Хэштег #обучение | Тинькофф Инвестиции Пульс

📊 Итоги понедельника Возможный запрет США на экспорт дизельного топлива грозит Европе резким ростом цен – вплоть до беспрецедентных уровней, сообщает CNBC со ссылкой на экспертов рынка. Издание напоминает, что в последние месяцы на американские поставки приходилось около половины европейского импорта дизеля. Трамп ранее допустил введение ограничений на экспорт топлива. При этом большинство европейских нефтетрейдеров, по данным CNBC, считают такой сценарий маловероятным из-за последствий для самих американских нефтяных компаний. По акциям понедельник получился очень результативным: 🔥 6 из 6 идей отработали. 🎯 12 заранее опубликованных целей выполнено. От лонга 1. ✅ Цель 1 — 5101 ₽ (+0,70%, +35,46 ₽ с 1 акции) Максимум дня — 5104 ₽. 2. ✅ Цель 1 — 36,67 ₽ (+0,70%, +0,26 ₽ с 1 акции) Максимум дня — 36,69 ₽. 3. ✅ Цель 1 — 1041,6 ₽ (+0,70%, +7,24 ₽ с 1 акции) ✅ Цель 2 — 1046,8 ₽ (+1,20%, +12,44 ₽ с 1 акции) Максимум дня — 1049 ₽. От шорта 4. ✅ Цель 1 — 140,6 ₽ (+0,70%, +0,99 ₽ с 1 акции) ✅ Цель 2 — 139,9 ₽ (+1,19%, +1,69 ₽ с 1 акции) ✅ Цель 3 — 139,1 ₽ (+1,76%, +2,49 ₽ с 1 акции) Минимум дня — 139 ₽. 5. ✅ Цель 1 — 266,27 ₽ (+0,70%, +1,88 ₽ с 1 акции) ✅ Цель 2 — 264,92 ₽ (+1,20%, +3,23 ₽ с 1 акции) ✅ Цель 3 — 263,58 ₽ (+1,70%, +4,57 ₽ с 1 акции) Минимум дня — 261,65 ₽. 6. ✅ Цель 1 — 252,8 ₽ (+0,70%, +1,78 ₽ с 1 акции) ✅ Цель 2 — 251,4 ₽ (+1,25%, +3,18 ₽ с 1 акции) Минимум дня — 245,4 ₽. 🔥 Итого: 6 из 6 идей по акциям и 12 заранее опубликованных целей. ❗️💡Подписывайтесь на Все идеи являются результатом технического анализа, основаны на уровнях, среднем движении инструмента за день, RSI и MACD. Результат не гарантирован, рынок всегда несет риски. ✅ Подписывайтесь, будем торговать и учиться вместе, будет интересно. Лайкаем, так я вижу, что вы прочитали, а значит есть для кого стараться. Помним, что карма — все, что пожелаешь другому, возвращает вдвойне.

⏳ ОБЛИГАЦИЯ В ДЕФОЛТЕ: СКОЛЬКО ВРЕМЕНИ НА ИСК И ПОЧЕМУ КАЖДЫЙ КУПОН СЧИТАЕТСЯ ОТДЕЛЬНО Я адвокат, и после дефолта держатели часто выбирают тактику «подожду, вдруг заплатят». Иногда это разумно. Но у ожидания есть юридический предел — исковая давность. Облигация — это заём, и неважно, чья она: небольшого эмитента ВДО или . Если срок истёк, суд по заявлению ответчика откажет в иске, даже если долг очевиден. 1️⃣ Три года — от какой даты Общий срок — три года (ст. 196 ГК). По обязательствам с определённым сроком исполнения давность начинает течь по окончании этого срока (п. 2 ст. 200 ГК). Для облигации это дата выплаты из решения о выпуске: день купона или день погашения. Не день, когда вы узнали о дефолте из новостей, и не день продажи бумаги. 2️⃣ Каждый купон — свой срок Пленум ВС № 43 (п. 24) разъясняет: по периодическим платежам давность считается отдельно по каждому просроченному платежу. По выпуску «Антерры» купон не пришёл 18.08.2026: три года по этому купону идут от даты, когда его должны были выплатить, а по следующим — от их собственных дат. Давность по процентам по ст. 395 ГК тоже считается отдельно, за каждый день просрочки (п. 25). 3️⃣ Досрочное погашение: фиксируйте дату требования Если просрочка стала существенным нарушением, держатель вправе требовать досрочного погашения, а эмитент обязан погасить бумаги не позднее семи рабочих дней с даты получения требования (п. 4.1 ст. 17.1 Закона № 39-ФЗ). По выпуску «ВЗВТ» представитель владельцев облигаций (ПВО) 16.09.2026 раскрыл, что у держателей возникло право на досрочное погашение. В такой ситуации сохраните подтверждение брокера о передаче требования: по нему видно, когда требование ушло эмитенту, а спор о просрочке номинала пойдёт именно о датах. 4️⃣ Что останавливает срок, а что нет Претензия эмитенту приостанавливает давность на время досудебной процедуры: на установленный для неё срок, а если его нет — на шесть месяцев; если отказ пришёл раньше, то только до отказа (п. 3 ст. 202 ГК, п. 16 Пленума № 43). Принятый судом иск останавливает срок, пока идёт судебная защита (п. 1 ст. 204 ГК); возвращённый — нет (п. 17 Пленума). Признание долга эмитентом прерывает давность, и отсчёт начинается заново (ст. 203 ГК), поэтому письма и раскрытия, где эмитент признаёт задолженность, сохраняйте. При кросс-дефолте, как у «Центр-резерва», считайте сроки по каждому выпуску: у каждого свои даты купонов и своё требование. 5️⃣ Банкротство — другие часы Если эмитента признали банкротом, решающим становится не трёхлетний срок, а закрытие реестра: два месяца с даты публикации сведений о признании банкротом (п. 1 ст. 142 Закона о банкротстве). Кто опоздал, получит деньги «за реестром», то есть после всех реестровых кредиторов. Итог Три года кажутся долгим сроком, но по купонам давность сгорает частями. Ждать переговоров можно, но дату первого неплатежа запишите сразу. И помните: с истечением срока по основному долгу теряются и проценты с неустойкой (п. 1 ст. 207 ГК). Вы ведёте учёт дат по бумагам в дефолте или полагаетесь на ПВО? Расскажите в комментариях. Подписывайтесь, чтобы не пропустить разборы о правах держателей облигаций. Не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

🚗 ВО СКОЛЬКО ОБХОДИТСЯ МАШИНА ЗА ДЕСЯТЬ ЛЕТ. ПОСЧИТАЛ ЧЕСТНО В ленте на этой неделе опять спорят про машины. Одни пишут, что автомобиль это свобода, другие что яма для денег. Спорить скучно, поэтому я посчитал. Взял среднюю машину и честно сложил всё, что она забирает. Сколько стоит вход Средневзвешенная цена нового легкового автомобиля в России сейчас 3.51 млн рублей. Это данные Автостата за июль. Машина с пробегом в среднем 1.17 млн. Запомните эту цифру, она понадобится дальше. Что происходит за десять лет Амортизация. Новая машина за 3.5 млн через десять лет превращается примерно в ту самую среднюю подержанную. Минус 2.3 млн, и это не расход, который можно урезать. Бензин. Пробег 15 тысяч километров в год, расход 8 литров на сотню, АИ-95 по Росстату 80.79 рубля за литр. Выходит 97 тысяч в год, за десять лет почти 970 тысяч. Всё остальное. ТО, резина, страховка, мойки, парковки. Если брать скромно, тысяч 40 в год, это ещё 400 тысяч за десятилетие. И статья, которой в таблицах нет. В сентябре бензин пришлось ещё и добывать: жёсткие ограничения в 29 регионах, лимиты 30-50 литров в руки, в Петербурге очереди по два часа. Сейчас отпустило, Москва выровнялась, сети смягчают лимиты. Но час в очереди на заправку в расходы не попадает, хотя стоит ровно столько же, сколько ваш час работы. Итого около 3.7 млн рублей за десять лет. Примерно 31 тысяча в месяц, каждый месяц, независимо от того, ездите вы или машина стоит во дворе. Теперь неприятная часть Те же 3.5 млн, вложенные под текущую ключевую ставку, за десять лет превращаются в 13 млн рублей. С поправкой на инфляцию это около 7 млн в сегодняшних деньгах. То есть выбор выглядит так: через десять лет у вас либо подержанная машина за 1.2 млн, либо капитал, который сам приносит больше, чем вы тратили на бензин. Речь не про удачное угадывание на входе. Речь про обычную ставку, которую даёт вклад или . Хотите акций - в ленте на выбор , , , , , , и , но суть от этого не меняется. А теперь честно, потому что иначе это будет враньё Машина покупает не деньги, а время и нервы. Двое детей, секции, дача, город без нормального транспорта - тут считать нечего, вопрос закрыт. И продавать её ради лишних процентов я не призываю. Смысл поста другой. Большинство владельцев считают, что машина обходится в стоимость бензина. Бензин тут меньше трети трат, а главная статья вообще невидимая: амортизация не списывается с карты. Что с этим делать Посчитайте свою цифру за прошлый год. Не по ощущениям, а по выписке: заправки, сервис, страховка, штрафы, резина, мойки. Плюс прикиньте, сколько машина потеряла в цене. Дальше решайте сами. Может, вторая машина в семье простаивает. Может, брать новую вместо трёхлетней смысла нет. А может, вас всё устраивает, и это нормальный ответ. Плохо одно: когда человек платит 30 тысяч в месяц и не знает об этом. А у вас сколько выходит в месяц со всеми расходами? Мне правда интересно, у кого какая цифра получилась.

Price Action: пин-бар, поглощение и внутренний бар — 6 примеров на реальных графиках Price Action — это анализ самой цены, без индикаторов. В каждой свече уже записано, что сделали покупатели и продавцы. Тень показывает, куда цену пытались увести, а тело — чем закончилась борьба. Разберём три главных паттерна на графиках 2025–2026 годов, включая случай, когда паттерн не сработал. Три паттерна • Пин-бар — маленькое тело и длинная тень, не короче 2/3 свечи. Рынок попробовал пойти дальше и получил отказ. • Поглощение — тело свечи полностью перекрывает тело предыдущей свечи противоположного цвета. Перевес сил резко сменился. • Внутренний бар — свеча целиком внутри диапазона предыдущей. Это пауза и сжатие, а направление покажет пробой по закрытию. Главное правило: паттерн без уровня — просто свеча. Ищите их у поддержки и сопротивления и лучше по тренду. 1️⃣ Bitcoin [$BTCUSDperpA](/invest/undefined/BTCUSDperpA?instrumentId=4effa274-4e8f-422c-93ff-04aa34fe8e39) — медвежий пин-бар на историческом максимуме 5 октября 2025 биткоин обновил максимум — 125 782 $, но закрылся на 123 497 $. Верхняя тень заняла 63% свечи. Через пять дней цена была на 102 330 $ — на 17% ниже. Стоп над тенью был бы всего в 2% от входа. 2️⃣ — бычий пин-бар на уровне с дневного графика 25 августа 2026 свеча на 4-часовом графике проколола поддержку 4 137 ₽ до 4 090,5 ₽ и закрылась на 4 144,5 ₽. К 31 августа акция выросла до 4 734 ₽ — +14%. Уровень со старшего таймфрейма дал место, пин-бар на младшем — момент и короткий стоп. 3️⃣ — внутренний бар и пробой вниз 16 июня крупная медвежья свеча, 17 июня — внутренний бар в её диапазоне. 18 июня закрытие на 315,40 ₽, ниже минимума материнской свечи 318,15 ₽. К 26 июня бумага стоила 290,35 ₽ — минус 8%. Не гадайте, куда выйдет цена из сжатия: дождитесь закрытия за границей. 4️⃣ — бычье поглощение после распродажи 30 июля 2026 зелёная свеча полностью перекрыла предыдущую красную и закрылась на 28 212. К 17 августа индекс поднялся до 30 260 — +7,3% для широкого индекса за две с половиной недели. 5️⃣ — медвежье поглощение после отскока В нисходящем тренде акция отскочила, но 16 июня красная свеча поглотила зелёную и закрылась на 3 829,5 ₽. К 4 июля — 3 105 ₽, минус 19%. Паттерн по направлению тренда надёжнее разворотного. 6️⃣ — пин-бар, который не сработал 17 августа появился формально правильный бычий пин-бар: тень до 2 775,5 ₽, закрытие 2 887 ₽. Но рядом не было уровня, а тренд был нисходящим. 24 августа бумага открылась гэпом на 2 600,5 ₽ — ниже стопа. Стоп за тенью должен был ограничить убыток 4%, а из-за гэпа убыток составил бы около 10%. Правила, без которых паттерны не работают • Место важнее формы: паттерн только у уровня или у скользящей средней в тренде. • Решение — только по закрытой свече. • Старший таймфрейм главный: уровень на дневном графике, вход по паттерну на 4-часовом или часовом. • Стоп — за экстремумом паттерна. • Разворот против сильного тренда требует дополнительного подтверждения. И помните про гэпы при переносе позиции через ночь. Графики построены по реальным данным Мосбиржи, Bybit и MetaTrader 5. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Оценка качества прибыли: промежуточный шаг в интегральном анализе акций Выбор надежного эмитента — это пошаговый процесс. Нельзя купить акцию только потому, что у неё низкая цена или она относится к нужному сектору. После того как первичный отбор (по ценовым фильтрам и отраслям) завершен, наступает второй, промежуточный этап интегральной методики — оценка качества прибыли. Этот экспресс-фильтр не заменяет собой весь фундаментальный анализ, но позволяет за несколько минут отсеять откровенно слабых аутсайдеров, прежде чем переходить к более глубоким стадиям оценки. Суть шага сводится к двум быстрым проверкам: 1. Стабильность прибыли внутри отрасли. В цикличной экономике РФ бессмысленно искать стабильный рост на десятилетиях. Поэтому мы берем график чистой прибыли компании за 7 лет (средний цикл) и сравниваем его с графиками топ-3 лидеров этого же сектора. Что ищем: если у лидеров всё ровно, а наш эмитент последние 2–3 года падает — это триггер на исключение. Проверка долговой нагрузки: смотрим на соотношение чистой прибыли и EBITDA. Если разрыв между ними аномально растет по сравнению с конкурентами в отрасли, значит операционные доходы бизнеса уходят на обслуживание долга. 2. Денежный тест. Бумажная прибыль в отчетах может быть следствием уловок бухгалтерии или зависнуть в виде неоплаченных счетов от клиентов (дебиторской задолженности). Что ищем: На долгосрочном горизонте график операционного денежного потока должен двигаться параллельно с EBITDA. Если EBITDA растет, а реальный приток денег на счета падает, то прибыль «нарисована», и компания исключается. Что дальше? Этот этап — не финальная точка, а сито для первичной отбраковки. Отсеяв компании с бумажной прибылью и скрытыми долгами, мы защищаем капитал от явных корпоративных рисков. Только после этого очищенный список эмитентов отправляется на следующие уровни интегральной системы для окончательного принятия инвестиционного решения. Примеры применения фильтра по качеству прибыли на графиках Роснефти и Татнефти, а также критерии отбора акций по интегральной методике выложил на канале Эффективные Инвестиции (Basicinvest) Алексей Терновский Инженер-инвестор | Автор проекта «Эффективные Инвестиции» Подписывайтесь, чтобы инвестировать уверенно, системно и с удовольствием Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🚀 Когда зашёл «на всю котлету» и не прогадал (почти) 🥩📈 24 августа, когда рынок решил устроить аттракцион невиданной щедрости и всё полетело вниз, я набрался храбрости и загрузил все свободные ресурсы в ПАРУС-НиНо 🏢📦 Сегодня 28 сентября — прошло ровно 35 дней 🗓️. Подводим промежуточные итоги: 🟢 ПАРУС-НиНо: ⚓ * Средняя цена покупки: 616,75 ₽ * Текущая цена: 738,00 ₽ * Чистый прирост по стоимости: +28 130 ₽ (+19,66%) 📈 * Уже полученные дивиденды: +1 893,16 ₽ (прилетели 16 сентября) 💸 * Общий плюс с учётом выплат: +29 593,89 ₽ (+20,68%) за 35 дней! 🎉 * И это не всё: Ровно столько же дивидендов уже на подходе, плюс купоны/выплаты ждут меня в октябре, ноябре и декабре! 🗓️💰 📈 А что по целям дальше? * 🎯 Цена 800 ₽ за штуку: прирост тела составит +29,71% (доходность по цене +42 514 ₽). * 🚀 Цена 900 ₽ за штуку: доходность от роста цены составит +45,93% (+65 714 ₽). * 🌌 А если уйдёт за 900+ ₽... даже страшно представить эту ракету! 🪐🛸 🔴 А вот тут моя удача покинула чат... 😅 Знакомьтесь: 9 спартанцев, которые решили, что у каждого дна должно быть второе, третье и цокольный этаж 🕳️👇 * ⛽ Газпром (-41,01% / -10 271,30 ₽) — Ушёл на глубокую разведку недр. Ищет не газ, а хотя бы здравый смысл. * 🏗️ Глоракс (-36,65% / -3 019,53 ₽) — Заложил фундамент... где-то в районе центра Земли. * 🚗 Делимобиль (-33,90% / -11 260,40 ₽) — Взяли каршеринг и поехали со склона без тормозов. * 📱 МТС (-27,73% / -4 708,00 ₽) — Связь ловит отлично, а вот котировки падают даже без помех. * 🛢️ Газпром нефть (-26,41% / -27 854,95 ₽) — Чемпион по абсолютной сумме ухода на дно. Самый тяжеловесный драйвер красного цвета. * 🛢️ Роснефть (-24,94% / -3 579,65 ₽) — Качает нефть и одновременно пробивает новые уровни поддержки. * 🪙 МГКЛ (-22,21% / -54,20 ₽) — Мосгорломбард сдал мои надежды в залог. * ⛽ Лукойл (-21,07% / -1 420,50 ₽) — «Всегда движение вперёд»... но почему-то строго вниз по графику. * ⛏️ Норильский никель (-1,69% / -709,40 ₽) — Единственный, кто держится почти достойно на фоне остальных аквалангистов. 🔥 Общий минус по «красной девятке»: -62 877,93 ₽ 📉 🎥 P.S. Вчера загрузил новое видео! Прошу поддержать лайком 👍. А если понравилось или стало очень страшно от моего красного портфеля — ставьте сразу два лайка (на будущее) 😉🚀 🛑 Финансовые инструменты и ценные бумаги, представленные в настоящем обзоре, указаны исключительно в ознакомительных целях. Данный материал никоим образом не представляет собой инвестиционную идею, предложение или рекомендацию покупать либо продавать указанные активы.

Я глупый прогретый гой? 🤣 Давайте на секунду отвлечемся от наших красных и иногда зеленых портфелей и почитаем котороткий юмористический пост. Но обо всем по порядку 😉 Небольшая предыстория, в 18 лет в универе я познакомился со своим другом. Данного друга я назвал BigBro и Гейб Ньюэлл местного рослива(почему? Ну потому что зрение -12, вес 150кг при росте 165, питается исключительно пирогами и "рука твой лучший друг"). Это очень умный чел, вот без преувеличения и шуток щас, с точки зрения обучения и карьеры у него все 🔥, он трудоустроился(один из немногих) в главного айти подрядчика после стажировки (ну он прям идеальный адепт для них, "система неприкосновенна, если ты туда не попал ты плохой а не она рандом выкинула"), хотя, как оказалось там тоже по зп и повышению все грустно, но задачи и работа есть и ладно. Нашей дружбе поражались все, два практически противоположных человека так спелись. Этот харизматичный красавчик (без шуток), начиная с 20.5 лет почему-то решил держать фрейм "я выше тебя, весь твой опыт бесполезен, это все petпроекты, ботай дальше и тебя возьмут под крылышко рано или поздно, все твои темки отвалятся быстро, о девушках забудь, чего это тебя прогрели на них" и так далее. Конечно, мне было не очень приятно такое слышать, как будто "газ в комнате распылили". Окей, не ноем 👇 Ключевое слово "прогрели". Я за него решил зацепиться, спрашиваю, а на что это меня прогрели. Ответ убил "на баб и плодячку". Спросил я "а как это?" Оказалось, что у нас существует тайный заговор, во главе которого стоит Минкультуры и Медиахолдинг, они, через сериалы и социальные сети , истинное название которых "ВБЫДЛЯТНЕ" вбрасывают злые убыточные романтические и семейные ценности, чтобы зумеры, которые "поумнели" и перестали искать живые отношения(а не потому что сели в телефон и на модные АД), отупели и повелись на пропаганду "гой-сва". Были кучи отсылок к истории не только нашей страны, подтверждающие эту точку зрения. Оказывается еще, что желание пойти в ресторан и/или искать отношения приравнивается к бедам с башкой, что меня надо спасать, есть же БП лапша и картинки в интернете, а любой опыт(часть из которого просто необходима для нормальной реализации в любом коллективе по моему мнению) и удовольствие, которые нельзя записать в - идиотизм, не считается и тд. На мой ответ "не, ну я тебя понял, родной, тебе плохо, давай я тебе медсестру за свой счет вызову(явно не из 🤭), вылечит, одного раза хватит" Ох как его рвать начало, какие только аналогии он мне не приводил (очевидные абсолютно всем, но видимо не для него) Оказывается, есть умные люди, которые не поддаются пропаганде, они сидят на сайте, именуемом ДВ*Ч, они решили, что они борются с системой и выходят из матрицы. Они имеют очень специфический лексикон в "тырнет"пространстве. Они то точно поняли эту жизнь. И он все еще, после подобных отчаянных попыток мне что-то доказать и вогнать меня в стойло "тупого непослушного гоя", все еще мой BigBro❤️‍🩹. Вывод: нужно аккуратнее быть мне ☝️ Единственное, на что меня реально прогрели: в 18 лет прогрел разрабатывать браузерные игры и немножко на них заработать в 19 лет прогрел инвестировать и тоже заработать, не очевидно, но облигационная часть все еще радует. А, ну и наш любимый ресурс групп на пару с гаринвестом прогрели дать им взаймы, чего уж мне греха таить 😇 На этом пока все, надеюсь, чуть-чуть поднял кому-то настроение. Всем удачи на рынке 🚀 Подписывайтесь ❤️🔔

🙃 У МЕНЯ ЕСТЬ ЗНАКОМЫЙ, КОТОРЫЙ ТРИ ГОДА ОТКЛАДЫВАЛ "СКОЛЬКО ОСТАНЕТСЯ" Осталось за три года примерно ничего. При зарплате сильно выше средней. Мы с ним спорим про это давно, и недавно я просто сел и посчитал за него. Делюсь, потому что схема у половины моих знакомых ровно такая же. Его система Зарплата приходит. Он живёт месяц. В конце смотрит остаток и откладывает его. Логика железная: сначала нужды, потом инвестиции. Спорить не с чем. Только остаток почему-то всегда ноль. Не потому что человек шикует, а потому что расходы отлично находят ровно ту сумму, которая лежит на карте. Говорю ему: ты за три года отложил меньше, чем за один отпуск потратил. Он: ну так месяц на месяц не приходится. Месяц на месяц не приходился тридцать шесть раз подряд. Что я ему предложил Переводить в день зарплаты. Не в конце месяца, а в тот же день, когда деньги упали на карту. Он поморщился: это же совет из дешёвой книжки по финансам. Да, оттуда. Но разница тут не в мотивации, а в арифметике. Месяц вы всё равно проживёте на то, что осталось. Вопрос только в том, считается это "осталось" до перевода или после. И ещё: начинать не с половины дохода, как пишут в мотивационных постах. Половина ломается на втором месяце. Десятая часть не ломается никогда, её просто не замечаешь. Что оказалось важнее силы воли 1️⃣ Автоматический перевод. Деньги, которых не видишь, не тратишь. Банальность, но она честнее любых обещаний себе. 2️⃣ Счёт, с которого неудобно тратить. Пока переведёшь обратно, желание купить очередную ерунду успевает пройти. 3️⃣ Не выводить то, что капает. Купоны и дивиденды обратно в покупку, иначе поток не растёт никогда. А теперь цифры, из-за которых он задумался 20 процентов от средней зарплаты - это примерно 19 тысяч в месяц. Десять лет таких переводов: внесено 2.3 млн, на счёте при доходности на уровне текущей ключевой ставки около 4.9 млн. С поправкой на инфляцию - порядка 3.3 млн в сегодняшних деньгах. Его версия за те же десять лет: около нуля, потому что откладывать было нечего. Разница не в гениальном выборе бумаг. Она в том, уходит перевод каждый месяц или не уходит. Главный аргумент против, который я слышу постоянно "Сейчас неподходящий момент, рынок валится". Момент не бывает подходящим. В ленте всегда красное: , , , , , , , , , по очереди поводы дают исправно. Кто переводит автоматически, в такие месяцы просто покупает дешевле. Кто ждёт момента, ждёт его годами и не покупает вообще. 🚨 Если вы узнали себя Возьмите сумму, которую не заметите. Пять процентов, три, тысяча рублей. Смысл не в размере, а в том, чтобы перевод стал таким же обязательным платежом, как коммуналка. Поднять успеете позже, когда привыкнете. Знакомый, кстати, начал. Два месяца уже держится, пишет, что не чувствует разницы в тратах. Я ему верю: её и правда нет. А вы откладываете в день зарплаты или по остатку в конце месяца? Только честно.

Уровни поддержки и сопротивления: 5 примеров, которые стоит разобрать Уровень — это цена, на которой рынок уже принимал решение: покупатели останавливали падение или продавцы останавливали рост. У этих цен остаются заявки и память участников, поэтому цена часто реагирует на них снова. Разберём на реальных графиках этого года. Как строить уровни • Начинайте с дневного графика, потом переходите на 4-часовой и часовой. • Нужно минимум два касания. Одно касание — это просто экстремум. • Рисуйте зону, а не линию: цена редко разворачивается точно в копейку. • Пробой считается только по закрытию бара. Тень за уровнем с возвратом — не пробой. 1️⃣ — отбой от поддержки С начала июля ЛУКОЙЛ трижды разворачивался от зоны около 4 137 ₽. Четвёртое касание — 26 августа, закрытие 4 162 ₽ над уровнем. Дальше рост до 5 606 ₽ к 14 сентября: +35% за 17 торговых дней. Вывод: чем чаще уровень защищают, тем он сильнее. Но вход — после подтверждения, а не «на касании вслепую». 2️⃣ [$BTCUSDperpA](/invest/undefined/BTCUSDperpA?instrumentId=4effa274-4e8f-422c-93ff-04aa34fe8e39) — боковик и выход из него Около 50 дней BTC ходил между 62 401 и 65 307 $. Проколы границ тенями заканчивались возвратом. 19 августа дневная свеча закрылась на 69 338 $, далеко над сопротивлением. К 3 сентября — 82 280 $, +26% от уровня. Вывод: чем дольше копятся силы в боковике, тем сильнее выход. Сигнал — закрытие дня за границей. 3️⃣ — истинный пробой Уровень 1 069,5 больше года был «полом» — пять разворотов вверх с мая 2025 по июнь 2026. 18 июня дневной бар закрылся на 1 048,3 и не вернулся. К 7 июля индекс опустился до 855,5: −18% за три недели. Вывод: пробой долгоживущего уровня — сильное событие. Все, кто покупал от него, оказываются в убытке и выходят. 4️⃣ — поддержка стала сопротивлением 8 июня фьючерс на индекс МосБиржи закрылся под поддержкой 2 555,5. Через неделю цена вернулась к уровню снизу, упёрлась в него и 16 июня закрылась на 2 493,5. После ретеста — падение до 2 165,5 к 6 июля, ещё −13%. Вывод: ретест — удобная точка входа. Направление уже подтверждено, а стоп можно поставить близко, сразу за уровень. 5️⃣ — ложный пробой 4 сентября Новатэк опускался до 994,2 ₽, примерно на 1% ниже уровня 1 004,4 ₽, но закрылся на 1 017,2 ₽. Тень ушла под уровень, тело осталось над ним. Кто продал на проколе, оказался в ловушке: к 14 сентября акция стоила 1 100 ₽, +8%. Вывод: прокол тенью с закрытием обратно — не пробой, а часто сигнал в противоположную сторону. Чек-лист перед сделкой от уровня ✅ Уровень виден на дневном графике и имеет два касания и больше ✅ Понятно, чего ждём: отбой, пробой или ретест ✅ Есть подтверждение по закрытию бара ✅ Стоп за зоной уровня, а не внутри неё ✅ До следующего уровня минимум два риска ✅ В ближайшие часы нет важной новости Пишите в комментариях, какой пример разобрать следующим. Графики — дневные, данные Мосбиржи и Bybit.

💸 ЗА ВСЮ ЖИЗНЬ ВЫ ЗАРАБОТАЕТЕ 48 МИЛЛИОНОВ. И ЭТО ВСЕ Попался старый пост с арифметикой заработка за всю жизнь. Пересчитал на свежих данных, и цифры получились интереснее, чем в оригинале. Считаем Средняя начисленная зарплата в мае 2026 года - 110 216 рублей. На руки после НДФЛ остаётся около 95 900. Работаем с 22 до 65 лет. Это 43 года, вычтем год на паузы и поиск работы, останется 42 года или 504 месяца. 95 900 умножаем на 504. Получается 48.3 млн рублей в сегодняшних деньгах. Это всё, что пройдёт через ваши руки за трудовую жизнь. Теперь самое неприятное Допустим, человек откладывает половину. Не десять процентов, а половину, каждый месяц, сорок два года подряд. На выходе 24 млн рублей. Однокомнатная квартира в Москве. За 504 месяца дисциплины. Именно здесь оригинальный пост ставил точку и призывал больше работать. А я считаю, что точка не там. ❗️В этом расчёте дыра Деньги лежат мёртвыми. А если те же отчисления работают, картина меняется не на проценты, а в разы. При реальной доходности 4 процента сверх инфляции те же 48 тысяч в месяц превращаются в 63 млн. При 7 процентах - в 146 млн. Разница с тумбочкой - от 39 до 122 млн рублей. При абсолютно тех же усилиях на работе. Откуда берутся реальные проценты Сейчас ключевая ставка 14 процентов при инфляции 6.26. Разрыв почти 8 пунктов, и это исторически много. Сорок лет такого подарка не будет, тут я не обманываю ни вас, ни себя. Но даже половина этого разрыва на длинной дистанции даёт разницу в разы. Работают эти деньги в скучных вещах: индекс Мосбиржи - это , , , , , , 🚨 Две честные оговорки Первая. 110 тысяч - это среднее арифметическое, медиана заметно ниже. У большинства читателей цифры скромнее, но арифметика от этого не меняется, меняется только масштаб. Вторая. Доходность не гарантирована никем. Гарантирован только результат бездействия: деньги в тумбочке теряют к инфляции каждый год, и вот этот сценарий как раз посчитан точно. Вывод не в том, что надо больше работать. Разница между "работал всю жизнь" и "работал и инвестировал" измеряется не процентами к зарплате, а десятками миллионов на финише. А вы считали когда-нибудь свою цифру за всю трудовую жизнь? И сколько от неё реально остаётся?

📊 Я ПОВТОРИЛ ИССЛЕДОВАНИЕ АВТОРОВ В ПУЛЬСЕ. ЦИФРЫ СТАЛИ ЖЁСТЧЕ В марте я считал, кто пишет о самых популярных российских акциях. Повторил сбор на свежих данных и заодно исправил неточность прошлого поста: тогда я называл выборку комментаторами, хотя это авторы публикаций в лентах тикеров. Как считал Публикации с 18 по 27 сентября в лентах , , , , и . Вышло 6602 наблюдения и 1142 автора. По каждому профилю брал годовую доходность, диапазон капитала и число подписчиков. Капитал считал по середине диапазона. Автор с десятью постами учитывается десять раз, как и в прошлый раз. Данные профиля открыты у 1120 авторов, покрытие каждой ленты не ниже 98.8 процента. Главное Почти половина публикаций написана людьми с отрицательной доходностью. У таких 49 процентов, у ровно половина. Худшая лента по средней доходности автора - , минус 67 процентов. Лучшая - , минус 1.4 процента. То есть лучшая всё равно ниже нуля. Но средняя здесь обманывает Медианная доходность публикации почти во всех лентах равна нулю. У средняя минус 67, а медиана минус 0.1. Разрыв делают экстремумы. Среди 1120 авторов с открытой статистикой 145 показывают доходность ниже минус 100 процентов, 42 сидят в диапазоне от минус 300 до минус 1000, и у 12 из них больше тысячи подписчиков. То же с аудиторией: среднее число подписчиков 2201, медиана 79. И с деньгами: средний капитал 1.67 млн, медиана 300 тысяч. Что изменилось с марта Доля публикаций от убыточных авторов выросла почти везде. У было 39 процентов, стало 49. У было 38, стало 45. У теперь ровно половина ленты. 🚨 Что из этого следует Данные не доказывают, что в Пульсе все теряют деньги. Доходность в профиле зависит от периода, плеча, пополнений и структуры счёта. Хороший текст может написать человек с плохим результатом, и наоборот. Вывод в другом: популярность и уверенный тон не равны экспертизе. Тысячи подписчиков не гарантируют ни плюса в профиле, ни крупного счёта. Читайте Пульс как источник идей и настроений рынка, а любое громкое мнение проверяйте собственной математикой. А вы смотрите на доходность автора в его профиле, прежде чем читать очередной разбор?

🔥 ВОСКРЕСНЫЙ ХОЛИВАР #3 ГРАФИК ИЛИ ФУНДАМЕНТАЛ? 📊📰 Раз в неделю по воскресеньям поднимаем вопрос, на котором трейдеры готовы спорить до открытия понедельничной сессии. 😄 Здесь нет единственно правильного ответа — интересно ваше мнение. Политику и посторонние темы не обсуждаем. Только трейдинг, рынок и всё, что вокруг него. 🥊 Сегодня сталкиваем два лагеря. 📊 ТЕХНАРИ говорят: «Цена уже знает всё». Новости, ожидания, страх, жадность крупных игроков — всё это в конечном итоге появляется на графике. Зачем читать десятки новостей, если есть цена, объём, уровни и свечи? 📰 ФУНДАМЕНТАЛИСТЫ отвечают: График прекрасно показывает что произошло, но далеко не всегда объясняет почему. Ставки, отчётность, дивиденды, запасы газа, добыча нефти, инфляция — одна новая цифра способна за минуту отправить красивую техническую конструкцию куда-нибудь в архив. 😄 А теперь представим жёсткое условие: 👉 вам разрешили оставить только ОДНО. А — только график. Никаких новостей и фундаментала. Б — только фундаментал. Никаких уровней, RSI, EMA и свечных моделей. 🔥 Что выберете для реальной торговли? И ещё интереснее: может ли вообще существовать сильный трейдер, который полностью игнорирует одну из этих сторон? Жду аргументы обоих лагерей 👇 Особенно интересно мнение тех, кто реально пробовал торговать и так, и так. $SBER $GAZP $LKOH $PLZL $GMKN $T $YDEX $VTBR Не ИИР.

🧨 ПРИБЫЛЬ ЗАБРАЛИ, А РИСК ОСТАВИЛИ ВАМ Неделя выдалась показательная. Посчитаем, сколько от вашей доходности вообще остаётся после всех желающих. 1️⃣ Сначала забирают у компании Минфин предложил налог на сверхдоход: 30 процентов от дополнительного дохода, который добытчики получили из-за роста мировых цен относительно базового 2025 года. По золоту 20 процентов. Под удар попадают , и другие рентные истории - Фосагро, Русал, Селигдар. Оценки по Норникелю - 72 млрд рублей, это около 11 процентов EBITDA. По Полюсу - 33 млрд. Рынок отреагировал сразу: бумаги добытчиков сложились на 1.5-4.5 процента за день. ❗️Но самое неприятное не в ставке Налог считается от прироста цен, а не от прибыли. То есть затраты в базе не учитываются. Переведу: компания может заработать меньше прошлого года, но всё равно попасть под налог, если мировые цены выше уровня 2025-го. Разовый налог 2023 года так не работал, там считали превышение прибыли. И новый сбор старый не заменяет, они будут жить параллельно. 2️⃣ Потом забирают у вас То, что после всего этого доедет до вас дивидендом, попадёт под прогрессивную шкалу НДФЛ до 22 процентов. Про это я писал отдельно. Итого в вашей прибыли теперь два участника: один на уровне компании, второй на уровне вашего брокерского счёта. Риск при этом целиком ваш. Просадку с вами никто не делит. 3️⃣ А рядом лежат безрисковые 14 процентов Ставку 11 сентября оставили на 14 процентах, прервав цикл из десяти снижений подряд. Годовая инфляция 6.26 процента. Считаем реальную доходность: почти 8 процентов сверх инфляции, не вставая с дивана и не читая ни одного отчёта. Чтобы или это переиграли, они должны принести заметно больше 14 процентов годовых вместе с дивидендами. И это при том, что часть прибыли у компании изымают ещё до вас. 4️⃣ Итог недели Индекс закрыл пятницу на 2273 пунктах, минус 1.66 процента. Проект бюджета на трёхлетку правительство одобрило: доходы 43.3 трлн, расходы 48.8 трлн. Дырку надо закрывать. Закрывают ей рентными секторами и нами с вами. 🚨 Что с этим делать Я не предлагаю всё продать. Я предлагаю перестать считать доходность по отчётам компании. Считайте по остатку: что заработала компания, минус налоги на уровне компании, минус ваш НДФЛ. Разница с привычной арифметикой сейчас огромная. И закладывайте налоговый дисконт в оценку рентных секторов. История про металлургов и золотодобытчиков - это уже не про мировые цены, а про то, какую часть этих цен вам оставят. Пока это проект бюджета, одобренный правительством и готовящийся к внесению в Госдуму, а не действующий закон. Но проекты такого рода редко меняются в пользу инвестора. А вы что делаете в такой ситуации: сокращаете рентные истории или наоборот докупаете на просадке?

🍺ВЕЧЕРОЧКА ВСЕМ ДОБРЕЙШЕГО🍻 Не выходит из головы информация, которую тут часто любят вспоминать, но самое смешное, все кто про это пишут, все равно тут 🤣 И так разговоры про ДЕФОЛТ - любимое слово паникеров 😁 Вот что происходило на биржевом рынке и почему ОФЗ самый безопасный инструмент, читаем ниже 👇 ✅Важно сразу уточнить: в 1998 году речь шла не совсем про ОФЗ в современном виде. Тогда в обращении были государственные краткосрочные облигации (ГКО), а ОФЗ появились чуть позже — в 1995 году. Проблема 1998 года затронула всю систему государственных заимствований того периода. Государство объявило дефолт по ряду своих долговых обязательств, включая часть выпусков ГКО. После дефолта обязательства по ОФЗ тоже оказались заморожены. Но государство не оставило инвесторов без денег полностью: долг реструктурировали. Его переоформили в новые выпуски облигаций федерального займа с более длинными сроками погашения. Это позволило перезапустить рынок государственных заимствований. В современной истории (после 1998 года) случаев полноценного дефолта по ОФЗ не было. Именно поэтому ОФЗ традиционно считаются одним из самых надёжных инструментов для инвестиций: гарантом выступает государство. Но история показывает: при серьёзных системных кризисах риск неисполнения обязательств теоретически сохраняется, хотя на практике для рублёвых ОФЗ он крайне ✅Всем зеленых портфелей и 1000% профита

📊 Как читать объёмы рядом со свечными паттернами Красивый паттерн на графике ещё не означает, что за ним действительно стоит сильное движение. Иногда цена разворачивается на растущем объёме, а иногда тот же самый сетап формируется почти без участия рынка и быстро ломается. Объём здесь работает как дополнительный фильтр: он показывает, насколько активно трейдеры поддерживают происходящее движение. 🔎 Когда объём усиливает сигнал • Разворот на растущем объёме: если после падения появляется бычий паттерн, а на подтверждающей зеленой свече объём заметно выше обычного, значит, в движение действительно подключились покупатели. • Медвежий сигнал работает так же: паттерн формируется после роста, продавцы начинают давить цену вниз, а объём на красной подтверждающей свече увеличивается. • Пробой уровня: если паттерн появляется рядом с поддержкой или сопротивлением, а выход из зоны сопровождается повышенным объёмом, такой сигнал выглядит убедительнее. Важно смотреть не на абсолютную цифру, а сравнивать объём с соседними свечами и обычной активностью рынка. ⚠️ Когда движение выглядит пустым Цена пробивает уровень или резко уходит в сторону сигнала, но объём при этом остаётся слабым или постепенно снижается. В такой ситуации движение поддерживает меньше участников, поэтому возрастает риск, что импульс быстро закончится и цена вернётся обратно. Особенно осторожно стоит относиться к паттерну, если он появился посреди боковика, а подтверждающая свеча выросла без заметного увеличения объёма. 🎯 Что проверить перед входом • вырос ли объём именно на подтверждающем движении; • выше ли он обычных значений последних свечей; • совпадает ли всплеск объёма с пробоем уровня; • продолжает ли цена двигаться после появления повышенной активности. Главный вывод: объём не превращает слабый паттерн в сильный сам по себе. Он помогает понять, есть ли за красивой картинкой реальное участие рынка. Чем лучше совпадают паттерн, уровень, направление цены и объём, тем больше оснований воспринимать сигнал всерьёз.

🧾 Какую доходность и как облигации сравнивать со вкладом При сравнении разных инструментов важно сравнивать правильно. У одной облигации можно насчитать купон 12%, текущую доходность 12,9%, простую 15,3% и эффективную 15%, и все эти числа верны. Разберем на примере разницу 💡 Три сценария Допустим, есть облигация с номиналом 1 000 руб, купоном 120 руб раз в год и погашением через три года. Буду покупать по разным ценам и держать до погашения (3 года) ▪️ На размещении за 1 000 руб, прибыль +360 руб, 36,0% за 3 года ▪️ С дисконтом за 931,50 руб, прибыль +428,50 руб, 46,0% за 3 года ▪️ С наценкой за 1 075,94 руб, прибыль +284,06 руб, 26,4% за 3 года В каждом случае за три года придёт одно и то же, 1 360 руб. Покупки я беру на день выплаты купона, поэтому накопленного купонного дохода в цене нет. Одна оговорка: эмитент обязан вернуть номинал в конце срока (чаще 1000 руб) или частями по графику амортизации. Не вернуть может только при дефолте, но об этом в других статьях (про красные флаги в отчетностях 💡 1. Купонная и текущая доходность Купонная доходность – это купон от номинала, 12% у всех трёх покупок, о выгоде она не говорит Текущая доходность – это купон от цены покупки: ▪️ На размещении: 12,0% ▪️ С дисконтом: 12,9% (120 / 931,50) ▪️ С наценкой: 11,2% (120 / 1 075,94) 💡 2. Простая доходность Тут действительно просто: прибыль за весь срок делю на цену и на число лет. ▪️ На размещении: 12,0% ▪️ С дисконтом: 428,50 руб (1 360 − 931,50), это 46,0% от цены, за год ~15,3% ▪️ С наценкой: 8,8%. Когда пришли деньги, простой счёт не учитывает, поэтому годится только для прикидки. 💡 3. Сложная доходность без реинвестирования Если купоны оставлять на счёте, сумма растёт на одинаковые 120 руб в год, а не на одинаковые проценты. Бумага каждый год работает под 12%, но общая сумма растёт, и тот же прирост в процентах от неё уменьшается. Расчет для покупки на размещении (остальное – на графике) 1 год: 120 руб от 1 000 руб, 12,0% 2 год: 120 руб от 1 120 руб, 10,7% 3 год: 120 руб от 1 240 руб, 9,7% Итого: ▪️ На размещении: 10,8% (среднее от 12 10,7 и 9,7%) ▪️ С дисконтом: 13,4% ▪️ С наценкой: 8,1% 💡 4. Эффективная доходность Ставка, под которую работают деньги, пока они вложены в облигацию. У покупки с дисконтом они каждый год приносят ровно 15%: 1 год: 139,73 руб с 931,50 руб, после купона в бумаге остаётся 951,23 руб 2 год: 142,68 руб с 951,23 руб, остаётся 973,91 руб 3 год: 146,09 руб с 973,91 руб, погашение 1 120 руб возвращает всё Эту доходность по большинству выпусков публикует Московская биржа. Реинвестирование для неё не нужно. Оно нужно, чтобы под ту же ставку выросла вся сумма, у покупки по номиналу до 1 404,93 руб вместо 1 360 руб. 💡 5. Номинальная доходность Встречается, когда купон платят чаще раза в год. Купон 60 руб раз в полгода даёт 6% за полгода, номинальная доходность 12%, а эффективная 12,36%, это те же 6% за полгода в годовом пересчёте сложными процентами. 💡 Облигация и вклад – как сравнить ▪️ Вклад под 12% с выплатой процентов раз в год платит 120, 120 и 1 120 руб, т.е. считается как облигация по номиналу ▪️ С капитализацией раз в год дорастает до 1 404,93 руб ▪️ С ежемесячной капитализацией до 1 430,77 руб, это 12,68% эффективных 🧾Правило: сравнивать эффективную доходность облигации с эффективной ставкой вклада, до налога 🧾 Совпадение формул облигацию вкладом не делает. Цена бумаги до погашения меняется со ставками, а выплаты зависят от эмитента. Полный разбор с таблицами всех доходностей Итоговые варианты доходностей для облигаций ▪️ Для сравнения выпусков между собой и со вкладом годится эффективная доходность ▪️ Купонная доходность говорит о размере выплат ▪️ Текущая доходность соотносит купон с ценой ▪️ Простая даёт лишь быструю прикидку ▪️ А сложная доходность без реинвестирования показывает, что будет, если купоны просто копить *** Разбираю одно размещение каждый будний день

💤 ФОНДЫ ЛИКВИДНОСТИ: ГДЕ ТУТ ПОДВОХ Листаю ленту и вижу одно и то же: рынок трясёт, в облигациях дефолты, и все дружно паркуются в и . Попадаются портфели, где 80 процентов в фондах денежного рынка. Инструмент хороший, но им пользуются не по назначению. Разберу, как он устроен и где на нём теряют. 1️⃣ Как это работает Фонд не покупает акции и не выдаёт кредиты. Он даёт деньги в долг на один день под залог ОФЗ через обратное РЕПО с центральным контрагентом. Ставка такой сделки - RUSFAR, она ходит рядом с ключевой. Проценты капают каждый календарный день и оседают внутри цены пая. Купона нет, НКД нет, выплат нет. Пай просто дорожает, в том числе за выходные. Отсюда главное свойство: в этом фонде нельзя попасть на гэп или пропустить выплату. Вышли в любой день - забрали накопленное. 2️⃣ Скрытый плюс, про который забывают Раз выплат нет, то и налог платить не с чего, пока вы не продали пай. Сравните с облигацией: с каждого купона налог удерживают сразу, и дальше работает уже очищенная сумма. В фонде весь доход капает внутри и работает целиком, а налог вы отдадите один раз при выходе. А если продержали больше трёх лет, включается ЛДВ и налога может не быть вообще. Для фонда, который многие считают временной парковкой, это неожиданно приятно. 3️⃣ Где теряют деньги Комиссия. У фонда есть своя, годовая, и она у разных управляющих отличается в разы: смотрите в правилах доверительного управления, а не в рекламе. Сверху брокерская комиссия за сделку. Внутри своей экосистемы фонд обычно торгуется без неё, в чужой - платите как за обычную акцию. Я про это писал в посте про казино: люди годами держат чужой фонд у своего брокера и удивляются доходности. Посчитайте на коротком горизонте. Припарковали 500 тысяч на две недели, доход выйдет в районе 2.5 тысяч. Комиссия 0.3 процента на вход и столько же на выход - это 3 тысячи. Вы заплатили за удовольствие переждать. ❗️Чем короче парковка, тем важнее комиссия. На неделю выгоднее ничего не делать. 4️⃣ Это не вклад АСВ тут нет. Риск низкий, потому что за сделками стоит центральный контрагент и залог в виде ОФЗ, но юридически вы держите паи, а не депозит. И главное: доходность не зафиксирована. Вклад вы открыли под ставку и она ваша на весь срок. Фонд отдаёт ровно ту ставку, которая на рынке сегодня. Ставка вниз - доходность фонда вниз в тот же день, без предупреждения. 5️⃣ Главная ошибка Сидеть в ликвидности всем портфелем и ждать хорошего момента. Пока вы в фонде, вы зарабатываете сегодняшнюю ставку и ничего больше. Никакой переоценки. Когда цикл ставок развернётся вниз, длинные ОФЗ вроде дадут не только купон, но и рост тела, а фонд просто начнёт платить меньше. Момент входа вы, скорее всего, пропустите, потому что в такие развороты никто не звонит. Фонд ликвидности - это место, где деньги ждут. Не место, где они растут. 🚨 Где он реально уместен Подушка и деньги под конкретную цель на горизонте месяцев. Кэш под просадку, если вы правда собираетесь докупать. Деньги, отложенные под налог, который брокер спишет в январе. Сам держу в фонде ровно эти две вещи: резерв под покупки и сумму под будущий налог. Остальное работает в бумагах. И практический момент: берите в основную сессию. На утренних и вечерних торгах спред шире, и на входе можно отдать дневной доход. А у вас сколько сейчас в фондах денежного рынка? И это осознанная парковка или всё-таки пережидание?

Этапы разворота и начала нового тренда 👇 На картинке собрал логику, которую я сам люблю искать на графике. 1️⃣ Шип Цена резко прокалывает поддержку, собирает стопы и ликвидность, но не закрепляется ниже. Сам шип ещё не сигнал. Важнее то, что происходит после него. Если цена быстро возвращается обратно, а на проколе был повышенный объём — ситуация становится интереснее. 2️⃣ Разворот После возврата выше поддержки смотрим, появляется ли покупатель. Что хочется увидеть: 📈 рост объёмов на движении вверх 📈 закрепление выше локального уровня 📈 прекращение обновления минимумов То есть рынок уже не просто «отскочил», а начал менять структуру. 3️⃣ Прямоугольник После первого импульса цена часто не летит сразу дальше, а начинает проторговываться во флэте. И для меня это хороший этап. Рынок как будто переваривает первое движение: часть участников фиксируется, другие набирают позицию. Здесь я бы особенно смотрел на объёмы. Если на снижениях они уменьшаются, а ближе к верхней границе снова появляются — это плюс в пользу продолжения движения. 4️⃣ Выход Самое интересное начинается при пробое верхней границы прямоугольника. Но одного прокола мало. Мне важнее увидеть: 🔥 увеличение объёма 🔥 закрепление выше уровня 🔥 отсутствие быстрого возврата обратно во флэт Вот тогда уже можно говорить, что накопление начало превращаться в новый импульс. 5️⃣ Продолжение тренда После выхода следующей технической целью становится ближайшее сильное сопротивление. А теперь про индикаторы. Объёмы — для меня здесь главный помощник. Они показывают, есть ли за движением реальные деньги. ADX — не показывает направление, зато помогает понять, появляется ли сила тренда. Рост ADX после выхода из флэта для меня гораздо интереснее, чем высокий ADX внутри уже состоявшегося движения. RSI — смотрю не столько на «перекупленность», сколько на смену характера движения. Выход выше 50 и удержание там часто хорошо показывает, что инициатива переходит к покупателям. Можно ещё добавить VWAP или боковые объёмы Volume Profile — они хорошо помогают понять, где рынок действительно наторговал позицию, а где цена просто быстро пролетела уровень. По сути вся теория укладывается в одну цепочку: шип → возврат → разворот → накопление → выход на объёме → новый тренд. Именно цепочка подтверждений для меня важнее любого отдельного индикатора. Если такой формат «разбираем движение по этапам» полезен — с вас огонёк 🔥

🎓 Субботняя психология и математика: почему «пока не продал - не убыток» - это ловушка инвестора? 😎 Выходные - лучшее время, чтобы без рыночной суеты поговорить о психологических барьерах, которые съедают депозиты быстрее любого медвежьего рынка. Один из популярных мифов звучит так: «Я долгосрочный инвестор, пока бумагу не продал - просадка виртуальная, подожду пару лет и выйду в плюс». На бумаге звучит гордо. На практике - это ловушка упущенной выгоды и асимметрии просадки, о которой многие предпочитают не думать. 🧮 Давайте вспомним простую математику: Если ваш портфель из дивидендных бумаг вроде или проседает на 20%, то чтобы просто вернуться в точку входа (в ноль), вашим акциям нужно вырасти не на 20%, а уже на 25%. При просадке на 30% для выхода в ноль требуется рост почти на 43%. А если просадка 50%, вам нужен взрывной рост аж на 100%! Пока вы годами сидите в «виртуальном» минусе и ждете восстановления, ваши деньги просто заморожены и перестают эффективно работать. ❓ В чем разница между «просто пересидеть» и «пересидеть с хеджем»? Представьте два сценария во время сильной коррекции рынка: • Сценарий А (Классический): Вы просто держите например , , , . Рынок падает на 20%. Ваш портфель краснеет, эмоционально тяжело, без вливания извне свободных денег на докупку подешевевших бумаг нет (все уже в рынке). Вы вынуждены просто ждать годами, пока цена вернется обратно. • Сценарий Б (С защитой через ): У вас тот же дивидендный каркас, но параллельно открыта разумная короткая позиция по вечному фьючерсу, а обеспечение под нее лежит, например, в фонде ликвидности (), принося ежедневный доход по пока еще неплохой ставке. Итого: • Рынок падает на те же 20%. • Просадка по акциям полностью компенсируется притоком вариационной маржи от шорта. • Баланс вашего счета в рублях стоит на месте. • И самое главное: вы фиксируете прибыль по шорту и на этот живой кэш покупаете условный Сбер со скидкой в 20%! ❗️Важная оговорка❗️ Конечно, на практике добиться идеального соотношения 1 к 1 и полностью заморозить рублевый баланс почти невозможно - для этого нужно идеально рассчитать бету портфеля и вовремя добрать нужный объём фьючерсов. Чаще всего рынок начинает падать раньше, чем хедж набран полностью, а отдельные акции из состава портфеля могут лететь вниз как быстрее, так и медленнее индекса. Но суть хеджа - не в математическом идеале. Даже если шорт перекрывает лишь 40-50% падения, он дает главное: живой кэш (вариационную маржу) в момент, когда у всех остальных деньги заблокированы в просадке. Это позволяет покупать подешевевшие активы на падении, не внося новые средства на счет. 💡 Главный вывод Хеджирование - это не попытка обхитрить рынок или сбежать от риска. Это инструмент, который превращает падение рынка из психологического стресса в источник бесплатного капитала для расширения вашей будущей дивидендной базы. Интересно узнать мнение читателей и команды - а какие вы в своих личных портфелях используете защитные инструменты или вы за классическое «упало - усреднил»?

📊 Итоги пятницы Российский рынок закончил неделю заметным снижением: индекс МосБиржи потерял 1,7% и закрылся на 2273,87 пункта. Давили фиксация прибыли перед выходными, снижение нефти и геополитическая неопределённость. OZON оказался среди заметно снижавшихся индексных бумаг, а Полюс, наоборот, завершил день ростом. Зеленский отклонил предложение Трампа поехать на встречу с Путиным в Москву и сильно расстроился из-за того, что президент США такое предложение озвучил, пишет Блумберг со ссылкой на источники, «знакомые с позицией украинского президента». «На этой неделе на встрече в Нью-Йорке президент Дональд Трамп вновь призвал Владимира Зеленского отправиться в Москву на встречу с Владимиром Путиным, несмотря на неоднократные отказы в прошлом, поскольку США стремятся возобновить мирные переговоры между Украиной и Россией. Зеленский отказался», - пишет издание. На Западе идут разноречивые заявления относительно приглашения Трампом Путина на саммит G20 в США. В Сенате США призывают отозвать приглашение Путину, а в Германии и Канаде приветствуют его. Как сообщает The Washington Post, но всего 14 сенаторов США от обеих партий призвали Трампа отозвать приглашение Владимиру Путину на саммит G20. Путин заявил, что намерен поехать на саммит АТЭС в Китай, но основательное решение будет зависеть от ситуации в РФ. Ранее Трамп заявил, что поедет на этот саммит. Спецпредставитель президента России Кирилл Дмитриев прибыл на очередной раунд переговоров в Нью-Йорке, сообщают российские СМИ. 💡 В закрытом SamNakopil за пятницу отработали 3 из 6 идей по акциям и 10 заранее опубликованных целей. Отработали: ✅ — 3 цели. ✅ — 3 цели. 🔥 — все 4 цели. От лонга ✅ Цель 1 — 649,52 ₽ (+0,70%, +4,52 ₽ с акции) ✅ Цель 2 — 654,03 ₽ (+1,40%, +9,03 ₽) ✅ Цель 3 — 656,00 ₽ (+1,71%, +11 ₽) Максимум дня — 657,2 ₽. От шорта ✅ Цель 1 — 9,647 ₽ (+0,70%, +0,068 ₽) ✅ Цель 2 — 9,598 ₽ (+1,20%, +0,117 ₽) ✅ Цель 3 — 9,550 ₽ (+1,70%, +0,165 ₽) ✅ Цель 1 — 2968,5 ₽ (+0,69%, +20,5 ₽) ✅ Цель 2 — 2953 ₽ (+1,20%, +36 ₽) ✅ Цель 3 — 2938 ₽ (+1,71%, +51 ₽) ✅ Цель 4 — 2914 ₽ (+2,51%, +75 ₽) 🔥 Все 4 цели. OZON в итоге снизился ещё сильнее — внутридневной минимум составил 2866,5 ₽. 🔥 Итого по акциям: 3 из 6 идей и 10 выполненных целей. ❗️💡Подписывайтесь на Все идеи являются результатом технического анализа, основаны на уровнях, среднем движении инструмента за день, RSI и MACD. Результат не гарантирован, рынок всегда несет риски. ✅ Подписывайтесь, будем торговать и учиться вместе, будет интересно. Лайкаем, так я вижу, что вы прочитали, а значит есть для кого стараться. Помним, что карма — все, что пожелаешь другому, возвращает вдвойне.

😐 ДИВИДЕНДЫ - ЭТО НЕ ПОДАРОК Выгрузил 1329 постов из Пульса по основным обучающим тегам и посчитал, какие бумаги тут упоминают чаще всего. Топ такой: в 243 постах, в 199, в 190, в 174, в 99. Почти везде логика одна: дивдоходность 14 процентов, беру. Разберу на пальцах, почему это не 14 процентов. 1️⃣ Дивидендный гэп В день отсечки акция открывается примерно на размер дивиденда ниже. Условно: бумага стоит 300 рублей, дивиденд 30. На следующий день она стоит 270, а деньги вам ещё даже не пришли. Капитал не вырос ни на копейку, прибыль просто переложили из цены акции в ваш карман. Заработок появляется только когда гэп закрывается. У в сильные годы на это уходили недели. У гэпы висят месяцами. 2️⃣ Налог снимают сразу С дивидендов российских компаний налог удерживает эмитент, на счёт падает уже очищенная сумма. Из тех же 30 рублей вы получите 26.1. Акция подешевела на 30, пришло 26.1. Эти 3.9 рубля - плата за то, что прибыль вам выдали деньгами, а не оставили работать внутри компании. При дивдоходности 10 процентов вы отдаёте примерно 1.3 процента капитала в год просто на налоге с выплат. Компания, которая реинвестирует прибыль в себя, этой комиссии не платит. 3️⃣ Дивиденды платят не из воздуха Частая ошибка - смотреть на дивдоходность и не смотреть на долг. годами платит больше, чем зарабатывает, и занимает на выплаты. Красивая цифра сегодня, растущие процентные расходы завтра. платит из денежного потока и сидит на кубышке. В приложении обе строчки выглядят одинаково, качество разное. Смотрите payout и откуда деньги: из прибыли, из накопленного или из нового кредита. 4️⃣ Рекомендация - это ещё не выплата Совет директоров рекомендует, собрание акционеров утверждает. Между этими событиями может случиться что угодно. в 2022 году рекомендовал рекордные 52.53 рубля на акцию, а собрание выплату не утвердило. Бумага сложилась почти на 30 процентов за день. Те, кто зашёл под дивиденды, получили минус треть позиции вместо дохода. 5️⃣ Зайти за день до отсечки - не лайфхак Торги идут в режиме Т+1, в реестр попадаешь, купив бумагу за один рабочий день до закрытия. Об этом знают все, поэтому к отсечке цену уже разгоняют, а дальше гэп. Схемы «купил перед выплатой, продал после» не существует. Остаются только налог и комиссия за оборот. 🚨 Что с этим делать Считать полную доходность: рост цены плюс выплаты. Дивиденды сами по себе доход не создают, они его перекладывают из одного кармана в другой, по дороге отрезая налог. Я для себя разделил портфель. Дивидендные истории держу на ИИС, где часть налога возвращается вычетом. Бумаги роста - на обычном счёте, где через три года включается ЛДВ. А вы как считаете доходность портфеля: по пришедшим дивидендам или по общему результату?

«Зелёный — мой любимый цвет!» (Даже если глаза немного протирать приходится) 💚🟩💸 Говорят, если долго смотреть на зелёные циферки в портфеле, начинает казаться, что ты финансовый гений. А если среди них проскользнет красная… то вам просто показалось! Место встречи изменить нельзя — у нас тут всё зелёное! 🟢👀✨ 🛒 Что у нас в свежих покупочках и активах? ⛵ ЗПИФ Парус-СБЛ (+3 штучки в копилку!) Арендаторы подняли ставку! Выплата вырастает с 13,67 ₽ до 16,25 ₽ на пай в месяц (+19% на ровном месте!). А с января 2027 ещё и ежегодная индексация до 16,92 ₽. Парус поднят, ловлю денежный ветер! 🌬️💰 🏗️ ЗПИФ Парус-МВ Сидит, держит позиции (94 штуки!), пока единственный скромно краснеет на -0,17%. Но мы-то знаем: это он просто стесняется перед взлётом! 🚀 📦 Фонд «Накопительный» Прикупил ещё 14 лотов! Теперь в портфеле 243 штуки. Потихоньку, по крупицам, строим денежный муравейник 🐜💵. 🛡️ Фонд «Обеспеченные Активы» Добавил 7 лотов. Итог: 120 штук на базе. Название звучит настолько надежно, что с ними даже спать мягче 🛌🔒. 🔋 Фонд «Пассивный доход» Абсолютный тяжеловес и гигант: 2 192 штуки на сумму >223 000 ₽! Работает 24/7, пока я пью кофе и пишу этот пост ☕😎. 🎯 Итог дня: Портфель зеленеет, выплаты капают, индексация на горизонте 🌅. Идём к финансовой независимости бычьими шагами! 🐂💨 🤣 Анекдот в тему: Встречаются два инвестора: — Ну как твои успехи на бирже? Спать-то ночью получается? — Да вообще как младенец сплю! — Серьёзно?! Как тебе это удаётся? — Каждые два часа просыпаюсь и плачу... 😅📉😭 P.S. Если где-то промелькнул минус — это не убыток, это скидка от вселенной! 😉 🛑 Финансовые инструменты и ценные бумаги, представленные в настоящем обзоре, указаны исключительно в ознакомительных целях. Данный материал никоим образом не представляет собой инвестиционную идею, предложение или рекомендацию покупать либо продавать указанные активы.

😎 Я сделал что-то полезное? Ну вообще - скорее да, чем нет, если раньше польза от чистого API в моей голове была поставлена под сомнение (да и не только мной, рынок не сильно за него проголосовал рублем), то теперь, с внедрением MCP (Model Context Protocol) этот вопрос может отпасть. Теперь можно внедрять в ИИ-клиента и вести диалог про рыночные данные облигаций, прямое извлечение отчетности и ее анализ, анализ портфеля облигаций, подбор дополнительных эмитентов в портфель и прочее. Я видел, как Snowball тоже свой MCP предоставил клиентам, но пока не тестировал. Мне ксати кажется что MCP будут внедрять и и и если еще не внедрили. Сказать "закажи доставку молока (название) 3 бутылки" - ❤️. Эквайринги внедряют, мне от кассы уведомление пришло, что можно в ИИ просто сказать "выставь счет ... " и он выставит. Прикольно, что скоро просто у людей будет один ИИ интерфейс и голосовой ввод, и оркестрация любыми процессами будет интуитивно проста. От Яндекса кстати пришли неожиданные для меня дивиденды, купил на них , хотя надо было сегодня брать, он дешевле, еще, по-моему, мы наблюдаем уникальное явление: дешевле (может перекинуть кстати часть пока нефть дорогая 🫰) Хм, ии предложил мне добавить в портфель энергонику , я почему-то раньше их стороной обходил, можно посмотреть повнимательнее 🤔. Жаль у них МСФО только за 2023 😢 На этом пока все, буду рад любой вашей поддержке, всем удачи на рынке 🚀 Подписывайтесь 🚀❤️🔔