владельцев, содержащих более десяти особей. 🐇 В Россельхознадзоре подчеркнули: нести питомцев в МФЦ не нужно. Для регистрации следует обращаться в государственную ветеринарную службу своего района или города. Я так полагаю, что у нас люди по прежнему воспринимают всё категорично. Любой заголовок, любую цитату буквально со всей серьёзностью. Такая же реакция отражается и на фондовом рынке РФ. Малейший шорох и индекс трясётся. Раз уж утро началось с кур и кроликов — посмотрим, что сегодня происходит с публичным аграрным сектором. 🐇 Русагро $RAGR −1,19% После сильных событий июля и августа бумага сегодня корректируется. 28 августа компания опубликовала результаты за первое полугодие: выручка выросла на 9%, при этом чистая прибыль составила всего 55,9 млн ₽. Ближайшее крупное корпоративное событие — 12 октября внеочередное собрание акционеров. На повестке досрочное прекращение полномочий действующего совета директоров и избрание нового состава. Черкизово $GCHE −0,46% Сегодня бумага немного слабее рынка. Основное событие впереди — 30 сентября внеочередное собрание акционеров. Главный вопрос — дивиденды за первое полугодие 2026 года. Совет директоров рекомендовал 120,19 ₽ на акцию, предполагаемая дата закрытия реестра — 11 октября. Инарктика $AQUA +1,40% Пока выглядит сильнее остальных представителей сектора. 28 августа компания отчиталась за первое полугодие: выручка выросла на 38% до 13,8 млрд ₽, скорректированная EBITDA — также на 38%, скорректированная чистая прибыль удвоилась до 1,6 млрд ₽. Ближайший драйвер — 23 сентября. Акционеры рассмотрят дивиденды за первое полугодие: совет директоров рекомендовал 10 ₽ на акцию, или около 879 млн ₽ общей выплаты. Реестр предлагается закрыть 4 октября. НКХП $NKHP Акции Новороссийского комбината хлебопродуктов также находятся под давлением на фоне новостей о сложностях со сбором зерна и связанных с этим убытках. Для компании это особенно чувствительная тема: результаты напрямую зависят от объёмов перевалки, хранения и экспорта зерновых. Получается довольно занятная картина: кроликов и курс государство только начинает считать, а убытки, связанные со сбором зерна, — нет. 🌾 🙏 Благодарю за внимание! ☝️ Подпишись на мой профиль, канал, там будет много полезной информации! #инвестиции #новости #акции

🌾Россия – экспорт пшеницы обваливается до минимума с 2010 года 📉 $NKHP $RAGR Сентябрьский прогноз «Совэкона» рисует мрачную картину для зернового сектора. Поставки за рубеж могут рухнуть на 52,1–62,5% год к году, до 1,8–2,3 млн тонн . Для сравнения: в сентябре 2025 года Россия экспортировала 4,8 млн тонн, а средний показатель за пять лет — 4,9 млн тонн . Если оценка реализуется, это станет самым слабым сентябрём с 2010 года . Падение идёт по нарастающей. В августе экспорт уже сократился на 55,6% год к году – до 2 млн тонн . Причина – не погода и не урожай, а инфраструктурный коллапс. Со второй половины июля выведены из строя терминалы в портах Чёрного и Азовского морей . В начале августа зерно отгружалось только из восьми портов против 29 год назад . Экспортёры пытаются переориентироваться на балтийские и северо-западные терминалы, а также наращивают поставки через Казахстан и в страны Центральной Азии . Но оперативно заместить такие объёмы не вышло. В январе–июле через российско-казахстанские погранпереходы отправили 2,7 млн тонн зерновых – вдвое больше, чем год назад, но этого явно недостаточно . Сужение каналов сбыта давит на внутренние цены. Пшеница пятого класса за неделю к 30 августа подешевела на 3,3% – до 7,4 тыс. руб. за тонну, а год к году просадка превышает 40% . Ячмень, соя и подсолнечник тоже в минусе на 3,3–8,5% за неделю . Парадокс: мировые цены на пшеницу на этом фоне растут – экспортные ограничения из России создают дефицит на глобальном рынке . Внутри страны – переизбыток предложения и падение цен. Аграрии оказываются в двойном ударе: не могут продать за рубеж по выгодным ценам и вынуждены сбрасывать запасы на внутреннем рынке по убыточным уровням. Пока альтернативные логистические цепочки не заработают на полную мощность, давление на сектор сохранится. Восстановление экспорта – вопрос не одного месяца. ‼️ В профиле уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🌾 Разрыв между выручкой и прибылью $NKHP отчиталась по МСФО за первое полугодие 2026 года, и цифры демонстрируют странную динамику. Выручка выросла на 64,7% до 3,51 млрд рублей на фоне увеличения перевалки зерна в 1,7 раза, валовая прибыль и вовсе взлетела на 127,4% до 2,01 млрд . Однако операционная прибыль снизилась на 0,7% до 0,63 млрд, а чистая прибыль упала на 25,9% до 0,69 млрд . В чём причина? Прочие операционные расходы выросли почти в 38 раз, достигнув 1,13 млрд рублей . Компания зафиксировала разовые затраты, которые съели весь прирост валовой прибыли. При этом долговая нагрузка остаётся низкой: чистый долг практически отсутствует, на балансе около 7 млрд свободных денег . 📉 Что с целевой ценой и рейтингом? До атаки БПЛА аналитики сохраняли нейтральный взгляд. В марте 2026 года Ренкап повысил целевую цену с 580 до 680 рублей, оставив рейтинг "Держать" . Однако всё изменилось 12 августа, когда Новороссийский зерновой терминал попал под удар БПЛА и приостановил работу . Для НКХП это совпало с тремя негативными факторами: - Повреждён ключевой актив — почти вся выручка компании формируется за счёт стивидорных услуг по перевалке зерна - Атака пришлась на высокий сезон (август–октябрь — пик прибыли) - Расходы на содержание терминала остаются фиксированными, добавляются затраты на ремонт Рынок отреагировал снижением акций на 11% , но из-за низкой ликвидности бумаги динамика не в полной мере отражает масштаб операционных рисков. Основной объём акций принадлежит стратегическим инвесторам, расставаться с которыми они не намерены . Таким образом, целевая цена и рейтинг, установленные до атаки, уже не актуальны — аналитикам предстоит пересмотреть прогнозы с учётом ущерба и простоя терминала в высокий сезон. Пока пересмотра нет, неопределённость остаётся высокой ⚠️ ‼️ В профиле уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🌾 Экспортное дно $RAGR $NKHP Российский зерновой экспорт столкнулся с серьёзным сжатием. По данным «Совэкона», в сентябре поставки пшеницы за рубеж могут рухнуть на 52–62,5% год к году, до 1,8–2,3 млн тонн – это минимальный показатель для сентября с 2010 года. Для сравнения: в прошлом году Россия экспортировала 4,8 млн тонн, а средний показатель за последние пять лет – 4,9 млн тонн 📊 Ключевая причина – логистический коллапс. С середины июля после повреждения части терминалов в портах Черного и Азовского морей экспорт резко пошёл на спад. В начале августа зерно отгружалось только из восьми российских портов против 29 годом ранее – потеря более 70% точек отгрузки за месяц. Экспортёры начали перенаправлять грузы через Балтику и северо-западные терминалы, но быстро заместить выпавшие мощности не удалось 📉 Последствия уже ощущаются на внутреннем рынке. Сокращение вывоза усилило давление на цены: за неделю к 30 августа пшеница, ячмень, подсолнечник и соевые бобы подешевели на 3,3–8,5%, а в годовом выражении – более чем на 40%. Для аграриев это серьёзный удар по рентабельности, особенно на фоне растущих затрат на ГСМ и удобрения 📈 Для экспортёров ситуация также неприятна – перенаправление грузов через балтийские порты увеличивает логистическое плечо и стоимость доставки, что сжимает маржинальность и снижает конкурентоспособность российского зерна на мировых рынках. Итоговые потери для отрасли пока сложно оценить, но очевидно, что текущий шок – один из самых серьёзных за последние 15 лет 💬 Инвесторам стоит держать в фокусе компании, связанные с агросектором и логистикой. Снижение цен на зерновые ударит по выручке аграрных холдингов, а рост логистических издержек – по маржинальности трейдеров. Пока отрасль ищет новые маршруты и перестраивает цепочки поставок, неопределённость остаётся высокой ⚠️ ‼️ В профиле уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉 Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!